企業(yè)資產(chǎn)重組中涉稅籌劃

【摘? 要】隨著資本市場的發(fā)展，資產(chǎn)重組成為很多上市公司配置資源、產(chǎn)生協(xié)同效應(yīng)、實(shí)現(xiàn)企業(yè)價值最大化的重要途徑。在資產(chǎn)交易過程中，會涉及大量的稅費(fèi)支出，因此納稅籌劃應(yīng)運(yùn)而生。本文介紹了資產(chǎn)重組的意義，描述了資產(chǎn)重組中涉及的稅務(wù)事項(xiàng)，對企業(yè)資產(chǎn)重組中各類資產(chǎn)交易涉及的稅種及其優(yōu)惠政策進(jìn)行深入研究，找到適用優(yōu)惠政策的交易路徑，從而實(shí)現(xiàn)合法規(guī)避稅負(fù)的目的，能為各類資產(chǎn)重組業(yè)務(wù)提供借鑒。

【關(guān)鍵詞】重組;稅收;籌劃

1.資產(chǎn)重組的意義

資產(chǎn)重組對于企業(yè)的發(fā)展來說具有重要的戰(zhàn)略意義，表現(xiàn)在以下幾個方面：

（1）協(xié)同效應(yīng)，協(xié)同效應(yīng)主要體現(xiàn)在管理協(xié)同、經(jīng)營協(xié)同和財務(wù)協(xié)同三個方面。

管理協(xié)同效應(yīng)主要是指在管理能力可以轉(zhuǎn)移的前提下，兩個管理能力不同的公司進(jìn)行重組，重組之后的公司業(yè)績將會得利于其中的具有先進(jìn)管理經(jīng)驗(yàn)的公司影響，從而重組后的公司業(yè)績將會高于兩個單獨(dú)部分的相加之和。

經(jīng)營協(xié)同效應(yīng)是重組后企業(yè)生產(chǎn)經(jīng)營活動變化及效率的提高所產(chǎn)生的收益，比如規(guī)模經(jīng)濟(jì)效益、縱向一體化的經(jīng)濟(jì)效益、資源互補(bǔ)以及由于減少無效率管理帶來成本的降低。

財務(wù)協(xié)同效應(yīng)是重組后給企業(yè)帶來的財務(wù)方面的各種收益，包括重組產(chǎn)生的節(jié)稅收益以及對重組后公司成本的影響。如利用由經(jīng)營凈損失形成的納稅虧損獲得減免所得稅的利益;利用尚未動用的舉債能力及并購產(chǎn)生的某種多元化效應(yīng)提高債務(wù)權(quán)益比率等。

（2）融資效應(yīng)：重組后的融資方式很多，主要有配股、增發(fā)、可轉(zhuǎn)換公司債券等。公司重組后資產(chǎn)規(guī)模變大，整體實(shí)力變強(qiáng)，為企業(yè)資本運(yùn)營奠定堅(jiān)實(shí)的基礎(chǔ)。

（3）促進(jìn)戰(zhàn)略目標(biāo)實(shí)現(xiàn)，重組行為有利于企業(yè)進(jìn)一步規(guī)范內(nèi)部治理結(jié)構(gòu)，如果是與上市公司進(jìn)行重組，能夠提高企業(yè)集團(tuán)資產(chǎn)證券化率、增強(qiáng)資產(chǎn)流動性，同時實(shí)現(xiàn)資源優(yōu)化配置，能夠更好的促進(jìn)企業(yè)高質(zhì)量發(fā)展，實(shí)現(xiàn)戰(zhàn)略目標(biāo)。

2.稅收籌劃要解決的問題

資產(chǎn)重組活動往往涉及土地、房產(chǎn)、機(jī)器設(shè)備、生產(chǎn)資料等有形和無形資產(chǎn)。直接交易將產(chǎn)生大量交易稅費(fèi)，另一方面把資源留在重組企業(yè)內(nèi)部更加有利于企業(yè)自身協(xié)調(diào)發(fā)展，因此降低稅收成本，進(jìn)行稅收籌劃十分必要，稅收籌劃就是要解決交易中稅費(fèi)問題。

