大數(shù)據(jù)時代互聯(lián)網(wǎng)金融的信用風(fēng)險(xiǎn)管理

劉明莉

[摘要]在互聯(lián)網(wǎng)的廣泛運(yùn)用以及大數(shù)據(jù)的強(qiáng)大支撐下，互聯(lián)網(wǎng)金融迅速崛起并逐漸成為我國金融市場的重要組成部分。但隨著各種各樣的金融服務(wù)平臺走上市場舞臺，參與主體越來越復(fù)雜化、業(yè)務(wù)范圍也逐漸擴(kuò)大化，隨之而來的信用風(fēng)險(xiǎn)也在不斷出現(xiàn)。本文以大數(shù)據(jù)時代背景下的互聯(lián)網(wǎng)金融為出發(fā)點(diǎn)，闡述我國互聯(lián)網(wǎng)金融信用風(fēng)險(xiǎn)管理存在的問題，并給出相應(yīng)的對策。

[關(guān)鍵詞]互聯(lián)網(wǎng)金融 信用風(fēng)險(xiǎn)管理 大數(shù)據(jù)

如今，人類社會已經(jīng)迎來一個全新的時代——信息技術(shù)時代，互聯(lián)網(wǎng)已經(jīng)滲透到人類生活的方方面面。而依托大數(shù)據(jù)技術(shù)，互聯(lián)網(wǎng)帶動了傳統(tǒng)金融業(yè)的深刻變革和高速發(fā)展，刺激著傳統(tǒng)金融業(yè)，互聯(lián)網(wǎng)金融應(yīng)時而生，多元化、多功能的金融服務(wù)平臺也隨之興起。但是由于互聯(lián)網(wǎng)的特殊性、虛擬性、開放性，我國互聯(lián)網(wǎng)金融方興未艾的同時又面臨著信用風(fēng)險(xiǎn)的挑戰(zhàn)，暴露出許多問題，不容樂觀。

一、我國互聯(lián)網(wǎng)金融信用風(fēng)險(xiǎn)管理存在的問題

（一）互聯(lián)網(wǎng)金融相關(guān)法律制度尚不健全

互聯(lián)網(wǎng)金融在我國還是新成員，屬于新興市場，我國整體的法制體系建設(shè)尚且正在逐步建設(shè)和完善，我國關(guān)于互聯(lián)網(wǎng)金融的法律規(guī)范卻屈指可數(shù)，更不用說專門的系統(tǒng)的法律體系了，其中相對正式的，僅有央行發(fā)布的《網(wǎng)上銀行業(yè)務(wù)管理暫行辦法》和《商業(yè)銀行法》、《中國人民銀行法》中的少量規(guī)定。但事實(shí)是，針對傳統(tǒng)金融業(yè)制定的法律規(guī)范和少量相關(guān)規(guī)定，已經(jīng)無法適應(yīng)多元化的互聯(lián)網(wǎng)金融，目前互聯(lián)網(wǎng)金融法律制度監(jiān)管仍然缺位，金融法制的更新建設(shè)仍然滯后于金融市場的飛速發(fā)展。

因此，在處理互聯(lián)網(wǎng)金融的各種問題時，制度層面顯得“不知所措”，網(wǎng)絡(luò)的虛擬性不代表網(wǎng)絡(luò)可以成為“法外之地”，制度的缺位，容易使業(yè)務(wù)運(yùn)營中出現(xiàn)“灰色地帶”，不僅妨礙互聯(lián)網(wǎng)金融的健康有序發(fā)展，甚至對整個金融市場也會產(chǎn)生負(fù)面影響。因此互聯(lián)網(wǎng)金融的發(fā)展將面臨法律法規(guī)、監(jiān)管能力等方面的全新挑戰(zhàn)。

（二）互聯(lián)網(wǎng)金融企業(yè)內(nèi)控機(jī)制尚不健全

在我國，目前中小型的互聯(lián)網(wǎng)金融企業(yè)占比較大，然而這些中小企業(yè)的內(nèi)控機(jī)制建設(shè)相對薄弱，一來這些企業(yè)過多的依賴于主管人員的管理控制，缺乏有效的、靈活的、系統(tǒng)性的內(nèi)部控制手段；二來這些企業(yè)內(nèi)部并未明確制定規(guī)范的內(nèi)控制度。而對于大型的互聯(lián)網(wǎng)金融企業(yè)，即使根據(jù)要求建立了相關(guān)的內(nèi)部控制體系，卻仍然存在許多問題，無法達(dá)到有效的管理監(jiān)控效果。

