“一帶一路”建設(shè)、國(guó)際生產(chǎn)網(wǎng)絡(luò)重構(gòu)與中國(guó)對(duì)外投資策略*

丁宋濤 馬野青

內(nèi)容提要 當(dāng)前我國(guó)已經(jīng)發(fā)展成為世界第二大經(jīng)濟(jì)體，對(duì)外開(kāi)放再次進(jìn)入了一個(gè)新時(shí)代。為打破“低端鎖定”的桎梏，在“一帶一路”的頂層設(shè)計(jì)下，中國(guó)提出了改良世界經(jīng)濟(jì)體系的訴求。東亞區(qū)域經(jīng)濟(jì)合作是多方博弈的結(jié)果，然而基于信息博弈模型的分析發(fā)現(xiàn)，東亞區(qū)域經(jīng)濟(jì)合作在缺乏制度設(shè)計(jì)的情況下，難以維持長(zhǎng)期的穩(wěn)定均衡；通過(guò)優(yōu)化制度安排和政策設(shè)計(jì)引領(lǐng)后發(fā)工業(yè)國(guó)加入，有可能變革當(dāng)前不合理的國(guó)際經(jīng)濟(jì)秩序，進(jìn)而引領(lǐng)國(guó)際經(jīng)濟(jì)秩序的重構(gòu)。非股權(quán)經(jīng)營(yíng)有利于緩和國(guó)際對(duì)抗的情緒，中國(guó)對(duì)外投資應(yīng)借鑒并利用此種柔性策略，但需要強(qiáng)化信號(hào)甄別機(jī)制，降低多方博弈中的信息不對(duì)稱(chēng)程度。

“一帶一路”建設(shè)與國(guó)際生產(chǎn)網(wǎng)絡(luò)重構(gòu)：當(dāng)代國(guó)際分工體系演進(jìn)的總體態(tài)勢(shì)

自20世紀(jì)80年代以來(lái)，經(jīng)濟(jì)全球化發(fā)展最為突出的表現(xiàn)是，越來(lái)越多的國(guó)家跨越地理上的分割參與到了產(chǎn)品內(nèi)分工的國(guó)際經(jīng)濟(jì)新體系。這種基于工序分工的碎片化生產(chǎn)，逐漸凝聚成了一個(gè)以歐美跨國(guó)公司為主導(dǎo)、多國(guó)生產(chǎn)商、供應(yīng)商復(fù)雜一體化的國(guó)際生產(chǎn)網(wǎng)絡(luò)形態(tài)。在參與國(guó)際生產(chǎn)網(wǎng)絡(luò)的過(guò)程中，我國(guó)既獲得了貿(mào)易利得，也面臨著“低端鎖定”的風(fēng)險(xiǎn)。當(dāng)前，我國(guó)已經(jīng)發(fā)展成為世界第二大經(jīng)濟(jì)體，對(duì)外開(kāi)放再次進(jìn)入了一個(gè)新時(shí)代。隨著“一帶一路”建設(shè)的全面推進(jìn)，構(gòu)建和完善世界經(jīng)濟(jì)體系新秩序，逐漸成為中國(guó)對(duì)外經(jīng)濟(jì)發(fā)展策略的核心議題。

世界銀行投資報(bào)告指出，通過(guò)合約制造、訂單農(nóng)業(yè)、服務(wù)外包、特許經(jīng)營(yíng)和許可經(jīng)營(yíng)等不斷擴(kuò)大的多種非股權(quán)經(jīng)營(yíng)模式，已成為各國(guó)企業(yè)跨國(guó)投資和生產(chǎn)的重要手段”。①觀(guān)察當(dāng)今的國(guó)際生產(chǎn)網(wǎng)絡(luò)不難發(fā)現(xiàn),非股權(quán)的生產(chǎn)制度安排已經(jīng)成為國(guó)際生產(chǎn)分工的重要組成部分。這對(duì)于重構(gòu)國(guó)際生產(chǎn)網(wǎng)絡(luò)形態(tài)有重要意義，非股權(quán)經(jīng)營(yíng)的制度安排有利于中國(guó)在引領(lǐng)對(duì)外投資中防范各種市場(chǎng)與非市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)，為各類(lèi)企業(yè)提供“因地制宜”“柔性進(jìn)入”的多樣化海外投資策略。

引領(lǐng)世界經(jīng)濟(jì)新秩序的變革，離不開(kāi)積極的對(duì)外投資建設(shè)。自“一帶一路”建設(shè)伊始，中國(guó)的對(duì)外投資一直呈現(xiàn)高速增長(zhǎng)的態(tài)勢(shì)。同時(shí)，由中國(guó)主導(dǎo)的傳統(tǒng)新建投資和跨國(guó)并購(gòu)頻頻遭遇各種市場(chǎng)和非市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)的困擾。為此，借鑒當(dāng)代國(guó)際生產(chǎn)網(wǎng)絡(luò)的非股權(quán)經(jīng)營(yíng)模式，基于“一帶一路”構(gòu)建新型的國(guó)際經(jīng)濟(jì)治理體系，對(duì)于維護(hù)和實(shí)現(xiàn)我國(guó)對(duì)外投資的可持續(xù)發(fā)展有重要的現(xiàn)實(shí)意義。②在全球價(jià)值鏈的背景下，中國(guó)正試圖從區(qū)域生產(chǎn)網(wǎng)絡(luò)中突破，構(gòu)建新型的國(guó)際經(jīng)濟(jì)合作關(guān)系。在“一帶一路”倡議的引領(lǐng)下，如何為中國(guó)對(duì)外投資策略進(jìn)行規(guī)劃、構(gòu)建制度保障一直是各界關(guān)心的熱點(diǎn)。

