天地在線(002995) 申購代碼002995 申購日期7.22

發(fā)行概覽：公司本次擬向社會公眾公開發(fā)行人民幣普通股1，617萬股，占發(fā)行后總股本的25.00%。本次發(fā)行股票成功后，本次募集資金在扣除發(fā)行費用后將根據(jù)輕重緩急順序全部用于以下項目：一體化營銷服務(wù)網(wǎng)絡(luò)項目、研發(fā)中心項目、房產(chǎn)購置項目、補充營運資金。

基本面介紹：天地在線自2005年成立以來，一直專注于為企業(yè)客戶提供互聯(lián)網(wǎng)綜合營銷服務(wù)及企業(yè)級SaaS營銷服務(wù)，目前已經(jīng)發(fā)展成為國內(nèi)互聯(lián)網(wǎng)營銷服務(wù)領(lǐng)域具有品牌影響力的領(lǐng)先企業(yè)，累計服務(wù)企業(yè)客戶數(shù)量超過10萬家。

核心競爭力：公司是國內(nèi)最早專注于互聯(lián)網(wǎng)領(lǐng)域的營銷服務(wù)提供商之一，公司始終致力于為客戶提供契合自身的一站式、多元化的互聯(lián)網(wǎng)營銷解決方案，經(jīng)過多年發(fā)展與積累，公司已由單一的互聯(lián)網(wǎng)產(chǎn)品代理商發(fā)展成為互聯(lián)網(wǎng)綜合營銷服務(wù)商，為客戶提供互聯(lián)網(wǎng)綜合營銷服務(wù)及企業(yè)級SaaS營銷服務(wù)。公司擁有業(yè)內(nèi)一流的營銷服務(wù)團隊，為客戶量身定做專業(yè)詳細的營銷方案及咨詢服務(wù)，通過及時跟蹤和評估廣告效果，定期提供專業(yè)的推廣分析報告，根據(jù)數(shù)據(jù)分析結(jié)果為客戶提供改進意見和方案，定期組織客戶沙龍分享行業(yè)營銷經(jīng)驗等方式，為客戶提供優(yōu)質(zhì)、專業(yè)的營銷服務(wù)。

此外，公司與客戶在長期、深入的合作中，充分理解客戶的營銷需求、發(fā)展戰(zhàn)略、品牌戰(zhàn)略、管理策略等信息，為客戶制定既符合客戶自身定位又符合互聯(lián)網(wǎng)特性的營銷方案，雙方之間能夠建立起長期穩(wěn)定的合作關(guān)系。目前，與公司合作的知名品牌或客戶主要包括百度在線、51Talk、小咖秀、漫靈游戲、火星時代等，提高了公司品牌知名度，奠定公司的行業(yè)地位。

募投項目匹配性：本次發(fā)行募集資金到位后將大幅度提高公司總資產(chǎn)和凈資產(chǎn)，降低公司的財務(wù)杠桿，擴大流動資金規(guī)模，增強公司整體抗風(fēng)險能力。同時公司的資產(chǎn)負債率大幅下降，資產(chǎn)結(jié)構(gòu)將得到優(yōu)化。

風(fēng)險因素：供應(yīng)商集中的風(fēng)險、與供應(yīng)商持續(xù)合作的風(fēng)險、供應(yīng)商合作政策發(fā)生不利變動的風(fēng)險、與騰訊的合作被替代或盈利大幅下降的風(fēng)險、互聯(lián)網(wǎng)營銷監(jiān)管政策或法規(guī)發(fā)生變化的風(fēng)險、發(fā)布營銷信息不合規(guī)的風(fēng)險、公司客戶較為分散的風(fēng)險、公司的業(yè)務(wù)經(jīng)營風(fēng)險、不當(dāng)使用互聯(lián)網(wǎng)用戶信息的風(fēng)險、人員流動風(fēng)險、募集資金投資項目實施風(fēng)險、募集資金投資項目新增固定資產(chǎn)折舊和無形資產(chǎn)攤銷導(dǎo)致利潤下滑的風(fēng)險、部分租賃的房產(chǎn)尚未取得權(quán)證的風(fēng)險、本次發(fā)行攤薄即期回報的風(fēng)險、實際控制人不當(dāng)控制的風(fēng)險、市場競爭風(fēng)險、管理風(fēng)險、股票投資風(fēng)險。

（數(shù)據(jù)截至7月24日）