銀行業(yè)如何助力“一帶一路”

溫博

——以中信銀行為例

“一帶一路”倡議拓展了銀行國際化發(fā)展空間，銀行業(yè)需要建立由開發(fā)性金融、政策金融和商業(yè)金融共同組成，各具特色又功能互補的金融服務體系，加強對“一帶一路”建設的支持力度，實現(xiàn)多元化的金融服務

隨著“一帶一路”國際合作高峰論壇召開在即，銀行業(yè)助力“一帶一路”戰(zhàn)略引發(fā)市場關注。銀行業(yè)需要建立由開發(fā)性金融、政策金融和商業(yè)金融共同組成，各具特色又功能互補的金融服務體系，加強對“一帶一路”建設的支持力度，實現(xiàn)多元化的金融服務。

日前，“一行三會”的四位領導在最新一期的《中國金融》上就“一帶一路”建設發(fā)表署名文章，勾勒出金融領域支持“一帶一路”建設的大格局。

中國人民銀行行長周小川指出，“一帶一路”建設涉及大量基礎設施建設和產(chǎn)業(yè)合作，單靠政府難以提供足夠的資金。要豐富并用好各種投融資方式，動員市場和沿線國家的力量，推動構建市場化、可持續(xù)性、互利共贏的投融資體系，為“一帶一路”建設提供長期資金支持。

近年來，中資銀行積極投身“一帶一路”建設工作，中信銀行作為其中一員，實施“一帶一路”戰(zhàn)略可窺一斑。

境內(nèi)境外聯(lián)合布局

“一帶一路”戰(zhàn)略布局下，將產(chǎn)生大量金融需求，如人民幣跨境投融資、跨境并購等，從而帶動人民幣跨境業(yè)務高速增長。在人民幣幣值長期穩(wěn)定與中國經(jīng)濟持續(xù)增長的預期下，“一帶一路”沿線國家勢必發(fā)展人民幣離岸市場，這給中國銀行業(yè)參與離岸人民幣金融中心建設提供了良好的契機。

在此背景下，中信銀行也開展了境內(nèi)境外聯(lián)合布局。中信銀行海外機構包括中信國際金融控股有限公司（簡稱“中信國金”）、中信銀行（國際）有限公司（簡稱“信銀國際”）和信銀（香港）投資有限公司（簡稱“信銀投資”）三家子公司，其中信銀國際為中信國金持有的二級子公司;以及分別于2015年4月、2016年11月成立的倫敦和悉尼兩家代表處。

2016年11月4日，中信銀行牽頭的中方投資人擬從哈薩克斯坦人民銀行購買其全資持有的Altyn銀行60%的股權，邁出了中信銀行海外收購及“一帶一路”金融合作的堅實一步。除此之外，中信銀行充分發(fā)揮在國際貿(mào)易、跨境人民幣、外匯資金及國際結算等領域的業(yè)務優(yōu)勢，布點海外，服務于中資企業(yè)和中國居民的跨境金融需求。

伴隨中國新型城鎮(zhèn)化發(fā)展而成長壯大和崛起的大城市（包括500萬以上人口的特大城市和1000萬以上人口的超大城市），在對外開放和國際貿(mào)易中將發(fā)揮越來越重要的作用， “一帶一路”促進地區(qū)的城市化進程，亦將進一步促進其對產(chǎn)品和服務的需求和投資，從而拉動沿線國家和地區(qū)的經(jīng)濟增長，這就對商業(yè)銀行的布局數(shù)量增長產(chǎn)生了很大的需求。

因此，中信銀行已在西安、蘭州、西寧、上海、廣州、福州、?？诘冉z綢之路沿線內(nèi)陸城市和沿海港口城市，設立了1000余家網(wǎng)點。2016年，中信銀行新開業(yè)網(wǎng)點82家，其中67家新建于“一帶一路”18省份及相關重點城市，占比達82%。據(jù)悉，目前中信銀行還有37家在建網(wǎng)點將于2017年陸續(xù)開業(yè)，其中24家位于北京、上海、廣州、深圳、天津、成都等“一帶一路”重點城市，占比65%。

