我國支付服務(wù)市場開放邁入新階段

文／楊 濤

眾所周知，推動金融業(yè)進一步對外開放既是我國金融業(yè)自身發(fā)展的需要，也是深化金融供給側(cè)結(jié)構(gòu)性改革、實現(xiàn)經(jīng)濟高質(zhì)量發(fā)展的內(nèi)在要求。習近平總書記早在2017年的全國金融工作會議上就指出，“要積極穩(wěn)妥推動金融業(yè)對外開放，合理安排開放順序”；此后又在2018年博鰲亞洲論壇演講中宣布將大幅放寬包括金融業(yè)在內(nèi)的市場準入。在理論與實踐中，各方逐漸形成共識的是，雖然金融開放會帶來某些不確定性和挑戰(zhàn)，但如不經(jīng)歷“大風大浪”而只在“小河小溪”里運行，金融體系將永遠難以適應(yīng)國際金融市場競爭規(guī)則。

以支付清算體系為核心的金融基礎(chǔ)設(shè)施建設(shè)，是順利推進金融改革的出發(fā)點與前提。正如經(jīng)濟增長離不開道路、機場、港口等基礎(chǔ)設(shè)施建設(shè)一樣，健全的金融體系也與金融基礎(chǔ)設(shè)施完善程度密切相關(guān)。應(yīng)該說，開放的金融體系離不了開放的支付清算體系。在大額支付系統(tǒng)、小額支付系統(tǒng)、證券清結(jié)算系統(tǒng)中，小額零售支付雖然規(guī)模有限，但由于跟老百姓的生活息息相關(guān)，因此推動其“雙向開放”也是解決金融發(fā)展“不平衡不充分”問題的重要環(huán)節(jié)。

應(yīng)該說，我國支付市場開放已經(jīng)進入了戰(zhàn)略機遇期，并且相應(yīng)的頂層設(shè)計已經(jīng)初步完成。一方面，近年來諸多大型支付機構(gòu)“走出去”進行全球布局，積極輸出支付服務(wù)、技術(shù)、標準和網(wǎng)點，海外優(yōu)秀的支付機構(gòu)也在不同層面服務(wù)國內(nèi)經(jīng)濟社會發(fā)展，并為“引進來”做好各項準備。另一方面，2018年3月，人民銀行經(jīng)國務(wù)院批準印發(fā)了公告，明確外商投資支付機構(gòu)準入和監(jiān)管政策。人民銀行支付結(jié)算司司長溫信祥也撰文指出，“堅持走出去和引進來并重，統(tǒng)籌利用境內(nèi)境外兩個市場和兩種資源，豐富支付服務(wù)供給，讓支付行業(yè)開放的紅利更好地惠及廣大人民群眾?！?/p>

在建國七十周年之際，以PayPal“入華”為節(jié)點，可以預計，歷經(jīng)風雨、茁壯成長的我國支付服務(wù)市場將再上一個發(fā)展的“新臺階”。

其一，這將有助于經(jīng)濟的開放式、高質(zhì)量發(fā)展。從全球來看，零售支付服務(wù)都不僅是著眼于支付本身，而是成為商業(yè)模式的重要組成部分。尤其在我國，新興支付手段與電子商務(wù)、數(shù)字經(jīng)濟的蓬勃發(fā)展已經(jīng)密不可分。據(jù)埃森哲數(shù)據(jù)顯示，到2020年，中國跨境B2B電商交易額將達到1.24萬億美元，全球占比超過一半?？梢?，隨著國際一流支付機構(gòu)參與到B2B跨境支付領(lǐng)域，勢必會進一步助力我國跨境經(jīng)濟活動的持續(xù)、快速、健康發(fā)展。

其二，更好地滿足居民多元化的支付需求。PayPal等海外支付機構(gòu)通常具有扎實的商業(yè)基礎(chǔ)、豐富的創(chuàng)新經(jīng)驗和規(guī)范的管理機制，“入華”之后同樣可以發(fā)揮出自身的比較優(yōu)勢。例如，雖然B2C跨境支付領(lǐng)域競爭日趨激烈，但仍然有諸多可創(chuàng)新的藍海。在服務(wù)于我國居民“走出去”、海外居民“請進來”的過程中，海外支付機構(gòu)同樣可以努力抓住“痛點”來拓展業(yè)務(wù)。此外，在服務(wù)我國居民的本土需求方面，海外支付機構(gòu)或許并不具備短期優(yōu)勢，但通過市場化競爭來落地場景、增加客戶黏性，最終還是有利于增進消費者利益。

