探討擬上市中小企業(yè)重點(diǎn)財(cái)務(wù)問(wèn)題及其有效規(guī)范

陳靜

【摘 要】中小企業(yè)能否上市對(duì)解決企業(yè)發(fā)展所需的資金、為公司持續(xù)發(fā)展獲得長(zhǎng)期穩(wěn)定的融資渠道、提高公司知名度都有著深遠(yuǎn)的意義。對(duì)于擬上市中小企業(yè)而言，財(cái)務(wù)管理工作是否規(guī)范，直接影響IPO審核速度。許多中小企業(yè)不惜以虛報(bào)業(yè)績(jī)、借殼上市等手段加快上市速度，造成許多不良的后果。文章圍繞持續(xù)經(jīng)營(yíng)這個(gè)上市標(biāo)準(zhǔn)之一，通過(guò)對(duì)資產(chǎn)負(fù)債表、利潤(rùn)表、現(xiàn)金流量表數(shù)據(jù)之間的關(guān)系及關(guān)鍵財(cái)務(wù)指標(biāo)進(jìn)行研究，找出企業(yè)存在的重點(diǎn)財(cái)務(wù)問(wèn)題，探討整改、規(guī)范措施。

【關(guān)鍵詞】擬上市企業(yè);財(cái)務(wù)問(wèn)題;財(cái)務(wù)指標(biāo);分析方法;規(guī)范措施

【中圖分類號(hào)】F275;F276.3【文獻(xiàn)標(biāo)識(shí)碼】A 【文章編號(hào)】1674-0688（2019）09-0170-03

新形勢(shì)下，隨著IPO審核效率提高，有更多的企業(yè)進(jìn)入資本市場(chǎng)，對(duì)于擬上市中小企業(yè)而言，財(cái)務(wù)管理工作是否規(guī)范，直接影響IPO審核速度，企業(yè)上市后，經(jīng)營(yíng)活動(dòng)受到社會(huì)和監(jiān)管部門的監(jiān)督，只有提高財(cái)務(wù)管理的規(guī)范化，才能保證企業(yè)日后正常經(jīng)營(yíng)發(fā)展。

1 擬上市中小企業(yè)普遍存在的財(cái)務(wù)問(wèn)題

根據(jù)《全國(guó)中小企業(yè)股份轉(zhuǎn)讓系統(tǒng)股票掛牌條件適用基本標(biāo)準(zhǔn)指引（試行）》的規(guī)定，掛牌的基本標(biāo)準(zhǔn)如下：業(yè)務(wù)明確，具有持續(xù)經(jīng)營(yíng)能力。公司業(yè)務(wù)在報(bào)告期內(nèi)應(yīng)有持續(xù)的營(yíng)運(yùn)記錄，不應(yīng)僅存在偶發(fā)性交易或事項(xiàng)。公司不存在《中國(guó)注冊(cè)會(huì)計(jì)師審計(jì)準(zhǔn)則第1324號(hào)——持續(xù)經(jīng)營(yíng)》中列舉的影響其持續(xù)經(jīng)營(yíng)能力的相關(guān)事項(xiàng)。持續(xù)經(jīng)營(yíng)能力這一項(xiàng)內(nèi)容，涉及以下幾個(gè)重點(diǎn)財(cái)務(wù)問(wèn)題。

（1）收入確認(rèn)的問(wèn)題。在營(yíng)運(yùn)記錄中，營(yíng)業(yè)收入是一個(gè)重要指標(biāo)，成為監(jiān)管部門的重點(diǎn)審核項(xiàng)目。在不同的行業(yè)、不同的業(yè)務(wù)模式中，收入確認(rèn)政策也不同，會(huì)計(jì)和稅法的確認(rèn)有差異，因此要結(jié)合實(shí)際情況進(jìn)行處理。實(shí)際操作中，存在收入確認(rèn)不符合會(huì)計(jì)政策及有關(guān)規(guī)定的問(wèn)題。例如：收入以收款或發(fā)票為依據(jù)，隨意推遲確認(rèn)時(shí)間，不按業(yè)務(wù)模式進(jìn)行確認(rèn)等;還有一些公司經(jīng)營(yíng)業(yè)績(jī)較差，虛報(bào)收入沖業(yè)績(jī)，無(wú)現(xiàn)金流入的發(fā)生。