優(yōu)化信貸投放

“一帶一路”倡議拓展了銀行國際化發(fā)展空間，不僅為人民幣國際化和企業(yè)“走出去”提供新的突破口，也為中國銀行業(yè)國際化發(fā)展帶來新機遇。

為順應“一帶一路”倡議，中信銀行著力于優(yōu)化信貸投放方，以公路、城市軌道交通等基礎設施、能源開發(fā)、城市燃氣供應、城鎮(zhèn)化建設、現(xiàn)代服務業(yè)和高端裝備制造業(yè)等為主。

其中一個典型案例就是2015年，青海省交通運輸廳與中信銀行簽署了“小沙河至大通”公路項目銀行貸款15億元的戰(zhàn)略合作協(xié)議，該項目的建設對于開發(fā)新絲綢之路經(jīng)濟帶，帶動沿線地區(qū)經(jīng)濟社會發(fā)展、完善青海省路網(wǎng)具有十分重要的意義。除此之外，中信銀行營業(yè)部為中材海外開立保函投向阿曼水泥公司;青島分行支持山東電建三公司開展境外工程承包，支持多個國家電站建設;上海分行支持惠生工程沙特阿拉伯能源項目等。

同時，中信銀行還修訂了出口信貸的業(yè)務管理辦法和操作規(guī)程，并加大全行范圍內(nèi)的客戶營銷力度，推動“一帶一路”項目的實施和落地。截至2017年3月，中信銀行已立項“一帶一路”沿線國家出口信貸項目8個，涉及印尼、埃及等“一帶一路”沿線國家，并不斷受理新的“一帶一路”沿線國家出口信貸項目，與政策性銀行、國有銀行開展銀團合作，開展出口信貸業(yè)務，通過中長期外幣貸款在工程承包、公路、車站等基礎設施建設、社會住房規(guī)劃建設、成套設備出口等國際經(jīng)濟合作方面有所建設。目前，這些項目均在授信審批和項目準備階段，預計未來兩年內(nèi)陸續(xù)完成貸款投放。

首創(chuàng)“一帶一路”基金

作為“一帶一路”倡議的基礎內(nèi)容，基礎設施互聯(lián)互通的建設必不可少，基礎設施情況制約了經(jīng)濟發(fā)展和沿線國家深化合作，但“一帶一路”沿線大多是新興經(jīng)濟體和發(fā)展中國家，經(jīng)濟水平欠發(fā)達，受制于沿線國家政府財力有限、資本市場和金融體系發(fā)展相對緩慢、跨境金融合作層次較低等因素，普遍存在巨大資金缺口，急需外部力量支持。

據(jù)IMF測算，未來五年，僅“一帶一路”沿線國家基礎設施建設累計投資額將超過3萬億美元。由此可見，“一帶一路”區(qū)域內(nèi)資金難以滿足其投資增長需求，龐大的戰(zhàn)略計劃僅依靠政策性金融、開發(fā)性金融支持遠遠不夠，運用社會資本也難以一蹴而就，商業(yè)銀行信貸資金參與必不可少。

為此，早在2015年中信銀行就開辟了“一帶一路”基金的業(yè)內(nèi)新形式。據(jù)了解，中信銀行的“一帶一路”資金主要分為兩部分，一是設立“一帶一路”母基金。作為實施中信銀行“一帶一路”戰(zhàn)略的核心要素及重要舉措，投資于“一帶一路”區(qū)域內(nèi)的項目。該基金注冊地在天津，以有限合伙形式搭建，由中信銀行下屬私募基金管理公司作為基金管理人，首期規(guī)模200億元。

