充分發(fā)揮股權(quán)托管作用　銀保監(jiān)會(huì)明確商業(yè)銀行股權(quán)確權(quán)時(shí)間表

作為公司治理的重要組成部分，商業(yè)銀行股權(quán)與股東管理是近兩年監(jiān)管的主要關(guān)注點(diǎn)。為充分發(fā)揮股權(quán)托管作用，規(guī)范銀行股權(quán)托管行為，提高銀行股權(quán)信息透明度與股權(quán)管理水平，銀保監(jiān)會(huì)近日印發(fā)了《商業(yè)銀行股權(quán)托管辦法》（以下簡稱《辦法》）。

2018年年初，銀保監(jiān)會(huì)印發(fā)了《商業(yè)銀行股權(quán)管理暫行辦法》（以下簡稱《暫行辦法》），其中明確提出商業(yè)銀行應(yīng)建立股權(quán)托管制度。從實(shí)踐中看，部分商業(yè)銀行進(jìn)行了股權(quán)托管，總體上提高了股權(quán)管理水平，降低了股權(quán)管理成本。但同時(shí)也存在一些不規(guī)范之處，如托管機(jī)構(gòu)硬件條件、服務(wù)水平參差不齊，部分存在股權(quán)“形式托管”現(xiàn)象，未能發(fā)揮股權(quán)托管的作用。此次《辦法》的出臺(tái)則是為了更好補(bǔ)足短板。

中國人民大學(xué)重陽金融研究院副院長董希淼告訴《金融時(shí)報(bào)》記者，《辦法》是對(duì)去年出臺(tái)的《暫行辦法》的有效補(bǔ)充，后者強(qiáng)調(diào)股東的準(zhǔn)入，前者則更著重股權(quán)轉(zhuǎn)讓等日常行為的管理，兩者共同對(duì)商業(yè)銀行股權(quán)管理提出更高要求，解決目前所存在的問題。他談到，此前有一些股東利用信貸、受托資金入股商業(yè)銀行，成立空殼公司或者其他管理公司，進(jìn)而代持或者控制銀行股份，對(duì)這種現(xiàn)象監(jiān)管很難發(fā)現(xiàn)，而在包商銀行、恒豐銀行、安邦保險(xiǎn)暴露的風(fēng)險(xiǎn)中，上述問題均有提醒。所以，進(jìn)一步落實(shí)和細(xì)化股權(quán)托管具有必要性。

《辦法》要求，對(duì)于上市、在新三板掛牌的商業(yè)銀行，《證券法》等相關(guān)法律法規(guī)對(duì)其股權(quán)托管提出了明確要求的，其股權(quán)托管按照現(xiàn)有法律法規(guī)進(jìn)行。對(duì)于未上市的商業(yè)銀行，現(xiàn)行法律法規(guī)未對(duì)其股權(quán)托管提出明確要求，其股權(quán)管理高度依賴公司自治。不過，由于近年來部分銀行因公司治理水平較弱出現(xiàn)了一些股權(quán)亂象。因此，銀保監(jiān)會(huì)根據(jù)《銀行業(yè)監(jiān)督管理法》，從審慎監(jiān)管角度，要求未上市的商業(yè)銀行按照市場化原則，將股權(quán)托管至依法設(shè)立的證券登記結(jié)算機(jī)構(gòu)、符合《辦法》規(guī)定且不在黑名單中的區(qū)域性股權(quán)市場運(yùn)營機(jī)構(gòu)或其他股權(quán)托管機(jī)構(gòu)。

另外，商業(yè)銀行與托管機(jī)構(gòu)簽訂服務(wù)協(xié)議，應(yīng)完整列入《辦法》規(guī)定的監(jiān)管要求，對(duì)于已經(jīng)托管的商業(yè)銀行，未在協(xié)議中列入要求的，應(yīng)簽訂補(bǔ)充協(xié)議。

