亞洲遠(yuǎn)東生活用紙市場(chǎng)新機(jī)遇
——潛力與挑戰(zhàn)并存

亞洲遠(yuǎn)東地區(qū)（說(shuō)明：文中提到的亞洲遠(yuǎn)東地區(qū)未包括中國(guó)大陸地區(qū)。國(guó)內(nèi)的生活用紙市場(chǎng)變化趨勢(shì)以中國(guó)造紙協(xié)會(huì)生活用紙專(zhuān)業(yè)委員會(huì)報(bào)告數(shù)據(jù)為準(zhǔn)）的地理面積和人口數(shù)量非常龐大，該地區(qū)從西部的阿富汗一直延伸到東北部的朝鮮和東南部的印度尼西亞群島。該地區(qū)人口約為26億，占全球總?cè)丝诘?5%，包括世界上一些人口最多的國(guó)家，例如印度（排名第二，預(yù)計(jì)在未來(lái)十年中將超過(guò)中國(guó)）、印度尼西亞（排名第四）、巴基斯坦（排名第五）和孟加拉國(guó)（排名第八），菲律賓的人口超過(guò)1億，越南的人口正在接近這一數(shù)字。

但是，該地區(qū)各個(gè)國(guó)家的經(jīng)濟(jì)發(fā)展水平各異，文化和宗教習(xí)慣大相徑庭。既有新加坡、韓國(guó)、中國(guó)香港、中國(guó)澳門(mén)和中國(guó)臺(tái)灣等發(fā)達(dá)經(jīng)濟(jì)體，也有阿富汗、尼泊爾、不丹、老撾、緬甸、朝鮮和菲律賓等貧窮國(guó)家。印度、巴基斯坦和孟加拉國(guó)的文化與東南亞國(guó)家不同。宗教涉及從基督教到伊斯蘭教、印度教、佛教、無(wú)神論甚至異教徒都有。所有這些因素都會(huì)影響生活用紙消費(fèi)量及其市場(chǎng)結(jié)構(gòu)。

印度是一個(gè)獨(dú)特的例子，印度擁有13億人口，但生活用紙消費(fèi)量一直處于很低水平。上等階層和最低階層在購(gòu)買(mǎi)力方面存在很大差異，但這不能完全解釋為什么印度的生活用紙消費(fèi)量如此之低，因?yàn)樵搰?guó)中上階層也有超過(guò)5,000萬(wàn)人口，有足夠的經(jīng)濟(jì)水平來(lái)購(gòu)買(mǎi)生活用紙等消費(fèi)品。數(shù)百萬(wàn)年輕人在北美和歐洲求學(xué)，并在那里使用了生活用紙產(chǎn)品，但返回家鄉(xiāng)后，又采用舊習(xí)慣，用水洗而不是使用衛(wèi)生紙。印度現(xiàn)代零售業(yè)仍然不發(fā)達(dá)，人們有從市集的攤位購(gòu)買(mǎi)日常食品的習(xí)慣，那里通常沒(méi)有衛(wèi)生紙。此外，蹲廁和未開(kāi)發(fā)的污水處理系統(tǒng)不適合使用衛(wèi)生紙?？傮w來(lái)說(shuō)，主要原因是沒(méi)有使用衛(wèi)生紙的傳統(tǒng)。

但是，整體上亞洲遠(yuǎn)東地區(qū)的生活用紙消費(fèi)已經(jīng)開(kāi)始呈現(xiàn)增加的跡象，甚至在印度也是如此。一些國(guó)家，尤其是印度尼西亞，得益于生長(zhǎng)迅速的人工林提供的低成本闊葉木漿，已發(fā)展成為生活用紙的主要生產(chǎn)國(guó)，甚至出口國(guó)。越南和馬來(lái)西亞也是重要的出口國(guó)，盡管出口水平遠(yuǎn)低于印度尼西亞。RISI2019年的數(shù)據(jù)顯示，從亞洲遠(yuǎn)東出口到其他地區(qū)的凈出口量已超過(guò)30萬(wàn)t，這主要是由于印度尼西亞的凈出口量超過(guò)了80萬(wàn)t。

表1 亞洲遠(yuǎn)東生活用紙市場(chǎng)的變化情況

在過(guò)去的五年中，許多人口密集的國(guó)家（例如孟加拉國(guó)、印度尼西亞、緬甸、菲律賓、泰國(guó)和越南）的生活用紙消費(fèi)開(kāi)始明顯好轉(zhuǎn)。印度和巴基斯坦市場(chǎng)實(shí)現(xiàn)突破可能還需要一些時(shí)間。

傳統(tǒng)上，亞洲遠(yuǎn)東地區(qū)的生活用紙消費(fèi)主要集中在韓國(guó)和中國(guó)臺(tái)灣，中國(guó)香港和新加坡的生活用紙消費(fèi)方式也很先進(jìn)，盡管這兩個(gè)地區(qū)面積較小，消費(fèi)總量少。中國(guó)澳門(mén)（2018年為23.1kg，僅次于美國(guó)，居世界第二）和中國(guó)香港（21.9kg）的人均消費(fèi)量很高；韓國(guó)（11.7kg）、新加坡（11.5kg）和臺(tái)灣（9.7kg）的人均消費(fèi)量相對(duì)較高。

表2 亞洲遠(yuǎn)東的生活用紙消費(fèi)近況（按國(guó)家或地區(qū)）

通過(guò)大量投資，APP成為區(qū)域內(nèi)領(lǐng)先企業(yè)