“一帶一路”提出以來(lái)，中國(guó)在國(guó)內(nèi)外層面取得了一系列重要的政策進(jìn)展。截至2016年9月，我國(guó)已與七十多個(gè)國(guó)家、地區(qū)和國(guó)際組織完成戰(zhàn)略對(duì)接，達(dá)成聯(lián)合聲明、雙邊協(xié)議/合作協(xié)議、合作備忘錄/諒解備忘錄、中長(zhǎng)期發(fā)展規(guī)劃和合作規(guī)劃綱要等成果。馬來(lái)西亞、新加坡以及聯(lián)合國(guó)等均已設(shè)立“一帶一路”相關(guān)機(jī)構(gòu)。

反觀(guān)當(dāng)下的世界政治經(jīng)濟(jì)秩序，2011年美國(guó)總統(tǒng)奧巴馬提出的建立亞太經(jīng)濟(jì)走廊、建立新絲綢之路，基本已無(wú)聲無(wú)息?，F(xiàn)任美國(guó)總統(tǒng)特朗普正高舉貿(mào)易制裁的大棒，行“逆經(jīng)濟(jì)全球化”之舉。其實(shí)這都與20世紀(jì)80年代以來(lái)形成的全球生產(chǎn)網(wǎng)絡(luò)相關(guān)：一方面，由于美國(guó)制造中的低端工序向外轉(zhuǎn)移，導(dǎo)致美國(guó)國(guó)內(nèi)高技能勞動(dòng)者和低技能勞動(dòng)者的收入差距擴(kuò)大，“民粹主義”逐步盛行；另一方面，美國(guó)主導(dǎo)的經(jīng)濟(jì)全球化的發(fā)展培育了美國(guó)主要的競(jìng)爭(zhēng)對(duì)手，而中國(guó)恰恰是國(guó)際生產(chǎn)網(wǎng)絡(luò)發(fā)展的最大受益者。此時(shí)，習(xí)近平總書(shū)記提出“一帶一路”建設(shè)倡議，恰恰契合了當(dāng)前國(guó)際經(jīng)濟(jì)政治的發(fā)展潮流，是實(shí)現(xiàn)中國(guó)企業(yè)“走出去”的根本保障。③“一帶一路”建設(shè)，必將進(jìn)一步促進(jìn)區(qū)域經(jīng)濟(jì)合作，推動(dòng)多極化的世界經(jīng)濟(jì)格局，并成為構(gòu)建、完善世界經(jīng)濟(jì)體系新秩序的核心動(dòng)力。

“一帶一路”建設(shè)與區(qū)域經(jīng)濟(jì)整合：來(lái)自東亞生產(chǎn)網(wǎng)絡(luò)重構(gòu)全球經(jīng)濟(jì)新秩序的思考

“一帶一路”從倡議到建設(shè)實(shí)施，都在努力構(gòu)建新型的國(guó)際區(qū)域經(jīng)濟(jì)合作形態(tài)。因此，有必要從構(gòu)建新型國(guó)際生產(chǎn)關(guān)系的角度出發(fā)，對(duì)比考察“一帶一路”的區(qū)域合作與現(xiàn)有的國(guó)際區(qū)域合作的異同。

我們先來(lái)考察當(dāng)今世界區(qū)域經(jīng)濟(jì)合作的兩個(gè)重要的區(qū)域經(jīng)濟(jì)體：北美自由貿(mào)易區(qū)(以下簡(jiǎn)稱(chēng)NAFTA)和歐盟。

NAFTA是世界上第一個(gè)囊括了“南北合作”的經(jīng)濟(jì)一體化區(qū)域。在NAFTA的實(shí)踐中，對(duì)于東亞區(qū)域經(jīng)濟(jì)最富借鑒意義的當(dāng)屬墨西哥的加入。在世界經(jīng)濟(jì)治理中，早期的“中心—外圍”理論認(rèn)為，南北向的區(qū)域經(jīng)濟(jì)合作難以實(shí)行，后進(jìn)國(guó)家的超越應(yīng)當(dāng)基于“南南合作”的國(guó)際分工合作，否則難免在全球價(jià)值鏈中落入被“俘獲”與“壓榨”的地位。然而，墨西哥的成功佐證了在垂直分工中，發(fā)展中國(guó)家應(yīng)當(dāng)堅(jiān)持“南北合作”的信心和政策方向。其指導(dǎo)思想在于，為了打破當(dāng)時(shí)不合理的國(guó)際經(jīng)濟(jì)秩序，發(fā)展中國(guó)家出于自身的發(fā)展需要，實(shí)行了內(nèi)向型的進(jìn)口替代戰(zhàn)略。

歐盟內(nèi)的國(guó)家經(jīng)濟(jì)合作是當(dāng)前國(guó)際經(jīng)濟(jì)形態(tài)中最為發(fā)達(dá)、完善的區(qū)域板塊。歐盟的整合可以視為強(qiáng)強(qiáng)聯(lián)合的區(qū)域整合。要素稟賦更為接近的歐盟大陸對(duì)區(qū)域經(jīng)濟(jì)整合做出了重要貢獻(xiàn)。歐盟是制度設(shè)計(jì)下的區(qū)域經(jīng)濟(jì)治理的典范：從歐洲工業(yè)國(guó)家圓桌會(huì)議到《馬斯特里赫特條約》。發(fā)達(dá)國(guó)家的工業(yè)巨頭是推動(dòng)區(qū)域合作的重要支持力量和實(shí)踐執(zhí)行者，它們擁有豐富的財(cái)、政、金資源，其信息交互、組織交流對(duì)區(qū)域經(jīng)濟(jì)合作有重要的推動(dòng)作用。

