預(yù)期收入與中國的“收入—幸福之謎”

夏杰長(zhǎng) 陳 峰

一、引言

提升國民幸福感是經(jīng)濟(jì)發(fā)展和政府政策的出發(fā)點(diǎn)和落腳點(diǎn)。然而，伊斯特林(Easterlin)的經(jīng)典研究發(fā)現(xiàn)，世界各主要發(fā)達(dá)國家和發(fā)展中國家先后均經(jīng)歷了“收入—幸福之謎”，即在經(jīng)濟(jì)發(fā)展和國民收入倍增的同時(shí)，國民幸福感在長(zhǎng)期內(nèi)不升反降。在當(dāng)代中國，隨著國民經(jīng)濟(jì)的快速發(fā)展和社會(huì)轉(zhuǎn)型的逐漸深入，中國居民的幸福感成為社會(huì)各界關(guān)注的焦點(diǎn)。中國綜合社會(huì)調(diào)查(CGSS)數(shù)據(jù)顯示，2003-2015年中國居民幸福感的均值逐步提升?？梢姡谥袊?jīng)濟(jì)發(fā)展和國民收入提升的同時(shí)，中國居民的幸福感在長(zhǎng)期內(nèi)處于上升趨勢(shì)，這似乎表明中國經(jīng)濟(jì)發(fā)展的事實(shí)并不符合傳統(tǒng)的“收入—幸福之謎”假說。但近年來，國內(nèi)有研究不斷發(fā)現(xiàn)，中國在某種程度上已陷入“收入—幸福之謎”。這促使我們思考：中國經(jīng)濟(jì)發(fā)展是否真的導(dǎo)致“收入—幸福之謎”？是否有什么被遺漏或被忽略的因素在影響中國的“收入—幸福之謎”？

既有研究主要從相對(duì)收入和絕對(duì)收入等方面對(duì)“收入—幸福之謎”進(jìn)行了理論解釋：其一，基于收入比較理論的解釋認(rèn)為，與周圍其他人的收入相比，相對(duì)收入下降或收入差距增大會(huì)使幸福感不斷受到侵蝕，從而對(duì)居民幸福感產(chǎn)生負(fù)向影響；其二，基于收入適應(yīng)性理論的解釋認(rèn)為，與自己過去的收入相比，絕對(duì)收入的增加會(huì)對(duì)幸福感產(chǎn)生短暫的影響，但是隨著人們對(duì)新收入水平的適應(yīng)，這種收入增長(zhǎng)帶來的幸福感會(huì)逐漸消失。不可否認(rèn)，相對(duì)收入和絕對(duì)收入是影響“收入—幸福之謎”的重要變量。然而，這種分析忽視了收入的動(dòng)態(tài)性特征，即對(duì)未來不確定性的預(yù)期也會(huì)被“貼現(xiàn)”到當(dāng)期收入和相對(duì)收入中，這種影響在經(jīng)濟(jì)進(jìn)入下行通道、未來經(jīng)濟(jì)形勢(shì)不明朗時(shí)尤為重要，而這恰恰是當(dāng)前世界和中國面臨的“新常態(tài)”。通過對(duì)國內(nèi)外幸福感研究的進(jìn)一步梳理我們發(fā)現(xiàn)，“預(yù)期收入”對(duì)幸福感將產(chǎn)生顯著影響。最初，研究者發(fā)現(xiàn)預(yù)期收入涉及對(duì)未來不確定性的判斷，未來的不確定性增強(qiáng)會(huì)損害個(gè)體的主觀幸福感，而樂觀的預(yù)期收入所帶來的個(gè)體愉悅感可以有效提高居民的幸福指數(shù)。遺憾的是，由于缺少方法論和實(shí)證數(shù)據(jù)方面的支持，此類研究沉寂了30年之久。直到21世紀(jì)初，行為經(jīng)濟(jì)學(xué)興起并將心理學(xué)理論引入到經(jīng)濟(jì)分析中，重新激起了人們對(duì)預(yù)期收入和幸福感關(guān)系的研究。基于心理學(xué)的適應(yīng)性理論，行為經(jīng)濟(jì)學(xué)家們認(rèn)為，預(yù)期收入的提高確實(shí)有助于提高個(gè)體的幸福感?，F(xiàn)有國內(nèi)研究也指出，樂觀的收入預(yù)期與居民幸福感提升之間具有正相關(guān)關(guān)系。

盡管相關(guān)研究表明，預(yù)期收入對(duì)幸福感具有顯著影響，但鮮有研究將預(yù)期收入引入對(duì)“收入—幸福之謎”的避免或破解中。實(shí)際上，既然預(yù)期收入會(huì)影響居民幸福感，那么預(yù)期收入就很有可能在避免或破解“收入—幸福之謎”中扮演著重要角色。為此，本文將利用中國國家統(tǒng)計(jì)局和央視財(cái)經(jīng)頻道“中國經(jīng)濟(jì)生活大調(diào)查”的最新統(tǒng)計(jì)數(shù)據(jù)，考察預(yù)期收入是否是避免中國陷入“收入—幸福之謎”的一個(gè)重要變量。我們預(yù)測(cè)，預(yù)期收入通過對(duì)相對(duì)收入產(chǎn)生調(diào)節(jié)作用而影響幸福感的強(qiáng)弱。如果果真如此，那么相對(duì)收入對(duì)居民幸福感的作用就存在著被高估或低估的可能，關(guān)于中國的“收入—幸福之謎”就有被重新解讀的可能性和必要性。本文正是致力于對(duì)此做出回應(yīng)和解釋。本文的研究旨在探索：其一，將預(yù)期收入作為相對(duì)收入的一個(gè)重要擴(kuò)展維度(當(dāng)前與未來之間的縱向?qū)Ρ?引入到收入與幸福感關(guān)系的分析框架中，借此探尋中國是否真正陷入“收入—幸福之謎”；其二，為審視中國居民的幸福感演變提供新視角，強(qiáng)調(diào)并詮釋“中國夢(mèng)”所帶來的國民良好預(yù)期對(duì)“收入—幸?！标P(guān)系的切實(shí)效應(yīng)；其三，使用樣本量大、持續(xù)時(shí)間長(zhǎng)、覆蓋范圍廣的民生調(diào)查數(shù)據(jù)庫，更為全面地看待中國的“收入—幸福之謎”實(shí)證問題。

