基于現(xiàn)金流的財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)預(yù)警研究

嚴(yán)慶珍

（濟(jì)南駿泉房地產(chǎn)開發(fā)有限公司，濟(jì)南250014）

1 引言

企業(yè)在運(yùn)行過程中，如果管理不當(dāng)，或者外界環(huán)境發(fā)生明顯變化，很有可能出現(xiàn)財(cái)務(wù)危機(jī)，影響企業(yè)的經(jīng)濟(jì)效益和正常運(yùn)轉(zhuǎn)。因此，提高企業(yè)的財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)預(yù)警能力非常重要?，F(xiàn)金流作為企業(yè)資金的一種使用方式，對(duì)加快企業(yè)資金周轉(zhuǎn)，實(shí)現(xiàn)企業(yè)資金的合理配置具有重要意義。

2 現(xiàn)金流與財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)的含義

2.1 現(xiàn)金流的含義

在企業(yè)內(nèi)部，所有的現(xiàn)金以及與現(xiàn)金等價(jià)的物品在一定時(shí)間段內(nèi)的流入與流出就叫做現(xiàn)金流。舉例來看，將企業(yè)的產(chǎn)品進(jìn)行出售，或者企業(yè)進(jìn)行貸款等，這些行為會(huì)為企業(yè)獲取一定的資金，從而形成現(xiàn)金流入；而企業(yè)聘請(qǐng)員工、購買生產(chǎn)設(shè)備等行為會(huì)花費(fèi)一定的資金，從而形成現(xiàn)金流出。對(duì)于企業(yè)來說，現(xiàn)金流是其獲得持續(xù)發(fā)展的基本要素，倘若企業(yè)失去了現(xiàn)金流，企業(yè)就不可能得到長久發(fā)展。通俗來講，現(xiàn)金流指的就是企業(yè)現(xiàn)金金額的增加或者減少。就目前來看，我們通常將現(xiàn)金流分為三種，分別是現(xiàn)金流入量、現(xiàn)金流出量以及現(xiàn)金凈流量。

2.2 財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)的含義

對(duì)于企業(yè)來說，幾乎任何一個(gè)企業(yè)只要有經(jīng)營活動(dòng)，就會(huì)產(chǎn)生一定的財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)。財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)很明顯是針對(duì)企業(yè)中的各種資金流動(dòng)來說的。例如，企業(yè)會(huì)進(jìn)行融資活動(dòng)，或者開展招商引資活動(dòng)等，在這些活動(dòng)中，由于企業(yè)內(nèi)部管理或者外部環(huán)境發(fā)生變化，資金的使用會(huì)面臨一定的風(fēng)險(xiǎn)。

3 企業(yè)財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)與現(xiàn)金流的關(guān)系

3.1 財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)的本質(zhì)是資金運(yùn)動(dòng)的風(fēng)險(xiǎn)

企業(yè)經(jīng)營與發(fā)展的最終目的都是為了獲利，實(shí)現(xiàn)資金增值。因此，企業(yè)大部分財(cái)務(wù)活動(dòng)都是以資金增加為出發(fā)點(diǎn)的。通過科學(xué)使用籌集的資金，能夠有效提高企業(yè)的生產(chǎn)效率，從而增加企業(yè)的資金價(jià)值，為企業(yè)贏取更多的資金。但是在開展這些活動(dòng)時(shí)，企業(yè)的資金增、貶值情況是不確定的，這就意味著企業(yè)會(huì)面臨財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)，導(dǎo)致資金無法收回。從這個(gè)角度來看，財(cái)務(wù)的風(fēng)險(xiǎn)實(shí)際上就是資金運(yùn)動(dòng)的風(fēng)險(xiǎn)。

3.2 現(xiàn)金流是反映財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)的可靠依據(jù)

