創(chuàng)新投入對(duì)技術(shù)市場(chǎng)交易效率影響的實(shí)證分析*

文/饒健 張林（廣西大學(xué)商學(xué)院）

一、引言

技術(shù)市場(chǎng)是重要的生產(chǎn)要素市場(chǎng)，是我國(guó)市場(chǎng)體系和創(chuàng)新體系的重要組成部分，相比于美國(guó)等發(fā)達(dá)國(guó)家的技術(shù)市場(chǎng)發(fā)展，我國(guó)技術(shù)市場(chǎng)起步時(shí)間較晚，投入與產(chǎn)出不充分的問(wèn)題仍舊嚴(yán)峻，圖1是2002年～2017年我國(guó)技術(shù)合同成交數(shù)和技術(shù)專(zhuān)利授權(quán)數(shù)的變化趨勢(shì)圖，由圖可知，我國(guó)技術(shù)市場(chǎng)的合同成交數(shù)增長(zhǎng)趨勢(shì)平緩，且遠(yuǎn)遠(yuǎn)落后于技術(shù)專(zhuān)利授權(quán)數(shù)的增長(zhǎng)速度，這表明技術(shù)專(zhuān)利不能很好地轉(zhuǎn)化為技術(shù)合同，說(shuō)明我國(guó)技術(shù)市場(chǎng)存在轉(zhuǎn)化能力不足的問(wèn)題，將授權(quán)專(zhuān)利轉(zhuǎn)化為實(shí)際應(yīng)用的效率問(wèn)題亟待解決。

圖1 2002-2017年我國(guó)技術(shù)合同成交數(shù)和專(zhuān)利授權(quán)數(shù)量趨勢(shì)

隨著科技部《國(guó)家“十二五”科學(xué)和技術(shù)發(fā)展規(guī)劃》和《“十三五”技術(shù)市場(chǎng)發(fā)展專(zhuān)項(xiàng)規(guī)劃》，以及《國(guó)家中長(zhǎng)期科學(xué)和技術(shù)發(fā)展規(guī)劃綱要（2006-2020）》等文件的出臺(tái)，技術(shù)市場(chǎng)發(fā)展的政策支持與制度保障得到進(jìn)一步提高，各地區(qū)技術(shù)市場(chǎng)進(jìn)入高速發(fā)展時(shí)期。創(chuàng)新投入在技術(shù)市場(chǎng)交易中起到了重要作用，為盡快縮短與發(fā)達(dá)國(guó)家之間差距，提高科技創(chuàng)新投入水平作出了重要貢獻(xiàn)（葉祥松、劉敬）。

技術(shù)市場(chǎng)交易效率問(wèn)題通常不易顯現(xiàn)，有必要對(duì)技術(shù)市場(chǎng)效率影響因素進(jìn)行研究。本文研究分析了創(chuàng)新投入對(duì)我國(guó)技術(shù)市場(chǎng)交易效率的影響，通過(guò)實(shí)證研究，一方面驗(yàn)證哪些創(chuàng)新投入對(duì)我國(guó)技術(shù)市場(chǎng)交易效率具有顯著影響，為創(chuàng)新投入引入技術(shù)市場(chǎng)效率研究提供實(shí)證依據(jù)；另一方面，分析全國(guó)創(chuàng)新投入如何影響技術(shù)市場(chǎng)交易效率，為我國(guó)技術(shù)市場(chǎng)發(fā)展政策的改進(jìn)提供參考。

