金融體系與實(shí)體經(jīng)濟(jì)關(guān)系的反思

楊婕

金融體系的發(fā)展與實(shí)體經(jīng)濟(jì)的發(fā)展之間有著十分密切的關(guān)系，兩者之間相互促進(jìn)和影響，關(guān)系十分密切。沒(méi)有實(shí)體經(jīng)濟(jì)的發(fā)展，就無(wú)從談起金融體系的構(gòu)建，反思二者之間的關(guān)系，對(duì)于我國(guó)市場(chǎng)經(jīng)濟(jì)的健康發(fā)展具有十分重要的意義。本文從金融體系和實(shí)體經(jīng)濟(jì)的概述入手，分析了金融體系與實(shí)體經(jīng)濟(jì)的發(fā)展規(guī)律和二者之間的關(guān)系，最后提出了三種協(xié)調(diào)金融體系與實(shí)體經(jīng)濟(jì)關(guān)系的有效措施。

一、金融體系和實(shí)體經(jīng)濟(jì)概述

（一）金融體系概述

金融體系是一個(gè)十分復(fù)雜的體系，在全球的每一個(gè)國(guó)家都有自己獨(dú)特的金融體系，不能一概而論的用一個(gè)統(tǒng)一的模式來(lái)進(jìn)行管理。總的來(lái)說(shuō)，金融體系作為資金流動(dòng)的框架，它是各種金融要素的綜合體，其金融活動(dòng)本身需要政府宏觀和微觀政策的調(diào)控。在世界各國(guó)之間，金融體系存在兩種極端的現(xiàn)象，一個(gè)出現(xiàn)在德國(guó)，一個(gè)出現(xiàn)在美國(guó)。在德國(guó)，國(guó)內(nèi)的幾家比較大的銀行在整個(gè)金融體系運(yùn)作過(guò)程中起到了關(guān)鍵性的作用，而金融市場(chǎng)在很多情況之下往往變得不那么重要。在美國(guó)則正好相反，金融市場(chǎng)在整個(gè)金融體系中起到?jīng)Q定性的作用，反而國(guó)內(nèi)的幾家大型銀行作用的發(fā)揮卻十分不明顯，也沒(méi)有那么重要。金融體系在建立的過(guò)程中，與所在國(guó)家的政策是密切相連的，它的運(yùn)行是一個(gè)動(dòng)態(tài)的體系。因此，一個(gè)企業(yè)要想得到長(zhǎng)足的發(fā)展進(jìn)步，就必須要了解整個(gè)金融體系的要素，以此來(lái)指導(dǎo)企業(yè)生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)活動(dòng)，提高整體競(jìng)爭(zhēng)力。

（二）實(shí)體經(jīng)濟(jì)概述

人類通過(guò)生產(chǎn)勞動(dòng)，在將思想轉(zhuǎn)化為現(xiàn)實(shí)的過(guò)程中所創(chuàng)造的關(guān)于物質(zhì)層面的、精神層面的產(chǎn)品，就是實(shí)體經(jīng)濟(jì)。它涵蓋了人類所有的生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)活動(dòng)，它是人類得以生存和進(jìn)步的物質(zhì)基礎(chǔ)。沒(méi)有實(shí)體經(jīng)濟(jì)作為社會(huì)經(jīng)濟(jì)發(fā)展的支撐，就根本談不上人類的進(jìn)步和發(fā)展。實(shí)體經(jīng)濟(jì)包括對(duì)于教育、文化、科技、體育等精神層面產(chǎn)品的生產(chǎn)和服務(wù)，也包括工農(nóng)業(yè)以及第三產(chǎn)業(yè)的生產(chǎn)和服務(wù)。

二、金融體系與實(shí)體經(jīng)濟(jì)的發(fā)展規(guī)律

（一）金融體系的發(fā)展規(guī)律

雖然，對(duì)于金融體系在管理層面來(lái)說(shuō)，不能對(duì)其采取相同的手段和措施進(jìn)行統(tǒng)一的管理，但是因其金融體系在運(yùn)行過(guò)程中有著自己的一套發(fā)展規(guī)律，在實(shí)際操作過(guò)程中就可以利用這樣的特征，作為參考，輔助金融體系的整個(gè)管理。隨著經(jīng)濟(jì)全球化的發(fā)展和現(xiàn)代金融體系的逐步建立和完善，它的發(fā)展規(guī)律和運(yùn)行規(guī)律已經(jīng)變得十分的復(fù)雜，因?yàn)樯婕暗姆矫姹容^多，涵蓋的內(nèi)容比較廣闊，就會(huì)增加研究的難度，造成研究過(guò)程中的困難。以此，可以針對(duì)金融體系中的投機(jī)行為進(jìn)行簡(jiǎn)單的、集中的研究，確保精力集中。