我國互聯(lián)網(wǎng)金融企業(yè)經(jīng)營管理者總體上風(fēng)險(xiǎn)意識淡薄，熱衷于高效益，卻忽視安全性。應(yīng)該看到，互聯(lián)網(wǎng)金融的本質(zhì)是金融，而金融行業(yè)是高風(fēng)險(xiǎn)行業(yè)，但部分互聯(lián)網(wǎng)金融經(jīng)營管理者卻盲目自信、盲目追求高效益，忽視風(fēng)控，加上互聯(lián)網(wǎng)金融機(jī)構(gòu)大多是由非金融企業(yè)發(fā)展而來的，因此，經(jīng)營管理者的金融從業(yè)經(jīng)驗(yàn)也相對缺乏，沒有將風(fēng)險(xiǎn)內(nèi)控機(jī)制的建立放在首要位置和突出位置的意識。

（三）互聯(lián)網(wǎng)金融征信體系尚未完善

中國征信體系從時間上比西方發(fā)達(dá)國家滯后很多，在制度和措施上還有很多空白之處，互聯(lián)網(wǎng)金融模式下的信用信息仍然游離在征信體系之外。阿里金融的貸款業(yè)務(wù)目前已按照小貸公司的接入思路，實(shí)現(xiàn)與央行征信系統(tǒng)的接入，但是我國互聯(lián)網(wǎng)金融領(lǐng)域的征信系統(tǒng)尚未建立，導(dǎo)致部分機(jī)制不健全、抗風(fēng)險(xiǎn)能力弱的互聯(lián)網(wǎng)金融企業(yè)如小額貸款機(jī)構(gòu)，不能有效地利用征信系統(tǒng)，從而出現(xiàn)壞賬率升高，風(fēng)險(xiǎn)增大等信用問題。

我國的互聯(lián)網(wǎng)征信平臺的創(chuàng)建目的大多是為了滿足自身平臺需要，同時采取會員制，僅在同業(yè)機(jī)構(gòu)成員中共享征信信息，具有封閉性。另外，對于互聯(lián)網(wǎng)金融機(jī)構(gòu)的數(shù)據(jù)信息的征集沒有統(tǒng)一的征信標(biāo)準(zhǔn)和系統(tǒng)的技術(shù)標(biāo)準(zhǔn)，加上這些機(jī)構(gòu)之間的競爭關(guān)系，他們也趨向于阻斷信用信息共享的渠道，從而導(dǎo)致信用信息的碎片化和孤立化，難以完成對企業(yè)和個人的資信狀況完整的系統(tǒng)的跟蹤和進(jìn)一步分析處理。

（四）缺乏嚴(yán)格的信息披露制度

如果說征信體系是互聯(lián)網(wǎng)金額信任與交易的基礎(chǔ)，那么信息披露制度就是互聯(lián)網(wǎng)金融監(jiān)管、公平公正透明的保證。互聯(lián)網(wǎng)金融最主要的矛盾是信息不對稱，這種信息不對稱通常來源于債務(wù)人的不誠信、網(wǎng)絡(luò)平臺的違規(guī)處理、以及監(jiān)管機(jī)構(gòu)的信息披露不到位等，從而導(dǎo)致危及債權(quán)人的投資業(yè)務(wù)，產(chǎn)生信用風(fēng)險(xiǎn)，如不采取應(yīng)對措施放任這種現(xiàn)象將嚴(yán)重制約互聯(lián)網(wǎng)金融的健康發(fā)展。

