2018年我國氯化銨供需現(xiàn)狀

我國氯化銨每年消費(fèi)量穩(wěn)定在1000-1100萬噸左右，隨著氯化銨產(chǎn)量的上漲，供過于求的矛盾日益明顯，中國急需開拓氯化銨出口之路，以消化過剩的氯化銨產(chǎn)量。

從價(jià)格走勢可以看出，近幾年來，國內(nèi)氯化銨的價(jià)格始終在400元/噸附近徘徊，一方面是受到尿素、硫酸銨等產(chǎn)品競爭的影響，價(jià)格難以走高；另一方面工廠開工率較高，作為副產(chǎn)品的氯化銨產(chǎn)量逐漸攀升，產(chǎn)量逐漸過剩，企業(yè)間價(jià)格競爭激烈，尤其是幾個(gè)主產(chǎn)地區(qū)的河南、江蘇等地，市場銷售壓力較大。

按原料成本測算，每生產(chǎn)一噸氯化銨，約需要0.35噸合成氨。2017年國內(nèi)合成氨平均價(jià)格約為2850元/噸，因此理論上氯化銨生產(chǎn)成本至少在950元/噸以上，但尷尬的是，市場銷售價(jià)格僅在400多元/噸，價(jià)格出現(xiàn)倒掛。

這種情況在2018年上半年得到了扭轉(zhuǎn)，主要競爭產(chǎn)品尿素價(jià)格居高不下，下游復(fù)合肥工廠，尤其是北方地區(qū)生產(chǎn)低氮復(fù)合肥產(chǎn)品的復(fù)合肥企業(yè)加大了對氯化銨的采購，使得氯化銨銷售情況好轉(zhuǎn)，甚至局部地區(qū)出現(xiàn)貨緊價(jià)揚(yáng)的局面。

根據(jù)中國化工信息中心統(tǒng)計(jì)數(shù)據(jù)測算，2018年1-6月份國內(nèi)氯化銨產(chǎn)量約為520萬噸，同比減少22%，主要原因是上游聯(lián)堿裝置受環(huán)保影響開工率同比去年大幅降低，客觀上造成了副產(chǎn)氯化銨產(chǎn)量的下滑。另外今年國內(nèi)氯化銨工廠及經(jīng)銷商庫存較低，企業(yè)多預(yù)收生產(chǎn)，部分企業(yè)甚至出現(xiàn)了限量接單的情況。

另外近幾年由于擠壓顆粒氯化銨直接農(nóng)用推廣面積大幅增長，不僅可以作為摻混肥的原料，甚至東北、華北、華東部分地區(qū)有經(jīng)銷商將氯化銨直接作為追肥推薦給農(nóng)民使用，擠占了尿素的追肥市場。

出口方面

氯化銨為我國特有的氮肥產(chǎn)品，目前面臨供大于求的局面，從海關(guān)數(shù)據(jù)分析，近年來氯化銨出口增速較快，主要出口地區(qū)集中在東南亞地區(qū)，約占我國氯化銨全年總出口量的85%左右。其中馬來西亞所占比重最大，其次為越南。

2015-2017氯化銨出口量區(qū)域比例

東南亞地區(qū)主要市場特點(diǎn)：

·單養(yǎng)分含量價(jià)格較低化肥需求量較大。農(nóng)業(yè)發(fā)展水平相對滯后。相當(dāng)于中國15年前水平。

·肥料復(fù)合化率逐步提高。隨著人力成本的逐年增加，機(jī)械化水平快速增長，氯化銨、一銨、硫銨等原料肥需求快速增長。

·化肥進(jìn)口商、分銷渠道相對集中。五大家貿(mào)易、分銷企業(yè)占有50%以上市場份額。

影響氯化銨出口的因素

一是硫銨與氯化銨的相互替代

同樣作為低氮產(chǎn)品的氯化銨與硫酸銨，在國內(nèi)農(nóng)用用途上有很強(qiáng)的替代性，尤其是在北方旱田作物中，經(jīng)銷商多愿意推動(dòng)擠壓顆粒的氯化銨和硫酸銨的銷售，以便替代尿素作為玉米的追肥使用，利潤相比尿素更高。而作為復(fù)混肥工廠來說，近兩年國內(nèi)尿素價(jià)格居高不下，糧食價(jià)格卻始終在低位徘徊，農(nóng)民購買力下降，因此復(fù)混肥企業(yè)大量采購氯化銨和硫酸銨替代尿素作為低氮復(fù)混肥的原料使用，市場反饋在施用上并沒有降低效果。