因此，我們可以從中發(fā)現(xiàn)一條十分重要的線(xiàn)索：當(dāng)代的區(qū)域經(jīng)濟(jì)合作是在微觀(guān)和宏觀(guān)兩個(gè)層面共同推進(jìn)的，即微觀(guān)層面上的企業(yè)生產(chǎn)一體化和宏觀(guān)層面上的國(guó)際政策協(xié)調(diào)的產(chǎn)物。區(qū)域經(jīng)濟(jì)在微觀(guān)層面上的合作是功能性的，其推進(jìn)的主體是跨國(guó)公司；而國(guó)家政策則是一種制度性的行為。這兩種力量對(duì)中國(guó)參與東亞區(qū)域經(jīng)濟(jì)治理有一定的借鑒意義。

1．“一帶一路”倡議與東亞區(qū)域經(jīng)濟(jì)生產(chǎn)分工的準(zhǔn)制度保障

在區(qū)域經(jīng)濟(jì)研究中，學(xué)術(shù)界普遍認(rèn)為亞洲地區(qū)的一體化程度最低，NAFTA居中，歐盟最好，特別是東亞區(qū)域經(jīng)濟(jì)中缺乏統(tǒng)一的綱領(lǐng)性的法條約束。④在缺乏統(tǒng)一制度安排的背景下，市場(chǎng)配置主導(dǎo)的國(guó)家間經(jīng)濟(jì)合作演化機(jī)制使網(wǎng)絡(luò)化成為東亞區(qū)域經(jīng)濟(jì)合作的重要特征。網(wǎng)絡(luò)由節(jié)點(diǎn)和連線(xiàn)構(gòu)成，表示諸多對(duì)象及其相互聯(lián)系。網(wǎng)絡(luò)的形成往往依靠的是自身的鏈接機(jī)制而非制度安排。特別是對(duì)比NAFTA和歐盟的演化歷程就可以發(fā)現(xiàn)，這兩個(gè)發(fā)達(dá)的區(qū)域經(jīng)濟(jì)體缺乏網(wǎng)絡(luò)演化的一個(gè)重要基礎(chǔ)——自由鏈接效應(yīng)。根據(jù)網(wǎng)絡(luò)演化的小世界理論，網(wǎng)絡(luò)演化的兩個(gè)必要的驅(qū)動(dòng)機(jī)制是增長(zhǎng)和擇優(yōu)鏈接。增長(zhǎng)是指新節(jié)點(diǎn)隨時(shí)間變化不斷被添加到網(wǎng)絡(luò)系統(tǒng)內(nèi)，并與已有節(jié)點(diǎn)建立聯(lián)系；擇優(yōu)鏈接是指新節(jié)點(diǎn)在與原有節(jié)點(diǎn)的鏈接過(guò)程中，將優(yōu)先與節(jié)點(diǎn)連通度較大的節(jié)點(diǎn)建立鏈接。增長(zhǎng)機(jī)制說(shuō)明了網(wǎng)絡(luò)的開(kāi)放性，而擇優(yōu)鏈接則反映了網(wǎng)絡(luò)節(jié)點(diǎn)之間的鏈接偏好。NAFTA和歐盟的區(qū)域生產(chǎn)合作大多是制度性的安排。以NAFTA為例，在沒(méi)有簽署區(qū)域合作協(xié)議之前，墨西哥與美國(guó)的國(guó)際分工合作程度是比較低的。同時(shí)，NAFTA是以美加合作為基礎(chǔ)，加入墨西哥而形成的區(qū)域經(jīng)濟(jì)合作。我們可以形象地把NAFTA的區(qū)域合作看成是在美加雙核驅(qū)動(dòng)下，加入墨西哥的低生產(chǎn)成本的三邊合作態(tài)勢(shì)，但其合作節(jié)點(diǎn)遠(yuǎn)不夠豐富，因此NAFTA缺乏網(wǎng)絡(luò)形式的拓?fù)浠A(chǔ)——節(jié)點(diǎn)太少。歐盟雖然參與國(guó)家眾多，但是由于歐盟國(guó)家的區(qū)域合作政策主導(dǎo)了區(qū)域經(jīng)濟(jì)的發(fā)展，這更加類(lèi)似于計(jì)劃安排，而非市場(chǎng)推動(dòng)。這種制度性的安排，使網(wǎng)絡(luò)生長(zhǎng)缺乏自發(fā)基礎(chǔ)。相反，東亞區(qū)域經(jīng)濟(jì)的合作反而是由區(qū)域中相對(duì)弱小的經(jīng)濟(jì)體——東盟國(guó)家推動(dòng)的，這也說(shuō)明東亞區(qū)域經(jīng)濟(jì)注定是一個(gè)多級(jí)模式，這是東亞區(qū)域生產(chǎn)網(wǎng)絡(luò)的第一個(gè)顯著特征：東亞的區(qū)域合作是松散型的，其生產(chǎn)合作范圍結(jié)構(gòu)更加具有松耦合的特性。這意味著，當(dāng)區(qū)域生產(chǎn)進(jìn)行到一定規(guī)模的時(shí)候，人們以事后追認(rèn)的形式確認(rèn)了其中的制度安排。這種無(wú)政府的秩序反而成就了東亞區(qū)域生產(chǎn)網(wǎng)絡(luò)成長(zhǎng)的市場(chǎng)基礎(chǔ)。這意味著，框架性協(xié)議的“一帶一路”倡議既尊重了現(xiàn)實(shí)基礎(chǔ)，又可以進(jìn)一步強(qiáng)化區(qū)域經(jīng)濟(jì)合作的制度性約束力量。

