論我國金融風險控制

張曉霞

（大同煤礦集團有限責任公司二醫(yī)院，山西 大同 037026）

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論我國金融風險控制

張曉霞

（大同煤礦集團有限責任公司二醫(yī)院，山西 大同 037026）

［摘 要］金融是現(xiàn)代市場經(jīng)濟的核心和動脈，金融又是一把雙刃劍，金融風險伴隨著金融活動的全部過程。本文分析了我國金融風險的類別，并提出了金融投資風險的控制措施，旨在為今后的研究提供理論基礎(chǔ)和技術(shù)指導。

［關(guān)鍵詞］金融風險；分類；控制措施

1　我國金融風險的分類

1.1人為操作風險

金融產(chǎn)品的操作風險主要是指由于金融投資管理者對于金融產(chǎn)品的經(jīng)營管理及投資決策不當所帶來的金融風險。出現(xiàn)操作風險的原因主要有兩方面。首先，金融投資管理人員的綜合能力較差，為金融投資帶來較大的風險威脅。其次，由于投資者或是投資管理團隊的整體管理能力有待提高，是造成金融產(chǎn)品投資風險的重要誘因。

1.2市場風險

市場風險主要是由于市場上的匯率或是估價的變動所導致的金融投資者的本金或是收益受到影響的潛在風險因素。造成金融投資出現(xiàn)市場風險的主要原因是由于金融工具的市場價格是波動變化的，如果金融投資者對于市場分析能力不強，則會導致金融投資遭受市場風險。根據(jù)市場風險產(chǎn)生原因的不同可將其分為系統(tǒng)性風險及非系統(tǒng)性風險兩種情況。

1.3流動性風險

流動性風險主要是由于金融投資者在金融市場投資活動中，將大量的資金集中投資于某些金融工具，而投資的金融產(chǎn)品在短期內(nèi)由于難以變現(xiàn)，導致金融投資者出現(xiàn)資金使用緊張的問題。如果金融產(chǎn)品的價格波動幅度不大，而且金融投資者對此金融產(chǎn)品的投資規(guī)模不大時，并不會出現(xiàn)流動性風險。

1.4信用風險

信用風險其實質(zhì)就是違約風險，由于金融投資交易的雙方未能按合同規(guī)定履行各自義務(wù)，造成金融投資產(chǎn)品出現(xiàn)風險。隨著金融投資產(chǎn)品的準入門檻也不斷降低，各種債券及貨幣基金等金融產(chǎn)品已經(jīng)成為當前金融投資的重要內(nèi)容，如金融產(chǎn)品的發(fā)行主體出現(xiàn)破產(chǎn)或是虧損等，會直接導致公司債券及股票價格的下跌，導致金融產(chǎn)品出現(xiàn)信用風險。

2　金融投資風險的控制措施

2.1加強風險分類控制

由于金融市場上在種類和性質(zhì)方面有很大差異，因而每個商品所面臨的風險也不盡相同，這些風險的種類多種多樣，即使面對同一種風險，這些差別很大的商品也會做出完全不同的反應(yīng)。因此，如果想要把投資者在投資過程中將要面對的金融投資風險和財產(chǎn)損失降至最低，必須進行金融投資過程中的風險分類。

對于投資風險分類控制，具體的做法是預測評估金融投資的不同商品可能遇到的各個風險，對于不同的金融商品的不同金融投資風險做出科學合理有針對性的應(yīng)對策略。事實上，由于金融市場的復雜性和投資者的不謹慎，很多投資者在沒有深入研究投資將要面臨的風險和問題的基礎(chǔ)上就對某個單一的金融商品進行大量投資。這種錯誤的行為在增加投資者所投資商品投資風險的同時，還增加了投資者受損的幾率。選擇多種不同的金融商品形成一個科學合理的投資組合之后再進行投資，才是值得推薦的做法。由此可見，在金融投資的過程中，投資者為了獲得最大利益，要從不同的方面著手對風險進行合理的控制，對于自身的金融投資商品風險進行合理評估，并且分散自己的資金，采取多樣化的投資組合策略，建立能使金融投資風險降到最低的投資組合，在投資的過程中獲得最大收益。

2.2完善金融投資主體相關(guān)的制度、機制

防范金融投資的操作風險，必須完善金融投資主體的管理結(jié)構(gòu)，并進一步強化風險控制機構(gòu)的作用，在組織結(jié)構(gòu)上避免金融產(chǎn)品操作風險的發(fā)生。完善的內(nèi)部控制制度，也是避免金融投資主體操作風險發(fā)生的重要措施。對于重要的金融投資決策活動進行完善的記錄與動態(tài)的監(jiān)督檢查，建立金融投資風險控制管理預案，確保風險控制的實時開展?？刂平鹑谕顿Y操作風險，應(yīng)在金融企業(yè)內(nèi)部建立完善的風險管理責任制度，促使金融投資管理機構(gòu)的工作人員各司其職，并借助于問責制度，對于操作管理出現(xiàn)問題的金融投資管理人員追究管理責任。為了提高對于金融投資風險的防范規(guī)避能力，應(yīng)在金融機構(gòu)主體內(nèi)部完善信息交流機制，通過集思廣益來提高對于金融投資風險的防范控制能力。

2.3加強風險評估

金融投資過程中，金融風險的評估是投資者作投資決策的重要依據(jù)，使投資者了解并合理控制和應(yīng)對外界一些不利于金融投資的因素，降低金融投資過程中的風險和損失。風險不是一直固定不變的，因此對于風險評估也要不斷更新變化。只有時刻對所產(chǎn)生的風險作出判斷和評估，才能使外界風險減少對投資者自身投資的的金融商品的不利影響。風險評估為風險和利益的科學配置提供了相對可靠的依據(jù)。投資者均想獲得最大的投資收益，但收益總是伴隨著風險，投資者就要面臨著非常大的風險，因此，根據(jù)風險評估對所產(chǎn)生的風險和利益進行合理的配置，可以使得金融投資風險得到合理的控制，投資者能夠獲得最大的投資收益。

3　結(jié) 語

伴隨著市場經(jīng)濟的深入發(fā)展，我國的金融市場正在走向成熟，金融投資者也有了更多選擇。在進行閣金融投資的過程中，投資者應(yīng)結(jié)合自身實際，將所有的影響因素考慮周全，最終選擇合適的投資方式。與此同時，還要不斷完善金融投資主體相關(guān)制度及機制，做好金融投資的統(tǒng)籌規(guī)劃等工作，確保我國金融市場的健康和蓬勃發(fā)展，促進我國經(jīng)濟的發(fā)展和社會的進步。

主要參考文獻

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［收稿日期］2015-12-01

［中圖分類號］F830.42

［文獻標識碼］A

［文章編號］1673-0194(2016)02-0130-01

doi：10.3969/j.issn.1673 - 0194.2016.02.100