（2）成本核算的問(wèn)題。成本管理是企業(yè)管理工作的一個(gè)重點(diǎn)，直接影響毛利率指標(biāo)，反映產(chǎn)品的競(jìng)爭(zhēng)力高低，是投資決策的依據(jù)[5]。毛利率和成本、收入直接相關(guān)，成本涉及要素較多，必須做好成本的歸集、分配、結(jié)轉(zhuǎn)等工作。目前，成本核算上存在的問(wèn)題主要是核算政策不一致、方法不規(guī)范、歸集范圍不明確等，導(dǎo)致產(chǎn)品收入的財(cái)務(wù)比率不能進(jìn)行比較，確認(rèn)收入時(shí)沒(méi)有結(jié)轉(zhuǎn)成本，繼而引起稅務(wù)風(fēng)險(xiǎn);虛報(bào)收入的公司，營(yíng)業(yè)成本增長(zhǎng)率與營(yíng)業(yè)收入增長(zhǎng)率不同步，無(wú)現(xiàn)金支出的發(fā)生。

（3）會(huì)計(jì)基礎(chǔ)的問(wèn)題。擬上市中小企業(yè)中，民營(yíng)企業(yè)在稅務(wù)壓力和融資需要的雙重影響下，可能會(huì)采用不一致的會(huì)計(jì)核算辦法，導(dǎo)致存在多套賬的情況;此外，還有隨意改變固定資產(chǎn)的折舊年限、壞賬準(zhǔn)備的計(jì)提比例、收入確認(rèn)方法、存貨結(jié)轉(zhuǎn)方式等各種財(cái)務(wù)管理不規(guī)范的行為。

（4）經(jīng)營(yíng)能力的問(wèn)題。結(jié)合IPO審核結(jié)果，企業(yè)審核不過(guò)關(guān)的原因大部分是持續(xù)經(jīng)營(yíng)能力不足，主要表現(xiàn)在以下方面：{1}銷售業(yè)務(wù)不連續(xù)，獲取訂單、支付費(fèi)用、成本結(jié)轉(zhuǎn)等存在斷續(xù)現(xiàn)象，不符合持續(xù)經(jīng)營(yíng)能力中的營(yíng)運(yùn)記錄要求;{2}雖然企業(yè)目前是盈利狀態(tài)，但導(dǎo)致企業(yè)未來(lái)盈利降低、虧損的因素已經(jīng)出現(xiàn)。

（5）稅務(wù)風(fēng)險(xiǎn)的問(wèn)題。企業(yè)在擬上市階段若出現(xiàn)稅務(wù)問(wèn)題，不僅會(huì)造成嚴(yán)重?fù)p失，還會(huì)影響企業(yè)的聲譽(yù)，導(dǎo)致上市失敗。目前，監(jiān)管部門對(duì)企業(yè)的涉稅問(wèn)題的核查重點(diǎn)放在以下幾個(gè)方面：{1}會(huì)計(jì)和稅務(wù)收入差異;{2}欠稅不繳;{3}稅務(wù)優(yōu)惠;{4}稅收依賴。

2 企業(yè)持續(xù)經(jīng)營(yíng)能力相關(guān)的財(cái)務(wù)分析方法

財(cái)務(wù)人員對(duì)企業(yè)持續(xù)經(jīng)營(yíng)能力的分析，主要是以財(cái)務(wù)報(bào)表及相關(guān)資料為依據(jù)，采用科學(xué)的方法分析企業(yè)財(cái)務(wù)狀況和經(jīng)營(yíng)成果，評(píng)價(jià)企業(yè)的經(jīng)營(yíng)效果，為管理和決策提供數(shù)據(jù)支持。

2.1 基本財(cái)務(wù)指標(biāo)分析

開(kāi)展企業(yè)財(cái)務(wù)分析時(shí)，常用的分析方法有比較分析法、因素分析法、比率分析法。一般來(lái)說(shuō)，企業(yè)基本財(cái)務(wù)分析包括以下幾項(xiàng)指標(biāo)。

（1）償債能力。分為短期償債能力、長(zhǎng)期償債能力兩種，以前者為例，反映出企業(yè)對(duì)流動(dòng)負(fù)債及時(shí)足額償還的保證程度，代表了流動(dòng)資產(chǎn)的變現(xiàn)能力，常用評(píng)價(jià)指標(biāo)有3個(gè)：{1}流動(dòng)比率;{2}速動(dòng)比率;{3}現(xiàn)金比率?！吨袊?guó)注冊(cè)會(huì)計(jì)師審計(jì)準(zhǔn)則第1324號(hào)——持續(xù)經(jīng)營(yíng)》提到：存在的可能導(dǎo)致對(duì)持續(xù)經(jīng)營(yíng)假設(shè)產(chǎn)生重大疑慮的事項(xiàng)或情況還包括營(yíng)運(yùn)資金出現(xiàn)負(fù)數(shù)、存在大額的逾期未繳稅金。因此，營(yíng)運(yùn)資本指標(biāo)、資產(chǎn)負(fù)債表的應(yīng)交稅費(fèi)項(xiàng)目都應(yīng)該關(guān)注。

