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    我國現(xiàn)行條件下的銀行未來發(fā)展模式研究

    2016-12-22 04:09:44
    經(jīng)營者 2016年20期
    關鍵詞:自由化商業(yè)銀行銀行

    覃 瑀

    我國現(xiàn)行條件下的銀行未來發(fā)展模式研究

    覃 瑀

    隨著我國金融體制的深入改革,我國銀行的發(fā)展模式已經(jīng)出現(xiàn)了一定程度的不適應。本文從實際的中國市場,選取金融自由化的市場角度進行詳細分析。再分析我國目前商業(yè)銀行的發(fā)展現(xiàn)狀,為后續(xù)市場和銀行相結(jié)合,探索出適合的未來發(fā)展模式做準備。最后,提出我國銀行未來發(fā)展模式的借鑒,最重要的一步就是找出實現(xiàn)發(fā)展模式的路徑。希望本文的研究能為中國銀行未來發(fā)展模式提出一定的理論意義。

    金融自由化市場 商業(yè)銀行 未來發(fā)展模式

    一、金融自由化的中國市場條件分析

    研究銀行的發(fā)展模式,首先要分析我國目前的金融市場條件。金融自由化從利率自由化、金融業(yè)務自由化和金融市場自由化三個角度進行分析。

    (一)中國利率自由化的發(fā)展現(xiàn)狀

    中國的利率自由化進程在10年前發(fā)展就非常迅速,并且已經(jīng)形成了一定的規(guī)模和相當?shù)某晒?。我國在金融債券市場和企業(yè)債券市場的全國金融市場的利率都實現(xiàn)了市場化。2013年,中國人民銀行通過放松利率管理和推動產(chǎn)品創(chuàng)新等多個層面加速推進了利率市場化改革。主要有幾個方面的體現(xiàn):首先,全面放開了貸款利率的管制,股份制商業(yè)銀行可根據(jù)客戶的要求,結(jié)合風險溢價水平自行決定貸款價格,采取差異化定價;其次,建立貸款基礎利率集中報價和發(fā)布機制;最后,穩(wěn)步推進同業(yè)存單的市場流通。所以,我國利率自由化市場的改革也經(jīng)過了一定時期的發(fā)展。

    (二)中國金融業(yè)務自由化發(fā)展的現(xiàn)狀

    隨著中國金融業(yè)務自由化的深入和中國企業(yè)發(fā)展進程的不斷深入,中國企業(yè)成就了一批具有國際競爭力的金融控股集團,商業(yè)銀行發(fā)展至今最具金融業(yè)務自由化發(fā)展代表的就是中信銀行。其目前已發(fā)展成了以金融為核心的大型綜合性金融控股集團,涉及多個金融領域和行業(yè),且具有相當高的水平。

    (三)中國金融市場自由化發(fā)展的現(xiàn)狀

    從立法的角度來看金融市場中的銀行設立要求。我國《商業(yè)銀行法》規(guī)定,普通商業(yè)銀行的最低注冊資本金是10億元;城市合作商業(yè)銀行最低注冊資本金為1億元;農(nóng)村合作商業(yè)銀行的最低注冊資本金為5000萬元人民幣。同時,最低注冊資本必須以實繳資本來登記。根據(jù)2015年的金融統(tǒng)計數(shù)據(jù),我國已建立銀行類金融機構(gòu)有4000家。我國與港澳臺金融市場自由化的合作在不斷深化,截止到2015年,臺資銀行在大陸共計設置了15家銀行,其中,1家合資;1家獨資,剩下的屬于母行直屬。同年的年末數(shù)據(jù)顯示,外資銀行在我國全國27個省設立的網(wǎng)點達將近1000個。具體情況如表1:

    表1 中國外資銀行金融資產(chǎn)情況一覽

    二、中國商業(yè)銀行發(fā)展現(xiàn)狀分析

    中國商業(yè)銀行經(jīng)過了十年之多的發(fā)展,基本完成了股份制改造,諸多銀行已上市成功。商業(yè)銀行目前的發(fā)展模式結(jié)合本土的特色情況下,逐步和國際接軌,其資產(chǎn)質(zhì)量、核心競爭力和公司治理機制都有很大進步。

    (一)我國銀行資產(chǎn)運營情況分析

    從資產(chǎn)情況分析,中國當前的商業(yè)銀行體系主要由四大國有大型銀行(中、農(nóng)、工、建)、全國性股份制銀行(交通、中信等)、城市商業(yè)銀行、農(nóng)村商業(yè)銀行(農(nóng)信社、重慶農(nóng)商行等)、外資銀行等組成。從資產(chǎn)規(guī)模角度而言,我國目前規(guī)模增速遠遠超過國際同業(yè)水平。根據(jù)《2015年中國商業(yè)銀行運營報告》數(shù)據(jù)統(tǒng)計顯示,我國截止到2014年末的總規(guī)模超過129萬億RMB,同比前一年的118.8萬億增長了近10萬億元。各類商業(yè)銀行資產(chǎn)同比增長情況具體如圖1所示。

