財務(wù)風險的防范與管理研究

苗福穎

摘要：財務(wù)風險在組織的經(jīng)營過程中無處不在，如影隨形。資金是支撐組織順利運轉(zhuǎn)的血液，資金合理高效地使用需要組織具有完善的財務(wù)風險防范與管理能力。組織在日常運轉(zhuǎn)中，投資、融資、存貨管理、應(yīng)收賬款回收情況、利益的分配、負債率的情況等出現(xiàn)財務(wù)風險，都會導(dǎo)致組織陷入財務(wù)危機，給組織帶來嚴重的損失。可以說組織建立財務(wù)風險防范與管理機制，才能確保每一筆資金合理運用，確保組織的血液源源不斷。基于此，本文對財務(wù)風險的防范與管理進行了相關(guān)研究，以期研究結(jié)果能為財務(wù)風險防范與管理工作提供一定的指導(dǎo)性建議。

關(guān)鍵詞：財務(wù)風險；防范；管理

盡管財務(wù)風險具有諸多不確定性，但組織的財務(wù)風險形成原因大致可以分為組織存在道德風險、組織的管理者對財務(wù)風險缺乏正確的認識、組織的財務(wù)決策缺乏科學性等。在對這些原因進行分析與了解后，組織的財務(wù)管理人員才能對財務(wù)風險有一個較為全面的認識，才能有具體的方向來制定規(guī)避財務(wù)風險的措施。在對財務(wù)風險成因進行了解后，對財務(wù)風險進行識別和評價則成了防范財務(wù)風險的重中之重，只有準確識別風險內(nèi)容和大小，才能采取相應(yīng)的應(yīng)急及解決措施，有的放矢地、針對性地對相應(yīng)的風險進行規(guī)避，從而達到較好的風險規(guī)避效果。本文采用文獻法及結(jié)合個人工作經(jīng)驗，分析了財務(wù)風險的成因，進而提出了相應(yīng)的解決措施。

一、財務(wù)風險形成的原因

（一）組織存在道德風險

組織的道德風險主要是指組織在市場經(jīng)濟活動中存在各種欺詐、違約、投機取巧等行為。從各大媒體的報道中可以看出，因財務(wù)作假引起組織倒閉或出現(xiàn)信任危機的案例數(shù)不勝數(shù)，比如，曾經(jīng)被《商業(yè)周刊》評出2000年最佳投資銀行的美國第四大投行雷曼兄弟公司，因為做假賬編造虛假資產(chǎn)負債情況，掩蓋自身的經(jīng)營問題，最后導(dǎo)致企業(yè)倒閉。而四大會計師事務(wù)所畢馬威也因為卷入做假賬丑聞，為平息丑聞采取財務(wù)賠償?shù)却胧?，并使其信譽一度受到外界的質(zhì)疑，給企業(yè)的財務(wù)造成了一定的風險。像這種存在道德風險的組織極易為組織的融資、籌資及營銷等活動造成很大的負面影響，進而導(dǎo)致組織出現(xiàn)財務(wù)危機。

（二）組織管理者缺乏風險意識

財務(wù)風險的不確定性和偶發(fā)性，使得部分組織對尚未發(fā)生的或在較長一段時間內(nèi)未發(fā)生的財務(wù)風險疏于防范，缺乏相應(yīng)的風險意識。財務(wù)風險是貫穿于財務(wù)工作中的投融資活動、籌資活動、存貨管理活動、利益分配活動等任何一項財務(wù)及經(jīng)營管理活動，組織的財務(wù)管理人員及管理者缺乏相應(yīng)的財務(wù)風險管理及防范意識，極易以主觀的思維片面地認為組織現(xiàn)階段的資金是較為安全，以及財務(wù)風險在現(xiàn)階段暫時不會出現(xiàn)等觀點，進而缺乏為組織建立健全財務(wù)風險識別、預(yù)警和防范機制的主觀能動性。

（三）組織財務(wù)決策缺乏科學性

長期以來，部分組織在進行決策的過程中多采用經(jīng)驗決策和主觀決策法，這種決策方法易讓組織無法全面地對組織內(nèi)外部情況進行科學地判斷。組織決策缺乏科學性，一方面與組織領(lǐng)導(dǎo)者自身的專業(yè)素質(zhì)有關(guān)，另一方面也與組織的結(jié)構(gòu)有關(guān)。缺乏對決策信息進行專業(yè)性判斷的領(lǐng)導(dǎo)及簡單或不健全的組織結(jié)構(gòu)，讓組織或難以提供科學的財務(wù)分析報告，或其所提供的財務(wù)信息沒有發(fā)揮出應(yīng)有的作用，進而讓組織因為決策失誤而導(dǎo)致組織陷入財務(wù)危機。

（四）組織資產(chǎn)流動性較差

在現(xiàn)代組織中，有部分組織開始信奉“現(xiàn)金為王”的觀點，流動資金是一個組織的血液，血液無法流通的組織必然會遇到資金周轉(zhuǎn)問題，繼而導(dǎo)致組織經(jīng)營困難。在組織的財務(wù)風險中資產(chǎn)流動性差也是導(dǎo)致其產(chǎn)生的主要原因之一。造成組織出現(xiàn)資產(chǎn)流動性差的現(xiàn)象主要在于組織沒有根據(jù)市場情況盲目進行產(chǎn)品生產(chǎn)，造成產(chǎn)品積壓，存貨周轉(zhuǎn)率低；組織為了開拓市場盲目選擇合作伙伴或銷售方，結(jié)果導(dǎo)致組織應(yīng)收賬款大量增加，在現(xiàn)行市場尚不完善的情況下，合作違約等現(xiàn)象難以避免，進而導(dǎo)致組織應(yīng)無法順利收回應(yīng)收賬款，而出現(xiàn)壞賬，引起企業(yè)財務(wù)風險。