3.稅收籌劃的過程與方案

3.1相關(guān)資產(chǎn)交易涉稅稅種

經(jīng)過研讀相關(guān)稅收法律，有關(guān)交易資產(chǎn)與交易行為可能觸發(fā)的具體納稅稅種主要有以下兩大類情況：

（1）土地房產(chǎn)：土地房產(chǎn)相關(guān)交易涉及的稅種有土地增值稅、契稅、增值稅、附加稅、印花稅、所得稅等，涉及國有土地出讓，還需要交納土地出讓金;（2）存貨、機(jī)器設(shè)備、無形資產(chǎn)相關(guān)交易涉及的稅種有增值稅、附加稅、印花稅、所得稅等。

3.2與資產(chǎn)交易相關(guān)的減免稅政策及適用條件

經(jīng)查閱相關(guān)稅法規(guī)定，各稅種優(yōu)惠政策及適用條件差異較大，通常與交易行為、目的關(guān)聯(lián)度較高。本文僅摘取研究通常對重組行為影響較大的稅收優(yōu)惠政策、適用條件及注意事項(xiàng)，具體情況如下：

（1）土地增值稅。政策依據(jù)：《財政部稅務(wù)總局關(guān)于繼續(xù)實(shí)施企業(yè)改制重組有關(guān)土地增值稅政策的通知》（財稅〔2018〕57號）“單位、個人在改制重組時以房地產(chǎn)作價入股進(jìn)行投資，對其將房地產(chǎn)轉(zhuǎn)移、變更到被投資的企業(yè)，暫不征土地增值稅。”

適用條件及注意事項(xiàng)：

①實(shí)施改制重組的企業(yè);②改制重組有關(guān)土地增值稅政策不適用于房地產(chǎn)轉(zhuǎn)移任意一方為房地產(chǎn)開發(fā)企業(yè)的情形。③各地可能對改制重組條件理解存在差異，故需與稅務(wù)局溝通是否可以減免。

（2）增值稅。政策依據(jù)：《國家稅務(wù)總局關(guān)于納稅人資產(chǎn)重組有關(guān)增值稅問題的公告》（國家稅務(wù)總局公告 2013 年第 66 號）：“納稅人在資產(chǎn)重組過程中，通過合并、分立、出售、置換等方式，將全部或者部分實(shí)物資產(chǎn)以及與其相關(guān)聯(lián)的債權(quán)、負(fù)債和勞動力一并轉(zhuǎn)讓給其他單位和個人，不屬于增值稅的征稅范圍，其中涉及的貨物轉(zhuǎn)讓，不征收增值稅?！?/p>

適用條件及注意事項(xiàng)：

①通過合并、分立、出售、置換等方式進(jìn)行資產(chǎn)重組。②全部或者部分實(shí)物資產(chǎn)以及與其相關(guān)聯(lián)的債權(quán)、負(fù)債和勞動力一并轉(zhuǎn)讓。③僅對資產(chǎn)重組過程中涉及的貨物、不動產(chǎn)、土地使用權(quán)轉(zhuǎn)讓行為，不征收增值稅;其他資產(chǎn)轉(zhuǎn)讓，應(yīng)依法繳納增值稅。

