海關(guān)總署數(shù)據(jù)顯示,2022 年8 月份全國(guó)煤炭進(jìn)口量達(dá)2945.6萬(wàn)t,環(huán)比增加593.3萬(wàn)t、增長(zhǎng)25.2%;同比增加140.4萬(wàn)t、增長(zhǎng)5%,創(chuàng)下2022年以來(lái)單月煤炭進(jìn)口量的最高記錄(見(jiàn)附圖1),在國(guó)際市場(chǎng)煤炭?jī)r(jià)格高位運(yùn)行的背景下,給我國(guó)的煤炭進(jìn)口帶來(lái)意外驚喜和良好預(yù)期。
但是,從國(guó)際煤炭市場(chǎng)形勢(shì)及其發(fā)展趨勢(shì)看,2022 年10 月份到2023 年2 月份之前的未來(lái)一段時(shí)期,我國(guó)動(dòng)力煤進(jìn)口形勢(shì)不容樂(lè)觀,如此,隨著10月中旬全國(guó)大范圍降溫天氣的發(fā)展、冬季取暖用電負(fù)荷逐漸增加,東南沿海地區(qū)發(fā)電企業(yè)針對(duì)北方港口內(nèi)貿(mào)動(dòng)力煤的轉(zhuǎn)移需求或?qū)⒃黾?,將支持北方港口現(xiàn)貨動(dòng)力煤價(jià)格維持高位運(yùn)行態(tài)勢(shì)。
第一,2022 年以來(lái)進(jìn)口動(dòng)力煤的縮量更加明顯。海關(guān)總署數(shù)據(jù)顯示,2022 年1-8 月份,我國(guó)累計(jì)煤炭進(jìn)口量為16797.8 萬(wàn)t,同比減少2971 萬(wàn)t、下降14.9%。其中,廣義動(dòng)力煤(以下簡(jiǎn)稱“進(jìn)口動(dòng)力煤”)進(jìn)口量為12938.9萬(wàn)t,同比減少3755.9萬(wàn)t、下降22.5%;即使8 月份煤炭進(jìn)口量同比增加140.4萬(wàn)t 的情況下,8 月份動(dòng)力煤進(jìn)口量同比仍然減少32.2 萬(wàn)t,意味著動(dòng)力煤進(jìn)口形勢(shì)比煉焦煤更差,預(yù)計(jì)這一局面在未來(lái)一段時(shí)期內(nèi)很難改觀,2022年后期動(dòng)力煤進(jìn)口量將呈現(xiàn)萎縮態(tài)勢(shì)(見(jiàn)附圖2)。
第二,進(jìn)口印尼動(dòng)力煤將面臨更多困難。海關(guān)總署數(shù)據(jù)顯示,2022 年1-8 月份,我國(guó)自印尼進(jìn)口的動(dòng)力煤為9299.6 萬(wàn)t,占同期我國(guó)動(dòng)力煤進(jìn)口總量的71.9%,是我國(guó)進(jìn)口動(dòng)力煤的核心資源,但是未來(lái)一段時(shí)期,進(jìn)口印尼動(dòng)力煤將面臨以下4 個(gè)方面的困難。
一是,在歐盟禁止進(jìn)口俄羅斯煤炭之后,作為國(guó)際市場(chǎng)上購(gòu)銷數(shù)量最大的印尼煤將受到更多追捧,印尼出口動(dòng)力煤資源將愈加緊張;近期西班牙、意大利和荷蘭已經(jīng)與德國(guó)一起探討從印尼購(gòu)買更多煤炭的方案,印度也希望獲取更多印尼煤以期滿足其國(guó)內(nèi)需求。