二、文獻(xiàn)述評(píng)

伊斯特林開創(chuàng)了幸福經(jīng)濟(jì)學(xué)的全新領(lǐng)域，尤其開啟了對(duì)收入與幸福感之間關(guān)系的廣泛探討。他通過對(duì)美國居民幸福感的實(shí)證研究發(fā)現(xiàn)，收入和幸福感之間并不存在正相關(guān)關(guān)系，進(jìn)而提出了著名的“伊斯特林悖論”，即“收入—幸福之謎”。

相對(duì)收入被認(rèn)為是“收入—幸福之謎”的內(nèi)在發(fā)生機(jī)制的重要解釋因素，其理論淵源是“相對(duì)收入假說”。該假說認(rèn)為，幸福感與社會(huì)的平均收入水平(攀比水平)呈負(fù)相關(guān)，當(dāng)參照群體的收入增加時(shí)，個(gè)體的幸福感就會(huì)下降。因此，人們通常會(huì)將自己的收入和周圍人的收入進(jìn)行比較并試圖超越和競(jìng)爭(zhēng)，而當(dāng)自己的收入低于他人的收入時(shí)，幸福感就會(huì)降低。大量研究表明，與絕對(duì)收入相比，相對(duì)收入對(duì)幸福感的作用更顯著。絕對(duì)收入增長(zhǎng)對(duì)主觀幸福感的正面影響被普遍的收入增長(zhǎng)所帶來的較高生活水平標(biāo)準(zhǔn)的負(fù)面影響所抵消，相對(duì)收入對(duì)幸福感的影響程度高于絕對(duì)收入對(duì)幸福感的作用?？死?Clark)和奧斯瓦德(Oswald)發(fā)現(xiàn)，相對(duì)收入對(duì)幸福感的促進(jìn)效果優(yōu)于絕對(duì)收入。在國內(nèi)，趙新宇等也得出了同樣結(jié)論?？傊?，大多數(shù)研究支持相對(duì)收入和幸福感之間的負(fù)相關(guān)關(guān)系。相關(guān)研究還發(fā)現(xiàn)，相對(duì)收入對(duì)幸福感的作用會(huì)受到參照群體收入水平的影響，個(gè)人的幸福感與參照群體的收入水平呈負(fù)相關(guān)關(guān)系。羅楚亮將具有相同勞動(dòng)力市場(chǎng)特征的人作為參照組，結(jié)果發(fā)現(xiàn)，對(duì)照組的收入越高，人們對(duì)工作的滿意度就越低。奈特(Knight)等通過對(duì)中國農(nóng)村居民的幸福感研究發(fā)現(xiàn)，受訪者們通常以村莊整體為參照對(duì)象，當(dāng)自身的收入水平高于村莊的平均水平時(shí)，其幸福感將會(huì)提高。此外，人們不僅傾向于將周圍關(guān)系較近、社會(huì)經(jīng)濟(jì)地位相似的人作為參照組，還會(huì)以自身作為參照組，并將自己當(dāng)前的收入與過去的收入進(jìn)行比較，如果自己當(dāng)前的收入高于過去的收入，幸福感就會(huì)提高。

然而，相對(duì)收入和幸福感之間的負(fù)向關(guān)系也受到一定程度的挑戰(zhàn)，部分研究表明，相對(duì)收入對(duì)幸福感還具有正向促進(jìn)作用。赫希曼(Hirschman)用“隧道效應(yīng)”來解釋相對(duì)收入對(duì)幸福感的促進(jìn)作用，認(rèn)為人們?cè)谙鄬?duì)收入較低且對(duì)未來收入擁有較少信息的情況下，周圍人的經(jīng)濟(jì)或社會(huì)地位改善會(huì)使人們產(chǎn)生積極的收入預(yù)期，在一定的時(shí)間內(nèi)會(huì)從別人的進(jìn)步中獲得滿足從而提升自己的幸福感。類似地，奈特等也指出，差距較高的相對(duì)收入可能會(huì)產(chǎn)生一種“示范效應(yīng)”，從而激勵(lì)個(gè)體提高收入，推高自己的幸福感。當(dāng)然，“隧道效應(yīng)”和“示范效應(yīng)”的存在需要較強(qiáng)的前提條件，在當(dāng)別人通過不公正的做法獲得成功，以及自身的不利境地長(zhǎng)時(shí)間沒有改善的情況下，幸福感就會(huì)消失。