二、文獻(xiàn)綜述

技術(shù)市場(chǎng)在學(xué)術(shù)界中是較為新興的學(xué)科，目前國(guó)內(nèi)研究尚未形成完整的系統(tǒng)。隨著高質(zhì)量發(fā)展階段技術(shù)市場(chǎng)的不斷開(kāi)拓和完善，學(xué)術(shù)界開(kāi)始重視關(guān)于技術(shù)市場(chǎng)的相關(guān)研究。技術(shù)市場(chǎng)是指高校、科研院所和企業(yè)將技術(shù)商品進(jìn)行交易的場(chǎng)所，是中國(guó)特色社會(huì)主義市場(chǎng)體系的一部分。技術(shù)市場(chǎng)包括技術(shù)商品從生產(chǎn)研發(fā)、擴(kuò)散流通到應(yīng)用、轉(zhuǎn)化的全過(guò)程，是所有技術(shù)成果和技術(shù)商品交換關(guān)系的總和（張營(yíng)營(yíng)等，2020）。技術(shù)市場(chǎng)是指為技術(shù)創(chuàng)新、技術(shù)應(yīng)用與傳播、技術(shù)商品（專(zhuān)利授權(quán)、知識(shí)產(chǎn)權(quán)等）所進(jìn)行的市場(chǎng)交易（趙志娟和李建琴，2015）。技術(shù)市場(chǎng)交易效率是指技術(shù)在交易過(guò)程中而產(chǎn)生的成本和收益的對(duì)比（周燕和郭亮璽，2009）。技術(shù)市場(chǎng)交易效率是指在一般均衡的市場(chǎng)條件下維持技術(shù)市場(chǎng)運(yùn)行的投入和產(chǎn)出比（張座銘等，2018）。畢娟（2014）分別從技術(shù)交易的中介服務(wù)部門(mén)和公共服務(wù)部門(mén)兩個(gè)方面測(cè)算技術(shù)市場(chǎng)的交易費(fèi)用。譚開(kāi)明和魏世紅（2008）指出消費(fèi)者的逆向選擇、不完全契約以及外部經(jīng)濟(jì)性等交易效率因素是影響技術(shù)市場(chǎng)的關(guān)鍵因素。

眾多文獻(xiàn)已經(jīng)關(guān)注于研究技術(shù)市場(chǎng)與創(chuàng)新的實(shí)證關(guān)系。技術(shù)市場(chǎng)可以為科技資源流動(dòng)、科技成果產(chǎn)業(yè)化以及專(zhuān)利知識(shí)產(chǎn)權(quán)保護(hù)提供市場(chǎng)平臺(tái)和機(jī)制保障（劉迪，2020）。田波（2005）認(rèn)為技術(shù)市場(chǎng)可以通過(guò)技術(shù)的內(nèi)生生長(zhǎng)和技術(shù)擴(kuò)散等渠道促進(jìn)創(chuàng)新能力的提升。技術(shù)市場(chǎng)規(guī)模的擴(kuò)大以及制度的保護(hù)和規(guī)范會(huì)促進(jìn)技術(shù)進(jìn)步（高楠等，2017；夏凡和馮華，2020）。技術(shù)市場(chǎng)交易效率的提升可以促進(jìn)創(chuàng)新成果轉(zhuǎn)化效率（Arora and fosfuri，2003；張亞萍等，2020。Seok and Han（2018）發(fā)現(xiàn)，技術(shù)市場(chǎng)交易效率的提升能夠顯著提升創(chuàng)新效率。莊子銀和段思淼（2018）指出技術(shù)市場(chǎng)通過(guò)創(chuàng)新研發(fā)和人力資本投入這兩個(gè)渠道對(duì)創(chuàng)新成果產(chǎn)出產(chǎn)生顯著的正向影響效應(yīng)。

