2020年上半年中國生活用紙行業(yè)情況匯總

2020年上半年，受新冠肺炎疫情影響，行業(yè)生產(chǎn)企業(yè)的生產(chǎn)及物流普遍在第一季度受到不同程度的影響，總體產(chǎn)銷量同比下降。木漿價(jià)格處于低位，對(duì)生活用紙生產(chǎn)企業(yè)形成重大利好，部分彌補(bǔ)了產(chǎn)銷量下降所造成的收益損失。行業(yè)產(chǎn)能過剩，市場競爭激烈，以及突發(fā)疫情等疊加因素影響，新增產(chǎn)能投放速度放緩。本次疫情，使行業(yè)領(lǐng)先企業(yè)規(guī)模效益、品牌效應(yīng)、渠道及產(chǎn)品結(jié)構(gòu)等優(yōu)勢凸顯，利潤實(shí)現(xiàn)大幅提升。而中小企業(yè)則因產(chǎn)品同質(zhì)化嚴(yán)重，線上渠道薄弱，線下銷售受阻，經(jīng)營壓力加大。

一 投資項(xiàng)目計(jì)劃過多，產(chǎn)能過剩，使上半年投產(chǎn)速度放緩

2020年半年，行業(yè)投產(chǎn)產(chǎn)能約58萬t，還未達(dá)到年初計(jì)劃全年投產(chǎn)266萬t產(chǎn)能的1/4，部分原計(jì)劃于上半年投產(chǎn)的項(xiàng)目延期至下半年，預(yù)計(jì)全年仍將有大量項(xiàng)目延期。

表1 2020年上半年已投產(chǎn)的衛(wèi)生紙機(jī)項(xiàng)目一覽表

續(xù)表

上半年新投產(chǎn)的產(chǎn)能以中小企業(yè)投產(chǎn)國產(chǎn)紙機(jī)為主，行業(yè)前四大家沒有新增產(chǎn)能。超過4萬t的投產(chǎn)項(xiàng)目只有3個(gè)：日本王子在南通投產(chǎn)1臺(tái)安德里茨6萬t衛(wèi)生紙機(jī)，廣西植護(hù)投產(chǎn)2臺(tái)國產(chǎn)衛(wèi)生紙機(jī)合計(jì)5萬t，河南護(hù)理佳投產(chǎn)2臺(tái)國產(chǎn)衛(wèi)生紙機(jī)合計(jì)4萬t。

1 主要企業(yè)

金紅葉紙業(yè)

湖北孝感基地，原計(jì)劃于2020年7月投產(chǎn)2臺(tái)維美德的6萬t/a新月型衛(wèi)生紙機(jī)，推遲至年底投產(chǎn)；江蘇如東新建基地，計(jì)劃于2021年底投產(chǎn)2臺(tái)維美德的6萬t/a新月型衛(wèi)生紙機(jī)。計(jì)劃于2020—2021年投產(chǎn)18臺(tái)PMP的3萬t/a新月型衛(wèi)生紙機(jī)，其中4臺(tái)原計(jì)劃于2020年10月投產(chǎn)，推遲到2020年底投產(chǎn)2臺(tái)，其余后延至2021年投產(chǎn)。

維達(dá)紙業(yè)

據(jù)維達(dá)2020年半年報(bào)顯示，維達(dá)的生活用紙?jiān)O(shè)計(jì)年產(chǎn)能125萬t，預(yù)期至2020年底將維持不變。目前，維達(dá)持續(xù)在華南及華北拓展?jié)窠淼漠a(chǎn)能，并預(yù)期2021年能完成擴(kuò)充華南及華東的生活用紙產(chǎn)能。

中順潔柔紙業(yè)

湖北孝感基地，原計(jì)劃于2020年投產(chǎn)10萬t/a生活用紙項(xiàng)目，延期至2021年1月投產(chǎn)。

理文集團(tuán)

理文原計(jì)劃于2020年在重慶投產(chǎn)12萬t/a產(chǎn)能，延期至2021年上半年投產(chǎn)。

泰盛集團(tuán)