近十幾年來，學(xué)者們從收入不平等、社會(huì)資本配置、公共服務(wù)質(zhì)量等方面進(jìn)一步解釋了“收入—幸福之謎”。第一，收入不平等對(duì)幸福感的損害抵消經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)帶來的收益是導(dǎo)致“收入—幸福之謎”出現(xiàn)的重要原因。有學(xué)者基于美國的實(shí)證研究發(fā)現(xiàn)，伴隨著經(jīng)濟(jì)的增長(zhǎng)，美國社會(huì)階層收入的不平等也隨之加劇，并通過感知公平和普遍信任對(duì)幸福感造成損害，尤其是對(duì)低收入群體的幸福感損害更為嚴(yán)重。第二，社會(huì)資本的下降是導(dǎo)致“收入—幸福之謎”的重要原因。社會(huì)資本(人際關(guān)系)對(duì)幸福感的提升具有重要影響，可以通過塑造一種有利于社會(huì)消費(fèi)的模式，誘導(dǎo)個(gè)人增加消費(fèi)以提升社會(huì)關(guān)系，最終抵御幸福感的下降。巴爾托利尼(Bartolini)等通過對(duì)美國進(jìn)行實(shí)證研究后發(fā)現(xiàn)，美國的“收入—幸福之謎”在很大程度上要?dú)w結(jié)為社會(huì)資本(人際關(guān)系)的下降。第三，公共服務(wù)質(zhì)量也是導(dǎo)致“收入—幸福之謎”的原因之一。研究表明，義務(wù)教育、醫(yī)療衛(wèi)生、社會(huì)保障和生態(tài)環(huán)境(如主觀空氣質(zhì)量)等公共服務(wù)質(zhì)量的改善可以顯著提升居民的幸福感，而且政府效率、公共物品供給、財(cái)產(chǎn)權(quán)利保護(hù)等政府質(zhì)量指標(biāo)也對(duì)居民幸福感具有顯著影響。國外研究者通常認(rèn)為，完善的就業(yè)保障可以抵御失業(yè)帶來的風(fēng)險(xiǎn)，有效化解“收入—幸福之謎”，而中國1990年以后幸福感的下降，主要是因?yàn)榫攀甏膰衅髽I(yè)改革帶來的高失業(yè)率及不完善的社保體系。

近年來，對(duì)幸福感研究的一個(gè)新進(jìn)展是人們開始關(guān)注到“預(yù)期收入”對(duì)居民幸福感的影響。早在半個(gè)世紀(jì)前，哈森伊(Harsanyi)就發(fā)現(xiàn),相對(duì)收入水平可以使人們對(duì)預(yù)期收入的不確定性增強(qiáng)，進(jìn)而使幸福感降低。在沉寂了半個(gè)世紀(jì)后，行為經(jīng)濟(jì)學(xué)的興起重燃了大家對(duì)預(yù)期收入和幸福感關(guān)系的研究興趣。一方面，有研究者認(rèn)為，樂觀的收入預(yù)期通常會(huì)對(duì)幸福感產(chǎn)生積極作用；另一方面，也有研究者認(rèn)為，較高的收入預(yù)期容易導(dǎo)致與實(shí)際收入之間的差距，從而使幸福感降低。一些行為經(jīng)濟(jì)學(xué)家從“適應(yīng)性理論”出發(fā)，認(rèn)為預(yù)期收入對(duì)幸福感的正面影響或負(fù)面影響都是暫時(shí)的，長(zhǎng)期來看，預(yù)期收入對(duì)幸福感的影響是中性的?！斑m應(yīng)性理論”也被稱為“習(xí)慣化理論” “享樂適應(yīng)理論”，認(rèn)為收入等物質(zhì)條件對(duì)幸福感的影響會(huì)通過適應(yīng)性過程而調(diào)整，人們會(huì)對(duì)當(dāng)前或未來的收入變化自動(dòng)適應(yīng)，從而使幸福感水平恢復(fù)到之前的水平。因此，任何改善收入的措施或預(yù)期，都只能對(duì)幸福感產(chǎn)生短暫的影響。無論如何，以上的“改變預(yù)期說”研究揭示出，預(yù)期收入有可能成為解釋“收入—幸福之謎”的新視角。

綜上所述，絕對(duì)收入、相對(duì)收入及收入不平等等相關(guān)變量是解釋“收入—幸福之謎”的重要因素。但是，鑒于幸福感作為一個(gè)主觀變量，會(huì)受到個(gè)體對(duì)環(huán)境變化預(yù)期的影響，以上因素有可能不能全面反映“收入—幸福之謎”的真實(shí)原因。因此，我們認(rèn)為需要重點(diǎn)關(guān)注到預(yù)期收入作為一種獨(dú)特的收入形式而對(duì)幸福感產(chǎn)生影響，強(qiáng)調(diào)從預(yù)期收入角度解釋中國的“收入—幸福之謎”。目前，關(guān)于預(yù)期收入對(duì)幸福感是否具有積極作用，各類研究依然存在爭(zhēng)議，并且，由于缺乏大規(guī)模的樣本檢驗(yàn)，以上爭(zhēng)議并未得到很好的反饋。如何彌補(bǔ)這些缺憾，成為本研究的目的。

