表外籌資會(huì)計(jì)問(wèn)題探究

趙倩

【摘 要】 文章針對(duì)表外籌資中存在的主要會(huì)計(jì)問(wèn)題，提出了相應(yīng)對(duì)策。要建立完善的財(cái)務(wù)管理制度；加強(qiáng)對(duì)表外籌資行為的監(jiān)管；合理選擇表外籌資方式。

【關(guān)鍵詞】 企業(yè)；表外籌資；會(huì)計(jì)問(wèn)題；對(duì)策

表外籌資就是一種隱性的籌資行為，這種籌資的情況是將企業(yè)的舉債行為等隱藏起來(lái)，這樣的優(yōu)勢(shì)是可以吸引投資，但是，本質(zhì)上對(duì)于投資者而言，這樣的行為導(dǎo)致會(huì)計(jì)的財(cái)務(wù)信息方面真實(shí)性以及全面性受到影響。本文主要針對(duì)表外籌資會(huì)計(jì)問(wèn)題作一探討。

一、表外籌資中存在的主要會(huì)計(jì)問(wèn)題

主要表現(xiàn)在財(cái)務(wù)管理制度上缺乏完善性、全面性、監(jiān)督方面缺乏力度以及在籌資方式選擇上缺乏合理性以及科學(xué)性。

1、財(cái)務(wù)管理制度缺乏全面性以及完善性

目前，企業(yè)需要獲取更多的表外籌資機(jī)會(huì)，這樣一些企業(yè)可能就將企業(yè)的真實(shí)規(guī)模信息、財(cái)務(wù)信息、投資信息以及盈利信息等等進(jìn)行掩蓋，雖然這樣的方式表面上有助于促使企業(yè)自身財(cái)務(wù)的風(fēng)險(xiǎn)降低，然而，這樣的方式本質(zhì)上的行為就是對(duì)投資者的一種欺騙，同樣，這樣的行為甚至?xí)裣乱欢ò踩[患，本質(zhì)上對(duì)企業(yè)而言是帶來(lái)更為嚴(yán)重風(fēng)險(xiǎn)。企業(yè)之所以存在大量的風(fēng)險(xiǎn)問(wèn)題，追究其根本的原因，這主要是和內(nèi)部的財(cái)務(wù)管理制度之間存在密切聯(lián)系，企業(yè)的管理制度缺乏強(qiáng)而有力的約束，以及企業(yè)的管理制度缺乏完善性與合理性，這樣就難以對(duì)表外籌資進(jìn)行科學(xué)化管理以及約束，從而導(dǎo)致企業(yè)的會(huì)計(jì)信息缺乏真實(shí)性以及完整性。[1]表外融資不需要介入資產(chǎn)負(fù)債表，主要是相對(duì)表內(nèi)融資的形式而言。企業(yè)籌集到資金不表現(xiàn)在資產(chǎn)表當(dāng)中，但是，形成的費(fèi)用以及取得的成果卻體現(xiàn)在籌資的利潤(rùn)表當(dāng)中，換言之，表外融資形式是一種逃避負(fù)債表的籌資形式，這樣很容易導(dǎo)致企業(yè)的報(bào)表信息缺乏真實(shí)性以及完整性。例如，安然事件就是比較典型的一個(gè)案例，在2001年，美國(guó)的安然公司宣布由于會(huì)計(jì)失誤所以導(dǎo)致四年的收支表存在嚴(yán)重錯(cuò)誤，這樣企業(yè)的盈利降低了五億美元，由于此消息，導(dǎo)致股民紛紛拋股票，進(jìn)而導(dǎo)致股票的價(jià)格大為下降。因此在這樣的形勢(shì)下，安然公司只好申請(qǐng)破產(chǎn)保護(hù)，之前還是世界五百?gòu)?qiáng)，只在短短時(shí)間內(nèi)就破產(chǎn)了，安然事件不得不引起深刻反思。因此，需要切實(shí)做好表外籌資工作，完善財(cái)務(wù)管理制度以及規(guī)范會(huì)計(jì)行為。

