試論新時(shí)期金融體制改革

李 妍 于海寶

（1.中國(guó)航天電子技術(shù)研究院 北京 100094；2.北京中倫管理咨詢有限公司 北京 100094）

金融行業(yè)深化發(fā)展，衍生出了眾多新的金融業(yè)務(wù)形態(tài)，這些業(yè)務(wù)形態(tài)的出現(xiàn)，在無(wú)形中增加了相關(guān)政府機(jī)構(gòu)和金融監(jiān)管部門(mén)的工作壓力。因此，為保障金融行業(yè)健康穩(wěn)步發(fā)展，各類業(yè)務(wù)形態(tài)得到良好的管理，作為金融行業(yè)的監(jiān)督管理部門(mén)必須明確自己的工作職責(zé)和新時(shí)期金融體制的改革方向，從而制定出更好的金融體制改革措施，推動(dòng)我國(guó)金融產(chǎn)業(yè)的良好發(fā)展。

一、金融體制改革背景

1.日益明顯的國(guó)際化發(fā)展趨勢(shì)

經(jīng)濟(jì)全球化的出現(xiàn)和改革開(kāi)放的進(jìn)一步深化，使得我國(guó)社會(huì)經(jīng)濟(jì)發(fā)展也逐漸同世界相接軌。這種經(jīng)濟(jì)發(fā)展趨勢(shì)，一方面為中國(guó)進(jìn)入世界市場(chǎng)提供了一定的便利；另一方面，也為中國(guó)帶來(lái)了更多來(lái)自國(guó)際市場(chǎng)的挑戰(zhàn)，最為明顯的挑戰(zhàn)就是金融危機(jī)，會(huì)對(duì)各個(gè)國(guó)家的經(jīng)濟(jì)產(chǎn)生更大的打擊。全球金融危機(jī)的出現(xiàn)，在某種程度上對(duì)我國(guó)金融產(chǎn)業(yè)相關(guān)業(yè)務(wù)活動(dòng)帶來(lái)了一定的不利影響，尤其是我國(guó)為了抵御金融危機(jī)的負(fù)面影響，更是出現(xiàn)了很多國(guó)際型大型企業(yè)和銀行合并的情況，在無(wú)形中導(dǎo)致金融機(jī)構(gòu)業(yè)務(wù)范圍拓展，增加金融制度改革難度[1]。此外，經(jīng)濟(jì)全球化也使各個(gè)國(guó)家和地區(qū)金融體制建設(shè)逐漸模式化，金融監(jiān)管制度手段和監(jiān)管標(biāo)準(zhǔn)愈發(fā)相似，金融體制建設(shè)逐漸呈現(xiàn)國(guó)際化的發(fā)展模式。

2.將監(jiān)管金融創(chuàng)新作為側(cè)重點(diǎn)

同其他產(chǎn)業(yè)相比，金融產(chǎn)業(yè)受經(jīng)濟(jì)全球化的影響更多。隨著近些年國(guó)際化發(fā)展趨勢(shì)愈發(fā)明顯，金融行業(yè)的經(jīng)營(yíng)風(fēng)險(xiǎn)也在不斷增加；而在利益的驅(qū)使之下，金融行業(yè)出現(xiàn)了很多創(chuàng)新工具和拓展業(yè)務(wù)，無(wú)形中增強(qiáng)了金融行業(yè)發(fā)展期間的風(fēng)險(xiǎn)性，特別是金融行業(yè)發(fā)展中出現(xiàn)的各類衍生工具，更是增加了金融產(chǎn)業(yè)的復(fù)雜性與易變性。這種復(fù)雜性和易變性，既增加了金融行業(yè)發(fā)展風(fēng)險(xiǎn)，也增加了金融監(jiān)管工作的難度。因此，強(qiáng)化金融創(chuàng)新領(lǐng)域的監(jiān)管力度，對(duì)于提升金融行業(yè)相關(guān)企業(yè)的競(jìng)爭(zhēng)力具有重要意義。