我國傳統(tǒng)金融業(yè)基本上采取的是分業(yè)監(jiān)管模式，即不同類型、不同的業(yè)務(wù)范圍的行業(yè)機(jī)構(gòu)由不同的監(jiān)管單位監(jiān)管，且適用不同的監(jiān)管體系，但隨著互聯(lián)網(wǎng)金融行業(yè)的飛速發(fā)展和規(guī)模壯大，混業(yè)經(jīng)營模式更符合當(dāng)前的金融發(fā)展業(yè)態(tài)，單一的機(jī)械化的監(jiān)管模式已無法滿足監(jiān)管的高度要求，而監(jiān)管重疊和監(jiān)管缺位，也不利于防范互聯(lián)網(wǎng)金融市場中的信息不對稱風(fēng)險(xiǎn)，規(guī)范信息披露行為。

二、大數(shù)據(jù)時代我國互聯(lián)網(wǎng)金融信用風(fēng)險(xiǎn)管理體系構(gòu)建的建議

（一）加快立法、逐步完善相關(guān)法律法規(guī)和行業(yè)規(guī)范

根據(jù)互聯(lián)網(wǎng)金融業(yè)務(wù)活動、交易活動的特殊性、虛擬性、風(fēng)險(xiǎn)點(diǎn)，制定完善的法律規(guī)范，通過嚴(yán)格立法，明確互聯(lián)網(wǎng)金融行業(yè)內(nèi)的企業(yè)性質(zhì)、經(jīng)營范圍、組織形式、業(yè)務(wù)特點(diǎn)，制定互聯(lián)網(wǎng)金融企業(yè)的準(zhǔn)入標(biāo)準(zhǔn)、準(zhǔn)入條件、權(quán)利與義務(wù)、違規(guī)事項(xiàng)及相應(yīng)懲罰、風(fēng)控要求與監(jiān)管細(xì)則等，將P2P網(wǎng)貸、第三方支付、眾籌等互聯(lián)網(wǎng)金融平臺納入法律體系規(guī)范和監(jiān)管的范圍內(nèi)，從而為互聯(lián)網(wǎng)金融的有序運(yùn)營提供法律依據(jù)和保障，實(shí)現(xiàn)“有法可依”。例如，嚴(yán)格規(guī)定數(shù)字簽名和電子憑證有效性的標(biāo)準(zhǔn)和條件；嚴(yán)格設(shè)置準(zhǔn)入門檻和建立市場準(zhǔn)入機(jī)制，把控參與人員的準(zhǔn)入資格認(rèn)定；制定風(fēng)險(xiǎn)準(zhǔn)備金制度；針對互聯(lián)網(wǎng)金融犯罪進(jìn)行立法，有懲罰嚴(yán)厲打擊互聯(lián)網(wǎng)詐騙等侵犯用戶合法權(quán)益的行為，形成和諧的金融市場秩序。

（二）提高風(fēng)險(xiǎn)管理意識，加快建立完善內(nèi)控機(jī)制

（1）設(shè)立風(fēng)險(xiǎn)管理部門?；ヂ?lián)網(wǎng)金融企業(yè)應(yīng)明確自己企業(yè)的實(shí)際情況，科學(xué)、高效的設(shè)置企業(yè)的組織架構(gòu)，管理層和經(jīng)營層，明確規(guī)定職責(zé)和權(quán)限，分權(quán)管理，實(shí)現(xiàn)職位權(quán)利的制衡。要加快設(shè)置獨(dú)立的風(fēng)險(xiǎn)管理風(fēng)險(xiǎn)控制部門，負(fù)責(zé)制定并實(shí)施風(fēng)險(xiǎn)管理制度，負(fù)責(zé)交易活動中風(fēng)險(xiǎn)點(diǎn)的識別、評估和管控，加強(qiáng)風(fēng)險(xiǎn)管理，尤其是加強(qiáng)對借款人資質(zhì)的審核和全程持續(xù)跟蹤監(jiān)控，最大程度的降低風(fēng)險(xiǎn)，確保實(shí)現(xiàn)信用風(fēng)險(xiǎn)管理目標(biāo)和完成經(jīng)營目標(biāo)。