（五）組織資本結(jié)構(gòu)不合理

資本結(jié)構(gòu)主要是指組織全部資金來源中權(quán)益資金與負債資金的比例關(guān)系。資本結(jié)構(gòu)中，負債率過高或過低都不利于組織合理利用資金。負債率過低或沒有負債率，組織的資金利用有限，進而可能喪失較好的投資機會，影響組織的發(fā)展壯大；而負債率過高則可能導(dǎo)致組織背負沉重的債務(wù)和利息壓力，影響組織的償債能力，進而加重組織的財務(wù)風險。

二、財務(wù)風險的防范和控制措施

（一）建立財務(wù)風險識別和評價體系

風險是一個看不見摸不著且不定性的事物。財務(wù)風險意識的樹立不能僅憑抽象的思維方式或警覺性來進行，而是需要一套貫穿財務(wù)工作始終的完整的流程體系來支撐。對于風險，首先財務(wù)人員要有具備識別風險的能力，能準確判斷出哪些內(nèi)容屬于風險，哪些內(nèi)容不屬于風險。目前常用的財務(wù)風險識別方式主要有：一德爾菲法，即通過匿名方式向相關(guān)專家提供調(diào)查問卷，并反復(fù)多次進行測試，最后得出較為一致的集體判斷結(jié)果。二頭腦風暴法，即通過小組成員無限制地發(fā)揮思維，盡可能多地識別出組織存在的財務(wù)風險，最終在眾多結(jié)論中，總結(jié)出較為核心和準確的財務(wù)風險。三財務(wù)報表法，即通過主要財務(wù)指標，來衡量其對組織的影響程度，進而判斷組織的財務(wù)風險，該方法需要組織的財務(wù)管理人員具備較高的財務(wù)管理知識和風險識別知識，且財務(wù)報表不受組織相關(guān)利益群體的影響，才能發(fā)揮良好的識別作用。而風險評價體系的建立，主要基于財務(wù)風險識別體系，對已識別出的財務(wù)風險，采用專業(yè)性的工具判斷給出相應(yīng)的決策參考意見，再將識別及評價出的財務(wù)風險整理成相關(guān)報告進行風險研究。

（二）完善風險防范機構(gòu)設(shè)置

在財務(wù)人員對財務(wù)風險進行識別及評價后，需要專業(yè)的風險防范機構(gòu)和風險防范人員對風險問題進行及時調(diào)整與解決，盡量將財務(wù)風險造成的損失最小化。財務(wù)風險防范機構(gòu)在專業(yè)的風險防范人員的管理下，對識別及評價出的財務(wù)風險制定相應(yīng)的預(yù)警措施，并對項目在實行之前進行事先控制，實行過程中進行事中監(jiān)督，實行完成后進行事后總結(jié)，對每一個環(huán)節(jié)進行實時監(jiān)督，科學管理，并對在監(jiān)督過程中未按程序及規(guī)定執(zhí)行的行為，要進行及時檢測，判斷原因，對項目中途出現(xiàn)的問題應(yīng)積極采取相應(yīng)的緊急預(yù)案，確保項目在規(guī)定時間內(nèi)順利進行。

（三）建立存貨及應(yīng)收賬款管理機制

組織的流動資產(chǎn)，存貨占有相當大的比重。對于存貨的管理組織可采用最佳訂貨批量模型來確定最低存貨量，進而減少因存貨過量、存貨積壓嚴重、存貨管理困難等給組織造成的損失。對于應(yīng)收賬款給組織帶來的資金壓力問題，組織應(yīng)建立完善的應(yīng)收賬款管理體系，對應(yīng)收賬款的風險進行嚴格評估與控制，利用信息系統(tǒng)建立客戶信用評價機制，通過多渠道收集合作客戶的過往信譽和財務(wù)狀況，謹慎與有信譽問題的客戶簽訂相關(guān)合同，同時采用第三方保險單位對相關(guān)應(yīng)收賬款進行賠保，定期分析賬齡，緊密跟蹤應(yīng)收賬款回籠情況，合理制定賒銷額度和收款政策，嚴格控制應(yīng)收賬款風險，減少壞賬損失。

三、結(jié)束語

綜上所述，財務(wù)風險的產(chǎn)生無處不在，且具有不確定性，對于財務(wù)風險的防范與控制，需要組織財務(wù)管理人員清楚地了解組織財務(wù)風險產(chǎn)生的原因，并針對原因進行相應(yīng)的財務(wù)風險管理。同時，財務(wù)風險管理并不能靠抽象的思維及過往經(jīng)驗進行判斷，需要通過科學的風險識別及評價措施來進行規(guī)避。在財務(wù)風險識別及評價體系貫穿財務(wù)工作始終的過程中，專業(yè)的財務(wù)風險人員對潛在的財務(wù)風險進行監(jiān)督與控制，比如組織的負載率、資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率及組織的道德風險等，進而對發(fā)現(xiàn)的財務(wù)風險提出相應(yīng)的解決措施，避免組織因財務(wù)風險而陷入經(jīng)營困境。

參考文獻：

[1]劉華強.財務(wù)風險的防范與管理研究[J].商場現(xiàn)代化，2015（32）：192-193.

[2]劉永滿.企業(yè)財務(wù)風險的防范與管理控制[J].產(chǎn)業(yè)與科技論壇，2013，12（2）：218-219.

[3]陳潔.企業(yè)財務(wù)風險的成因及防范管理分析[J].經(jīng)濟研究導(dǎo)刊，2010（19）：87-89.

（作者單位：營口經(jīng)濟技術(shù)開發(fā)區(qū)濱海工業(yè)區(qū)管理委員會）