2020年，泰盛計(jì)劃在安徽宿州增加25萬t/a產(chǎn)能，分別為2臺(tái)安德里茨6萬t/a衛(wèi)生紙機(jī)，以及8臺(tái)信和的1.6萬t/a衛(wèi)生紙機(jī)，計(jì)劃于2020年底前投產(chǎn)；在江西九江增加15萬t/a產(chǎn)能，為信和的6臺(tái)1.6萬t/a衛(wèi)生紙機(jī)和2臺(tái)2.5萬t/a擦手紙機(jī)；在貴州赤水增加10萬t/a產(chǎn)能，為6臺(tái)寶拓的1.6萬t/a衛(wèi)生紙機(jī)。同時(shí)，泰盛在湖北荊州的項(xiàng)目暫緩進(jìn)行。

2021年，泰盛計(jì)劃在重慶增加17萬t/a產(chǎn)能，并計(jì)劃在江西九江繼續(xù)新增產(chǎn)能。

2 保定地區(qū)

2020年保定地區(qū)計(jì)劃投產(chǎn)的項(xiàng)目包括港興、金博士、雪松、中信、華邦、瑞豐等17家企業(yè)，合計(jì)產(chǎn)能約47萬t，上半年已投產(chǎn)約14萬t。

保定地區(qū)的領(lǐng)先企業(yè)已開啟在全國新建生產(chǎn)基地的戰(zhàn)略布局：

港興紙業(yè)：在湖北孝感新建生產(chǎn)基地，項(xiàng)目一期計(jì)劃于2020年9月—2021年3月投產(chǎn)4臺(tái)寶拓的2萬t/a新月型衛(wèi)生紙機(jī)。

保定雨森：在遼寧臺(tái)安新建生產(chǎn)基地，項(xiàng)目規(guī)劃年產(chǎn)能16萬t、投產(chǎn)6臺(tái)新月型衛(wèi)生紙機(jī)。項(xiàng)目一期計(jì)劃于2020年9月投產(chǎn)2臺(tái)PMP的3萬t/a新月型衛(wèi)生紙機(jī)。

3 日本紙企進(jìn)軍中國市場

日本王子制紙?jiān)谖挥谀贤ㄊ薪?jīng)濟(jì)技術(shù)開發(fā)區(qū)的江蘇王子制紙有限公司年產(chǎn)36萬t生活用紙?jiān)垟U(kuò)建項(xiàng)目一期工程的2臺(tái)安德里茨6萬t/a新月型衛(wèi)生紙機(jī)，其中1臺(tái)已于2020年6月投產(chǎn)，另1臺(tái)計(jì)劃于2020年9月投產(chǎn)，以原紙銷售為主。

二 上市公司毛利率保持增長

（1）恒安集團(tuán)：2020年上半年，恒安紙巾業(yè)務(wù)（包括生活用紙和干、濕擦拭巾）銷售為約人民幣5,349,011,000 元（2019年上半年：5,460,742,000元），占集團(tuán)收入約48.9%（2019年上半年：50.7%）。期內(nèi)，造紙?jiān)夏緷{價(jià)格處于歷史低位，使集團(tuán)生活用紙業(yè)務(wù)的毛利大幅增長。生活用紙產(chǎn)品毛利率由2019年上半年的約25.0%大幅增長至2020年上半年的約35.0%，毛利率上升10個(gè)百分點(diǎn)。

（2）維達(dá)紙業(yè)：2020年上半年，受產(chǎn)品組合持續(xù)優(yōu)化及木漿價(jià)格走低所帶動(dòng)，維達(dá)的盈利能力大幅提升。生活用紙業(yè)務(wù)的收益約為62.4億港元，按固定匯率換算增長0.3%，占維達(dá)集團(tuán)總收益的82% （2019年上半年：82%）。高端產(chǎn)品組合占比持續(xù)提升，占維達(dá)集團(tuán)總銷售的24.5%。生活用紙業(yè)務(wù)的毛利率及業(yè)績溢利率分別為39.4%及19.3%。