3.全面金融管理理念逐步廣泛應(yīng)用

作為保障金融行業(yè)順利發(fā)展的重要因素，金融管理理念在改革金融體制中也占據(jù)著重要地位?，F(xiàn)如今，我國(guó)金融體制正在朝著國(guó)際化模式發(fā)展，所以，不僅要做好金融服務(wù)、監(jiān)管、資產(chǎn)、機(jī)構(gòu)之間的平衡工作，還應(yīng)當(dāng)對(duì)消費(fèi)者權(quán)益和投資者利益給予有效保障，盡可能地消除金融體制的管理死角，建立完善的金融證券、金融資產(chǎn)和各類金融衍生品監(jiān)管體制[2]。此外，面對(duì)國(guó)際經(jīng)濟(jì)形勢(shì)復(fù)雜多變的現(xiàn)狀，我國(guó)負(fù)責(zé)改革金融體制的相關(guān)單位也應(yīng)當(dāng)逐步建立務(wù)實(shí)、有效、全面的金融監(jiān)督管理制度，將新的金融管理理念滲透到日常的監(jiān)管工作中，以此來(lái)保障金融監(jiān)管體制的質(zhì)量。

二、現(xiàn)行金融體制的問(wèn)題

1.國(guó)內(nèi)外形勢(shì)較為復(fù)雜

從國(guó)際層面看，美國(guó)次貸危機(jī)的出現(xiàn)引發(fā)了全球性的金融危機(jī)，該危機(jī)最嚴(yán)重階段雖然已經(jīng)過(guò)去，但后續(xù)負(fù)面影響依舊導(dǎo)致世界總體經(jīng)濟(jì)基礎(chǔ)薄弱。一方面，發(fā)達(dá)國(guó)家經(jīng)濟(jì)沒(méi)有明確的增長(zhǎng)前景；另一方面，老牌資本主義國(guó)家由于受到債務(wù)危機(jī)影響，控制國(guó)際經(jīng)濟(jì)事物的能力被削弱。隨著各個(gè)國(guó)家之間直接金融影響逐年深化，各國(guó)在協(xié)調(diào)貨幣金融政策和經(jīng)濟(jì)利益上則需要面臨更大的挑戰(zhàn)。從國(guó)內(nèi)形勢(shì)來(lái)看，受我國(guó)經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)呈下行狀態(tài)、產(chǎn)能相對(duì)過(guò)剩等問(wèn)題的影響，金融行業(yè)的潛在風(fēng)險(xiǎn)也在不斷增加，銀行的信用風(fēng)險(xiǎn)和金融產(chǎn)業(yè)的操作風(fēng)險(xiǎn)都沒(méi)有被完全控制，金融行業(yè)的內(nèi)部控制力度還需要進(jìn)一步強(qiáng)化，這對(duì)我國(guó)金融體制改革都產(chǎn)生極大影響[3]。

2.嚴(yán)重的不良貸款現(xiàn)象

由計(jì)劃經(jīng)濟(jì)體制轉(zhuǎn)向市場(chǎng)經(jīng)濟(jì)體制的過(guò)程中，出現(xiàn)了一系列的不良貸款和盲目貸款現(xiàn)象。例如，溫州市在很長(zhǎng)的一段時(shí)間內(nèi)都存在民間金融現(xiàn)象，這些現(xiàn)象大多都是以錢(qián)莊票號(hào)、親友借款和擔(dān)保公司等不同形式存在，據(jù)稱，這種金融形式中存儲(chǔ)了大約6000—8000億元的民間資金。直至2016年民間融資的資金鏈條斷裂，我國(guó)金融行業(yè)的抑制性也由此突顯出來(lái)。此后，溫州地區(qū)大部分的民間借貸都無(wú)法及時(shí)償還，超過(guò)了上百家企業(yè)跑路，法院受理了大量的民間借貸官司。受此影響，我國(guó)其他地區(qū)此類情況也頻繁發(fā)生，給我國(guó)金融行業(yè)的發(fā)展帶來(lái)了巨大的負(fù)面影響。

3.傳統(tǒng)銀行競(jìng)爭(zhēng)壓力加大

市場(chǎng)經(jīng)濟(jì)體制的發(fā)展和國(guó)家政策準(zhǔn)入標(biāo)準(zhǔn)不斷放寬，使得我國(guó)商業(yè)銀行的數(shù)量也不斷增多，例如，深圳徽眾銀行、天津金城銀行、溫州民商銀行、上海華瑞銀行、浙江網(wǎng)商銀行等。與此同時(shí)，互聯(lián)網(wǎng)時(shí)代的來(lái)臨和網(wǎng)絡(luò)技術(shù)的迅猛發(fā)展，也使互聯(lián)網(wǎng)金融產(chǎn)業(yè)興起和發(fā)展，網(wǎng)絡(luò)支付、融資、理財(cái)和國(guó)際業(yè)務(wù)等紛紛展開(kāi)，并迅速占領(lǐng)原本屬于傳統(tǒng)銀行的市場(chǎng)，傳統(tǒng)銀行地位因此受到巨大的威脅，面臨的競(jìng)爭(zhēng)壓力也在逐年增加。