2、表外籌資在監(jiān)管力度方面顯著不足

企業(yè)的會(huì)計(jì)報(bào)表缺乏完整性或報(bào)表缺乏真實(shí)性，勢(shì)必影響企業(yè)的重大決策。這樣，領(lǐng)導(dǎo)在制定一些重要的決策或者決定的過(guò)程之中，由于所參考的會(huì)計(jì)報(bào)表信息錯(cuò)誤，將特別容易導(dǎo)致重大決策失誤，從而很容易導(dǎo)致企業(yè)出現(xiàn)重大的經(jīng)濟(jì)損失，對(duì)于企業(yè)的可持續(xù)健康發(fā)展不利，也嚴(yán)重影響企業(yè)以后的發(fā)展命運(yùn)。與此同時(shí)，由于部分的企業(yè)在籌資行為方面缺乏有效的監(jiān)督管理，或者是監(jiān)督管理雖有但是力度不足，亦或是相關(guān)監(jiān)管人員缺乏對(duì)表外投資行為高度的重視，這樣就特別容易導(dǎo)致表外籌資之中的會(huì)計(jì)問(wèn)題嚴(yán)重以及突出，很大程度上促使企業(yè)的財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)的系數(shù)增高，這勢(shì)必嚴(yán)重威脅到企業(yè)的投資者利益。其中，表外籌資以及投資行為難以在企業(yè)的資產(chǎn)負(fù)債表格當(dāng)中得以體現(xiàn)，導(dǎo)致在進(jìn)行企業(yè)會(huì)計(jì)核算工作與報(bào)賬工作的過(guò)程之中容易將表外籌資的一部分排除在外，致使報(bào)表所顯示的投資規(guī)模要比實(shí)際投資規(guī)模小，這樣會(huì)為投資者提供虛假的財(cái)務(wù)信息。

3、表外籌資的方式在選擇上缺乏科學(xué)性

企業(yè)需要高度重視表外籌資工作，對(duì)于籌資的方式也需要進(jìn)行科學(xué)以及合理選擇。如果表外籌資方式不正確，勢(shì)必對(duì)籌資質(zhì)量以及效果產(chǎn)生嚴(yán)重的影響，如果進(jìn)行盲目表外籌資，企業(yè)沒(méi)有對(duì)籌資的方式做出科學(xué)選擇，勢(shì)必導(dǎo)致籌資工作受到阻礙甚至可能會(huì)導(dǎo)致企業(yè)名譽(yù)受損，嚴(yán)重影響企業(yè)的形象以及造成企業(yè)重大的經(jīng)濟(jì)損失，不但降低經(jīng)濟(jì)效益而且影響企業(yè)的市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)能力。目前，大多數(shù)的企業(yè)內(nèi)部，在表外籌資方面缺乏科學(xué)性以及合理性，這樣的現(xiàn)象實(shí)屬普遍，也是當(dāng)前需要解決的重點(diǎn)問(wèn)題。