三、變量選取與評(píng)估策略

(一)數(shù)據(jù)來源

本文數(shù)據(jù)來源于“中國經(jīng)濟(jì)生活大調(diào)查”數(shù)據(jù)庫。該調(diào)查由中央廣播電視總臺(tái)、國家統(tǒng)計(jì)局、中國郵政集團(tuán)公司聯(lián)合舉辦，是中國規(guī)模最大的媒體民生調(diào)查活動(dòng)，目前已歷時(shí)12年。每年由中國郵政集團(tuán)公司負(fù)責(zé)發(fā)放10萬張明信片問卷，覆蓋全國31個(gè)省市自治區(qū)、150個(gè)城市和300個(gè)縣。調(diào)查問卷由郵遞員輔導(dǎo)受訪者(通常為戶主)完成。發(fā)放問卷的郵遞員由中國國家統(tǒng)計(jì)局和中國郵政集團(tuán)公司進(jìn)行聯(lián)合專項(xiàng)培訓(xùn)，所回收的問卷由中國國家統(tǒng)計(jì)局?jǐn)?shù)據(jù)中心負(fù)責(zé)數(shù)據(jù)錄入、數(shù)據(jù)整理和數(shù)據(jù)清洗。問卷設(shè)計(jì)和修正由中央電視臺(tái)財(cái)經(jīng)頻道、北京大學(xué)國家發(fā)展研究院和中國社會(huì)科學(xué)院財(cái)經(jīng)戰(zhàn)略研究院的專家聯(lián)合擔(dān)當(dāng)。并且，舉辦單位每年都對(duì)問卷問題進(jìn)行測(cè)試、反饋和微調(diào)。調(diào)查內(nèi)容包括10萬戶中國城鄉(xiāng)典型家庭的生活感受、經(jīng)濟(jì)狀況、消費(fèi)投資預(yù)期、民生困難和幸福感等基本數(shù)據(jù)，同時(shí)包含了完整的人口統(tǒng)計(jì)特征數(shù)據(jù)和城市分布數(shù)據(jù)。

本文使用“中國經(jīng)濟(jì)生活大調(diào)查”2020年的數(shù)據(jù)。剔除無效問卷、空白選項(xiàng)和缺失值過多的樣本后，最終得到有效樣本81426個(gè)。

(二)變量選取

本文的因變量是受訪者自報(bào)的主觀幸福感，核心自變量包括受訪者的絕對(duì)收入()，即個(gè)體的家庭收入；相對(duì)收入()，即受訪者的家庭收入除以所在城市的平均收入；受訪者對(duì)下一年的預(yù)期收入()；控制變量是影響幸福感的個(gè)體人口統(tǒng)計(jì)特征。其中，因變量和核心自變量的統(tǒng)計(jì)描述見表1。

表1 核心變量的描述性統(tǒng)計(jì)

續(xù)表

注：(1)數(shù)據(jù)來源：筆者根據(jù)中國經(jīng)濟(jì)生活大調(diào)查(2020)數(shù)據(jù)庫計(jì)算整理，由于工具變量(2021年1季度可支配收入)缺乏河南、湖南、云南、新疆三省一區(qū)的數(shù)據(jù)，暫將其排除在外；(2) “家庭收入”的賦值規(guī)則為：1=1萬元以下、2=1-3萬元、3=3-5萬元、4=5-8萬元、5=8-12萬元、6=12-20萬元、7=20-30萬元、8=30-50萬元、9=50-100萬元、10=100萬元以上； (3)預(yù)期收入劃分為5分刻度，即1=減少10%以上、2=減少10%以內(nèi)、3=持平、4=增加10%以內(nèi)、5=增加10%以上。

表2 控制變量的描述性統(tǒng)計(jì)

續(xù)表

——因變量，即主觀幸福感。《中國經(jīng)濟(jì)生活大調(diào)查》中關(guān)于幸福感的問題設(shè)計(jì)為：“您對(duì)目前的生活感受是？”被調(diào)查者需從以下五個(gè)備選項(xiàng)中選擇一個(gè)自己的生活感受：1=很不幸福、2=比較不幸福、3=一般、4=比較滿意、5=很滿意。這種被稱為自陳量表法的幸福感測(cè)量方法具有簡(jiǎn)單、方便、易操作等優(yōu)點(diǎn)，經(jīng)權(quán)威論證成為國際標(biāo)準(zhǔn)的主觀幸福感調(diào)查方法。文中，因變量“幸福感”直接來源于上述問題，為后面采用二值選擇模型方便，變量賦值沒有感到幸福(很不幸福、比較不幸福、一般)為0，感到幸福(比較幸福、很幸福)為1。

——核心自變量，包括絕對(duì)收入、相對(duì)收入和預(yù)期收入。本文用受訪者的家庭收入來代表其絕對(duì)收入。這是因?yàn)?，個(gè)體的幸福感不僅受個(gè)人收入影響，而且更決定于包含了個(gè)體收入在內(nèi)的家庭收入狀況的影響，與個(gè)人收入相比，家庭收入與幸福感水平的關(guān)聯(lián)程度更高。對(duì)此，國內(nèi)的相關(guān)研究也遵循了這個(gè)慣例。根據(jù)調(diào)查問卷，家庭收入變量()的取值為：1=1萬元以下、2=1-3萬元、3=3-5萬元、4=5-8萬元、5=8-12萬元、6=12-20萬元、7=20-30萬元、8=30-50萬元、9=50-100萬元、10=100萬元以上。相對(duì)收入是影響幸福感的重要因素，但是，對(duì)相對(duì)收入的細(xì)致刻畫和數(shù)據(jù)搜集存在著較大困難。相對(duì)收入的“相對(duì)”主要是和城市平均收入進(jìn)行比較，反映受訪者家庭收入水平超出當(dāng)?shù)仄骄降姆?。因此，本文使用受訪者的家庭收入除以所在城市的平均收入來反映相對(duì)收入。本文和以往研究的不同點(diǎn)在于重點(diǎn)關(guān)注到“預(yù)期”對(duì)幸福感的作用。大多數(shù)研究幸福感的文獻(xiàn)都關(guān)注了“相對(duì)收入”對(duì)幸福感的關(guān)鍵作用，甚至認(rèn)為它比絕對(duì)收入的作用大。但是，本文注意到，幸福感對(duì)“預(yù)期收入”的敏感程度有時(shí)要比相對(duì)收入和絕對(duì)收入大。并且，正向的預(yù)期收入通常會(huì)對(duì)幸福感產(chǎn)生促進(jìn)作用。然而，目前使用預(yù)期收入來解釋“收入—幸福之謎”的文獻(xiàn)很少，更鮮有相關(guān)的實(shí)證檢驗(yàn)。為此，本文將“預(yù)期收入”()作為特有的核心自變量引入模型。本文的預(yù)期收入是根據(jù)問卷測(cè)定的，是個(gè)體基于2020年的財(cái)產(chǎn)基數(shù)和2021年的宏觀環(huán)境對(duì)2021年收入的主觀預(yù)期，屬于理性預(yù)期的范疇。“預(yù)期收入”在問卷中體現(xiàn)為 “您認(rèn)為明年你家的收入會(huì)比今年變化百分之幾？”。預(yù)期收入變量()的取值為：1=減少10%以上、2=減少10%以內(nèi)、3=持平、4=增加10%以內(nèi)、5=增加10%以上。