4.缺乏完善的利率化市場(chǎng)

目前，我國(guó)金融結(jié)構(gòu)相對(duì)“臃腫、肥胖”，沒(méi)有生機(jī)，也缺少活力，利率水平無(wú)法達(dá)到充分的市場(chǎng)化，這就導(dǎo)致我國(guó)金融市場(chǎng)存在嚴(yán)重的結(jié)構(gòu)失衡情況。對(duì)金融行業(yè)來(lái)講，利率市場(chǎng)化可以為中小企業(yè)和儲(chǔ)戶提供更多的利益，有效提升銀行業(yè)的整體效率和在國(guó)際市場(chǎng)中的競(jìng)爭(zhēng)力，并為開(kāi)發(fā)金融衍生品提供一定的推動(dòng)力。但就目前來(lái)看，受央行政策影響，我國(guó)金融行業(yè)利率市場(chǎng)化不充分，導(dǎo)致我國(guó)金融改革工作也無(wú)法順利推行，相關(guān)制度建設(shè)難度較大。

三、優(yōu)化金融體制改革的策略

1.轉(zhuǎn)變金融管理理念

對(duì)金融行業(yè)來(lái)講，金融體制的建設(shè)和施行主要是為了最大化預(yù)防金融風(fēng)險(xiǎn)，維護(hù)行業(yè)秩序，確保金融系統(tǒng)能夠穩(wěn)定運(yùn)行。但從我國(guó)情況來(lái)看，金融行業(yè)在建立金融管理監(jiān)管制度時(shí)，采取的都是強(qiáng)制性的管理模式，借助限定金融機(jī)構(gòu)的工作范圍來(lái)確保金融市場(chǎng)穩(wěn)定運(yùn)行。這種金融制度雖然可以在某種程度上確保金融行業(yè)穩(wěn)定運(yùn)行和發(fā)展，但這種金融制度也會(huì)對(duì)金融行業(yè)在未來(lái)的發(fā)展產(chǎn)生一定的限制性，尤其是在當(dāng)前金融環(huán)境下，此種方式無(wú)法對(duì)金融行業(yè)的發(fā)展起到良好的管理和促進(jìn)作用[4]?；诖耍覈?guó)金融監(jiān)管機(jī)構(gòu)和政府部門(mén)應(yīng)當(dāng)努力轉(zhuǎn)變金融管理理念，將強(qiáng)制性的金融監(jiān)管體制轉(zhuǎn)變?yōu)楹暧^監(jiān)管和微觀監(jiān)管并重的體制。只有強(qiáng)制性和鼓勵(lì)并重的金融體制，才可以將金融發(fā)展和金融監(jiān)管工作有機(jī)統(tǒng)一起來(lái)，從而推動(dòng)市場(chǎng)經(jīng)濟(jì)在我國(guó)的繁榮發(fā)展。

2.施行統(tǒng)一的金融管理

現(xiàn)階段，我國(guó)的金融體制是比較典型的業(yè)務(wù)分離式管理模式和金融機(jī)構(gòu)管理、風(fēng)險(xiǎn)管理、合規(guī)性管理四種模式齊頭并進(jìn)的金融管理體制。這種管理體制相對(duì)單一，更適用于傳統(tǒng)業(yè)務(wù)分類的金融模式，不適合現(xiàn)在混合式的金融業(yè)務(wù)模式。對(duì)現(xiàn)階段金融行業(yè)業(yè)務(wù)模式來(lái)講，我國(guó)金融管理體制應(yīng)當(dāng)逐步由以往較單一的管理模式轉(zhuǎn)變?yōu)榻y(tǒng)一性的管理模式。金融管理體制的此種變化，既受?chē)?guó)內(nèi)金融行業(yè)改革發(fā)展的影響，也借鑒了國(guó)際金融市場(chǎng)中的經(jīng)驗(yàn)。對(duì)金融行業(yè)來(lái)講，轉(zhuǎn)變金融管理體制，能夠更加全面了解國(guó)內(nèi)和國(guó)際金融市場(chǎng)的相關(guān)信息、掌握金融行業(yè)的發(fā)展現(xiàn)狀，從而最大化地防止金融管理風(fēng)險(xiǎn)的出現(xiàn)。為有效完善金融體制，我國(guó)金融監(jiān)管機(jī)構(gòu)還可以在內(nèi)部設(shè)立相應(yīng)的專業(yè)管理部門(mén)，以對(duì)保險(xiǎn)行業(yè)、銀行業(yè)、證券行業(yè)等展開(kāi)綜合性的監(jiān)督控制，從而確保金融行業(yè)的相關(guān)信息能夠被及時(shí)接受，提高金融管理質(zhì)量[5]。