（3）中順潔柔：2020年8月7日，中順潔柔發(fā)布公告，2020年上半年，公司實(shí)現(xiàn)營業(yè)收入36.16億元，同比增長13.99%；歸屬于上市公司股東的凈利潤4.53億元，同比增長64.69%，生活用紙毛利率達(dá)到46.19%。2020年上半年，公司堅(jiān)持核心戰(zhàn)略和經(jīng)營目標(biāo)，通過拓展品類，強(qiáng)化渠道拓展、加速銷售推廣等有力措施，推動(dòng)公司業(yè)績和利潤穩(wěn)健提升。報(bào)告期內(nèi)，公司生產(chǎn)主要原材料紙漿的價(jià)格有所下降，得益于此，公司的生產(chǎn)成本降低，產(chǎn)品毛利率相應(yīng)提高，公司盈利能力進(jìn)一步提升。

三 主要原材料商品漿價(jià)格大幅回落，企業(yè)毛利率改善

1 商品漿價(jià)格處于低位

2020年上半年，進(jìn)口商品木漿價(jià)格處于低位。據(jù)海關(guān)數(shù)據(jù)顯示，2020年1—6月，我國紙漿進(jìn)口總量約1,464萬t，同比增長16.3%。進(jìn)口金額為75.7億美元，同比降低14.0%。其中，漂白針葉木漿進(jìn)口總量約439.79萬t，同比增長6.54%，均價(jià)573.86美元/t，同比下降21.5%；漂白闊葉木漿進(jìn)口總量約624.11萬t，同比增長14.09%，均價(jià)468.20美元/t，同比下降27.3%。這對(duì)于以進(jìn)口木漿為主要原料的生活用紙企業(yè)形成利好，使生產(chǎn)成本降低，有效提升產(chǎn)品毛利率。

圖1 2013年1月—2020年6月我國木漿進(jìn)口月度均價(jià)

2 紙價(jià)先漲后落

2020年上半年，生活用紙價(jià)格行情呈現(xiàn)漲后回落態(tài)勢。據(jù)卓創(chuàng)資訊數(shù)據(jù)顯示，2020年1—6月全國生活用紙均價(jià)在5,659.45元/t，最高價(jià)為4月13日的6,012.5元/t，最低價(jià)為6月份的5,393.75元/t，高低價(jià)差達(dá)到618.75元/t。春節(jié)之前，生活用紙價(jià)格整理為主，整體市場價(jià)格波動(dòng)不大；1月底，國內(nèi)疫情開始蔓延，生活用紙企業(yè)持續(xù)停機(jī)，市場供應(yīng)縮緊，紙企庫存快速下滑，2月陸續(xù)開機(jī)后企業(yè)訂單不斷，紙價(jià)快速上行在4月中旬到達(dá)高點(diǎn)。但隨著預(yù)收訂單交付，疊加下游需求提振不足，生活用紙?jiān)?月中旬迅速進(jìn)入下行通道，到達(dá)5月底，前期上漲幅度全部回調(diào)，紙價(jià)在成本線附近徘徊。6月紙企出貨較5月有所好轉(zhuǎn)，但紙漿價(jià)格偏弱，加之紙企庫存高位，紙企意向積極出貨，價(jià)格進(jìn)入相對(duì)平穩(wěn)期。

今年因年后紙企開工高位，加之下游商用需求持續(xù)受限，生活用紙?jiān)?月底5月初提前迎來淡季，紙企對(duì)淡季提前來臨準(zhǔn)備不足，導(dǎo)致庫存高位壓力偏大，進(jìn)一步利空生活用紙價(jià)格，二季度后期紙價(jià)持續(xù)貼近成本線運(yùn)行，紙企利潤明顯不足。

圖2 2012年1月—2020年6月國內(nèi)生活用紙?jiān)埑鰪S平均價(jià)格

3 非木漿紙企困難加大

木漿價(jià)格大幅下降，對(duì)竹漿、蔗渣漿等使用非木漿制漿及原紙生產(chǎn)企業(yè)造成較大沖擊，企業(yè)經(jīng)營壓力加大。

（1）四川竹漿紙：

據(jù)四川造紙協(xié)會(huì)統(tǒng)計(jì)，2020年，受疫情和國際木漿價(jià)格的影響，竹漿紙出現(xiàn)階段性的供大于求局面。竹子制漿基本正常生產(chǎn)，產(chǎn)量穩(wěn)定；竹漿及竹漿紙價(jià)格下滑較大，目前闊葉木商品漿價(jià)3,600元左右，為維持生產(chǎn)，竹漿價(jià)格被迫下調(diào)到3,600～3,700元/t，造成竹子制漿企業(yè)全面處于虧損狀態(tài)；生活用紙?jiān)垉r(jià)格5,550～5,800元/t，利潤微薄或虧損，走貨緩慢，限產(chǎn)狀態(tài)，產(chǎn)值、產(chǎn)量雙雙下降，努力維持生產(chǎn)。