——控制變量。由于本文的樣本為個(gè)體樣本，因此需要控制住影響幸福感的個(gè)體因素。第一，個(gè)體婚姻狀況被認(rèn)為是影響主觀幸福感的重要變量。通常認(rèn)為，已婚人士的幸福感高于未婚人士。因此，本文首先控制住個(gè)體的婚姻狀況(0=未婚無戀人、1=未婚有戀人、2=已婚、3=離異、4=喪偶)。第二，年齡是影響主觀幸福感的顯著變量，二者通常為“倒U型”關(guān)系。于是，本文對(duì)個(gè)體年齡進(jìn)行了控制。第三，出于對(duì)中國國情的考慮，我們還控制住了個(gè)體的“常住地”(0=城市、1=農(nóng)村)和“戶籍所在地”(0=城市、1=農(nóng)村)。第四，在中國，住房狀況和個(gè)體的幸福感可能存在著密切而復(fù)雜的關(guān)系。為此，我們控制了家庭的“住房狀況”(0=自有房(大產(chǎn)權(quán))、1=自有房(小產(chǎn)權(quán))、2=農(nóng)村住房、3=公租房、4=自租房)。第五，由于教育對(duì)個(gè)體認(rèn)知和自我感受具有重大的影響，因此，在研究幸福感決定因素時(shí)，通常要控制受教育程度。“受教育程度”的賦值為0=小學(xué)及以下、1=中學(xué)及中專、2=大專、3=本科、4=碩士、5=博士。除以上之外，考慮到性別差異，本文控制住“性別”變量(0=男、1=女)。

(三)評(píng)估策略

本文中被解釋變量幸福感是有序離散變量，因此本文的實(shí)證方法宜采用多值離散選擇回歸模型。但是，考慮到解釋變量可能存在的內(nèi)生性問題以及需要采用工具法進(jìn)行處理，本文在幸福感(多值選擇)的基礎(chǔ)上，將被解釋變量幸福感確定為二值選擇變量：沒有感到幸福(很不幸福、比較不幸福、一般)為0，感到幸福(比較幸福、很幸福)為1。本文的模型為：

Happy_bi=βInc+βExp+βRel+βZ+ε

(1)

其中，下標(biāo)表示第個(gè)受訪者，_為因變量，表示第個(gè)受訪者的幸福感。表示第個(gè)受訪者的家庭收入，用來反映“收入—幸福之謎”的基本面。表示第個(gè)受訪者的預(yù)期收入，用以體現(xiàn)“預(yù)期”對(duì)幸福感的獨(dú)特作用。表示第個(gè)受訪者的相對(duì)收入，使用受訪者的家庭收入與當(dāng)?shù)仄骄杖胫葋肀硎尽?span id="j5i0abt0b" class="subscript">表示控制變量，具體包括：常住地、年齡、受教育程度、性別、婚姻狀況、戶籍所在地、家庭住房狀況等。、、和均是待估的彈性系數(shù)。

由于可能遇到解釋變量為內(nèi)生變量的情形，比如，若本文核心解釋變量為內(nèi)生變量，擾動(dòng)項(xiàng)與內(nèi)生解釋變量相關(guān)，使用通常的或模型將得不到一致估計(jì)。為此，在通過沃爾德檢驗(yàn)確定核心解釋變量為內(nèi)生變量的基礎(chǔ)上，按以下模型，運(yùn)用“工具變量”即-進(jìn)行估計(jì)。

(2)

(3)

1=1(*1>0)

(4)

其中，1為可觀測(cè)的虛擬變量，*1為不可觀測(cè)的潛變量，2是模型中唯一的內(nèi)生解釋變量，方程(2)為“結(jié)構(gòu)方程”(該方程右邊含內(nèi)生變量)，而方程(3)為“第一階段方程”或“簡(jiǎn)化方程”(該方程右邊不含內(nèi)生變量)。

(5)

其中，的方差被標(biāo)準(zhǔn)化為1，而為(，)的相關(guān)系數(shù)。顯然，由于服從正態(tài)分布，故2也服從正態(tài)分布，因此2必須為連續(xù)變量。進(jìn)一步，假設(shè)(，)獨(dú)立于與，故在方程(2)中，為外生解釋變量。而且，與無關(guān)。在此模型中，2的內(nèi)生性完全來自與的相關(guān)性；如果二者的相關(guān)系數(shù)=0，則2為外生變量。因此，對(duì)于2內(nèi)生性的檢驗(yàn)可通過檢驗(yàn)“H：=0”來進(jìn)行。

由方程(2)-(5)所構(gòu)成的模型，在給定與的情況下，(1，2)的條件概率分布已完全確定。將聯(lián)合概率密度(1,2|,)分解為(1|2,,)(2|,)，可寫出樣本數(shù)據(jù)(1，2)的似然函數(shù)，然后進(jìn)行最有效率的MLE估計(jì)。