    圖1 中國各類的商業(yè)銀行資產(chǎn)同比增長情況

    從資本盈利情況分析,根據(jù)《中國金融統(tǒng)計年鑒》數(shù)據(jù)資料整理發(fā)現(xiàn),我國商業(yè)銀行在2015年底的整體資產(chǎn)利潤率超過了1.43%,整體資本利潤率是其的7倍,整體而言是高于國際同行業(yè)的水平。當然,在所有的盈利結(jié)構(gòu)中,占據(jù)最大部分的還是利息的收入。2015年,受到股市震蕩的巨大影響和本身的利差變動規(guī)模變動影響,2015年的比2014年的凈利息收入增加了9.3%點。

    (二)中國商業(yè)銀行市場價值分析

    從理論上而言,商業(yè)銀行的市場價值,如果是上市銀行的話,它的股價一定程度上決定了市場價值。但是結(jié)合我國市場的實際情況,銀行的盈利能力和分紅比率其實對于未來情況預測的準確性不太高,也就是基本面的分析可能不太穩(wěn)定。遵守理論和現(xiàn)實的雙重意義角度,利用市場和公司的經(jīng)驗書,基于概率統(tǒng)計原理進行分析檢驗,討論其股價帶來的市值影響。盈利能力、分紅比例、財務表現(xiàn)、股權結(jié)構(gòu)等都是影響股價的因素,本文主要通過研讀大量文獻總結(jié)其具體的影響。

    胡其偉(2015)在其博士畢業(yè)論文中,通過對以上四個股價影響因素,加上發(fā)展速度和其他因素等6個因素進行了回歸模型設計檢驗之后發(fā)現(xiàn),市場也就是反應到股價對總資產(chǎn)的收益率給予的關注度并不高,當期的現(xiàn)金分紅比例也不顯著影響股價檢驗結(jié)果。所有因素里凈息差對股價影響更為顯著,也就是市場對高息差的銀行的未來發(fā)展前景更為看好。從目前上市銀行的經(jīng)營管理角度而言,銀行應該不斷提升核心的盈利能力,適當制定股利分配政策,不要盲目追究高分紅比例,并且要偶針對性的管理財務指標,實現(xiàn)長期和短期的利益統(tǒng)一。

    三、我國現(xiàn)行條件下的銀行未來發(fā)展模式借鑒

    (一)分離專注型的全能銀行

    所謂全能銀行,就是傳統(tǒng)意義上的商業(yè)銀行模式+保險公司+投資銀行。但是目前的發(fā)展主要是不斷剝離出保險公司,轉(zhuǎn)向公司的核心業(yè)務模塊。結(jié)合目前銀行的發(fā)展趨勢和目前我國的具體條件,分離專注(銀行證券)型全能銀行發(fā)展的必然性有以下幾點:

    1.全資控股下資源、信息共享便利。因為公司屬于全資控股,其子公司的高層領導和決策人員依然是全能銀行集團內(nèi)部人員,憑借現(xiàn)代高科技的通訊技術,可以更好地實現(xiàn)物質(zhì)和信息資源的共享。旗下子公司向企業(yè)提供商業(yè)銀行貸款和證券融資等金融業(yè)務服務和產(chǎn)品,可以從更多方面、層次和角度收集企業(yè)相關信息,觀察企業(yè)行為,對企業(yè)財務、發(fā)展趨勢作更深入的了解和分析。

    2.系統(tǒng)內(nèi)金融更加安全。獨立核算,分散經(jīng)營的最大好處就是分散了總部的風險,實現(xiàn)“內(nèi)在防火墻”對系統(tǒng)內(nèi)金融安全的維護效果。也就是萬一子公司因經(jīng)營不善倒閉關門,不會過多影響總部的經(jīng)營和總體信譽。也就是不會由于其中某一鏈條的某一環(huán)節(jié)出現(xiàn)風險或遭到破壞,而使得整個系統(tǒng)面臨風險。當然還有業(yè)務專注經(jīng)營下,金融產(chǎn)品的品牌效應。