竹漿原紙企業(yè)的困難主要包括：第一，以商品漿生產(chǎn)生活用紙的企業(yè)處于制漿造紙及加工的中間環(huán)節(jié)，既受上游竹漿和木漿資源的影響，又受下游加工與終端市場銷售環(huán)節(jié)的影響；其次由于部分制漿企業(yè)調(diào)整產(chǎn)品結(jié)構(gòu)將竹漿轉(zhuǎn)化為生活用紙?jiān)埢虺善?，參與市場競爭；第三，因區(qū)域企業(yè)煤改氣、煤改電和環(huán)保升級(jí)改造等因素影響，導(dǎo)致生產(chǎn)成本增加，市場競爭受到較大影響。

特別是2020年以來，上述現(xiàn)象進(jìn)一步的加劇，使得多數(shù)造紙企業(yè)面臨重重壓力，競爭力大大削弱，沒有多大的盈利空間，開工率降低，甚至有些企業(yè)處于半停產(chǎn)狀態(tài)，產(chǎn)量下滑嚴(yán)重，出現(xiàn)虧損現(xiàn)象；少部分企業(yè)調(diào)整產(chǎn)品結(jié)構(gòu)，生產(chǎn)定制化、差異化產(chǎn)品，拓展渠道（原紙代產(chǎn)、成品代工），滿足不同客戶群體的需求，從而獲得市場，維持企業(yè)的運(yùn)轉(zhuǎn)。

2020年1—6月，加工企業(yè)受木漿成品和外地企業(yè)的市場擠壓，為搶占四川竹漿生活用紙的市場銷售份額，部分企業(yè)卷入了無休止的價(jià)格戰(zhàn)，前段時(shí)間個(gè)別企業(yè)某些成品價(jià)格（5,800元/t）低于原紙價(jià)格（6,000元/t）進(jìn)入市場，但少數(shù)企業(yè)不斷的開拓渠道（線上和海外），優(yōu)化產(chǎn)品結(jié)構(gòu)，差異化發(fā)展，走出了一條獨(dú)具特色的發(fā)展之路（如雅詩紙業(yè)、環(huán)龍工業(yè)集團(tuán)等）。

（2）廣西蔗渣漿紙：

據(jù)廣西造紙協(xié)會(huì)消息，廣西蔗渣漿紙企業(yè)受疫情影響很大，主要原因包括三方面：1、進(jìn)口木漿大量發(fā)運(yùn)到中國，價(jià)格長期低位運(yùn)行，影響蔗渣漿市場銷量及價(jià)格；2、環(huán)保餐具出口訂單大幅減少，對(duì)蔗渣漿需求減少；3、中低檔生活用紙市場愈加萎縮，減少了蔗渣漿需求。

廣西無論蔗渣漿紙還是木漿紙生產(chǎn)企業(yè)，都以銷售原紙居多，后加工企業(yè)規(guī)模都比較小，后加工能力較弱，成品紙競爭力較小。

四 新產(chǎn)品、新設(shè)備

1 2020年上半年，推出的新產(chǎn)品包括：

（1）乳霜紙

太陽推出抑菌乳霜紙。

中信推出優(yōu)雅保濕柔紙巾。

（2）易沖散型衛(wèi)生紙：

銀鴿推出溶影速溶衛(wèi)生紙；

雨森推出棉柔布韌速溶衛(wèi)生紙。

（3）本色紙

維達(dá)成功推出維達(dá)純木本色紙，原材料為百分百的優(yōu)質(zhì)原生木漿，采用4D立體美壓花技術(shù)。

（4）維達(dá)多康推出H5 Peakserve 生活用紙系統(tǒng)