四、實(shí)證結(jié)果

(一)基本回歸：預(yù)期收入的關(guān)鍵作用

在基本回歸中，本文選取多元回歸模型對(duì)幸福感(兩分類：第一類，沒有感到幸福：包括對(duì)幸福感問題回答“一般”“比較不幸?！被颉昂懿恍腋！?，此為參照組；第二類，感到幸福：包括回答“很幸?！被颉氨容^幸福”)進(jìn)行數(shù)據(jù)的基本估計(jì)。

表3顯示，準(zhǔn)擬合優(yōu)度為0.0607。LR統(tǒng)計(jì)量為3887.5600，對(duì)應(yīng)的p值為0.0000，故整個(gè)方程所有系數(shù)(除常數(shù)項(xiàng)外)的聯(lián)合顯著性很高。幸福感與絕對(duì)收入、預(yù)期收入、年齡、戶籍所在地、住房狀況、性別相關(guān)，與相對(duì)收入、婚姻狀況、常住地、教育程度無關(guān)。

表3 Logistic普通標(biāo)準(zhǔn)誤回歸系數(shù)結(jié)果

表4顯示，在給定其他變量的情況下，“家庭收入”作為絕對(duì)收入變量的代理變量每增一個(gè)單位，感到幸福的幾率比就會(huì)增加9.66%；“預(yù)期收入”每增加一個(gè)單位，感到幸福的幾率比就會(huì)增加34.54%，且“預(yù)期收入”是所有幾率比大于1的解釋變量中幾率比最大的，認(rèn)為它是提升幸福感的最重要的因素。這一方面印證了樂觀預(yù)期對(duì)幸福感具有提振作用的推斷，另一方面，也證實(shí)了本文的核心論點(diǎn)，即對(duì)未來經(jīng)濟(jì)收益的樂觀估計(jì)(即預(yù)期收入的提高)是提升中國居民幸福感的首要因素，也是中國避免經(jīng)歷“收入—幸福之謎”的關(guān)鍵所在。

表4 Logistic普通標(biāo)準(zhǔn)誤回歸幾率比結(jié)果

(二)內(nèi)生性檢驗(yàn)

因?yàn)樾腋８泻皖A(yù)期收入都屬于個(gè)體的主觀評(píng)判，可能同時(shí)存在一個(gè)遺漏變量對(duì)二者產(chǎn)生影響，從而引起內(nèi)生性問題。使用可支配收入作為預(yù)期收入的工具變量進(jìn)行IV-Probit估計(jì)。

表5顯示，對(duì)外生性原假設(shè)“H：ρ=0”的沃爾德檢驗(yàn)結(jié)果為168.4100，其值為0.0000，故可在0.000的水平上認(rèn)為為內(nèi)生變量。根據(jù)模型估計(jì)結(jié)果，與的相關(guān)系數(shù)為-0.8605，這表明，未度量的遺漏變量在增加收入預(yù)期的同時(shí)，會(huì)降低幸福感。相關(guān)系數(shù)高達(dá)-0.8509，意味著IV-Probit的估計(jì)結(jié)果會(huì)與Probit及前面的logit估計(jì)大不相同。在IV-Probit的估計(jì)結(jié)果中，的系數(shù)為0.6453；在Probit的估計(jì)結(jié)果中，的系數(shù)為0.1788。這表明，使用一般的Probit模型進(jìn)行估計(jì)，由于忽略了的內(nèi)生性，將低估收入預(yù)期對(duì)幸福感的正面影響。

表5 IV-Probit穩(wěn)健標(biāo)準(zhǔn)誤回歸結(jié)果

(三)克服內(nèi)生性

在處理幸福感內(nèi)生性問題上，本文選取2021年人均可支配收入作為內(nèi)生變量(預(yù)期收入)的工具變量，下面我們對(duì)工具變量相關(guān)性和外生性進(jìn)行檢驗(yàn)。

工具變量必須滿足相關(guān)性和外生性，由于為2021年第一季度可支配收入(以每省的人均人支配收入作為代理變量)，它對(duì)幸福感的影響只能通過(預(yù)期收入)來起作用，不存在其他渠道滿足外生性。下面就相關(guān)性和弱工具變量進(jìn)行檢驗(yàn)。

表6不可識(shí)別檢驗(yàn)結(jié)果顯示，Kleibergen-Paap rk LM statistic統(tǒng)計(jì)量的值為0.0000，強(qiáng)烈拒絕不可識(shí)別的原假設(shè)：工具變量與解釋變量不相關(guān)，即可以確定工具變量與解釋變量存在著相關(guān)關(guān)系。

表6 不可識(shí)別檢驗(yàn)結(jié)果

從表7中的檢驗(yàn)結(jié)果可以看出，Shea’s Partial R只有0.0026，但F統(tǒng)計(jì)量為123.8880(超過10)，而且F統(tǒng)計(jì)量的P值為0.0000。表7的后面部分顯示，在結(jié)構(gòu)方程中對(duì)內(nèi)生解決變量的顯著性進(jìn)行“名義顯著性水平”為5%的沃爾德檢驗(yàn)，假如可以接受“真實(shí)顯著性水平”不超過15%，則可以拒絕“弱工具變量”的原假設(shè)，因?yàn)樽钚√卣鹘y(tǒng)計(jì)量為122.0270，遠(yuǎn)大于對(duì)應(yīng)的臨界值8.9600，則有理由認(rèn)為不存在弱工具變量。

表7 弱工具變量檢驗(yàn)結(jié)果

續(xù)表

為穩(wěn)妥起見，用對(duì)弱工具變量更不敏感的有限信息最大似然法(LIML)進(jìn)行檢驗(yàn)。

表8有限信息最大似然法(LIML)檢驗(yàn)結(jié)果發(fā)現(xiàn)，LIML的系數(shù)估計(jì)值與2SLS非常接近，這進(jìn)一步印證了不存在弱工具變量。