“股權(quán)托管是加強(qiáng)公司治理的重要抓手?！倍ｍ当硎荆掇k法》主要針對(duì)非上市中小銀行，引入第三方機(jī)構(gòu)對(duì)股權(quán)進(jìn)行托管，對(duì)商業(yè)銀行股權(quán)信息進(jìn)行登記，托管機(jī)構(gòu)定期向監(jiān)管報(bào)送信息，盡早發(fā)現(xiàn)問題，避免股權(quán)管理不透明現(xiàn)象出現(xiàn)。

對(duì)于托管機(jī)構(gòu)應(yīng)滿足的條件，銀保監(jiān)會(huì)相關(guān)負(fù)責(zé)人表示，商業(yè)銀行選擇的托管機(jī)構(gòu)主要應(yīng)滿足以下條件：一是能夠勤勉盡責(zé)為商業(yè)銀行管理好股東名冊;二是能夠?yàn)樯虡I(yè)銀行提供便捷、安全、高效的服務(wù);三是托管收費(fèi)能夠做到公開、透明、公允;四是能夠?qū)ι虡I(yè)銀行股權(quán)活動(dòng)進(jìn)行有效監(jiān)督，并向監(jiān)管部門報(bào)送商業(yè)銀行股權(quán)信息。

“此次托管機(jī)構(gòu)的門檻并不高，只是對(duì)托管機(jī)構(gòu)的責(zé)任作了簡單的要求。”在具體操作上，金融監(jiān)管研究院院長孫海波表示，對(duì)中小銀行，當(dāng)?shù)氐某巧绦泻娃r(nóng)商行未來大概率會(huì)選擇本地的區(qū)域性股權(quán)交易中心（當(dāng)?shù)乇O(jiān)管認(rèn)可）。托管機(jī)構(gòu)在商業(yè)銀行股權(quán)發(fā)生變更時(shí)，按照服務(wù)協(xié)議和監(jiān)管的要求辦理商業(yè)銀行股東名冊的變更登記。商業(yè)銀行股權(quán)被質(zhì)押、鎖定、凍結(jié)的，托管機(jī)構(gòu)應(yīng)當(dāng)在股東名冊上加以標(biāo)記;托管機(jī)構(gòu)按照規(guī)定向銀保監(jiān)會(huì)及其派出機(jī)構(gòu)報(bào)送商業(yè)銀行股權(quán)信息。

另外，孫海波還表示，這種第三方托管總體確保股權(quán)管理更加獨(dú)立、公正、高效。尤其中小金融機(jī)構(gòu)系統(tǒng)建設(shè)缺乏，內(nèi)部管理制度不足。此前銀保監(jiān)會(huì)曾發(fā)布公告，排查發(fā)現(xiàn)225家農(nóng)村中小金融機(jī)構(gòu)辦理股權(quán)質(zhì)押未在股東名冊或股權(quán)管理系統(tǒng)中記載質(zhì)押信息。

值得關(guān)注的是，在《辦法》發(fā)布的同時(shí)，銀保監(jiān)會(huì)還配套印發(fā)了《關(guān)于做好商業(yè)銀行股權(quán)托管辦法實(shí)施相關(guān)工作的通知》，對(duì)商業(yè)銀行股權(quán)托管和股權(quán)確權(quán)工作明確了過渡期安排。

對(duì)于股權(quán)托管，未托管的商業(yè)銀行應(yīng)在2020年6月底前按《辦法》要求完成托管，已托管但不符合《辦法》要求的，應(yīng)在同一時(shí)間期限內(nèi)完成整改;對(duì)于股權(quán)確權(quán)，應(yīng)當(dāng)與股權(quán)托管工作同時(shí)進(jìn)行，商業(yè)銀行應(yīng)在2020年6月底前完成不低于80%的股權(quán)確權(quán)，在2021年12月底前完成全部股權(quán)的確權(quán)（因特殊原因無法確權(quán)的除外）。