維達(dá)多康H5 PeakServe擦手紙系統(tǒng)，一次填充即可分配擦手紙服務(wù)約2,020人次，經(jīng)測試，平均每次擦手過程（從取紙到擦干雙手）僅需3秒。針對(duì)每一次大量客流涌入的公共洗手間，可以實(shí)現(xiàn)更加快捷高效的流轉(zhuǎn)，減少公共洗手間排隊(duì)等待時(shí)間，從而大大減少病毒、細(xì)菌交叉感染風(fēng)險(xiǎn)。

（5）棉柔巾

2020年上半年，恒安推出了永樂宮聯(lián)名款國潮純棉洗臉巾、棉柔巾及潔面巾，并把包裝結(jié)合經(jīng)典中國壁畫，做成文創(chuàng)產(chǎn)品的風(fēng)格，為產(chǎn)品加入文化的元素，進(jìn)一步提升產(chǎn)品及品牌的檔次。

2 新設(shè)備：

山東信和推出5.6m幅寬的衛(wèi)生紙機(jī)和擦手紙機(jī)，計(jì)劃2021年投產(chǎn)。

五 疫情促使電商渠道優(yōu)勢凸顯

目前，生活用紙的營銷仍然以傳統(tǒng)經(jīng)銷商、現(xiàn)代超市為主要渠道，電商份額總體占比相對(duì)較少，但電商渠道份額在快速增長——從上市公司的年報(bào)也明顯看出，維達(dá)2020年上半年電商份額占33%，與2019年上半年相比提高7個(gè)百分點(diǎn)。

2020年上半年，雖然受到疫情致物流受阻的影響，但恒安的電商業(yè)務(wù)仍保持穩(wěn)定發(fā)展，上半年電商渠道營業(yè)額（包括零售通及新通路）超過20.0億元，占集團(tuán)整體銷售的比例約18.0%。

2020年上半年，總體來看國內(nèi)市場新的營銷趨勢在疫情的推動(dòng)下，加速轉(zhuǎn)型，主要的形式包括與電商平臺(tái)合作，直播帶貨等。受疫情影響，線下渠道受阻，企業(yè)更加重視線上渠道的推廣與拓展。

疫情加速了消費(fèi)者向網(wǎng)上購物的購買習(xí)慣轉(zhuǎn)變。這促進(jìn)了電商渠道及品牌知名度領(lǐng)先的大企業(yè)利潤持續(xù)增長，而對(duì)以線下業(yè)務(wù)為主，且不具備品牌競爭力的中小企業(yè)尤為不利，銷售量大幅萎縮，經(jīng)營壓力增大。

六 進(jìn)出口市場

根據(jù)海關(guān)統(tǒng)計(jì)數(shù)據(jù)，2020年上半年中國生活用紙進(jìn)出口情況如下：

進(jìn)口：

2020年上半年，生活用紙總進(jìn)口量1.55萬t，相較于2019年同期減少1.11%；總進(jìn)口額2,461萬美元，比2019年同期（2,716萬美元）減少9.4%；平均進(jìn)口價(jià)格為1,588.19美元/t，比2019年同期（1,733.36美元/t）下降8.38%。原紙進(jìn)口量占生活用紙總進(jìn)口量的77.1%，進(jìn)口量較2019年同期增加8.78%，為1.19萬t。成品生活用紙進(jìn)口產(chǎn)品的價(jià)格都有不同程度的上漲，其中衛(wèi)生紙的平均進(jìn)口價(jià)格比2019年同期上漲22.92%。

出口：

2020年上半年生活用紙總出口量大幅增長30.38%，達(dá)到46.13萬t；出口額同比增長3.72%，出口產(chǎn)品的平均價(jià)格為2,791.58美元/t。整體呈現(xiàn)量增價(jià)跌的趨勢。生活用紙產(chǎn)品的出口量除紙臺(tái)布、紙餐巾類小幅度下降外，均取得了超過雙位數(shù)的增長，其中原紙的出口量增長達(dá)到52.75%，出口總金額增長70.77%，出口單價(jià)增長11.80%。成品生活用紙出口的價(jià)格都有一定程度的下降。

表2 2020年上半年中國生活用紙進(jìn)出口情況

七 行業(yè)標(biāo)準(zhǔn)