2．“一帶一路”倡議與東亞區(qū)域經(jīng)濟(jì)的內(nèi)生性增長(zhǎng)

早期的跨國(guó)公司大多采用跨國(guó)直接投資(FDI)的形式(在東道國(guó)境內(nèi)建立子公司或分支機(jī)構(gòu))，參與國(guó)際化的生產(chǎn)過(guò)程。然而，伴隨著產(chǎn)品內(nèi)分工模式的盛行，越來(lái)越多的領(lǐng)導(dǎo)型企業(yè)開(kāi)始將其生產(chǎn)鏈條中非核心的環(huán)節(jié)外包給東道國(guó)的企業(yè),以此來(lái)整合資源,提高管理全球價(jià)值鏈的效率。這種領(lǐng)導(dǎo)型企業(yè)的外包行為,催生了當(dāng)代非股權(quán)經(jīng)營(yíng)的生產(chǎn)制度。領(lǐng)導(dǎo)型企業(yè)雖然并不擁有東道國(guó)企業(yè)的股權(quán),但會(huì)通過(guò)合同或契約的方式控制東道國(guó)企業(yè)的生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)活動(dòng),比如,東道國(guó)企業(yè)的生產(chǎn)流程和標(biāo)準(zhǔn)、生產(chǎn)工藝、原料采購(gòu)等,必須遵循的領(lǐng)導(dǎo)型企業(yè)的規(guī)定和要求。

基于東亞生產(chǎn)網(wǎng)絡(luò)的區(qū)域經(jīng)濟(jì)一體化既不是傳統(tǒng)的墨西哥與NAFTA的南北合作型，也不是歐盟的高度一體化型，而是復(fù)雜一體化型，既有垂直分工形態(tài)下的生產(chǎn)工序領(lǐng)導(dǎo)，又呈現(xiàn)出水平分工合作的相互交往，這為網(wǎng)絡(luò)演化帶來(lái)了推進(jìn)力量。網(wǎng)絡(luò)演化理論表明，演化過(guò)程要求網(wǎng)絡(luò)中的節(jié)點(diǎn)既具有層次性，又具有對(duì)等性。層次性意味著網(wǎng)絡(luò)必須具有核心，否則網(wǎng)絡(luò)缺乏凝聚性，隨著時(shí)間推移，網(wǎng)絡(luò)扁平化的趨勢(shì)將使得網(wǎng)絡(luò)必然走向崩潰；對(duì)等性意味著網(wǎng)絡(luò)必須具有傳遞能力，否則網(wǎng)絡(luò)將出現(xiàn)垂直線(xiàn)性的結(jié)構(gòu)，這種層次性的拓?fù)涮卣鳎狈M向傳遞的通路，缺乏復(fù)雜系統(tǒng)的特性，更像樹(shù)形結(jié)構(gòu)而非網(wǎng)絡(luò)形態(tài)。強(qiáng)調(diào)網(wǎng)絡(luò)拓?fù)湫螒B(tài)特征的原因在于，網(wǎng)絡(luò)形態(tài)的國(guó)際生產(chǎn)關(guān)系具有明顯的外部性效應(yīng)。梅特卡夫定律(Metcalfe Law)解釋了基于市場(chǎng)形態(tài)特征的經(jīng)濟(jì)外部性效應(yīng)：網(wǎng)絡(luò)的價(jià)值與網(wǎng)絡(luò)節(jié)點(diǎn)數(shù)的平方呈正相關(guān)關(guān)系，網(wǎng)絡(luò)的規(guī)模效應(yīng)的擴(kuò)張與網(wǎng)絡(luò)節(jié)點(diǎn)的個(gè)數(shù)不是一階線(xiàn)性相關(guān)，而是二階指數(shù)相關(guān)。從更加廣義外延的推廣來(lái)看，網(wǎng)絡(luò)效應(yīng)意味著，假如屬于同一網(wǎng)絡(luò)的某種行為增加，那么這種行為產(chǎn)生的經(jīng)濟(jì)效益伴隨著網(wǎng)絡(luò)傳播的介質(zhì)效應(yīng)而迅速放大。由于東亞區(qū)域的生產(chǎn)是同一產(chǎn)品的分散生產(chǎn)，其生產(chǎn)的最終標(biāo)的是一致的，那么東亞區(qū)域生產(chǎn)中的網(wǎng)絡(luò)目標(biāo)就是一致的。這就意味著東亞區(qū)域生產(chǎn)實(shí)際上是在“無(wú)形的手”指引下的共同生產(chǎn)行為，看似分散的企業(yè)生產(chǎn)行為，實(shí)際上是高度協(xié)調(diào)的生產(chǎn)體系，這保證了網(wǎng)絡(luò)的同質(zhì)性特征。試想，如果是產(chǎn)業(yè)間貿(mào)易的交換形式，又如何能保證同一性呢？這意味著如果缺乏制度設(shè)計(jì)，任由東亞區(qū)域生產(chǎn)合作的無(wú)政府主義蔓延，必然會(huì)導(dǎo)致資源浪費(fèi)和重復(fù)生產(chǎn)的現(xiàn)象。而“一帶一路”倡議，從中國(guó)出發(fā)，積極回饋世界經(jīng)濟(jì)循環(huán)體系，發(fā)揮區(qū)域經(jīng)濟(jì)合作政策的正外部性，將有利于進(jìn)一步促進(jìn)區(qū)域經(jīng)濟(jì)的內(nèi)生性增長(zhǎng)。

3.“一帶一路”倡議與世界經(jīng)濟(jì)的“多極化”態(tài)勢(shì)