所謂金融體系中的投機(jī)行為，就是通過(guò)對(duì)于整個(gè)市場(chǎng)整體運(yùn)行情況的分析，做出的經(jīng)濟(jì)行為。一旦通過(guò)分析得出市場(chǎng)飽和的信號(hào)，就會(huì)通過(guò)低廉的價(jià)格對(duì)所需要的商品或是金融產(chǎn)品進(jìn)行囤貨，然后在市場(chǎng)發(fā)生松動(dòng)，出現(xiàn)需求的時(shí)候以高價(jià)賣出。在整個(gè)交易的過(guò)程中，參與投資買賣行為的交易者與產(chǎn)品的生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)活動(dòng)沒(méi)有任何聯(lián)系，他只需要掌握好市場(chǎng)信息，抓住投機(jī)的時(shí)機(jī)，利用市場(chǎng)發(fā)展的供求關(guān)系的變化獲取利潤(rùn)。通過(guò)這種投資方式，能夠方便地實(shí)現(xiàn)資金的優(yōu)化配置，避免因坐地起價(jià)而擾亂市場(chǎng)秩序的情況發(fā)生，從而提高金融體系當(dāng)中資金的使用和流動(dòng)效率。

（二）實(shí)體經(jīng)濟(jì)的發(fā)展規(guī)律及與金融體系的匹配

實(shí)體經(jīng)濟(jì)作為國(guó)家的經(jīng)濟(jì)支柱，對(duì)經(jīng)濟(jì)社會(huì)的健康發(fā)展具有十分重要的意義。當(dāng)前世界各國(guó)不同程度地存在著，在實(shí)體經(jīng)濟(jì)的發(fā)展過(guò)程中，發(fā)展的動(dòng)力不足、產(chǎn)業(yè)結(jié)構(gòu)升級(jí)緩慢以及資金從實(shí)體經(jīng)濟(jì)大量流向金融投資市場(chǎng)等諸多問(wèn)題，這些問(wèn)題嚴(yán)重制約著實(shí)體經(jīng)濟(jì)的發(fā)展。實(shí)體經(jīng)濟(jì)的健康發(fā)展，需要金融體系的支持。其實(shí)在很早以前，經(jīng)濟(jì)學(xué)家就已經(jīng)發(fā)現(xiàn)了，通過(guò)金融體系可以促進(jìn)實(shí)體經(jīng)濟(jì)的發(fā)展。因此，在全球的很多國(guó)家我們都可以看到由國(guó)家層面做出改革行為，通過(guò)不斷地調(diào)整，擴(kuò)大本國(guó)經(jīng)濟(jì)的對(duì)外開(kāi)放程度，以更多的優(yōu)惠政策吸引外資企業(yè)，從而促進(jìn)本國(guó)經(jīng)濟(jì)的發(fā)展。但是隨著經(jīng)濟(jì)全球化的發(fā)展，金融市場(chǎng)的持續(xù)發(fā)展對(duì)實(shí)體經(jīng)濟(jì)的貢獻(xiàn)程度并不是能夠產(chǎn)生持續(xù)影響和作用的，當(dāng)達(dá)到影響的最大限度時(shí)，就會(huì)對(duì)實(shí)體經(jīng)濟(jì)的發(fā)展產(chǎn)生反作用，阻礙其良好健康的發(fā)展。金融體系的過(guò)渡國(guó)際化，就會(huì)導(dǎo)致金融市場(chǎng)上的行為在實(shí)際操作過(guò)程中缺乏有效的制度約束，沒(méi)有有效的國(guó)際間的對(duì)于金融市場(chǎng)的監(jiān)管，必然會(huì)造成金融市場(chǎng)缺失安全性，造成資源配置的失衡。因此，要想使金融體系得到良性的發(fā)展，就必須要對(duì)金融市場(chǎng)的行為加以限制和監(jiān)管。

三、金融體系與實(shí)體經(jīng)濟(jì)之間的關(guān)系

（一）實(shí)體經(jīng)濟(jì)是金融體系存在的基礎(chǔ)