（3）附加稅。城建教育費(fèi)附加計(jì)稅基礎(chǔ)是流轉(zhuǎn)稅稅額，因此當(dāng)不征收增值稅時也不用繳納附加稅。

（4）企業(yè)所得稅。

（a）資產(chǎn)收購。

政策依據(jù)：《財政部國家稅務(wù)總局關(guān)于促進(jìn)企業(yè)重組有關(guān)企業(yè)所得稅處理問題的通知》（財稅〔2014〕109 號）資產(chǎn)收購-特殊性稅務(wù)處理規(guī)定：①轉(zhuǎn)讓方從受讓方取得的對價中的股權(quán)支付部分暫不確認(rèn)所得或損失，非股權(quán)支付部分應(yīng)計(jì)算確認(rèn)當(dāng)期所得或損失。②收購方暫不確認(rèn)股權(quán)支付部分的轉(zhuǎn)讓所得或損失，對取得的轉(zhuǎn)讓企業(yè)資產(chǎn)的計(jì)稅基礎(chǔ)，以被轉(zhuǎn)讓資產(chǎn)的原有計(jì)稅基礎(chǔ)確定。若受讓方支付的對價中包含非股權(quán)支付部分，該部分應(yīng)在交易當(dāng)期確認(rèn)相應(yīng)的資產(chǎn)轉(zhuǎn)讓所得或損失，并調(diào)整被轉(zhuǎn)讓資產(chǎn)的計(jì)稅基礎(chǔ)。

適用條件及注意事項(xiàng)：①具有合理的商業(yè)目的，且不以減少、免除或者推遲繳納稅款為主要目的。②受讓企業(yè)（收購方）所收購的資產(chǎn)不低于轉(zhuǎn)讓企業(yè)全部資產(chǎn)的 50%。③企業(yè)重組后的連續(xù) 12個月內(nèi)不改變重組資產(chǎn)原來的實(shí)質(zhì)性經(jīng)營活動。④受讓企業(yè)在該資產(chǎn)收購發(fā)生時的股權(quán)支付金額不低于其交易支付總額的85%。⑤企業(yè)重組中取得股權(quán)支付的原主要股東（指原持有轉(zhuǎn)讓企業(yè)或被收購企業(yè)20%以上股權(quán)的股東），在重組后連續(xù) 12個月內(nèi)，不得轉(zhuǎn)讓所取得的股權(quán)。

（b）資產(chǎn)（股權(quán)）無償劃轉(zhuǎn)。

政策依據(jù)：《國家稅務(wù)總局關(guān)于資產(chǎn)（股權(quán)）劃轉(zhuǎn)企業(yè)所得稅征管問題的公告》（國家稅務(wù)總局公告 2015 年第 40 號）：①資產(chǎn)（股權(quán)）劃出方企業(yè)和劃入方企業(yè)均不確認(rèn)所得。②資產(chǎn)（股權(quán)）劃入方企業(yè)取得被劃轉(zhuǎn)股權(quán)或資產(chǎn)的計(jì)稅基礎(chǔ)，以被劃轉(zhuǎn)股權(quán)或資產(chǎn)的原賬面凈值（即原計(jì)稅基礎(chǔ)）確定。③資產(chǎn)（股權(quán)）劃入方企業(yè)取得的被劃轉(zhuǎn)資產(chǎn)，應(yīng)按其原賬面凈值（即原計(jì)稅基礎(chǔ)）計(jì)算折舊扣除。

適用條件及注意事項(xiàng)：①企業(yè)之間按賬面凈值劃轉(zhuǎn)股權(quán)或資產(chǎn);②具有合理商業(yè)目的;③不以減少、免除或者推遲繳納稅款為主要目的;④自股權(quán)或資產(chǎn)劃轉(zhuǎn)日（股權(quán)或資產(chǎn)劃轉(zhuǎn)協(xié)議或批復(fù)生效，且交易雙方已進(jìn)行會計(jì)處理的日期）起，連續(xù) 12 個月內(nèi)不改變被劃轉(zhuǎn)股權(quán)或資產(chǎn)原來實(shí)質(zhì)性經(jīng)營活動;⑤劃出方企業(yè)和劃入方企業(yè)均未在會計(jì)上確認(rèn)損益。

（c）股權(quán)收購。

政策依據(jù)：國家稅務(wù)總局公告2010年第4號、財稅〔2014〕109號、財稅〔2009〕59號-股權(quán)收購①轉(zhuǎn)讓方從收購方取得的對價中的股權(quán)支付部分暫不確認(rèn)所得或損失，非股權(quán)支付部分應(yīng)計(jì)算確認(rèn)當(dāng)期所得或損失。②收購方暫不確認(rèn)股權(quán)支付部分的轉(zhuǎn)讓所得或損失，對取得的被收購企業(yè)股權(quán)的計(jì)稅基礎(chǔ)，以被收購股權(quán)的原有計(jì)稅基礎(chǔ)確定。若收購方支付的對價中包含非股權(quán)支付部分，該部分應(yīng)在交易當(dāng)期確認(rèn)相應(yīng)的資產(chǎn)轉(zhuǎn)讓所得或損失，并調(diào)整被收購股權(quán)的計(jì)稅基礎(chǔ)。收購方、被收購方的原有各項(xiàng)資產(chǎn)和負(fù)債的計(jì)稅基礎(chǔ)和其他相關(guān)所得稅事項(xiàng)保持不變。