出口方面，今年以來我國化肥整體出口下滑，但其中硫酸銨出口卻出現(xiàn)增長。據(jù)海關(guān)統(tǒng)計(jì)，今年一季度，我國共出口硫酸銨152.3萬噸，去年一季度出口量為136.7萬噸，同比增長11%；前三年一季度平均出口量是119.8萬噸，與之相比增幅更是達(dá)到了27%。據(jù)出口貿(mào)易商反映，目前出口詢單仍然較多，己內(nèi)酰胺及焦化硫銨貨源局部供應(yīng)偏緊。大量的硫酸銨出口，減緩了國內(nèi)市場壓力，對國內(nèi)價(jià)格形成強(qiáng)有力支撐。通常情況下，硫酸銨與氯化銨價(jià)差增加時(shí)，氯化銨能夠?qū)α蛩徜@出口產(chǎn)生替代作用。進(jìn)入2018年，硫酸銨離岸價(jià)與氯化銨離岸價(jià)差距縮小，導(dǎo)致2018年氯化銨出口量總體降低，影響了今年的出口。

二是產(chǎn)量下滑

今年以來，國內(nèi)聯(lián)堿裝置開工率始終維持在6成左右，主要原因一是由于環(huán)保高壓影響。長江流域一公里內(nèi)搬遷及兩湖地區(qū)部分聯(lián)堿裝置長期停車，近期才陸續(xù)有復(fù)產(chǎn)。但市場上傳出國家環(huán)保督查組將在近期進(jìn)駐華中市場的消息，對于剛剛恢復(fù)生產(chǎn)的企業(yè)來說不亞于給了當(dāng)頭一棒，預(yù)計(jì)未來仍將保持低迷的開工率；二是隨著北方供暖季的臨近，為確保大氣治理穩(wěn)定，各企業(yè)限產(chǎn)或?qū)⒊蔀槌B(tài)，尤其是“2+26”個(gè)城市及今年新劃進(jìn)來的汾渭平原一帶，預(yù)計(jì)受到的限制會(huì)更大；三是甘肅金昌、湖南湘潭等大型企業(yè)仍無具體復(fù)產(chǎn)消息，河南新建的大型裝置尚未見到投產(chǎn)，市場供應(yīng)量有限；四是西南市場天然氣供應(yīng)繼續(xù)限制，這相應(yīng)地限制了當(dāng)?shù)芈?lián)堿企業(yè)的開工，從而影響氯化銨供應(yīng)。

三是人民幣匯率

理論上，隨著人民幣匯率的上升，有利于國內(nèi)產(chǎn)品的出口，這從磷酸二銨、磷酸一銨及復(fù)合肥的走勢基本得到了印證。但對于氯化銨產(chǎn)品來說，人民幣匯率的上升反而抑制了氯化銨的出口價(jià)格。

四是國家“一帶一路”戰(zhàn)略

一帶一路國家戰(zhàn)略在很大程度上將促進(jìn)氯化銨產(chǎn)品出口量的增長及市場開拓，尤其是東南亞地區(qū)恰恰是我國氯化銨主要的出口地區(qū)，未來有望開拓除馬來西亞、越南之外的菲律賓、泰國、緬甸、印尼等農(nóng)業(yè)國家的需求。

整體來看，未來氯化銨出口機(jī)遇與挑戰(zhàn)并存，機(jī)遇大于挑戰(zhàn)。