如果沒(méi)有實(shí)體經(jīng)濟(jì)的發(fā)展和存在，那么金融體系的發(fā)展也就無(wú)從談起。實(shí)體經(jīng)濟(jì)作為構(gòu)建金融體系的重要物質(zhì)基礎(chǔ)和運(yùn)行依據(jù)，它可以通過(guò)自身的發(fā)展為金融體系的建立提供十分充足的資金支持，因?yàn)橹挥袑?shí)體經(jīng)濟(jì)的發(fā)展能夠達(dá)到穩(wěn)定，并且?guī)?lái)資金收益的時(shí)候，才能更好地帶動(dòng)國(guó)際間金融體系的持續(xù)健康發(fā)展。一旦金融體系的發(fā)展離開(kāi)了實(shí)體經(jīng)濟(jì)的支持，那么必然會(huì)導(dǎo)致一個(gè)國(guó)家整個(gè)金融體系在運(yùn)行過(guò)程中的混亂。由于缺乏對(duì)于資金的有效使用和管理，就會(huì)使現(xiàn)行的經(jīng)濟(jì)體制在發(fā)展過(guò)程中出現(xiàn)資源配置的改變，就會(huì)使投機(jī)倒把的不合法行為大量出現(xiàn)，就會(huì)使大量資金流向投機(jī)型市場(chǎng)，最終導(dǎo)致金融市場(chǎng)在資金比例方面出現(xiàn)嚴(yán)重失衡。因此，實(shí)體經(jīng)濟(jì)作為金融體系存在的基礎(chǔ)，一旦實(shí)體經(jīng)濟(jì)當(dāng)中的市場(chǎng)秩序不能得到有序發(fā)展，就會(huì)使金融體系在運(yùn)行過(guò)程中變得動(dòng)蕩不安，要任其這樣的情況持續(xù)發(fā)展下去，就會(huì)導(dǎo)致全球性的金融體系運(yùn)轉(zhuǎn)失常，導(dǎo)致全球金融危機(jī)的發(fā)生。

（二）金融體系指導(dǎo)實(shí)體經(jīng)濟(jì)運(yùn)行

實(shí)體經(jīng)濟(jì)創(chuàng)造了人類社會(huì)實(shí)實(shí)在在的物質(zhì)財(cái)富，構(gòu)成了人類生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)活動(dòng)過(guò)程中資金的流動(dòng)和經(jīng)濟(jì)行為的發(fā)生，人們?cè)趨⑴c實(shí)體經(jīng)濟(jì)運(yùn)行的過(guò)程中，可以利用金融體系的整體聯(lián)系，來(lái)指導(dǎo)實(shí)體經(jīng)濟(jì)活動(dòng)的發(fā)展。通過(guò)金融體系可以為實(shí)體經(jīng)濟(jì)的發(fā)展提供雄厚的融資服務(wù)，為實(shí)體經(jīng)濟(jì)發(fā)展積聚大量的資金，企業(yè)在生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)過(guò)程中有了雄厚的資金作為支持，才能在激烈的市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)中整合技術(shù)、管理等核心競(jìng)爭(zhēng)資源，在競(jìng)爭(zhēng)中得到發(fā)展。另外，金融體系中的對(duì)于資金的積累還可以有效的分擔(dān)實(shí)體經(jīng)濟(jì)在運(yùn)行過(guò)程中的金融風(fēng)險(xiǎn)。在促進(jìn)實(shí)體經(jīng)濟(jì)持續(xù)健康發(fā)展方面發(fā)揮重要作用。在當(dāng)前經(jīng)濟(jì)全球化的發(fā)展模式之下，世界各國(guó)之間在金融體系的運(yùn)行和相互影響方面越來(lái)越緊密，這在很大程度上對(duì)各國(guó)在實(shí)體經(jīng)濟(jì)的運(yùn)行方面產(chǎn)生了比較大的影響。國(guó)際貿(mào)易的往來(lái)和發(fā)展，實(shí)現(xiàn)了跨國(guó)企業(yè)同當(dāng)?shù)貒?guó)家之間的有效融合，實(shí)現(xiàn)了國(guó)際間金融管理的有效的發(fā)展，增強(qiáng)了實(shí)體經(jīng)濟(jì)與金融體系的發(fā)展。