現(xiàn)行的東亞生產(chǎn)網(wǎng)絡(luò)脫胎于“雁行模式”的經(jīng)濟(jì)區(qū)域分布，雁行模式中的垂直分工是東亞區(qū)域合作的一個(gè)重要維度，也是東亞分工的重要基礎(chǔ)。⑤日本學(xué)者小島清對(duì)這種分工形式進(jìn)行了理論概括，他認(rèn)為：僅僅依靠比較優(yōu)勢(shì)原理進(jìn)行分工不可能完全實(shí)現(xiàn)規(guī)模經(jīng)濟(jì)的好處，還要依靠區(qū)域協(xié)定達(dá)成協(xié)議性的國(guó)際分工。出于對(duì)長(zhǎng)期徘徊于國(guó)際分工體系低端的擔(dān)憂(yōu)，東亞區(qū)域生產(chǎn)合作中一直沒(méi)有出現(xiàn)實(shí)質(zhì)性的合作框架綱領(lǐng)。同時(shí)，亞洲新興工業(yè)經(jīng)濟(jì)體的成功，讓東亞的其余國(guó)家看到了超越地理限制的對(duì)外合作的優(yōu)勢(shì)。因此，超地域范圍的國(guó)際分工突破了產(chǎn)業(yè)合作的框架，這帶來(lái)了全球產(chǎn)品內(nèi)分工貿(mào)易的盛行。產(chǎn)品內(nèi)分工的基礎(chǔ)有兩大因素，第一個(gè)是國(guó)別間的比較優(yōu)勢(shì)，第二個(gè)則是工序分離后的規(guī)模經(jīng)濟(jì)效應(yīng)。中國(guó)融入國(guó)際分工的推進(jìn)力量主要是產(chǎn)品內(nèi)分工下的國(guó)際生產(chǎn)工序轉(zhuǎn)移，而非國(guó)際產(chǎn)業(yè)轉(zhuǎn)移。依據(jù)這一背景可以觀(guān)察到中國(guó)融入東亞區(qū)域生產(chǎn)合作的特征，即基于要素稟賦進(jìn)入國(guó)際生產(chǎn)分工，并在該生產(chǎn)片段中形成規(guī)模效應(yīng)；同時(shí)，基于規(guī)模效應(yīng)，強(qiáng)化專(zhuān)業(yè)化生產(chǎn)的比較優(yōu)勢(shì)，進(jìn)一步擴(kuò)張區(qū)域生產(chǎn)規(guī)模，這種正反饋的生產(chǎn)—擴(kuò)張循環(huán)是新區(qū)域主義中“輪軸—輻條”效應(yīng)的重要表現(xiàn)。

在區(qū)域經(jīng)濟(jì)整合中，新區(qū)域主義理論主張對(duì)于國(guó)別間的區(qū)域分工合作使用“輪軸—輻條”理論進(jìn)行闡釋。Kuniko Ashizawa認(rèn)為，在一個(gè)國(guó)家與周邊多個(gè)國(guó)家達(dá)成了區(qū)域貿(mào)易合作關(guān)系的情況下，該國(guó)就像一個(gè)“輪軸”，而周邊國(guó)家就如同“輻條”。⑥在這種非對(duì)稱(chēng)、不平等的結(jié)構(gòu)中，輪軸國(guó)與輻條國(guó)的收益不對(duì)稱(chēng)，處于“輪軸”地位的國(guó)家可以獲得特殊的收益。因?yàn)樘幱凇拜嗇S”地位的經(jīng)濟(jì)體可以利用其核心地位，促使周邊的衛(wèi)星國(guó)家形成競(jìng)爭(zhēng)性的市場(chǎng)環(huán)境，進(jìn)而獲得更多的生產(chǎn)者剩余。同時(shí)，“輪軸—輻條”體系具有不斷自我強(qiáng)化的能力，一方面，輪軸國(guó)的核心地位決定了其具有更高的經(jīng)濟(jì)收益，為了保持這種優(yōu)勢(shì)地位，輪軸國(guó)將不斷強(qiáng)化自己的市場(chǎng)地位；另一方面，輻條國(guó)為了提升自己的經(jīng)濟(jì)利得，也會(huì)有使自己成為“新范圍輪軸國(guó)”的訴求。這恰如其分地表達(dá)了東亞生產(chǎn)網(wǎng)絡(luò)演化的基本特征：日本率先起飛，形成了第一輪“輪軸—輻條”網(wǎng)絡(luò)；亞洲四小龍先作為日本的輻條完成了第一階段的積累之后，逐漸演化出以自己為核心的“輪軸—輻條”網(wǎng)絡(luò)；當(dāng)中國(guó)進(jìn)入國(guó)際分工之后也延續(xù)了這種演化模式，并依據(jù)自身的市場(chǎng)厚度和技術(shù)積累，形成了當(dāng)前的分工網(wǎng)絡(luò)。這是中國(guó)成為區(qū)域經(jīng)濟(jì)的核心，并不斷提升其能力的內(nèi)生動(dòng)力。