截至2017年1月末，中信銀行“一帶一路”基金創(chuàng)設規(guī)模達千億元，已有效支持了廣州、杭州等12個“一帶一路”重點城市的基礎設施建設，投向行業(yè)涵蓋軌道交通、城市有機更新、棚戶區(qū)改造、新農(nóng)村建設和生態(tài)文化五大領域，得到當?shù)卣母叨日J可。

二是設立海外“一帶一路”主題基金。在境外方面，中信銀行全資子公司信銀投資聯(lián)合中信證券國際在香港發(fā)起設立以海外業(yè)務為主的信銀“一帶一路”基金?；鹂傄?guī)模5億美元，主要用于投資中國及“一帶一路”區(qū)域中的東盟國家的基建、能源、交通及伴隨而來的金融、消費等行業(yè)中的優(yōu)質(zhì)企業(yè)。在基金投資策略方面，計劃不超過基金總規(guī)模的20%投資于中國區(qū)項目，40%投資于“一帶一路”區(qū)域中的東盟國家項目，海外其余地區(qū)為40%。具體投向方面，計劃50%投資于基建行業(yè)，包括公路橋梁、高速公路、港口、機場、住宅、能源及通訊行業(yè);50%投資于其他伴隨大基建概念的消費品、金融及科技行業(yè)。

投融資服務

“一帶一路”沿線國家多為發(fā)展中國家，經(jīng)濟建設和社會發(fā)展的資金需求量巨大，非某一個國家所能獨立負擔。搞好“一帶一路”建設的投融資合作，需要著力搭建利益共同體。中信銀行近年來在跨境并購和項目融資領域都進行了充分的實踐，積累了一定的經(jīng)驗。

跨境并購方面，中信銀行為中國化工集團收購瑞士先正達集團500億美元交易和珠海艾派克科技股份有限公司34.8億美元收購美國利盟公司提供融資服務;海外債券承銷領域，充分發(fā)揮信銀投資海外發(fā)債1號牌的牌照優(yōu)勢，分別為江蘇瀚瑞投資控股有限公司及丹陽投資集團有限公司在海外發(fā)行3億美元債券提供了承銷服務，并儲備了一批優(yōu)質(zhì)境內(nèi)企業(yè)赴海外發(fā)債的重點項目;項目融資領域，為“一帶一路”沿線國家的基礎設施建設重點項目提供融資服務，聯(lián)合中信建設積極介入英國皇家阿爾伯特港商業(yè)房地產(chǎn)一期開發(fā)建設2.125億英鎊項目。

目前，全球經(jīng)濟發(fā)展進入了一個動力減弱、增速放緩和全球治理乏力的新階段，經(jīng)濟全球化走到十字路口，中國的全球性角色地位凸顯，中國提出的“一帶一路”倡議，將引領新一輪全球化發(fā)展的思想，為增進全球治理、同沿線國家分享發(fā)展機遇、實現(xiàn)共同繁榮，提供“中國方案”。

“一帶一路”建設是一項復雜、長期的系統(tǒng)性工程，中信集團副總經(jīng)理、中信銀行董事長李慶萍表示，面對國家新戰(zhàn)略實施的歷史機遇，中信銀行將依托集團強大的綜合經(jīng)營優(yōu)勢，舉全行之力，貫徹中央“一帶一路”倡議意圖、支持戰(zhàn)略實施，堅定走在支持“一帶一路”建設前列，助力“一帶一路”沿線地區(qū)經(jīng)濟發(fā)展，成為支持“一帶一路”建設的主力銀行。

2017年是中信銀行成立30周年。30年間，中信銀行銳意進取、不斷創(chuàng)新，充分發(fā)揮中信集團金融與實業(yè)并舉的獨特優(yōu)勢，經(jīng)營業(yè)績穩(wěn)步提升;近年來，更是以建設“最佳綜合融資服務銀行”為發(fā)展愿景，快速提升綜合融資服務能力，為企業(yè)品牌注入了新的活力，也為客戶提供了更全面、專業(yè)、貼心的綜合金融服務。