3.做好消費(fèi)者權(quán)益保護(hù)工作

金融體制在承擔(dān)維護(hù)金融市場(chǎng)穩(wěn)定發(fā)展任務(wù)的同時(shí)，還需要兼顧消費(fèi)者權(quán)益保護(hù)工作，以此來(lái)維護(hù)金融行業(yè)的健康可持續(xù)發(fā)展。例如，從金融行業(yè)制度來(lái)看，銀行監(jiān)督委員會(huì)應(yīng)當(dāng)加強(qiáng)信用卡管理工作，即在保障消費(fèi)者合法權(quán)益的基礎(chǔ)上，讓消費(fèi)者明確認(rèn)識(shí)到使用信用卡消費(fèi)的風(fēng)險(xiǎn)所在，而不是一味地鼓勵(lì)消費(fèi)者使用信用卡消費(fèi)，從而達(dá)到降低信用卡違約概率、降低銀行經(jīng)營(yíng)風(fēng)險(xiǎn)的目的。在整個(gè)金融活動(dòng)中，消費(fèi)者大都處于被動(dòng)地位；受文化、地域、政治、經(jīng)濟(jì)等相關(guān)因素的限制，大部分消費(fèi)者對(duì)各類新金融產(chǎn)品的認(rèn)識(shí)都不是非常的明確，經(jīng)常會(huì)被銷(xiāo)售人員誤導(dǎo)[6]。面對(duì)此種情況，金融行業(yè)監(jiān)管機(jī)構(gòu)應(yīng)當(dāng)逐步完善自身的管理制度，最大限度地保障消費(fèi)者的合法權(quán)益，從而將消費(fèi)者效用發(fā)揮到最大，更好地促進(jìn)金融產(chǎn)業(yè)的良好發(fā)展。

4.構(gòu)建多層次的資本市場(chǎng)體系

對(duì)金融行業(yè)來(lái)講，要想在新時(shí)期獲得良好的發(fā)展，就必須以實(shí)體經(jīng)濟(jì)發(fā)展需求為導(dǎo)向，通過(guò)積極發(fā)展與之相應(yīng)的債券、金融衍生品和股票等市場(chǎng)，建立起多層次的資本市場(chǎng)體系。伴隨我國(guó)經(jīng)濟(jì)體制改革的進(jìn)一步深化，我國(guó)的資本市場(chǎng)體系逐漸形成了以中小板、主板、創(chuàng)業(yè)板、代辦股份轉(zhuǎn)讓系統(tǒng)、各地區(qū)產(chǎn)權(quán)交易市場(chǎng)等為主的多層次模式。當(dāng)前，資本市場(chǎng)內(nèi)部依舊是以主板市場(chǎng)為核心，其他類型板塊的發(fā)展速度相對(duì)較慢、層次相對(duì)較低，無(wú)法從根本上滿足當(dāng)前各大中小企業(yè)在融資方面的需求[7]。從股票市場(chǎng)方面來(lái)看，在已經(jīng)擁有主板的情況下，應(yīng)當(dāng)要進(jìn)一步促進(jìn)二級(jí)市場(chǎng)的良好發(fā)展，通過(guò)充分發(fā)揮市場(chǎng)經(jīng)濟(jì)體制的作用，為本身具有一定自主創(chuàng)新能力的中小型企業(yè)上市提供有效的渠道支持，加快此類企業(yè)步入上市的發(fā)展進(jìn)程。此外，建設(shè)多層次資本市場(chǎng)體系的過(guò)程中，政府部門(mén)和相關(guān)機(jī)構(gòu)還應(yīng)當(dāng)將市場(chǎng)機(jī)制優(yōu)勝劣汰的作用發(fā)圈發(fā)揮出來(lái)，在主板、創(chuàng)業(yè)板、中小板、產(chǎn)權(quán)交易市場(chǎng)、新三板之間構(gòu)建起市場(chǎng)推出機(jī)制和轉(zhuǎn)板機(jī)制[8]。