適用條件及注意事項(xiàng)：①具有合理的商業(yè)目的，且不以減少、免除或者推遲繳納稅款為主要目的。②受讓企業(yè)（收購方）所收購的資產(chǎn)不低于轉(zhuǎn)讓企業(yè)全部資產(chǎn)的 50%。③企業(yè)重組后的連續(xù) 12 個月內(nèi)不改變重組資產(chǎn)原來的實(shí)質(zhì)性經(jīng)營活動。④受讓企業(yè)在該資產(chǎn)收購發(fā)生時的股權(quán)支付金額不低于其交易支付總額的85%。⑤企業(yè)重組中取得股權(quán)支付的原主要股東（指原持有轉(zhuǎn)讓企業(yè)或被收購企業(yè)20%以上股權(quán)的股東），在重組后連續(xù) 12 個月內(nèi)，不得轉(zhuǎn)讓所取得的股權(quán)。

（5）契稅。

政策依據(jù)：《財政部稅務(wù)總局關(guān)于繼續(xù)支持企業(yè)事業(yè)單位改制重組有關(guān)契稅政策的通知》（財稅〔2018〕17 號）。

資產(chǎn)劃轉(zhuǎn)：對承受縣級以上人民政府或國有資產(chǎn)管理部門按規(guī)定進(jìn)行行政性調(diào)整、劃轉(zhuǎn)國有土地、房屋權(quán)屬的單位，免征契稅;同一投資主體內(nèi)部所屬企業(yè)之間土地、房屋權(quán)屬的劃轉(zhuǎn)，包括母公司與其全資子公司之間，同一公司所屬全資子公司之間，同一自然人與其設(shè)立的個人獨(dú)資企業(yè)、一人有限公司之間土地、房屋權(quán)屬的劃轉(zhuǎn)，免征契稅;母公司以土地、房屋權(quán)屬向其全資子公司增資，視同劃轉(zhuǎn)，免征契稅。公司股權(quán)（股份）轉(zhuǎn)讓：在股權(quán)（股份）轉(zhuǎn)讓中，單位、個人承受公司股權(quán)（股份），公司土地、房屋權(quán)屬不發(fā)生轉(zhuǎn)移，不征收契稅。

3.3設(shè)計(jì)交易方案

從上述各稅種的稅收優(yōu)惠政策適用條件看，只要我們設(shè)計(jì)出一個方案，能夠承接上述優(yōu)惠政策條件，就可以享受各種稅收優(yōu)惠從而使得有關(guān)資產(chǎn)“交易”稅負(fù)成本最低：比如對于土地增值稅可以設(shè)計(jì)成企業(yè)重組行為中發(fā)生房地產(chǎn)作價入股的方式，使其適用《財政部稅務(wù)總局關(guān)于繼續(xù)實(shí)施企業(yè)改制重組有關(guān)土地增值稅政策的通知》（財稅〔2018〕57號）“單位、個人在改制重組時以房地產(chǎn)作價入股進(jìn)行投資，對其將房地產(chǎn)轉(zhuǎn)移、變更到被投資的企業(yè)，暫不征土地增值稅”條款，免征土地增值稅;