二是,2022 年印尼煤炭主產(chǎn)區(qū)雨季提前至9 月份,加里曼丹地區(qū)遭遇暴雨,導(dǎo)致煤炭供應(yīng)減少、發(fā)運(yùn)推遲,部分動(dòng)力煤出口合同被迫延期交貨,預(yù)計(jì)在降雨高峰期的2022 年12 月份至2023 年1 月份,印尼煤礦生產(chǎn)和運(yùn)輸將受到更大程度的影響,動(dòng)力煤供應(yīng)收緊預(yù)期也將更加強(qiáng)烈。
三是,根據(jù)印尼能源和礦產(chǎn)資源部發(fā)布的數(shù)據(jù)顯示,10月份印尼煤炭?jī)r(jià)格參考指數(shù)達(dá)到330.97美元/t 這一有史以來(lái)的最高水平,超過(guò)了2022 年6 月份創(chuàng)下的323.91美元/t的歷史最高紀(jì)錄,比2021年底上漲了1 倍以上,在國(guó)內(nèi)相關(guān)部門強(qiáng)力保障電煤需求、國(guó)內(nèi)電煤價(jià)格優(yōu)勢(shì)明顯的背景下,繼續(xù)上漲的進(jìn)口動(dòng)力煤價(jià)格將打擊國(guó)內(nèi)發(fā)電企業(yè)采購(gòu)印尼煤的積極性。
四是,印尼政府于2018 年出臺(tái)了一項(xiàng)“國(guó)內(nèi)市場(chǎng)義務(wù)(DMO)”政策,要求煤礦企業(yè)必須以最高70美元/t的價(jià)格向國(guó)內(nèi)市場(chǎng)供應(yīng)年產(chǎn)量25%的煤炭,不遵守規(guī)定的企業(yè)將被禁止出口煤炭或被罰款。這也是印尼政府在2022年1月1-31日暫停煤炭出口,以緩解其國(guó)內(nèi)煤炭供應(yīng)緊缺、避免其國(guó)內(nèi)出現(xiàn)供電不足現(xiàn)象的主要原因;隨著2022年冬季用電高峰的到來(lái),不排除印尼政府再度要求其國(guó)內(nèi)煤炭企業(yè)履行國(guó)內(nèi)市場(chǎng)義務(wù),甚至再度出手干預(yù)其動(dòng)力煤出口的可能性。
第三,俄羅斯的煤炭出口將受到冬季因素干擾。來(lái)自海關(guān)總署的數(shù)據(jù)顯示,2022 年1-8 月份,我國(guó)自俄羅斯進(jìn)口的動(dòng)力煤為2827.6 萬(wàn)t,占同期我國(guó)動(dòng)力煤總進(jìn)口量的21.9%,是我國(guó)進(jìn)口動(dòng)力煤中僅次于印尼煤的重要資源,但是未來(lái)一段時(shí)期,進(jìn)口俄羅斯動(dòng)力煤將面臨冬季因素的干擾,主要原因是,受俄羅斯冬季氣候寒冷以及暴雪的影響,未來(lái)一段時(shí)期其煤炭生產(chǎn)和鐵路外運(yùn)將變得困難起來(lái)(包括冰凍導(dǎo)致的煤炭卸車?yán)щy),將影響其動(dòng)力煤出口數(shù)量。歷史數(shù)據(jù)顯示,主要受冬季因素的影響,2021 年10 月份至2022 年1 月份,我國(guó)自俄羅斯進(jìn)口的動(dòng)力煤為1437 萬(wàn)t、平均359.3 萬(wàn)t/月,明顯低于2021年2-9月份月均503.9萬(wàn)t的進(jìn)口水平。
綜合上面第二、三項(xiàng)影響因素,2022 年后期到2023 年2 月份之前的未來(lái)一段時(shí)期,占2022 年1-8月份我國(guó)進(jìn)口動(dòng)力煤資源總量93.8%的印尼煤和俄羅斯煤都將面臨供應(yīng)受阻情況,并對(duì)我國(guó)動(dòng)力煤進(jìn)口形勢(shì)帶來(lái)消極影響。