企業(yè)要想獲得長足的發(fā)展，就必須做好企業(yè)的現(xiàn)金流管理。一般通過觀察企業(yè)的現(xiàn)金流，就可以了解企業(yè)的實(shí)際生產(chǎn)經(jīng)營情況。另外，現(xiàn)金流可以為企業(yè)的財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)管控工作提供準(zhǔn)確的數(shù)據(jù)依據(jù)[1]，有利于企業(yè)及時(shí)發(fā)現(xiàn)存在的財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)?，F(xiàn)金流的金額、穩(wěn)定情況與流度等指標(biāo)能夠全面地反映出企業(yè)資金籌集活動(dòng)、經(jīng)營活動(dòng)與投資活動(dòng)的運(yùn)行狀況，提高企業(yè)對(duì)資金運(yùn)行的掌控能力。不論是企業(yè)的資金流入還是資金流出，都可以通過現(xiàn)金流準(zhǔn)確地反映出來。并且，企業(yè)的會(huì)計(jì)部門通過現(xiàn)金流分析，能夠更科學(xué)地進(jìn)行資金配置，有利于提高企業(yè)的財(cái)務(wù)管理能力。

3.3 企業(yè)財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)管理與現(xiàn)金流風(fēng)險(xiǎn)管理相互聯(lián)系

在企業(yè)的經(jīng)營管理過程中，企業(yè)的財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)管理工作與現(xiàn)金流風(fēng)險(xiǎn)管理密不可分，二者相互聯(lián)系。要進(jìn)行財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)管理，就需要對(duì)企業(yè)所有資金的運(yùn)行情況進(jìn)行管理，在這個(gè)過程中，通過分析現(xiàn)金流能夠有效獲取資金使用的相關(guān)數(shù)據(jù)，從而更好地制定財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)防范對(duì)策。事實(shí)上，二者擁有相同的發(fā)展目標(biāo)是其聯(lián)系密切的重要原因，只有將二者綜合利用，才能使企業(yè)的資金增值，進(jìn)而推動(dòng)企業(yè)的可持續(xù)發(fā)展。

4 基于現(xiàn)金流的財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)管控措施

4.1 建立現(xiàn)金流風(fēng)險(xiǎn)管理體系

企業(yè)應(yīng)該遵循國資委制定的相關(guān)規(guī)定、指引，積極建立企業(yè)現(xiàn)金流風(fēng)險(xiǎn)預(yù)警標(biāo)準(zhǔn)體系，從企業(yè)經(jīng)營的控制環(huán)境、風(fēng)險(xiǎn)預(yù)警、信息傳遞與監(jiān)督等要素出發(fā)，科學(xué)考察企業(yè)的現(xiàn)金流使用情況，并依此確定科學(xué)的管理計(jì)劃，采用先進(jìn)的方法進(jìn)行風(fēng)險(xiǎn)評(píng)估。在所有財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)中，必定存在重要風(fēng)險(xiǎn)與次要風(fēng)險(xiǎn)，相關(guān)管理人員應(yīng)對(duì)其進(jìn)行區(qū)分，對(duì)于重要風(fēng)險(xiǎn)，應(yīng)加大管控力度，全面推進(jìn)現(xiàn)金流風(fēng)險(xiǎn)管理體系的建設(shè)與完善。

4.2 完善企業(yè)現(xiàn)金收支內(nèi)部管理

企業(yè)應(yīng)嚴(yán)格遵守國家有關(guān)現(xiàn)金使用規(guī)定和銀行結(jié)算紀(jì)律[2]，建立完善的現(xiàn)金收支內(nèi)部管理制度，同時(shí)完善責(zé)任制度，明確崗位職責(zé)，加強(qiáng)對(duì)現(xiàn)金收支的監(jiān)督與管理，確保企業(yè)的現(xiàn)金收支能夠日清結(jié)算。

4.3 有效管理資產(chǎn)，減少現(xiàn)金占用

相關(guān)人員應(yīng)當(dāng)加強(qiáng)資產(chǎn)管理，使企業(yè)的資金得到充分利用，盡可能減少資金閑置，同時(shí)也不能使現(xiàn)金長期被占用，確保資金的正常流動(dòng)。具體來看，可以改進(jìn)資產(chǎn)管理的方法，對(duì)客戶賬單進(jìn)行歸類整理，并在存貨方面加大管理力度，從而改善企業(yè)的現(xiàn)金流。

5 結(jié)語

總而言之，對(duì)于企業(yè)來說，要想獲得長足的發(fā)展，就需要提高企業(yè)的財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)預(yù)警能力，管理好企業(yè)的現(xiàn)金流，正視二者之間的關(guān)系，逐漸建立起適合企業(yè)發(fā)展的現(xiàn)金流風(fēng)險(xiǎn)管理體系。