中國(guó)之所以能夠推進(jìn)這種網(wǎng)絡(luò)演化并成為“新輪軸”，有一個(gè)其他經(jīng)濟(jì)體不具備的重要因素，即中國(guó)廣闊的市場(chǎng)空間。東亞區(qū)域內(nèi)的多邊合作框架發(fā)育不夠充分，但是雙邊合作框架卻十分流行，這是東亞區(qū)域生產(chǎn)與NAFTA、歐盟的最大差別?！拜嗇S—輻條”理論認(rèn)為，衛(wèi)星國(guó)家能夠成為“新輪軸”的一個(gè)可能因素在于，當(dāng)處于優(yōu)勢(shì)地位的國(guó)家為了解決市場(chǎng)相對(duì)狹窄和資金相對(duì)過(guò)剩的生產(chǎn)窘境而開(kāi)展?fàn)帄Z世界市場(chǎng)的競(jìng)爭(zhēng)時(shí)，那么作為優(yōu)勢(shì)國(guó)家爭(zhēng)奪對(duì)象的衛(wèi)星國(guó)家就可以獲得特殊利益，從而在區(qū)域合作中形成更大的影響力。特別是，中國(guó)對(duì)外開(kāi)放中一直存在著“市場(chǎng)換技術(shù)”的理念，因此，中國(guó)利用自身的市場(chǎng)厚度贏得了區(qū)域合作中的核心地位，這也為中國(guó)重塑世界經(jīng)濟(jì)地理分布奠定了秩序基礎(chǔ)。這就解釋了伴隨著中國(guó)的崛起，為什么傳統(tǒng)國(guó)際市場(chǎng)中的貿(mào)易份額不斷被中國(guó)所占據(jù)，而世界經(jīng)濟(jì)的總量卻在不斷增長(zhǎng)。東亞區(qū)域的經(jīng)濟(jì)發(fā)展在承接世界產(chǎn)業(yè)分工的過(guò)程中，實(shí)際上已經(jīng)超越了東亞的地理范圍，進(jìn)而重塑了整個(gè)世界的經(jīng)濟(jì)結(jié)構(gòu)。因此，積極推進(jìn)“一帶一路”倡議有利于進(jìn)一步放大區(qū)域經(jīng)濟(jì)合作的世界影響力，可以為推動(dòng)世界經(jīng)濟(jì)向“多極化”發(fā)展貢獻(xiàn)重要的制度力量。

東亞生產(chǎn)網(wǎng)絡(luò)融合演進(jìn)與中國(guó)積極對(duì)外投資策略：基于信號(hào)博弈的治理

1．后發(fā)工業(yè)國(guó)的自私行為分析

當(dāng)前的國(guó)際生產(chǎn)分工是生產(chǎn)網(wǎng)絡(luò)形態(tài)的拓?fù)浣Y(jié)構(gòu)。這種拓?fù)浣Y(jié)構(gòu)的形式基礎(chǔ)是產(chǎn)業(yè)鏈分工和價(jià)值鏈分解，進(jìn)而通過(guò)微觀(guān)個(gè)體的進(jìn)入與退出決策逐漸演化形成動(dòng)態(tài)網(wǎng)絡(luò)形態(tài)。在區(qū)域經(jīng)濟(jì)治理中，制度設(shè)計(jì)需要一定的策略設(shè)計(jì)與治理成本。為了使更多的國(guó)家加入“一帶一路”，我們不妨假定當(dāng)前制度設(shè)計(jì)的短期目標(biāo)是盡可能維護(hù)制度存續(xù)的穩(wěn)定性。因此，在數(shù)學(xué)上我們將目標(biāo)函數(shù)假定為盡可能延長(zhǎng)制度的生存期。后發(fā)工業(yè)國(guó)節(jié)點(diǎn)在融入新型國(guó)際合作關(guān)系過(guò)程中，必然會(huì)存在信息博弈的需求。在以往的經(jīng)濟(jì)活動(dòng)中，由于當(dāng)前節(jié)點(diǎn)的經(jīng)濟(jì)體量有限，為了優(yōu)先保障自身經(jīng)濟(jì)效益，當(dāng)然會(huì)抵制全局最優(yōu)目標(biāo)的出現(xiàn)。當(dāng)前節(jié)點(diǎn)為了維護(hù)自身利益，延長(zhǎng)自己的生命周期，可能在參與區(qū)域經(jīng)濟(jì)分工中不遵守協(xié)議規(guī)定，不為其他節(jié)點(diǎn)轉(zhuǎn)發(fā)信息，或者提供虛假信息。這種為了節(jié)點(diǎn)自身利益而損害整體區(qū)域經(jīng)濟(jì)制度構(gòu)建的行為可稱(chēng)為“區(qū)域經(jīng)濟(jì)制度構(gòu)建中的自私行為”，這種行為會(huì)損害區(qū)域經(jīng)濟(jì)整合效率，延緩經(jīng)濟(jì)制度構(gòu)建過(guò)程，削弱區(qū)域經(jīng)濟(jì)構(gòu)建成效。

2．領(lǐng)導(dǎo)國(guó)的策略引領(lǐng)與制度均衡：基于信號(hào)博弈模型的分析

當(dāng)領(lǐng)導(dǎo)國(guó)家發(fā)起國(guó)際產(chǎn)業(yè)轉(zhuǎn)移、構(gòu)建新型國(guó)際經(jīng)濟(jì)秩序的時(shí)候，可以將其視為信號(hào)發(fā)送者，記為S，后發(fā)工業(yè)國(guó)可以視為信號(hào)接受者，記為R，不失一般性，我們做如下假定：

(1)信號(hào)發(fā)送者以一定的概率分布p(ti),從策略集合T={t1,t2，…,tn}中作出選擇。

(2)信號(hào)發(fā)送者根據(jù)類(lèi)型ti,從信號(hào)集合M={m1,m2,…，mn}中選擇一個(gè)信號(hào)mj進(jìn)行發(fā)送。

(3)信號(hào)接受者不能觀(guān)測(cè)到領(lǐng)導(dǎo)者的策略意圖T,只能觀(guān)測(cè)到信號(hào)mj，并據(jù)此從自己的行動(dòng)集合A={a1,a2,…,an}中選擇一個(gè)行動(dòng)ak。