關(guān)于創(chuàng)新投入對(duì)技術(shù)市場(chǎng)影響效應(yīng)的研究。Arora et al．（2001）發(fā)現(xiàn)，知識(shí)產(chǎn)權(quán)的開(kāi)發(fā)和保護(hù)對(duì)技術(shù)市場(chǎng)發(fā)展具有顯著的促進(jìn)作用。張汝飛等（2016）發(fā)現(xiàn)，科技創(chuàng)新能夠?yàn)榧夹g(shù)市場(chǎng)提供基礎(chǔ)技術(shù)和技術(shù)商品。研發(fā)投入的增加以及創(chuàng)新人員鑒別能力的提升能夠顯著提升技術(shù)市場(chǎng)技術(shù)擴(kuò)散的流暢度，增加技術(shù)交易次數(shù)。顧真溶和蔣伏心（2019）發(fā)現(xiàn)，由創(chuàng)新投入和創(chuàng)新成果增加而形成的區(qū)域創(chuàng)新能力的提升能夠顯著促進(jìn)技術(shù)市場(chǎng)交易效率的提升。技術(shù)市場(chǎng)交易效率與科技成果、創(chuàng)新績(jī)效具有顯著的正相關(guān)關(guān)系（譚建偉和李攀藝，2012；呂智和高玉林，2015；張純記，2015）。

綜上所述，現(xiàn)有關(guān)于技術(shù)市場(chǎng)和創(chuàng)新已經(jīng)取得較多的研究成果，但仍存在可以進(jìn)一步深入探討的問(wèn)題：（1）現(xiàn)有對(duì)于區(qū)域技術(shù)市場(chǎng)交易效率測(cè)度的研究較少，指標(biāo)體系仍未形成統(tǒng)一系統(tǒng)；（2）創(chuàng)新投入對(duì)技術(shù)市場(chǎng)交易效率產(chǎn)生影響的具體影響因素需深入研究。

三、設(shè)計(jì)研究

現(xiàn)有區(qū)域技術(shù)市場(chǎng)研究指標(biāo)體系仍未完全形成統(tǒng)一，本研究結(jié)合區(qū)域技術(shù)市場(chǎng)的供需關(guān)系及運(yùn)營(yíng)模式，參考大量文獻(xiàn)研究，以創(chuàng)新投入與技術(shù)產(chǎn)出的視角描述技術(shù)市場(chǎng)的效率，變量定義見(jiàn)表1。

表1 模型變量表

（一）變量定義

（1）被解釋變量：技術(shù)交易合同數(shù)（Tcon）。表明技術(shù)交易成果的轉(zhuǎn)化程度可以采用技術(shù)交易合同數(shù)、技術(shù)合同成交額，但兩者的描述效果不存在系統(tǒng)性差別，本研究選用技術(shù)交易合同數(shù)作為被解釋變量，表明我國(guó)技術(shù)市場(chǎng)交易的直接產(chǎn)出效率。

（2）解釋變量：創(chuàng)新的投入主要包括人員投入、資金投入等方面。其中，以研究與試驗(yàn)發(fā)展R&D人員全時(shí)當(dāng)量（Tper）描述創(chuàng)新的人員投入，以R&D經(jīng)費(fèi)內(nèi)部投入（Tin）描述創(chuàng)新的資金投入。此外，大量研究表明，政府對(duì)創(chuàng)新的支持對(duì)于技術(shù)市場(chǎng)的發(fā)展起到明顯的正向作用，所以，本文加入政府投入強(qiáng)度（Gin）作為投入指標(biāo)，具體選用地方科技財(cái)政支出占地方財(cái)政預(yù)算支出的比重作為指標(biāo)的描述。

（3）控制變量：影響技術(shù)市場(chǎng)交易效率的因素很多，主要包括地區(qū)經(jīng)濟(jì)發(fā)展、開(kāi)放程度和企業(yè)規(guī)模等。本文以各地區(qū)貨物進(jìn)出口總額/地方GDP衡量區(qū)域開(kāi)放度（Rop）衡量地區(qū)的開(kāi)放程度。選用規(guī)上企業(yè)作為度量對(duì)象，以規(guī)上企業(yè)總資產(chǎn)/規(guī)上企業(yè)個(gè)數(shù)衡量該地區(qū)企業(yè)的平均規(guī)模（Fsc）。另外，大中型企業(yè)起到創(chuàng)新帶頭作用，是夯實(shí)企業(yè)創(chuàng)新主體地位的關(guān)鍵，企業(yè)規(guī)模越大，越有足夠的資金優(yōu)勢(shì)使其進(jìn)入技術(shù)市場(chǎng)交易獲得新技術(shù)，也會(huì)有資金投入研發(fā)供給新技術(shù)。因此，本研究控制變量加入大中型企業(yè)個(gè)數(shù)（Lfsc）。除以上核心控制變量外，本研究在穩(wěn)健性檢驗(yàn)中還加入了大中型企業(yè)銷(xiāo)售產(chǎn)值（Lfout）作為控制變量。