對于涉及增值稅的有關(guān)資產(chǎn)交易可以通過構(gòu)建業(yè)務(wù)（一組包含人員資產(chǎn)負(fù)債的獨(dú)立組合）的方式進(jìn)行重組，使其滿足“納稅人在資產(chǎn)重組過程中，通過合并、分立、出售、置換等方式，將全部或者部分實(shí)物資產(chǎn)以及與其相關(guān)聯(lián)的債權(quán)、負(fù)債和勞動力一并轉(zhuǎn)讓給其他單位和個人，不屬于增值稅的征稅范圍，其中涉及的貨物轉(zhuǎn)讓，不征收增值稅”條款，可以規(guī)避增值稅和附加稅;

對于企業(yè)所得稅可以用股權(quán)收購的方式使其滿足企業(yè)所得稅（財稅〔2014〕109 號）資產(chǎn)收購-特殊性稅務(wù)處理規(guī)定，第5條“企業(yè)重組中取得股權(quán)支付的原主要股東（指原持有轉(zhuǎn)讓企業(yè)或被收購企業(yè)20%以上股權(quán)的股東），在重組后連續(xù) 12 個月內(nèi)，不得轉(zhuǎn)讓所取得的股權(quán)”，從而實(shí)現(xiàn)免交企業(yè)所得稅的處理。

對于契稅，可以通過將相關(guān)土地房產(chǎn)注入公司，然后交易公司的股權(quán)，使其符合《財政部稅務(wù)總局關(guān)于繼續(xù)支持企業(yè)事業(yè)單位改制重組有關(guān)契稅政策的通知》（財稅〔2018〕17 號）的規(guī)定，資產(chǎn)劃轉(zhuǎn)中同一投資主體內(nèi)部所屬企業(yè)之間土地、房屋權(quán)屬的劃轉(zhuǎn)免征契稅;以及公司股權(quán)（股份）轉(zhuǎn)讓中，在股權(quán)（股份）轉(zhuǎn)讓中，單位、個人承受公司股權(quán)（股份），公司土地、房屋權(quán)屬不發(fā)生轉(zhuǎn)移，不征收契稅的條款。

當(dāng)交易主要稅種被規(guī)避后，相關(guān)交易僅發(fā)生合同印花稅，這樣就能夠大大減少交易稅負(fù)成本，實(shí)現(xiàn)籌劃目的。

4.總結(jié)

（1）稅收成本是企業(yè)資產(chǎn)重組中比較顯現(xiàn)且可能較大的支出，也是資產(chǎn)重組各方直接關(guān)注點(diǎn)之一，因此一定要加強(qiáng)政策研究。各種稅收政策細(xì)致而繁多，同一稅種的不同優(yōu)惠政策往往出現(xiàn)在不同的文件中，有些是稅法制定的，有些是行政法規(guī)制定的，還有部門規(guī)章、地方政府規(guī)章、政策性法規(guī)等，都可能對具體交易行為給予某種優(yōu)惠政策。政策研究的越透徹，享受稅收優(yōu)惠的力度就會越大。（2）在涉稅溝通環(huán)節(jié)，建議尋找本地專業(yè)中介機(jī)構(gòu)去溝通協(xié)調(diào)，相對而言，中介機(jī)構(gòu)在當(dāng)?shù)刭Y源、能力、解決實(shí)際問題方面具有一定的優(yōu)勢。（3）在資產(chǎn)評估環(huán)節(jié)，無論用哪種方法進(jìn)行評估，得出的資產(chǎn)價值不應(yīng)有很大的偏離。

不同的重組方案對企業(yè)稅費(fèi)的直接影響很大，因此方案設(shè)計(jì)極其重要，需要精通稅務(wù)政策法規(guī)、財務(wù)管理和以及有關(guān)地方規(guī)章制度等，著眼于企業(yè)長遠(yuǎn)發(fā)展，從稅收、成本、損益、時間等多維度進(jìn)行考量，從中擇取符合企業(yè)整體利益和發(fā)展戰(zhàn)略的方案，促進(jìn)企業(yè)高質(zhì)量發(fā)展。

參考文獻(xiàn)

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[2]中國注冊會計(jì)師協(xié)會.CPA稅法.中國財政經(jīng)濟(jì)出版社 2020年

作者簡介：王香兵，本科，高級會計(jì)師，研究方向?yàn)槠髽I(yè)融資、重組、財務(wù)分析。