(4)雙方的收益分別為uS(ti,mj,ak)和uR(ti，mj，ak)。

基于上述假定，我們可以刻畫(huà)后發(fā)工業(yè)國(guó)企業(yè)進(jìn)入?yún)^(qū)域經(jīng)濟(jì)合作關(guān)系的治理過(guò)程。由于模型假定的最優(yōu)化目標(biāo)是使當(dāng)前制度的整體生命周期最長(zhǎng)，因此在制度治理的過(guò)程中，制度的領(lǐng)導(dǎo)者可以最優(yōu)化資源配置：領(lǐng)導(dǎo)者通過(guò)調(diào)節(jié)區(qū)域內(nèi)部的投資貿(mào)易流量，將各個(gè)節(jié)點(diǎn)組織在統(tǒng)一的經(jīng)濟(jì)制度領(lǐng)導(dǎo)下。這意味著參與投資貿(mào)易流量分配的節(jié)點(diǎn)有充分的意愿參與當(dāng)前的經(jīng)濟(jì)合作制度。但這也意味著在投資貿(mào)易流量給定的情況下，當(dāng)前節(jié)點(diǎn)存在著代理人欺騙的問(wèn)題，因?yàn)楣?jié)點(diǎn)自身承載能力的流量與領(lǐng)導(dǎo)者流量分配的信息不對(duì)稱(chēng)。對(duì)于此，制度設(shè)計(jì)的優(yōu)化思路必然是對(duì)正向工作的節(jié)點(diǎn)實(shí)施鼓勵(lì)。那么領(lǐng)導(dǎo)國(guó)家在不能觀(guān)測(cè)節(jié)點(diǎn)國(guó)家的努力程度的情況下，如何保證制度實(shí)施的可靠性呢？

仿真實(shí)驗(yàn)表明：當(dāng)領(lǐng)導(dǎo)國(guó)家不加以限制的時(shí)候，伴隨引入節(jié)點(diǎn)的增多，自私的節(jié)點(diǎn)也隨之增加。這意味著，在引領(lǐng)新型國(guó)際生產(chǎn)合作關(guān)系過(guò)程中，僅僅依靠投資貿(mào)易的市場(chǎng)配置難以保障制度運(yùn)行的穩(wěn)定性，制度均衡難以實(shí)現(xiàn)。因此，有必要加強(qiáng)制度設(shè)計(jì)的力量。利用信號(hào)博弈中經(jīng)典的隊(duì)列管理制度，我們做如下設(shè)計(jì)：國(guó)際領(lǐng)導(dǎo)者在無(wú)法觀(guān)察到節(jié)點(diǎn)加入者的真實(shí)意愿的情況下，實(shí)施信號(hào)激勵(lì)。其基本思想是建立主動(dòng)隊(duì)列管理機(jī)制，對(duì)加入節(jié)點(diǎn)實(shí)施優(yōu)先級(jí)別管理，并對(duì)加入的節(jié)點(diǎn)在傳遞投資貿(mào)易流量的過(guò)程中實(shí)施流量加成。只要當(dāng)前節(jié)點(diǎn)完成投資貿(mào)易流量并成功將當(dāng)前投資貿(mào)易流量傳遞到新節(jié)點(diǎn)，那么，領(lǐng)導(dǎo)者就將提升該節(jié)點(diǎn)的優(yōu)先級(jí)，并獎(jiǎng)勵(lì)新國(guó)際產(chǎn)業(yè)承接的流量，從而促進(jìn)其國(guó)家經(jīng)濟(jì)體量的增長(zhǎng)?；谏鲜鲈O(shè)計(jì)，利用NS2工具進(jìn)行分析的結(jié)果顯示，加入隊(duì)列管理機(jī)制之后，雖然達(dá)到穩(wěn)態(tài)需要的時(shí)間增加了，但是自私行為得到了很好的遏制，如圖1所示。

圖1 隊(duì)列管理機(jī)制的信號(hào)博弈模擬

3.“一帶一路”倡議下中國(guó)對(duì)外投資策略的優(yōu)化路徑

在新三角貿(mào)易的格局下，東亞區(qū)域貿(mào)易發(fā)展呈現(xiàn)出東亞區(qū)域?qū)ξ鞣桨l(fā)達(dá)國(guó)家核心中間產(chǎn)品的進(jìn)口依賴(lài)和最終產(chǎn)品的出口依賴(lài)。由于區(qū)域內(nèi)無(wú)法形成中間產(chǎn)品的完全自我供給，因此雖然出口貿(mào)易量持續(xù)增加但是真實(shí)貿(mào)易獲利的增加卻十分有限。在“為出口而進(jìn)口”的模式下，中國(guó)逐漸成為東亞區(qū)域貿(mào)易的中轉(zhuǎn)樞紐核心。中國(guó)國(guó)內(nèi)市場(chǎng)的迅速發(fā)展，為東亞區(qū)域處于較低生產(chǎn)分工環(huán)節(jié)的國(guó)家提供了出口市場(chǎng)。借助“一帶一路”倡議，我國(guó)可以在區(qū)域經(jīng)濟(jì)整合中實(shí)現(xiàn)以中國(guó)為核心的新型東亞分工生產(chǎn)制度。然而，在中國(guó)企業(yè)走出去的過(guò)程中，必須主動(dòng)對(duì)接“一帶一路”的頂層設(shè)計(jì)，探索更加有效的對(duì)外投資策略。⑧