    (二)專業(yè)銀行模式

    所謂專業(yè)銀行,主要是從專業(yè)角度進行財富管理的銀行,一般有其特定的客戶群和業(yè)務范圍。因為從事專業(yè)的銀行往往在規(guī)模上不敵大型銀行,受業(yè)務類型及覆蓋范圍等條件的限制,資產(chǎn)規(guī)模普遍不大,因此我們有時也會稱之為中小型銀行。專業(yè)銀行分類可以分為三種類型:信用卡專業(yè)銀行、住房抵押貸款專業(yè)銀行、消費者貸款專業(yè)銀行。因為銀行和企業(yè)之間存在天然的對應關系。中小型企業(yè)具有廣闊的發(fā)展前景,中小型企業(yè)在業(yè)務范圍上較為集中,對地區(qū)較為熟悉,中小型銀行恰好具有提供金融支持和相關業(yè)務支持的能力。

    四、我國現(xiàn)行條件下商業(yè)銀行轉(zhuǎn)型發(fā)展路徑

    結(jié)合我國商業(yè)銀行目前的發(fā)展情況和我國金融市場的自由化水平,中國商業(yè)銀行的轉(zhuǎn)型發(fā)展模式可以從以下幾個方面進行,以此提升核心競爭力。具體的發(fā)展路徑如下:

    (一)傳統(tǒng)商業(yè)銀行模式向四位一體化業(yè)務模式轉(zhuǎn)型

    所謂四位一體,即交易銀行+商業(yè)銀行+投資銀行+私人銀行四位一體的全功能銀行模式。傳統(tǒng)的商業(yè)銀行模式主要是以信貸業(yè)務為核心利潤來源的業(yè)務經(jīng)營模式,因為金融自由化改革的深化,傳統(tǒng)模式已開始面臨著一些風險。

    圖3 虛擬銀行新構(gòu)想

    1.全力發(fā)展交易商業(yè)銀行業(yè)務,建立適合自身特點的組織架構(gòu)。從領先的外資銀行經(jīng)驗來看,通常這些銀行在交易商業(yè)銀行業(yè)務上都有一個可以使效率最大化的組織結(jié)構(gòu)。在進行重點業(yè)務發(fā)展時要明確兩大問題:是否設置專門的商業(yè)銀行交易管理部門;采用的組織類型。目前主要有三種典型類型:區(qū)域事業(yè)部型組織,主要是以地區(qū)劃分為依據(jù),每個區(qū)域的分支機構(gòu)都有獨立的交易銀行產(chǎn)品和職能,其商業(yè)模式一般由本地市場所驅(qū)動;產(chǎn)品事業(yè)部型組織,依據(jù)產(chǎn)品不同進行的劃分,產(chǎn)品線有獨立的產(chǎn)品管理、客戶服務和運營團隊,橫跨各個區(qū)域;職能型組織,交易銀行部門與客戶部門并行為客戶提供服務,如以查打銀行的全球交易以條線匯報為主,對區(qū)域的客戶部門虛擬匯報,對于產(chǎn)品經(jīng)理和客戶經(jīng)理實行雙重激勵。

    2.以金融服務能力向私人商業(yè)銀行業(yè)務轉(zhuǎn)型。我國私人銀行起步較晚,認知度也比較低,但是目前國內(nèi)經(jīng)濟發(fā)展形勢已經(jīng)給予私人銀行一定的存在機遇和條件。發(fā)展策略建議主要有兩點:一是做好經(jīng)營模式與組織機構(gòu)的轉(zhuǎn)變。經(jīng)濟的發(fā)展和部分富人群的財富積累,國內(nèi)商業(yè)銀行應將發(fā)展私人商業(yè)銀行務作為未來的戰(zhàn)略發(fā)展目標。二是規(guī)范操作加強風險管理。由于私人銀行客戶起點高,資金量相對巨大,相應的風險程度也較普通客戶大得多。我國私人銀行的發(fā)展一定要借鑒國外的先進監(jiān)管經(jīng)驗,如10年前花旗銀行在日本機構(gòu)涉嫌的多項違法業(yè)務,我國一定要做到發(fā)展與管控并存。

    (二)統(tǒng)籌規(guī)劃地進行實體網(wǎng)點建設

    從建設速度上看,中國商業(yè)銀行的網(wǎng)點整體建設速度趨緩。2015年,上市銀行網(wǎng)點增量1641家。具體的增量如圖2所示。

    圖2 我國上市銀行網(wǎng)點增量對比圖

    從網(wǎng)點布局上看,我國商業(yè)銀行在區(qū)域上各有側(cè)重,都比較注重深度開發(fā)沿海地區(qū)的市場。綜合全國情況來看,中小型銀行應該積極嘗試網(wǎng)點業(yè)態(tài)多樣化發(fā)展。為了能夠更好地獲得發(fā)展,有的地方性小銀行進行并購重組,如河南省的地方性銀行,平頂山銀行、洛陽銀行等合并成為中原銀行,并購之后實力增強、人才結(jié)構(gòu)配置也發(fā)生變化,網(wǎng)點的設置也呈多樣化發(fā)展。民生、招商、興業(yè)以在經(jīng)濟中心城市鋪設“小而密”的零售、社區(qū)/小微支行為重點,加快機構(gòu)建設步伐。