表8 有限信息最大似然法(LIML)檢驗(yàn)結(jié)果

綜上所述，既滿足外生性，又滿足相關(guān)性，且不是弱工具變量，作為工具變量是恰當(dāng)?shù)?。由于因變量是離散二值選擇型變量，以為工具變量，使用IV-Pro bit方法進(jìn)行工具變量回歸的是適當(dāng)?shù)?，結(jié)果見表5。預(yù)期收入對(duì)幸福感的作用顯著為正且系數(shù)值最大，這與表3、表4的基本結(jié)論一致，說明“預(yù)期”對(duì)幸福感產(chǎn)生了最重要的積極作用，認(rèn)為基本回歸的結(jié)果具有較好的穩(wěn)健性。

五、機(jī)制分析

通過前文的分析和論證，我們可以得到基本的結(jié)論：預(yù)期收入可以顯著提高居民的幸福感，居民預(yù)期收入是中國避免“收入—幸福之謎”的關(guān)鍵“鑰匙”。下面我們就預(yù)期收入對(duì)居民幸福感的作用機(jī)制做進(jìn)一步探討和分析。

預(yù)期收入對(duì)幸福感的影響受啟發(fā)于學(xué)者通過對(duì)未來不確定性的研究。哈森伊認(rèn)為，預(yù)期收入涉及對(duì)未來不確定的判斷，當(dāng)這種判斷的不確定性增強(qiáng)時(shí)，會(huì)損害個(gè)體的主觀幸福感，反之對(duì)幸福感可能存在促進(jìn)作用。隨后，赫希曼在研究預(yù)期收入對(duì)個(gè)體心情的影響時(shí)指出，樂觀的預(yù)期收入所帶來的個(gè)體愉悅感可以有效提高居民的幸福指數(shù)。隨著行為經(jīng)濟(jì)學(xué)的興起，心理學(xué)中的適應(yīng)理論(Adaption Theory)和攀比效應(yīng)(Mind of Rivalry)成為幸福經(jīng)濟(jì)學(xué)研究預(yù)期收入和幸福感關(guān)系的前沿工具。根據(jù)適應(yīng)理論和基于攀比效應(yīng)的正向隧道理論，居民預(yù)期收入的提高，可以提高其在群體中的相對(duì)位置，進(jìn)而在攀比效應(yīng)的作用下，相對(duì)較高的位置促使個(gè)體具有更高的幸福獲得感。為了驗(yàn)證上述邏輯和作用機(jī)制，本文分析了預(yù)期收入對(duì)幸福感的邊際效應(yīng)。

對(duì)于非線性評(píng)估模型而言，樣本的平均邊際效應(yīng)分析要比樣本均值處的邊際效應(yīng)更具有政策分析價(jià)值，為此，本文重點(diǎn)分析樣本中預(yù)期收入對(duì)幸福感的平均邊際效應(yīng)。

二值選擇模型的邊際效應(yīng)可以解釋變量每變化一個(gè)單位引起被解釋變量對(duì)應(yīng)值發(fā)生的概率。表9中預(yù)期收入的平均邊際效應(yīng)結(jié)果表明，2020年居民的預(yù)期收入每增加一個(gè)單位，將使感到幸福的概率顯著增加64.53%。即預(yù)期收入越高，感到幸福的概率越大，預(yù)期收入減少，沒有感到幸福的概率增大。

表9 對(duì)居民幸福感的平均邊際效應(yīng)分析

上述實(shí)證分析結(jié)果表明，預(yù)期收入能夠直接提升居民的幸福感水平。這是因?yàn)?，良好的預(yù)期能夠引導(dǎo)人們不做盲目的攀比，而是更多地“向前看”，不拘泥于對(duì)當(dāng)前收入的評(píng)判，而是放眼于通過提高素質(zhì)能力、堅(jiān)定理想信念、樹立實(shí)干精神形成并實(shí)現(xiàn)不斷增長(zhǎng)的預(yù)期收入，這將帶來更大的幸福感提升，避免陷入“收入—幸福之謎”?；凇八淼佬?yīng)”理論的解釋認(rèn)為，當(dāng)處于公平而積極的社會(huì)環(huán)境時(shí)，個(gè)體會(huì)對(duì)未來收入增長(zhǎng)產(chǎn)生良好預(yù)期，這種預(yù)期能產(chǎn)生正向隧道效應(yīng)，激發(fā)自我潛力，增加積極情緒，直接提升個(gè)體的幸福感水平。而在本文的樣本考察期內(nèi)，“中國夢(mèng)”的提出和建設(shè)，營(yíng)造出了發(fā)揮“正向隧道效應(yīng)”的社會(huì)環(huán)境。

六、結(jié)論與建議

自改革開放以來，在中國居民收入不斷提高的同時(shí)，收入不平等也在加劇，成為抑制幸福感提升的重要原因。然而，現(xiàn)有文獻(xiàn)尚未關(guān)注到未來收入的不確定性特征，這在一定程度上低估了未來收入不確定性對(duì)個(gè)體當(dāng)前幸福感的影響。為彌補(bǔ)這一不足，本文引入預(yù)期收入，從收入的動(dòng)態(tài)特征方面進(jìn)一步解釋“收入—幸福之謎”，并得出以下結(jié)論。

第一，在現(xiàn)階段，并不能確認(rèn)中國出現(xiàn)了“收入—幸福之謎”。這與一些研究的結(jié)論不一致。盡管相對(duì)收入帶來的剝奪感是抑制幸福感提升的原因之一，但是本文發(fā)現(xiàn)，相對(duì)收入對(duì)幸福感的作用不穩(wěn)健，由于遺漏某些重要因素，相對(duì)收入的作用可能被高估。