（二）數(shù)據(jù)來(lái)源及處理

本研究基于我國(guó)省際面板數(shù)據(jù)，數(shù)據(jù)主要來(lái)自《中國(guó)科技統(tǒng)計(jì)年鑒》，以及國(guó)家統(tǒng)計(jì)局發(fā)布的數(shù)據(jù)?？紤]數(shù)據(jù)可獲得性，設(shè)置時(shí)間窗為：2009年～2017年。因?yàn)榭萍紕?chuàng)新投入產(chǎn)出具有一定的滯后性，所以需要設(shè)置一個(gè)投入與產(chǎn)出滯后期，本研究滯后期設(shè)置為2年。西藏地區(qū)數(shù)據(jù)大量缺失，所以不將西藏納入研究范圍。本研究使用R語(yǔ)言對(duì)變量進(jìn)行描述性統(tǒng)計(jì)分析，結(jié)果如表2所示。

表2 描述性統(tǒng)計(jì)分析

（三）模型構(gòu)建

為了驗(yàn)證創(chuàng)新投入對(duì)我國(guó)技術(shù)市場(chǎng)交易效率的影響，構(gòu)建如下基本模型：

豪斯曼（Hausman）檢驗(yàn)。由William H Greene提出了一種檢驗(yàn)方法，用以判斷應(yīng)該采用何種模型，具體原理如下：

通過(guò)Hausman檢驗(yàn)（檢驗(yàn)過(guò)程見(jiàn)附件）結(jié)果p＜0.05，應(yīng)采用固定效應(yīng)模型。通過(guò)檢驗(yàn)個(gè)體間或時(shí)間上是否有差異（檢驗(yàn)見(jiàn)附件），表明模型具有個(gè)體和時(shí)間固定效應(yīng)，采用存在兩種效應(yīng)的固定效應(yīng)模型進(jìn)行回歸。

存在這種差異的主要原因可能是我國(guó)各省市發(fā)展不均，雖然將可能對(duì)回歸結(jié)果產(chǎn)生影響的變量予以控制，但是仍有一些無(wú)法觀測(cè)的因素包含在殘差項(xiàng)中。

四、實(shí)證結(jié)果

（一）回歸分析

具體回歸結(jié)果如表3所示。由表3模型(1)可知，R&D經(jīng)費(fèi)內(nèi)部投入和政府投入強(qiáng)度對(duì)技術(shù)市場(chǎng)交易效率有顯著影響，而R&D人員全時(shí)當(dāng)量對(duì)技術(shù)市場(chǎng)交易效率影響不顯著。因此，剔除R&D人員全時(shí)當(dāng)量，構(gòu)建R&D經(jīng)費(fèi)內(nèi)部投入和政府投入強(qiáng)度對(duì)技術(shù)市場(chǎng)交易效率影響新模型：

表3 回歸分析

(3)式中，各變量定義同上，為控制變量，所有回歸均考慮了兩種效應(yīng)，由表3的模型(2)和模型(3)可以看出，R&D經(jīng)費(fèi)內(nèi)部投入和政府投入強(qiáng)度對(duì)技術(shù)市場(chǎng)交易效率的影響依舊顯著，說(shuō)明創(chuàng)新投入的資金投入及政府投入會(huì)促進(jìn)我國(guó)技術(shù)市場(chǎng)交易效率的提高。

（二）穩(wěn)健性檢驗(yàn)