其三，能夠有利于優(yōu)化支付市場結(jié)構(gòu)，完善產(chǎn)業(yè)鏈布局?？陀^來看，我國第三方支付服務(wù)市場的集中度令人擔憂。據(jù)統(tǒng)計，行業(yè)排名前十位的支付機構(gòu)，占據(jù)整個行業(yè)市場份額的99%左右。與頭部機構(gòu)相比，眾多中小支付機構(gòu)缺乏核心競爭力、業(yè)務(wù)同質(zhì)化、內(nèi)部控制不完善，增加了市場結(jié)構(gòu)的失衡與脆弱性。可以說，引入PayPal等海外支付機構(gòu)，有助于緩解市場結(jié)構(gòu)的缺陷，降低集中度風險，優(yōu)化支付服務(wù)定價機制，促進整個零售支付產(chǎn)業(yè)鏈的進一步優(yōu)化與重組。

其四，推動“國際慣例”與“本土特色”的融合，強化支付產(chǎn)業(yè)內(nèi)生活力。一方面，當前全球支付體系都進入到加速變革時期，在支付手段不斷創(chuàng)新的同時，監(jiān)管規(guī)則和業(yè)務(wù)標準也趨于完善。PayPal等支付機構(gòu)更加適應(yīng)國際市場“游戲規(guī)則”，也更加了解發(fā)達國家的支付消費者偏好與文化。另一方面，國內(nèi)的“支付+”探索快速發(fā)展，即依托支付可以衍生出大量的附加金融和非金融服務(wù)，成為中國特色支付創(chuàng)新的重要內(nèi)容之一，但也面臨合規(guī)性的挑戰(zhàn)。由此來看，當國際與本土特色“近距離碰撞”，顯然對于整個支付行業(yè)的管理、業(yè)務(wù)、模式、渠道創(chuàng)新都利大于弊，也有助于本土機構(gòu)在競爭中提升“走出去”能力。

其五，可以更加有效地進行多層次支付風險管理。近年來，我國支付市場在快速發(fā)展過程中，也出現(xiàn)了一些風險與問題。從2017年以來監(jiān)管動向看，央行的思路開始從單個重要環(huán)節(jié)整頓，向支付全流程規(guī)范發(fā)展，旨在實現(xiàn)對支付產(chǎn)業(yè)鏈條的監(jiān)管閉環(huán)，最終使得支付交易、清算、結(jié)算的功能環(huán)節(jié)清晰，參與者的相應(yīng)風險和責任更加明確。海外支付機構(gòu)在風險管理的技術(shù)、理念、規(guī)則等方面都有自身“獨到之處”，有助于我們在行業(yè)與監(jiān)管互動中借鑒經(jīng)驗，更好地把握效率與安全的“蹺蹺板”，乃至進一步探索國際化支付類“監(jiān)管沙盒”邊界。

其六，能夠助推支付清算法律制度的完善。支付服務(wù)市場開放需要伴隨以國際化的制度規(guī)則，從而符合全球支付清算變革的大趨勢。尤其在我國，進一步開放有助于倒逼支付清算體系的上位法建設(shè)。因為，現(xiàn)有規(guī)則大量屬于行政法規(guī)、國務(wù)院文件和部門規(guī)章，總體上法律層級比較低，有些基礎(chǔ)規(guī)則相對滯后，已經(jīng)難以適應(yīng)現(xiàn)代支付體系的發(fā)展需求，尤其對侵犯金融消費者權(quán)益的處理標準和力度缺少威懾力，違法違規(guī)的成本偏低，導致市場亂象屢禁不止。同時，還有許多支付清算設(shè)施尚未納入《金融市場基礎(chǔ)設(shè)施原則》的評估范圍，或難以適應(yīng)規(guī)則要求。相信在雙向開放環(huán)境下，這些“制度短板”將會加快完善。

當然，支付市場的開放也并非一帆風順，也會給國內(nèi)支付行業(yè)、支付監(jiān)管都帶來更多挑戰(zhàn)，但整體上，肯定有助于統(tǒng)籌構(gòu)建“多層次新型國家支付體系”，并且，在開放環(huán)境下推動實現(xiàn)支付賬戶、渠道、手段、組織、模式等多方面的合作共贏。