（2）營(yíng)運(yùn)能力。反映出企業(yè)的資金周轉(zhuǎn)情況，可以了解企業(yè)的資產(chǎn)管理水平，分為流動(dòng)資產(chǎn)周轉(zhuǎn)情況、固定資產(chǎn)周轉(zhuǎn)情況、總資產(chǎn)周轉(zhuǎn)情況[1]。以流動(dòng)資產(chǎn)周轉(zhuǎn)情況為例，常用評(píng)價(jià)指標(biāo)有3個(gè)：{1}流動(dòng)資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率;{2}應(yīng)收賬款周轉(zhuǎn)率;{3}存貨周轉(zhuǎn)率。此外，營(yíng)運(yùn)資本周轉(zhuǎn)率也是一項(xiàng)比較重要的指標(biāo)，若周轉(zhuǎn)過(guò)慢，證明銷售能力欠佳;若周轉(zhuǎn)過(guò)高，則表明資本明顯不足，潛在債務(wù)清償危機(jī)。

（3）盈利能力。反映企業(yè)獲取利潤(rùn)的能力常用評(píng)價(jià)指標(biāo)有3個(gè)：{1}銷售凈利率;{2}總資產(chǎn)凈利率;{3}凈資產(chǎn)收益率。但是，關(guān)注毛利率更能直接反映每種產(chǎn)品的獲利能力，從而為企業(yè)經(jīng)營(yíng)判斷提供數(shù)據(jù)支持，而自由現(xiàn)金流比凈利潤(rùn)更能真實(shí)反映公司的盈利能力?！吨袊?guó)注冊(cè)會(huì)計(jì)師審計(jì)準(zhǔn)則第1324號(hào)——持續(xù)經(jīng)營(yíng)》提到：存在的可能導(dǎo)致對(duì)持續(xù)經(jīng)營(yíng)假設(shè)產(chǎn)生重大疑慮的事項(xiàng)或情況還包括累計(jì)經(jīng)營(yíng)性虧損數(shù)額巨大，因此還需要留意資產(chǎn)負(fù)債表的未分配利潤(rùn)項(xiàng)目。

（4）發(fā)展能力。企業(yè)能不能持續(xù)發(fā)展，主要看發(fā)展能力指標(biāo)，反映出企業(yè)在目前生存的基礎(chǔ)上，擴(kuò)大規(guī)模和實(shí)力的潛在能力，常用評(píng)價(jià)指標(biāo)有4個(gè)：{1}銷售增長(zhǎng)率;{2}資本積累率;{3}總資產(chǎn)增長(zhǎng)率;{4}3年利潤(rùn)平均增長(zhǎng)率。

2.2 資產(chǎn)負(fù)債表、利潤(rùn)表和現(xiàn)金流量表數(shù)據(jù)的關(guān)系分析

通過(guò)研究資產(chǎn)負(fù)債表、利潤(rùn)表和現(xiàn)金流量表數(shù)據(jù)的關(guān)系，有利于分析企業(yè)是否存在虛報(bào)業(yè)績(jī)的情況，從而能加強(qiáng)財(cái)務(wù)管理，對(duì)違規(guī)問(wèn)題進(jìn)行整改。

（1）“銷售商品、提供勞務(wù)收到的現(xiàn)金”與“主營(yíng)業(yè)務(wù)收入”的關(guān)系。

首先，根據(jù)應(yīng)收賬款、應(yīng)收票據(jù)、預(yù)收賬款（簡(jiǎn)稱三收科目）與主營(yíng)業(yè)收入會(huì)計(jì)科目的對(duì)應(yīng)關(guān)系及賬戶結(jié)構(gòu)特征可知：

三收科目借方發(fā)生額=主營(yíng)業(yè)務(wù)收入貸方發(fā)生額+應(yīng)交稅費(fèi)—應(yīng)交增值稅（銷項(xiàng)稅）貸方發(fā)生額（1）

三收科目貸方發(fā)生額=三收科目期初余額+三收科目借方發(fā)生額-三收科目期末余額（2）

其次，根據(jù)現(xiàn)金與三收科目貸方發(fā)生額的對(duì)應(yīng)關(guān)系、三收科目貸方發(fā)生額與現(xiàn)金流量表中的“銷售商品、提供勞務(wù)收到的現(xiàn)金”的關(guān)系可知：