二、針對(duì)表外籌資會(huì)計(jì)問(wèn)題的有效對(duì)策

1、建立完善的財(cái)務(wù)管理制度

現(xiàn)階段，為了實(shí)現(xiàn)企業(yè)健康以及高效發(fā)展，對(duì)于企業(yè)而言應(yīng)提高企業(yè)財(cái)務(wù)管理工作的安全性，在企業(yè)的內(nèi)部制定更科學(xué)以及更為有效的管理制度。以促使企業(yè)的財(cái)務(wù)管理水平得到提升，只有采取合理以及科學(xué)的財(cái)務(wù)管理制度對(duì)表外籌資行為進(jìn)行必要的約束才能促使企業(yè)健康發(fā)展。[2]應(yīng)當(dāng)對(duì)傳統(tǒng)的表外投資模式進(jìn)行改進(jìn)，例如，傳統(tǒng)的表外投資不將表外投資歸結(jié)到總資產(chǎn)的負(fù)債表當(dāng)中的現(xiàn)象就比較常見(jiàn)，為此，需要完善財(cái)務(wù)管理制度。表外籌資信息需要在表格之中明確，采取這樣的方式，可以有效避免在表外籌資之中出現(xiàn)各種會(huì)計(jì)問(wèn)題。除此之外，應(yīng)收票據(jù)貼現(xiàn)方面，主要針對(duì)帶有追索權(quán)的一些票據(jù)，應(yīng)當(dāng)借鑒或者融合某些外商投資企業(yè)優(yōu)秀制度，財(cái)務(wù)管理制度之中設(shè)專門科目有效反映出票據(jù)貼現(xiàn)問(wèn)題，促使票據(jù)貼現(xiàn)在總負(fù)債表當(dāng)中得以凸顯。財(cái)務(wù)管理制度之中采取此方法進(jìn)行會(huì)計(jì)操作，可以有效及時(shí)解決某些負(fù)債轉(zhuǎn)移問(wèn)題，切實(shí)保證企業(yè)的財(cái)務(wù)賬目具備安全性以及完整性。另外，企業(yè)對(duì)于某些應(yīng)收賬款的抵押以及出售問(wèn)題，需要相關(guān)會(huì)計(jì)人員設(shè)置抵押借款這樣的科目，這樣就可以給投資者提供更加全面以及充分的信息，投資者也可以通過(guò)合理的判斷以及了解到企業(yè)的負(fù)債情況。例如，TEE集團(tuán)在融資結(jié)構(gòu)上采取兩方面的工作，一方面，促使劣后級(jí)的資金通過(guò)信托的方式參與到信托計(jì)劃之中，另一方面，公司通過(guò)管理者的形式對(duì)投資基金進(jìn)行合理以及科學(xué)管理，通過(guò)股權(quán)的方式將資金注入到項(xiàng)目公司，這樣股權(quán)投資就占到總共投資的百分之三十到百分之四十，其余的資金都是商業(yè)銀行貸款。與此同時(shí)，未來(lái)保障公司的優(yōu)先信托受益權(quán)的轉(zhuǎn)讓順利，公司設(shè)置了定期的回購(gòu)安排。

2、加強(qiáng)對(duì)表外籌資行為的監(jiān)管

為了有效降低企業(yè)的財(cái)務(wù)管理工作風(fēng)險(xiǎn)，相關(guān)人員需要加強(qiáng)監(jiān)督管理工作，對(duì)于表外籌資行為進(jìn)行合理以及有效的監(jiān)管，與此同時(shí)，需要相關(guān)工作人員做好防范措施，通過(guò)有效的防范措施禁止某些企業(yè)經(jīng)營(yíng)者的欺詐行為，比如，為實(shí)現(xiàn)籌資的目的采取一些謊言或者虛假數(shù)據(jù)欺騙投資者以及債權(quán)人，在監(jiān)管之中如果發(fā)現(xiàn)欺詐行為應(yīng)立即進(jìn)行舉報(bào)，對(duì)于一些情節(jié)嚴(yán)重的人員需要給予法律制裁。此外，為了切實(shí)保證表外籌資各種行為具備安全性，相關(guān)的投資者以及債權(quán)人需要注重風(fēng)險(xiǎn)控制，需要增強(qiáng)自身的風(fēng)險(xiǎn)防范意識(shí)。比如說(shuō)，在進(jìn)行投資之前，相關(guān)投資人員需要加強(qiáng)對(duì)企業(yè)實(shí)際財(cái)務(wù)狀況的調(diào)查以及研究，調(diào)查和研究務(wù)必做到全面、細(xì)致。此外可以促使會(huì)計(jì)師參與到企業(yè)的財(cái)務(wù)調(diào)查工作，在會(huì)計(jì)隊(duì)伍以及律師人員對(duì)企業(yè)財(cái)務(wù)情況審查完畢后，需要企業(yè)在管理的各個(gè)方面不存在任何問(wèn)題，只有確保企業(yè)財(cái)務(wù)安全以及管理方面較為完善，投資者才可以考慮為企業(yè)提供大量的投資，這樣，不但可以有利投資者降低風(fēng)險(xiǎn)，有效保證投資者以及債權(quán)人資金安全。而且有助于規(guī)范企業(yè)的行為，彰顯出對(duì)于表外籌資重視，防止企業(yè)欺騙投資者以及債權(quán)人的情況出現(xiàn)。除了以上幾點(diǎn)，還需要對(duì)表外投資的相關(guān)法律進(jìn)行優(yōu)化和完善，加大違反法律行為的懲處力度，起到一定警示犯罪的效果。