其一，非股權(quán)經(jīng)營(yíng)有利于緩和國(guó)際對(duì)抗情緒，中國(guó)對(duì)外投資應(yīng)借鑒并利用此種柔性策略。結(jié)合當(dāng)代世界經(jīng)濟(jì)分工背景，我們可以得到這樣的結(jié)論：“一帶一路”是中國(guó)引領(lǐng)世界經(jīng)濟(jì)秩序重構(gòu)的重要?jiǎng)恿?，從“海上絲綢之路”出發(fā)，重構(gòu)東亞經(jīng)濟(jì)秩序，應(yīng)當(dāng)是“一帶一路”制度設(shè)計(jì)的政策考量。以零部件為主要呈現(xiàn)形式的分割貿(mào)易已經(jīng)成為東亞區(qū)域經(jīng)濟(jì)合作的典型事實(shí)，而且隨著分工一體化的深化，東亞的生產(chǎn)分割達(dá)到了前所未有的程度。中國(guó)迅速融入地區(qū)生產(chǎn)網(wǎng)絡(luò)的一體化進(jìn)程引發(fā)了這樣的擔(dān)憂(yōu)，中國(guó)全球一體化進(jìn)程將會(huì)剝奪他國(guó)國(guó)際專(zhuān)業(yè)化生產(chǎn)的機(jī)會(huì)。實(shí)際上，全球生產(chǎn)切割已經(jīng)加劇了地區(qū)間經(jīng)濟(jì)的相互依賴(lài)程度，東亞經(jīng)濟(jì)對(duì)全球經(jīng)濟(jì)的依賴(lài)性與日俱增。中國(guó)應(yīng)當(dāng)充分利用當(dāng)前的經(jīng)濟(jì)態(tài)勢(shì)，提升國(guó)際經(jīng)濟(jì)秩序治理的話(huà)語(yǔ)權(quán)。

中國(guó)企業(yè)應(yīng)當(dāng)借鑒跨國(guó)公司制度安排的經(jīng)驗(yàn)，特別是其非股權(quán)經(jīng)營(yíng)的制度安排，在對(duì)外投資過(guò)程中認(rèn)識(shí)到生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)的控制權(quán)比資本所有權(quán)更有價(jià)值。中國(guó)應(yīng)當(dāng)進(jìn)一步培養(yǎng)跨國(guó)經(jīng)營(yíng)管理人才，強(qiáng)化全球意識(shí)，從世界范圍內(nèi)安排生產(chǎn)。中國(guó)企業(yè)在走出去的過(guò)程中，不可避免地會(huì)與傳統(tǒng)的國(guó)際經(jīng)濟(jì)秩序產(chǎn)生沖突，這就要求中國(guó)政府積極探索新型的國(guó)際交往秩序，為中國(guó)企業(yè)全球生產(chǎn)提供政治制度保障。

其二，非股權(quán)經(jīng)營(yíng)的制度治理需要強(qiáng)化信號(hào)甄別機(jī)制，“一帶一路”建設(shè)中的對(duì)外投資策略應(yīng)當(dāng)著眼于降低多方博弈中的信息不對(duì)稱(chēng)程度。在前文的多方信號(hào)博弈模型下，被領(lǐng)導(dǎo)的成員必然存在著基于信息不對(duì)稱(chēng)的利己行為動(dòng)機(jī)。在“一帶一路”建設(shè)過(guò)程中，我們既要遵循已經(jīng)存在的經(jīng)濟(jì)事實(shí)，承認(rèn)這些利己行為，又要通過(guò)制度設(shè)計(jì)，防范這些自私行為對(duì)整體利益的損害。為了充分發(fā)揮“一帶一路”建設(shè)的正外部性，必須完善不完全契約合作的制度建設(shè)。對(duì)參與節(jié)點(diǎn)實(shí)施流量監(jiān)控，獎(jiǎng)勵(lì)節(jié)點(diǎn)間的合作，提升政策的傳導(dǎo)效應(yīng)，這既符合世界經(jīng)濟(jì)合作的時(shí)代潮流，又能進(jìn)一步提升、鞏固、完善新型的國(guó)際區(qū)域經(jīng)濟(jì)合作制度?！脖疚氖艿浇K高校哲學(xué)社會(huì)科學(xué)研究項(xiàng)目“‘一帶一路’戰(zhàn)略下非股權(quán)安排對(duì)中國(guó)企業(yè)海外投資的影響及政策研究”(項(xiàng)目號(hào)：2017SJB0399)資助〕

①UNCTAD，Non-EquityModesofInternationalProductionandDevelopment，2011，pp.20～30.

②張二震：《中國(guó)如何攀升全球價(jià)值鏈——兼評(píng)〈中國(guó)攀升全球價(jià)值鏈:實(shí)現(xiàn)機(jī)制與戰(zhàn)略調(diào)整〉》，《江海學(xué)刊》2017年第1期。

③于津平、顧威：《“一帶一路”建設(shè)的利益、風(fēng)險(xiǎn)與策略》，《南開(kāi)學(xué)報(bào)》(哲學(xué)社會(huì)科學(xué)版)2016年第1期。

④UN JIU，UnitedNationscorporatepartnerships:TheroleandfunctioningoftheGlobalCompact, JIU/REP/2010/9.

⑤UNCTAD，Non-EquityModesofTNCOperationsandDevelopment:ASurveyofInvestmentPromotionAgencies， New York and Geneva: United Nations， 2011.

⑥Ashizawa, Kuniko, “Japan’s approach toward Asian regional security: From ‘hub-and-spoke’ bilateralism to ‘multitiered’”，PacificReview, 2003, 16(3)，pp.361～382.

⑦顧露露等：《中國(guó)企業(yè)海外并購(gòu)失敗了嗎》，《經(jīng)濟(jì)研究》2011年第7期。