第二，預(yù)期收入對(duì)幸福感產(chǎn)生顯著的正向促進(jìn)作用。預(yù)期收入是影響和決定中國居民幸福感的首要因素，預(yù)期收入越高，其減少“很不幸福”“不幸?！焙汀耙话恪备怕实目赡苄跃驮酱?。無論對(duì)居民總體、還是對(duì)不同異質(zhì)性群體而言，該結(jié)論均較為穩(wěn)健。

第三，預(yù)期收入對(duì)避免“收入—幸福之謎”具有重要作用。研究顯示，黨的十八大以來，中國居民的預(yù)期收入不斷提升，對(duì)提升中國居民的幸福感確實(shí)起到了實(shí)質(zhì)性作用。

總之，本文通過考察預(yù)期收入對(duì)幸福感的作用機(jī)制后發(fā)現(xiàn)，當(dāng)前中國尚未明顯出現(xiàn)“收入—幸福之謎”。預(yù)期收入是影響和決定中國居民幸福感的首要因素，良好的預(yù)期管理能有效提升居民的幸福感。因此，要想提升中國居民的幸福感，需要不斷強(qiáng)化預(yù)期管理，有效引導(dǎo)、協(xié)調(diào)和穩(wěn)定社會(huì)預(yù)期，保證居民收入實(shí)現(xiàn)可預(yù)期增長(zhǎng)。為此，本文提出以下對(duì)策建議。

第一，進(jìn)一步加強(qiáng)理想信念建設(shè)和堅(jiān)定道路自信，引導(dǎo)并創(chuàng)造良好的社會(huì)預(yù)期。中國共產(chǎn)黨領(lǐng)導(dǎo)中國人民成功開辟了中國特色社會(huì)主義道路，具有深刻的歷史淵源和堅(jiān)實(shí)的現(xiàn)實(shí)基礎(chǔ)。它創(chuàng)造了經(jīng)濟(jì)快速發(fā)展和社會(huì)長(zhǎng)期穩(wěn)定兩大奇跡，全面建成了小康社會(huì)，人民群眾的獲得感、幸福感、安全感均顯著提升。這一切都源于中國共產(chǎn)黨堅(jiān)持以人民為中心的發(fā)展思想，把改善人民生活、增進(jìn)人民福祉作為出發(fā)點(diǎn)和落腳點(diǎn)，使發(fā)展造福人民。建議政府進(jìn)一步加強(qiáng)主流意識(shí)形態(tài)的宣傳教育，強(qiáng)化以人民為中心的話語體系建設(shè)，將“必須堅(jiān)持和發(fā)展中國特色社會(huì)主義”的道理給民眾講清楚、講明白，不斷增強(qiáng)民眾的道路自信，增強(qiáng)對(duì)國家強(qiáng)盛、民族復(fù)興、人民富裕的良好社會(huì)預(yù)期。

第二，針對(duì)不同族群的預(yù)期進(jìn)行分類管理。對(duì)不同族群民眾的預(yù)期進(jìn)行分類管理，最大限度地提升社會(huì)整體的滿意度和幸福感。對(duì)于社會(huì)低收入群體，通過共同富裕的制度安排，釋放更多的發(fā)展紅利惠及他們，增強(qiáng)社會(huì)低收入群體對(duì)未來收入改善的預(yù)期，提升其獲得感和對(duì)未來的信心。對(duì)于中間收入階層，拓寬社會(huì)流通渠道，穩(wěn)定并壯大中間群體，切實(shí)增強(qiáng)他們的發(fā)展信心和安全感。對(duì)于高收入階層，尤其是民營(yíng)企業(yè)家群體，要切實(shí)保護(hù)民營(yíng)企業(yè)家的合法權(quán)益，對(duì)社會(huì)上有一些否定、懷疑民營(yíng)經(jīng)濟(jì)的言論進(jìn)行及時(shí)的批駁，讓民營(yíng)企業(yè)家真正相信“兩個(gè)毫不動(dòng)搖”不是權(quán)宜之計(jì)，而是要貫穿于中國特色社會(huì)主義事業(yè)發(fā)展的全過程，幫助民營(yíng)企業(yè)家樹立長(zhǎng)遠(yuǎn)預(yù)期。

第三，穩(wěn)定中國經(jīng)濟(jì)長(zhǎng)期向好的預(yù)期。當(dāng)前，經(jīng)濟(jì)形勢(shì)嚴(yán)峻復(fù)雜，受新一輪疫情和國際局勢(shì)變化的超預(yù)期影響，經(jīng)濟(jì)下行壓力加大。要穩(wěn)住我國宏觀經(jīng)濟(jì)的大盤，首要目標(biāo)就是要穩(wěn)住和提振企業(yè)家的發(fā)展信心，這個(gè)信心就是預(yù)期，是市場(chǎng)經(jīng)濟(jì)環(huán)境中最關(guān)鍵的非制度性因素。這是因?yàn)?，企業(yè)家有信心就會(huì)通過投資，提供就業(yè)崗位，將這個(gè)信心傳遞給整個(gè)社會(huì)。建議政府近期的紓困解難措施以穩(wěn)市場(chǎng)主體、穩(wěn)就業(yè)為導(dǎo)向，實(shí)施更加積極的財(cái)政政策，發(fā)揮有效投資的關(guān)鍵作用，幫助企業(yè)克服當(dāng)前的困境，走向持續(xù)穩(wěn)定增長(zhǎng)的軌道，不斷推進(jìn)全體人民實(shí)現(xiàn)共同富裕的預(yù)期。