APP最近在印度尼西亞的工廠進(jìn)行了大規(guī)模的新投資，并將其漂白闊葉木硫酸鹽漿產(chǎn)能用于生產(chǎn)生活用紙?jiān)垺?018年，該公司在帕拉旺的Pindo Deli第三家工廠（2臺(tái)紙機(jī)）和位于Bukit Baku的OKI工廠（6臺(tái)紙機(jī)）共8臺(tái)年產(chǎn)能為7萬(wàn)t的拓斯克紙機(jī)投產(chǎn)，這兩家工廠均位于蘇門(mén)答臘島。這可能是全球生活用紙行業(yè)歷史上首次有一家公司在僅一年內(nèi)投產(chǎn)了超過(guò)100萬(wàn)t的生活用紙產(chǎn)能。

金佰利（K-C）曾經(jīng)是該地區(qū)最大的供應(yīng)商，現(xiàn)位居第二，公司最近在產(chǎn)能擴(kuò)張方面并未投資太多，其僅擁有APP產(chǎn)能的五分之一（圖1）。K-C最初是通過(guò)幾家合資企業(yè)而成為最大供應(yīng)商的，但公司增加了在大多數(shù)這些公司中的股份，現(xiàn)在控制了其所有亞洲公司的大多數(shù)股份。在較發(fā)達(dá)的亞洲市場(chǎng)擁有良好的業(yè)務(wù)范圍似乎是K-C戰(zhàn)略的一部分，但該公司在過(guò)去幾年中沒(méi)有在任何國(guó)家增加新的投資。幾年前，K-C從菲律賓市場(chǎng)中撤出，而最近該公司在韓國(guó)投產(chǎn)一臺(tái)UCTAD紙機(jī)進(jìn)行了業(yè)務(wù)擴(kuò)展。

圖1 亞洲遠(yuǎn)東主要生活用紙供應(yīng)商產(chǎn)能占比

Nibong Tebal或NTPM Holdings在馬來(lái)西亞和越南設(shè)有工廠，其在越南工廠增加了另一臺(tái)新的紙機(jī)，現(xiàn)在排名第三。但是，印尼Sopanusa Tissue的生活用紙產(chǎn)能僅比NTPM略少。其他主要生產(chǎn)商包括四家韓國(guó)公司（Samjung Pulp、Monalisa、Dae Wang Paper和Klean Nara）以及中國(guó)臺(tái)灣的兩家生產(chǎn)商（永豐余和正隆）。

亞洲遠(yuǎn)東生活用紙市場(chǎng)最近進(jìn)行了重大合并，其中APP是主要參與者。目前，該地區(qū)排名前三位的供應(yīng)商占區(qū)域總產(chǎn)能的52%，排名前五位的供應(yīng)商占60%～61%，排名前十位的供應(yīng)商占幾乎74%。

存在嚴(yán)重的產(chǎn)能過(guò)剩

在亞洲遠(yuǎn)東地區(qū)，特別是在印度尼西亞，以及越南和泰國(guó)等其他國(guó)家，對(duì)新生活用紙產(chǎn)能進(jìn)行了大量投資。總體而言，亞洲遠(yuǎn)東地區(qū)生活用紙行業(yè)的產(chǎn)能利用率很低。自1990年代后期以來(lái)，開(kāi)工率不超過(guò)85%，即使在2007年的最佳年份，產(chǎn)能利用率也僅為83%左右。自該峰值以來(lái)，行業(yè)平均開(kāi)工率一直低于80%，RISI預(yù)計(jì)未來(lái)幾年產(chǎn)能利用率低的問(wèn)題不會(huì)有所改善。

對(duì)于新投資而言，2020—2023年的前景并不樂(lè)觀。APP和Sopanusa于2018年在印尼增加的以出口為主的產(chǎn)能的影響將持續(xù)幾年。2020至2021年，產(chǎn)能利用率預(yù)計(jì)將下降至僅70%左右，如果沒(méi)有新項(xiàng)目上線(xiàn)，到2022年產(chǎn)能利用率可能將略微升至71%。國(guó)內(nèi)市場(chǎng)和出口量的有機(jī)增長(zhǎng)無(wú)法吸收所有這些新產(chǎn)能，中國(guó)作為亞洲最大的生活用紙出口國(guó)必須引起注意，而且出口市場(chǎng)已經(jīng)存在激烈的競(jìng)爭(zhēng)。因此，對(duì)任何已計(jì)劃的新產(chǎn)能的啟動(dòng)時(shí)間表應(yīng)該慎重考慮。

亞洲遠(yuǎn)東市場(chǎng)顯示出強(qiáng)勁的增長(zhǎng)，但印度尼西亞很明顯出現(xiàn)了區(qū)域產(chǎn)能過(guò)剩，對(duì)鄰近的東南亞市場(chǎng)也產(chǎn)生了影響。該地區(qū)有數(shù)家規(guī)模相對(duì)較小的造紙廠，但要與毗鄰低成本闊葉木硫酸鹽漿工廠的現(xiàn)代大型生活用紙企業(yè)競(jìng)爭(zhēng)還存在一定困難，因此預(yù)計(jì)將繼續(xù)有小型造紙廠關(guān)閉。區(qū)域生活用紙集團(tuán)將面臨越來(lái)越激烈的國(guó)際競(jìng)爭(zhēng)，成本最低的區(qū)域供應(yīng)商將獲得更強(qiáng)大的立足點(diǎn)。