三收科目貸方發(fā)生額=“銷售商品、提供勞務(wù)收到的現(xiàn)金”項(xiàng)目金額+應(yīng)收票據(jù)貼現(xiàn)的財(cái)務(wù)費(fèi)用金額（3）

最后，把公式（1）、（3）代入公式（2）得到：

“銷售商品、提供勞務(wù)收到的現(xiàn)金”項(xiàng)目金額=三收科目期初余額+主營(yíng)業(yè)務(wù)收入貸方發(fā)生額+應(yīng)交稅費(fèi)—應(yīng)交增值稅（銷項(xiàng)稅）貸方發(fā)生額-三收科目期末余額-應(yīng)收票據(jù)貼現(xiàn)的財(cái)務(wù)費(fèi)用金額（4）

公式可變換如下：

主營(yíng)業(yè)務(wù)收入貸方發(fā)生額=“銷售商品、提供勞務(wù)收到的現(xiàn)金”項(xiàng)目金額+三收科目增減額-應(yīng)交稅費(fèi)—應(yīng)交增值稅（銷項(xiàng)稅）貸方發(fā)生額+應(yīng)收票據(jù)貼現(xiàn)的財(cái)務(wù)費(fèi)用金額

在公式運(yùn)用時(shí)，三收科目的期初和期末余額可直接在資產(chǎn)負(fù)債表取得，應(yīng)收賬款采用應(yīng)收賬款余額，應(yīng)交稅費(fèi)—應(yīng)交增值稅（銷項(xiàng)稅）貸方發(fā)生額可在明細(xì)表中查詢[4]。

（2）“購(gòu)買商品、接受勞務(wù)支付的現(xiàn)金”與“主營(yíng)業(yè)務(wù)成本”的關(guān)系。

首先，根據(jù)應(yīng)付賬款、應(yīng)付票據(jù)、預(yù)付賬款（簡(jiǎn)稱三付科目）賬戶結(jié)構(gòu)特征，三付科目借方發(fā)生額與現(xiàn)金流量表中的“購(gòu)買商品、接受勞務(wù)支付的現(xiàn)金”的關(guān)系可知：

三付科目借方發(fā)生額=三付科目期初余額+三付科目貸方發(fā)生額-三付科目期末余額=“購(gòu)買商品、接受勞務(wù)支付的現(xiàn)金”項(xiàng)目金額（5）

其次，根據(jù)存貨賬戶結(jié)構(gòu)特征可知：

存貨的借方發(fā)生額=存貨的貸方發(fā)生額+存貨的期末余額-存貨的期初余額（6）

再次，根據(jù)存貨、三付科目與主營(yíng)業(yè)務(wù)成本的對(duì)應(yīng)關(guān)系可知：

三付貸方發(fā)生額=主營(yíng)業(yè)務(wù)成本借方發(fā)生額+存貨期末金額-存貨期初余額+應(yīng)交稅金—應(yīng)交增值稅（進(jìn)項(xiàng)稅）借方發(fā)生額（7）

最后，把公式（7）代入公式（5）得到：

“購(gòu)買商品、接受勞務(wù)支付的現(xiàn)金”項(xiàng)目金額=三付科目期初余額+主營(yíng)業(yè)務(wù)成本借方發(fā)生額+存貨期末余額-存貨期初余額+應(yīng)交稅金—應(yīng)交增值稅（進(jìn)項(xiàng)稅）借方發(fā)生額-三付科目期末余額（8）

公式可變換如下：

主營(yíng)業(yè)務(wù)成本借方發(fā)生額=“購(gòu)買商品、接受勞務(wù)支付的現(xiàn)金”項(xiàng)目金額+三付科目增減額-存貨增減額-應(yīng)交稅金—應(yīng)交增值稅（進(jìn)項(xiàng)稅）借方發(fā)生額

在公式運(yùn)用時(shí)，存貨借方發(fā)生額，可能對(duì)應(yīng)“應(yīng)付工資”“應(yīng)付福利”“累計(jì)折舊”等科目，不會(huì)產(chǎn)生現(xiàn)金流量，因此應(yīng)該進(jìn)行扣除[3]。

2.3 其他財(cái)務(wù)指標(biāo)分析

研究應(yīng)收賬款增幅與營(yíng)業(yè)收入增幅的關(guān)系、存貨增幅與營(yíng)業(yè)收入增幅的關(guān)系對(duì)銷售方面的評(píng)估也起到較大的作用，若連續(xù)兩年應(yīng)收賬款、存貨增幅大于營(yíng)業(yè)收入的增幅，可能存在虛報(bào)業(yè)績(jī)的嫌疑。經(jīng)營(yíng)活動(dòng)現(xiàn)金流量?jī)纛~若遠(yuǎn)大于凈利潤(rùn)，企業(yè)可能為了避稅等原因隱藏了利潤(rùn)。