四、協(xié)調(diào)金融體系與實(shí)體經(jīng)濟(jì)關(guān)系的有效措施

（一）推進(jìn)金融體系的自由化改革

為了能夠使金融體系的諸多操作和投資行為在實(shí)體經(jīng)濟(jì)的發(fā)展中發(fā)揮更大的作用，對(duì)金融體系自由化的改革勢(shì)在必行。所謂金融體系的自由發(fā)展，就是盡量減少政府對(duì)于實(shí)體經(jīng)濟(jì)的干預(yù)行為，在市場(chǎng)經(jīng)濟(jì)中的任何行為都要依托市場(chǎng)自由化發(fā)展和選擇做出，通過(guò)采取積極的資金干預(yù)措施和其他社會(huì)經(jīng)濟(jì)的運(yùn)行規(guī)律巧妙的規(guī)避經(jīng)濟(jì)運(yùn)行風(fēng)險(xiǎn)。對(duì)于金融體系的自由化變革，要充分發(fā)揮出實(shí)體經(jīng)濟(jì)的優(yōu)勢(shì)，使金融體系與實(shí)體經(jīng)濟(jì)之間的聯(lián)系更為緊密，這樣做可以在很大程度上拓寬實(shí)體經(jīng)濟(jì)的融資渠道，提高融資的效率，在將資金轉(zhuǎn)化為金融投資的過(guò)程中，有效的保證資金的最優(yōu)配置。

（二）完善資本市場(chǎng)發(fā)展

無(wú)論是對(duì)于實(shí)體經(jīng)濟(jì)的發(fā)展還是金融體系的發(fā)展，都離不開(kāi)雄厚的資金作為支持。只有保障資本市場(chǎng)的持續(xù)健康發(fā)展，才能夠保障實(shí)體經(jīng)濟(jì)和金融體系的長(zhǎng)期穩(wěn)定。通過(guò)向外界傳播各種關(guān)于實(shí)體經(jīng)濟(jì)的發(fā)展信息，從而幫助完善資本市場(chǎng)的發(fā)展，規(guī)范資本市場(chǎng)參與者的相關(guān)行為，及時(shí)的糾正一些不正當(dāng)交易和錯(cuò)誤的資本操作，不斷改善投資環(huán)境。通過(guò)資本市場(chǎng)的不斷發(fā)展，能夠?qū)ζ髽I(yè)的生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)活動(dòng)和財(cái)務(wù)狀況實(shí)施有效的信息披露，通過(guò)信息透明化的傳播，可以加強(qiáng)對(duì)于實(shí)體經(jīng)濟(jì)在制度化和規(guī)范化方面的管理，從而為實(shí)體經(jīng)濟(jì)的發(fā)展提供更加健康和優(yōu)質(zhì)的金融市場(chǎng)運(yùn)行環(huán)境。

（三）改革實(shí)體經(jīng)濟(jì)，加快金融體系發(fā)展

要對(duì)實(shí)體經(jīng)濟(jì)進(jìn)行有效改革，可以通過(guò)拓展民間資本的投資渠道、減輕企業(yè)負(fù)擔(dān)、抑制投機(jī)行為等，支持一些有資歷和前景的企業(yè)進(jìn)行產(chǎn)業(yè)的升級(jí)改革，通過(guò)自身能力的提升，積聚資本，然后再融入金融體系，不斷擴(kuò)大規(guī)模。要想保證金融體系和實(shí)體經(jīng)濟(jì)兩者之間關(guān)系能夠協(xié)調(diào)發(fā)展，最終不管外部經(jīng)濟(jì)環(huán)境發(fā)生怎樣的變化，都要始終保持實(shí)體經(jīng)濟(jì)的主體發(fā)展地位，要掌握實(shí)體經(jīng)濟(jì)的發(fā)展規(guī)律，降低在生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)過(guò)程中的損失，保證利益最大化的實(shí)現(xiàn)。作為參與金融體系運(yùn)轉(zhuǎn)的金融機(jī)構(gòu)，要通過(guò)實(shí)地的調(diào)查研究分析，去發(fā)現(xiàn)一些具有潛力的企業(yè)，對(duì)其實(shí)施有效管理，從而使實(shí)體經(jīng)濟(jì)與金融體系能夠達(dá)到協(xié)調(diào)發(fā)展的目的。

五、結(jié)語(yǔ)

綜合以上分析，實(shí)體經(jīng)濟(jì)與金融體系之間這種相互影響和制約的關(guān)系，需要在日后的發(fā)展過(guò)程中進(jìn)行更加深入的研究，最大限度地避免兩者之間出現(xiàn)脫節(jié)的問(wèn)題，從而更好地發(fā)展經(jīng)濟(jì)。（作者單位為廈門大學(xué) ）