2020年上半年新標(biāo)準(zhǔn)和修訂標(biāo)準(zhǔn)，以及計(jì)劃修訂標(biāo)準(zhǔn)包括：

1 修訂標(biāo)準(zhǔn)：

2020年7月21日，國家市場監(jiān)督管理總局（國家標(biāo)準(zhǔn)化管理委員會(huì)）批準(zhǔn)公布了199項(xiàng)國家標(biāo)準(zhǔn)和3項(xiàng)國家標(biāo)準(zhǔn)修改單（2020年第17號(hào)），其中涉及18項(xiàng)造紙國家標(biāo)準(zhǔn)及1項(xiàng)修改單，表3為與生活用紙相關(guān)的幾項(xiàng)標(biāo)準(zhǔn)修改。

2 新團(tuán)體標(biāo)準(zhǔn)：

四川省造紙行業(yè)協(xié)會(huì)根據(jù)《關(guān)于制修訂〈四川省造紙行業(yè)協(xié)會(huì)團(tuán)體標(biāo)準(zhǔn)管理辦法〉的通知》（川紙協(xié)[2018]文字11號(hào)）要求，批準(zhǔn)發(fā)布四川省造紙行業(yè)協(xié)會(huì)《本色竹漿》團(tuán)體標(biāo)準(zhǔn)，編號(hào)為T/SCSZX 001-2019，自2020年4月10日起實(shí)施。

浙江王派智能裝備有限公司起草的《軟抽紙薄膜包裝機(jī)》標(biāo)準(zhǔn)經(jīng)由浙江品牌建設(shè)聯(lián)合會(huì)批準(zhǔn)正式成為“浙江制造”標(biāo)準(zhǔn)，編號(hào)為T/ZZB 1509-2020，自2020年1月31日起實(shí)施。

表3 與生活用紙相關(guān)的最新修訂標(biāo)準(zhǔn)

3 計(jì)劃制修訂標(biāo)準(zhǔn)：

2019年下半年，國家標(biāo)準(zhǔn)化管理委員會(huì)、工業(yè)和信息化部、中國輕工業(yè)聯(lián)合會(huì)共批準(zhǔn)下達(dá)10項(xiàng)造紙標(biāo)準(zhǔn)制修訂計(jì)劃項(xiàng)目，其中國家標(biāo)準(zhǔn)計(jì)劃項(xiàng)目8項(xiàng)，行業(yè)標(biāo)準(zhǔn)計(jì)劃項(xiàng)目1項(xiàng)，團(tuán)體標(biāo)準(zhǔn)計(jì)劃項(xiàng)目1項(xiàng)。其中與生活用紙相關(guān)的項(xiàng)目包括以下幾項(xiàng)（見表4）：

表4 與生活用紙相關(guān)的計(jì)劃修訂標(biāo)準(zhǔn)

八 生活用紙委員會(huì)創(chuàng)新行業(yè)服務(wù)新模式

生活用紙委員會(huì)創(chuàng)建“生活用紙和衛(wèi)生用品云服務(wù)”平臺(tái)，6月30日正式啟動(dòng)，這是生活用紙委員會(huì)為滿足市場和行業(yè)的需求，借助互聯(lián)網(wǎng)、行業(yè)大數(shù)據(jù)等技術(shù)、資源，為行業(yè)企業(yè)服務(wù)的新模式。平臺(tái)啟動(dòng)后的6.30“紙”“衛(wèi)”新品訂貨節(jié)、2019生活用紙和衛(wèi)生用品行業(yè)年度報(bào)告線上發(fā)布、技術(shù)講座等受到行業(yè)的廣泛關(guān)注。

九 承擔(dān)社會(huì)責(zé)任，增加防疫物資生產(chǎn)

轉(zhuǎn)產(chǎn)口罩的生活用紙生產(chǎn)企業(yè)包括：恒安、維達(dá)、中順潔柔、東順、東冠、港興、銀鴿、泰盛、雨森、芳菲達(dá)、比倫、江南紙業(yè)。

轉(zhuǎn)產(chǎn)口罩機(jī)的生活用紙?jiān)O(shè)備企業(yè)包括：寶索、歐克。