為了進(jìn)一步驗(yàn)證模型(3)的穩(wěn)健性，本研究穩(wěn)健性檢驗(yàn)如表4所示。

表4 穩(wěn)健性分析

表4第(1)列將模型(3)的控制變量中大中型企業(yè)個(gè)數(shù)（Lfsc）替換成大中型企業(yè)銷(xiāo)售產(chǎn)值（Lfout）；表4第(2)列在模型(3)中添加大中型企業(yè)銷(xiāo)售產(chǎn)值（Lfout）。調(diào)整變量后的回歸結(jié)果顯示：R&D經(jīng)費(fèi)內(nèi)部投入和政府投入強(qiáng)度對(duì)技術(shù)市場(chǎng)交易效率依然具有顯著正向影響，說(shuō)明改變或者增加控制變量不會(huì)對(duì)本研究模型結(jié)果產(chǎn)生根本影響，R&D經(jīng)費(fèi)內(nèi)部投入和政府投入強(qiáng)度對(duì)技術(shù)市場(chǎng)交易效率的影響穩(wěn)健。

五、實(shí)證結(jié)果分析

（一）創(chuàng)新投入對(duì)技術(shù)市場(chǎng)交易效率的影響

實(shí)證分析表明，創(chuàng)新投入對(duì)技術(shù)市場(chǎng)交易效率的影響存在異質(zhì)性。其中，R&D經(jīng)費(fèi)內(nèi)部投入和政府投入強(qiáng)度對(duì)技術(shù)市場(chǎng)交易效率具有顯著正向影響，而R&D人員全時(shí)當(dāng)量對(duì)技術(shù)市場(chǎng)交易效率影響卻不顯著?？赡茉蚴荝&D人員的增加會(huì)促進(jìn)創(chuàng)新的產(chǎn)出，但從創(chuàng)新產(chǎn)出到技術(shù)市場(chǎng)交易產(chǎn)出還需要一個(gè)創(chuàng)新成果商品化的應(yīng)用過(guò)程，從質(zhì)量的角度來(lái)看，高質(zhì)量的創(chuàng)新產(chǎn)出更可能轉(zhuǎn)化成實(shí)際新產(chǎn)品，發(fā)揮實(shí)際價(jià)值，創(chuàng)新投入中的資金投入更有助于提高創(chuàng)新的質(zhì)量。所以 R&D經(jīng)費(fèi)內(nèi)部投入和政府投入強(qiáng)度對(duì)技術(shù)市場(chǎng)交易效率的影響顯著，而R&D人員全時(shí)當(dāng)量對(duì)技術(shù)市場(chǎng)交易效率的影響并不顯著。要想提高R&D人員投入對(duì)技術(shù)產(chǎn)出的影響，可能需要加大高精尖人員的投入，而降低一般性研發(fā)人員的投入。另一方面，借鑒葉祥松、劉敬（2018），蘇屹等（2017）的研究，造成這種結(jié)果的可能解釋是R&D經(jīng)費(fèi)內(nèi)部投入對(duì)我國(guó)技術(shù)市場(chǎng)效率影響效果存在門(mén)檻效應(yīng)，當(dāng)人員投入規(guī)模超過(guò)門(mén)檻值時(shí)，影響效果會(huì)產(chǎn)生變化。

（二）其他因素對(duì)技術(shù)市場(chǎng)交易效率的影響

表3中模型(3)結(jié)果顯示，區(qū)域外向度對(duì)技術(shù)市場(chǎng)交易效率有顯著正向影響，這支持了張遼、黃蕾瓊（2020），黃凌云、張寬（2020）的研究結(jié)果。同時(shí)，企業(yè)規(guī)模對(duì)技術(shù)市場(chǎng)交易效率的影響在10%水平下顯著為正，體現(xiàn)了企業(yè)在創(chuàng)新中的主體地位，企業(yè)規(guī)模的加大，有助于激發(fā)技術(shù)市場(chǎng)活力，提升技術(shù)的產(chǎn)出。