3、合理選擇表外籌資方式

目前，企業(yè)為了實(shí)現(xiàn)經(jīng)濟(jì)效益提升，以及解決財(cái)務(wù)問(wèn)題，在籌資方面可以選擇租賃籌資這樣的方式，這是一種較為先進(jìn)的資金籌集方式。通過(guò)租賃籌資可以有效緩解一部分企業(yè)資金緊張情況。但是，租賃籌資成本較高以及代價(jià)較大，如果企業(yè)本身財(cái)務(wù)狀況不佳，可能給企業(yè)發(fā)展帶來(lái)一定負(fù)擔(dān)。然而，從長(zhǎng)遠(yuǎn)角度來(lái)看，租賃一方面可以帶來(lái)租金收益，另一方面可能導(dǎo)致企業(yè)資金短缺。因此，對(duì)于這個(gè)問(wèn)題就需要相關(guān)人員進(jìn)行有效權(quán)衡，如果購(gòu)買設(shè)備后經(jīng)濟(jì)效益明顯增高可以考慮。其中，租賃業(yè)務(wù)是二十世紀(jì)五十年代在美國(guó)興起的，這種表外籌資形式已經(jīng)成為美國(guó)企業(yè)的重要籌資形式。其中，融資進(jìn)行租賃，根據(jù)其形式進(jìn)行劃分，屬于表內(nèi)籌資，但是，經(jīng)營(yíng)租賃屬于表外籌資的范疇，主要是收取租金并且提供場(chǎng)地給承租方，由于租方的資金從而擴(kuò)大了自身的生產(chǎn)力，但是，這一方面的資金卻并未體現(xiàn)在承租方之中的資產(chǎn)負(fù)債表，僅僅只是做了普通登記。

三、結(jié)語(yǔ)

綜上所述，表外籌資中存在的主要會(huì)計(jì)問(wèn)題是財(cái)務(wù)管理制度缺乏全面性以及完善性、表外籌資的方式在選擇上缺乏科學(xué)性、表外籌資在監(jiān)管力度方面顯著不足。因此，需要建立完善的財(cái)務(wù)管理制度、對(duì)籌資方式進(jìn)行合理選擇、加強(qiáng)對(duì)表外籌資行為的監(jiān)管。這樣，才能夠有效降低企業(yè)會(huì)計(jì)問(wèn)題的產(chǎn)生，促使企業(yè)更好地發(fā)展。

【參考文獻(xiàn)】

[1] 焦珊珊，贠陽(yáng)林.試論企業(yè)表外籌資問(wèn)題[J].商，2016（30）190-191.

[2] 馬雪.企業(yè)表外籌資會(huì)計(jì)問(wèn)題研究[J].合作經(jīng)濟(jì)與科技，2016（06）142-143.

【作者簡(jiǎn)介】

趙 倩（1996-）女，漢族，山東臨沂人，德州學(xué)院學(xué)生，會(huì)計(jì)學(xué)雙學(xué)位.