3 擬上市中小企業(yè)的重點(diǎn)財(cái)務(wù)問(wèn)題規(guī)范措施

（1）收入確認(rèn)規(guī)范措施。企業(yè)收入確認(rèn)應(yīng)遵循權(quán)責(zé)發(fā)生制原則，嚴(yán)格按照會(huì)計(jì)準(zhǔn)則收入確認(rèn)的條件規(guī)范收入確認(rèn)的時(shí)間，要求企業(yè)具有完善的內(nèi)控制度體系，加強(qiáng)對(duì)銷售、發(fā)貨、收款業(yè)務(wù)的控制，保存完整的銷售證據(jù)資料，包括銷售合同、銷售通知、發(fā)貨憑證、驗(yàn)收單據(jù)、發(fā)票開(kāi)具、款項(xiàng)收回等。

（2）成本核算規(guī)范措施。結(jié)合企業(yè)管理要求，首先，對(duì)業(yè)務(wù)流程進(jìn)行梳理和優(yōu)化，結(jié)合企業(yè)實(shí)際情況，建立成本的計(jì)量和結(jié)轉(zhuǎn)方法，完善核算管理體系。其次，對(duì)營(yíng)業(yè)成本、期間費(fèi)用進(jìn)行明確的區(qū)分，提高毛利率的真實(shí)性。最后，調(diào)整成本支出的歸集和分配，對(duì)成本費(fèi)用的波動(dòng)進(jìn)行分析，按照配比原則進(jìn)行處理。

（3）會(huì)計(jì)基礎(chǔ)管理規(guī)范措施。對(duì)于存在多套賬的企業(yè)，應(yīng)該將所有的經(jīng)濟(jì)業(yè)務(wù)納入一套賬務(wù)體系，及時(shí)整改賬外經(jīng)營(yíng)行為，對(duì)采購(gòu)銷售主體、資金流轉(zhuǎn)、票據(jù)等進(jìn)行審核，調(diào)整收入和成本，并補(bǔ)繳稅金，將其納入企業(yè)的財(cái)務(wù)報(bào)告中。會(huì)計(jì)核算時(shí)，嚴(yán)格執(zhí)行會(huì)計(jì)準(zhǔn)則，保證會(huì)計(jì)政策的一致性。具體工作中，不能隨意改變固定資產(chǎn)的折舊年限、壞賬準(zhǔn)備的計(jì)提比例、收入確認(rèn)方法、存貨結(jié)轉(zhuǎn)方式等。規(guī)范會(huì)計(jì)憑證，滿足會(huì)計(jì)準(zhǔn)則和企業(yè)內(nèi)控的要求，確保會(huì)計(jì)憑證和賬簿的真實(shí)性、準(zhǔn)確性。

（4）提高經(jīng)營(yíng)能力。首先，保證業(yè)績(jī)真實(shí)合理，不能存在核查不清、濫用政策的現(xiàn)象，確保收入增長(zhǎng)和凈利潤(rùn)相匹配。其次，嚴(yán)謹(jǐn)選擇客戶，降低對(duì)不確定性客戶的依賴程度，分析經(jīng)營(yíng)中存在的問(wèn)題，不斷改進(jìn)經(jīng)營(yíng)模式，積極推行信息技術(shù)，有效化解可預(yù)見(jiàn)的未來(lái)盈利降低、虧損風(fēng)險(xiǎn)，從而符合上市可持續(xù)盈利的營(yíng)運(yùn)記錄要求。

（5）規(guī)避稅務(wù)風(fēng)險(xiǎn)。針對(duì)稅務(wù)風(fēng)險(xiǎn)問(wèn)題，首先，要堅(jiān)持會(huì)計(jì)和納稅相分離，了解并減小納稅和會(huì)計(jì)確認(rèn)的差異。其次，做好補(bǔ)稅工作，避免財(cái)務(wù)舞弊現(xiàn)象，通過(guò)自查補(bǔ)稅，避免稅務(wù)機(jī)關(guān)的懲罰。最后，保證稅務(wù)優(yōu)惠合法，企業(yè)在申請(qǐng)、備案、復(fù)核環(huán)節(jié)，要保證資料文件真實(shí)，對(duì)研發(fā)費(fèi)用進(jìn)行規(guī)范管理。

參 考 文 獻(xiàn)

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