    虛擬銀行方面,各股份制銀行均開始注重擴張和完善網(wǎng)絡銀行、手機銀行、電話銀行、遠程銀行等虛擬銀行渠道。原本網(wǎng)絡銀行收費的項目,為了擴大其業(yè)務范圍,進行了大規(guī)模的手續(xù)費減免。就連農(nóng)業(yè)銀行,原本辦理K寶需要48元的手續(xù)費,如今為了讓更多客戶使用手機銀行和網(wǎng)銀,全部免費辦理,大力推進移動支付、“直銷銀行”、“遠程銀行”等創(chuàng)新項目建設。

    (三)大力發(fā)展直銷商業(yè)銀行務模式

    互聯(lián)網(wǎng)和現(xiàn)代通信技術的飛速發(fā)展,使得直銷商業(yè)銀行模式逐步成為未來主要的發(fā)展模式之一。我國銀行開展直銷商業(yè)銀行業(yè)務,需要從以下幾個方面開展:首先,必須要有明確的戰(zhàn)略。將商業(yè)銀行的營銷模式與服務模式由人工化向智能化、自助化的轉(zhuǎn)變,明確戰(zhàn)略方向,為直銷商業(yè)銀行帶來增量價值。其次,客戶角度的客戶定位。做好統(tǒng)籌規(guī)劃,實現(xiàn)大規(guī)模低成本的擴張,縮小和傳統(tǒng)龍頭商業(yè)銀行的綜合差距。最后,建立高水平和高安全性的信息管理平臺系統(tǒng)。因為對于銀行的系統(tǒng)而言,安全是最基本,也是最重要的保障。

    (四)全力構(gòu)建虛擬商業(yè)銀行模式

    金融自由化和互聯(lián)網(wǎng)的迅速發(fā)展,極大程度上沖擊了傳統(tǒng)銀行的運營模式。虛擬銀行由此得到蓬勃發(fā)展,逐漸成為銀行發(fā)展的主流。但如今的虛擬商業(yè)銀行模式的建立屬于探索階段,我們需要發(fā)展和完善互聯(lián)網(wǎng)電子渠道,加速超級網(wǎng)銀的發(fā)展使用,創(chuàng)新金融產(chǎn)品并且擴大客戶群。具體的設想如圖3所示。

    拓建“網(wǎng)點+網(wǎng)絡”的新型金融超市。商業(yè)銀行應發(fā)展網(wǎng)點+網(wǎng)絡的新型金融超市,在網(wǎng)點和網(wǎng)絡上展示多種金融產(chǎn)品與增值服務,對客戶進行營銷,使客戶享受金融產(chǎn)品的咨詢、體驗、購買等服務。優(yōu)化住房、汽車等大消費、必需品的服務,深入開展與房地產(chǎn)公司、汽車專賣店等的合作,讓客戶在超市中就可以對多家商戶進行了解,根據(jù)需求獲得滿意的服務。

    借力“三網(wǎng)合一”,推進全流程服務?!叭W(wǎng)合一”可以實現(xiàn)虛擬銀行大環(huán)境的改善,商業(yè)銀行應從戰(zhàn)略高度上積極推進手機銀行、電視銀行等業(yè)務發(fā)展的新領域,圍繞技術創(chuàng)新拓展業(yè)務,為客戶帶來更多的信息接收終端,更為便捷的信息接收模式,也將為商業(yè)銀行提供更多展示產(chǎn)品的平臺。發(fā)揮集中平臺優(yōu)勢,進一步實現(xiàn)集約化經(jīng)營,建立集中式的電子、電話、電視銀行中心,實現(xiàn)銀行各方面服務的協(xié)調(diào)發(fā)展。

    (作者單位為中國農(nóng)業(yè)銀行股份有限公司重慶渝北支行)

    [1] 賽格.銀行未來發(fā)展模式的研究[D].北京:首都經(jīng)濟貿(mào)易大學,2010.

    [2] 胡其偉.金融自由化背景下中國商業(yè)銀行轉(zhuǎn)型發(fā)展研究[D].北京:對外經(jīng)濟貿(mào)易大學,2015.

    [3] 馬勇慧.長安銀行未來發(fā)展模式分析[J].財經(jīng)界,2015(5):44-45.

    覃瑀(1985—),女,重慶人,本科。]

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