六、研究結(jié)論與啟示

本文研究了創(chuàng)新投入對(duì)技術(shù)市場(chǎng)交易效率的影響，實(shí)證結(jié)果顯示，R&D經(jīng)費(fèi)內(nèi)部投入和政府投入強(qiáng)度對(duì)技術(shù)市場(chǎng)交易效率具有顯著正向影響，而R&D人員全時(shí)當(dāng)量對(duì)技術(shù)市場(chǎng)交易效率影響并不顯著。通過(guò)研究結(jié)果提出以下幾方面啟示和建議：

（1）創(chuàng)新投入對(duì)技術(shù)市場(chǎng)交易效率的影響存在異質(zhì)性，其中R&D人員全時(shí)當(dāng)量對(duì)技術(shù)市場(chǎng)交易效率影響并不顯著。因此，在利用創(chuàng)新投入對(duì)技術(shù)市場(chǎng)效率進(jìn)行研究時(shí)，不能將創(chuàng)新投入任意照搬進(jìn)模型中，創(chuàng)新投入的指標(biāo)并不能完全度量技術(shù)市場(chǎng)的投入，在研究中需要進(jìn)一步證明創(chuàng)新投入指標(biāo)與技術(shù)市場(chǎng)交易效率的相關(guān)性。（2）把握創(chuàng)新重點(diǎn)，加大高精尖人員投入，要提高創(chuàng)新成果轉(zhuǎn)化為實(shí)際應(yīng)用產(chǎn)品效率，就必須提升創(chuàng)新的質(zhì)量。一方面要重視優(yōu)勢(shì)學(xué)科、科研人員的建設(shè)及考核，充分發(fā)揮高校及科研機(jī)構(gòu)創(chuàng)新的學(xué)科優(yōu)勢(shì)。另一方面要調(diào)整人員投入結(jié)構(gòu)，向關(guān)鍵高精尖領(lǐng)域傾斜，建立完善的科研人才管理及激勵(lì)機(jī)制，既要從物質(zhì)上給予優(yōu)秀科研人才獎(jiǎng)勵(lì)，如股權(quán)獎(jiǎng)勵(lì)、科技成果轉(zhuǎn)化、利益分配等；也要從名譽(yù)上給予優(yōu)秀科研人才激勵(lì)，可以設(shè)置獎(jiǎng)項(xiàng)，并宣傳科技成果及杰出貢獻(xiàn)人員等。（3）發(fā)揮政府作用，加大創(chuàng)新資金投入。加大對(duì)創(chuàng)新的資金投入，可以促進(jìn)創(chuàng)新的產(chǎn)出與創(chuàng)新質(zhì)量的提高，為技術(shù)成果轉(zhuǎn)化提供“原料”，對(duì)技術(shù)市場(chǎng)交易效率可以產(chǎn)生正向影響。政府在R&D上給予資助在一定程度上可以刺激創(chuàng)新主體的創(chuàng)新活動(dòng)，從而提高創(chuàng)新績(jī)效。此外，政府也應(yīng)加大監(jiān)管力度，防止創(chuàng)新資金挪為他用，提升科技資金支出效率。（4）尊重市場(chǎng)規(guī)律，夯實(shí)企業(yè)主體地位。注重宏觀調(diào)控的作用，政府對(duì)技術(shù)市場(chǎng)的管控重心，應(yīng)放在培育信息對(duì)稱(chēng)、交易高效的市場(chǎng)環(huán)境上，借鑒國(guó)外經(jīng)驗(yàn)，建立技術(shù)評(píng)估機(jī)制，培育中介機(jī)構(gòu)。對(duì)于技術(shù)的交易價(jià)格等要素交由市場(chǎng)供需規(guī)律發(fā)揮作用，明確企業(yè)在創(chuàng)新及交易過(guò)程中的主體地位，探索產(chǎn)學(xué)研多方合作創(chuàng)新，充分激發(fā)市場(chǎng)活力。