5.強(qiáng)化對(duì)金融系統(tǒng)的法制監(jiān)管力度

由于現(xiàn)行的金融監(jiān)管體制問(wèn)題已經(jīng)逐漸暴露出來(lái)，對(duì)金融行業(yè)的發(fā)展也帶來(lái)了一系列負(fù)面影響。例如，近些年頻繁顯露出來(lái)的一些局部風(fēng)險(xiǎn)、資本市場(chǎng)發(fā)生的劇烈波動(dòng)等，都表明了金融行業(yè)發(fā)展過(guò)程中金融體制性矛盾的存在。基于此，金融行業(yè)要想穩(wěn)定、健康發(fā)展，就必須改革現(xiàn)行金融監(jiān)管體制，以解決部分歷史遺留問(wèn)題，最大限度地降低金融監(jiān)管風(fēng)險(xiǎn)發(fā)生概率，以此來(lái)保障金融行業(yè)相關(guān)企業(yè)運(yùn)營(yíng)的安全性，做好金融系統(tǒng)性風(fēng)險(xiǎn)的防范工作[9]?，F(xiàn)階段，我國(guó)金融行業(yè)采用的是分業(yè)經(jīng)營(yíng)的模式，所以，金融監(jiān)管工作也是分業(yè)模式；但這種監(jiān)管模式本身過(guò)于重視外部監(jiān)管作用，內(nèi)部控制機(jī)制建設(shè)有所欠缺。盡管近些年我國(guó)立法部門(mén)出臺(tái)了一系列的法律法規(guī)對(duì)金融行業(yè)的發(fā)展方式進(jìn)行規(guī)范，但因?yàn)榻鹑谛袠I(yè)的資金流動(dòng)性缺失，所以無(wú)法對(duì)資源進(jìn)行有效的配置。在此種情況下，要想推動(dòng)金融行業(yè)的健康可持續(xù)發(fā)展，就必須建立起完善的金融行業(yè)監(jiān)管體系，強(qiáng)化對(duì)金融監(jiān)管工作的法律約束力度。具體來(lái)講，金融監(jiān)管部門(mén)應(yīng)當(dāng)以充足資本作為核心來(lái)建立完善的金融系統(tǒng)監(jiān)管規(guī)則，強(qiáng)化金融監(jiān)管能力建設(shè)力度，做好金融風(fēng)險(xiǎn)的校正機(jī)制建設(shè)，以此來(lái)提升金融監(jiān)管系統(tǒng)的法律監(jiān)管力度，完善金融系統(tǒng)內(nèi)部資本補(bǔ)充和不良資本沖銷(xiāo)等方面監(jiān)管力度，并加強(qiáng)對(duì)于金融行業(yè)企業(yè)與相關(guān)行業(yè)違規(guī)行為的問(wèn)責(zé)和追究機(jī)制建設(shè)，建立起完整的金融行業(yè)內(nèi)部控制系統(tǒng)[10]。

四、結(jié)語(yǔ)

受?chē)?guó)際金融形勢(shì)影響，我國(guó)金融行業(yè)要想順利打入國(guó)際市場(chǎng)，并在國(guó)際金融市場(chǎng)中占據(jù)一席之地，就必須按照國(guó)際金融市場(chǎng)的相關(guān)要求，對(duì)現(xiàn)行的金融體制進(jìn)行改革，確保我國(guó)金融監(jiān)管制度能夠同國(guó)際接軌?？傊?，我國(guó)金融監(jiān)管機(jī)構(gòu)和相關(guān)政府部門(mén)應(yīng)當(dāng)逐步轉(zhuǎn)變金融監(jiān)管理念，統(tǒng)一金融監(jiān)管制度，盡可能在確保金融監(jiān)管工作質(zhì)量的基礎(chǔ)上，對(duì)消費(fèi)者合法權(quán)益進(jìn)行最大化地保護(hù)。此外，金融行業(yè)各部門(mén)在管理金融業(yè)務(wù)的過(guò)程中，應(yīng)當(dāng)不斷溝通交流，全力構(gòu)建一個(gè)監(jiān)管有效、結(jié)構(gòu)優(yōu)化、管理內(nèi)容全面的監(jiān)督體系，從而達(dá)成促進(jìn)金融行業(yè)安全、穩(wěn)定、平穩(wěn)、可持續(xù)發(fā)展的目標(biāo)。