（2）建設(shè)維護(hù)網(wǎng)絡(luò)平臺?；ヂ?lián)網(wǎng)金融，即在線的、通過互聯(lián)網(wǎng)平臺進(jìn)行的金融活動，因此，平臺的安全建設(shè)、穩(wěn)定運(yùn)行也是至關(guān)重要。對企業(yè)內(nèi)部系統(tǒng)進(jìn)行環(huán)境安全控制、安全保密控制和防病毒控制；定期對系統(tǒng)進(jìn)行全面的安全檢查和維護(hù)，及時對重要的信息進(jìn)行備份；安排專業(yè)技術(shù)人員對系統(tǒng)進(jìn)行監(jiān)測，及時發(fā)現(xiàn)硬件和軟件的破損或漏洞，避免發(fā)生信息泄露等問題。

（三）加快建設(shè)互聯(lián)網(wǎng)金融大數(shù)據(jù)征信體系

（1）加快征信平臺建設(shè)。加快建立覆蓋全國、覆蓋各行各業(yè)的征信系統(tǒng)，并連接訪問到央行征信，實(shí)現(xiàn)征信系統(tǒng)與金融信用數(shù)據(jù)之間的交叉互通，使包括互聯(lián)網(wǎng)金融在內(nèi)的金融業(yè)信用信息充分共享。同時，加快征信標(biāo)準(zhǔn)化的步伐，制定全國統(tǒng)一的信用信息收集和分類標(biāo)準(zhǔn)，使全國的征信機(jī)構(gòu)擁有統(tǒng)一數(shù)據(jù)收集和處理模板，鼓勵和促進(jìn)征信機(jī)構(gòu)自覺使用國家統(tǒng)一的征信標(biāo)準(zhǔn)。此外，根據(jù)互聯(lián)網(wǎng)征信特點(diǎn)和自身發(fā)展要求，互聯(lián)網(wǎng)金融龍頭企業(yè)可以制定自己的信用信息標(biāo)準(zhǔn)，管理部門參考這些企業(yè)標(biāo)準(zhǔn)完成行業(yè)標(biāo)準(zhǔn)的制定、調(diào)整和擴(kuò)展，以提高其適用性、實(shí)用性及科學(xué)性。

（2）引進(jìn)評級模型。利用大數(shù)據(jù)，對個人、企業(yè)、政府等的身份信息、信貸記錄、消費(fèi)記錄，以及日?；顒雍推脭?shù)據(jù)等，進(jìn)行系統(tǒng)的、全方位的分析處理，引進(jìn)評級模型或者依托外部評級機(jī)構(gòu)，引入信用評分機(jī)制，量化評級結(jié)果，對交易對手進(jìn)行信用評級，更加直觀有效的把握交易對手的信用情況，從而提前預(yù)測風(fēng)險(xiǎn)和制定應(yīng)對手段。如美國的互聯(lián)網(wǎng)借貸平臺zopa，它通過等級劃分區(qū)分不同信用程度的借款人，這樣一來，一方面投資人可以綜合考慮借款人的信用等級、借款數(shù)額和借款期限來提供貸款，另一方面借款人可自主選擇適合自己的貸款利率，雙方通過利率競標(biāo)完成借貸。

（四）加快完善信息披露制度，解決信息不對稱問題

明確參與主體，包括投資者、融資者、互聯(lián)網(wǎng)金融平臺的信息披露內(nèi)容、披露方式、披露渠道、披露標(biāo)準(zhǔn)以及懲戒措施，形成一套制度體系。規(guī)定參與主體履行各自的披露責(zé)任，并承擔(dān)相應(yīng)的披露義務(wù)。要求互聯(lián)網(wǎng)金融機(jī)構(gòu)完善內(nèi)部機(jī)制，對借貸雙方充分負(fù)責(zé)、盡職調(diào)查、及時且準(zhǔn)確地披露包括自身的相關(guān)信息，做好中介這個關(guān)鍵角色，否則，有關(guān)部門將對其不合法不合理的披露行為進(jìn)行嚴(yán)厲處罰。并且，要求平臺在發(fā)布融資信息的同時就要披露詳細(xì)的借貸雙方、借貸內(nèi)容等信息，要求其定期提交監(jiān)管部門備案，若投資者因平臺不合法或錯誤地披露信息而造成損失，則投資者有權(quán)追責(zé)。另外，一些中介類機(jī)構(gòu)，包括會計(jì)、審計(jì)、征信、法律等等，這些機(jī)構(gòu)也有必要披露各級信息，共同構(gòu)建信用生態(tài)環(huán)境。