科技高管資產(chǎn)配置：進(jìn)有收獲 退有保障

互聯(lián)網(wǎng)行業(yè)作為高新技術(shù)產(chǎn)業(yè)之一，創(chuàng)造了許多財(cái)富神話。作為由于互聯(lián)網(wǎng)行業(yè)含量高，吸引了越來(lái)越多的高級(jí)管理人才，今天的資產(chǎn)配置服務(wù)方案的主角王小姐就是一名新興高科技互聯(lián)網(wǎng)公司高管。

王小姐現(xiàn)年35歲，2021年稅費(fèi)后收入為150萬(wàn)元，生活開(kāi)支共計(jì)50萬(wàn)元。王小姐2021年底的投資組合規(guī)模800萬(wàn)元，其中700萬(wàn)元為現(xiàn)金管理類(lèi)產(chǎn)品，100萬(wàn)元為債券型公募基金產(chǎn)品。今年初，她從現(xiàn)金管理類(lèi)產(chǎn)品中取出200萬(wàn)元用于投資某股權(quán)私募基金，5年后到期，期間無(wú)現(xiàn)金回報(bào)。每年王小姐會(huì)將其收入支出盈余全部存入現(xiàn)金管理類(lèi)產(chǎn)品中。王小姐平時(shí)因?yàn)楣ぷ鬏^忙，且管理財(cái)富經(jīng)驗(yàn)不足，當(dāng)前大量資產(chǎn)投資以簡(jiǎn)單現(xiàn)金管理為主；她后續(xù)理財(cái)目標(biāo)是實(shí)現(xiàn)資產(chǎn)的保值增值，持續(xù)提升自己的資產(chǎn)性收入，更快實(shí)現(xiàn)積累財(cái)富。

資產(chǎn)配置診斷

1.她需要高達(dá)67%的流動(dòng)性么？

從王小姐資產(chǎn)結(jié)構(gòu)來(lái)看，她目前流動(dòng)性資產(chǎn)占比達(dá)67%。她每年凈收入超過(guò)100萬(wàn)元，存在大量現(xiàn)金沉淀，僅僅只是因?yàn)闆](méi)有時(shí)間管理，才選擇了最簡(jiǎn)單的現(xiàn)金管理產(chǎn)品。

2.她的投資經(jīng)驗(yàn)足以駕馭股權(quán)私募基金么？

股權(quán)投資基金這類(lèi)金融產(chǎn)品更適合一級(jí)市場(chǎng)從業(yè)人員和專業(yè)投資者進(jìn)行投資。如果只是因?yàn)橄Ｍ?cái)富增長(zhǎng)速度更快，才選擇了傳說(shuō)中一旦上市就能創(chuàng)造財(cái)富神話的股權(quán)私募基金，背后隱藏的風(fēng)險(xiǎn)巨大。

客群畫(huà)像

從資產(chǎn)端看，該類(lèi)客群資產(chǎn)量達(dá)到私人銀行級(jí)，但囿于工作強(qiáng)度較大，沒(méi)有時(shí)間理財(cái)，主要投資簡(jiǎn)單現(xiàn)金管理產(chǎn)品，投資經(jīng)驗(yàn)不足。

從收入端看，該類(lèi)客群身處新興行業(yè)，工作強(qiáng)度和波動(dòng)性較大，但收入高且每年增長(zhǎng)。

從投資需求看，該類(lèi)客群目睹財(cái)富神話，渴望更快積累財(cái)富，收益率要求高。從教育背景來(lái)講，容易接受新事物，能夠承受一定風(fēng)險(xiǎn)?？偨Y(jié)來(lái)說(shuō)，該類(lèi)客群如沙上之塔，外表光鮮但背后隱藏諸多風(fēng)險(xiǎn)，需要做好保障，才能放手去搏。

客群資產(chǎn)分解

我們建議科技精英客群將資產(chǎn)分為三類(lèi)進(jìn)行布局，即生活的錢(qián)、保命的錢(qián)，以及增值的錢(qián)，退有保障、進(jìn)有收獲，為科技精英放手事業(yè)拼搏筑起堅(jiān)強(qiáng)的后盾。

1.生活的錢(qián)。需要思考如果遇到行業(yè)不景氣或是公司裁員，導(dǎo)致收入驟然停止，怎樣才能保障現(xiàn)有的生活質(zhì)量不下降？

2.保命的錢(qián)。需要思考明天與意外哪一個(gè)先到，如果遇到突發(fā)疾病與意外，疊加收入停止，怎樣才有足夠的資金應(yīng)對(duì)？

3.增值的錢(qián)。需要思考如何在風(fēng)險(xiǎn)可控的情況下，如何實(shí)現(xiàn)財(cái)富持續(xù)增值，去創(chuàng)造更加富足的生活。

在剛需部分，我們建議客戶針對(duì)生活的錢(qián)，配置養(yǎng)老保險(xiǎn)（從退休后開(kāi)始領(lǐng)?。┖湍杲鸨ｋU(xiǎn)（從投保數(shù)年后開(kāi)始領(lǐng)?。?。養(yǎng)老保險(xiǎn)托底退休后的生活質(zhì)量，年金保險(xiǎn)保障未來(lái)每年都有現(xiàn)金流入，可以有效筑起生活質(zhì)量保障的安全線。針對(duì)保命的錢(qián)，我們建議客戶配置重疾險(xiǎn)和意外傷害險(xiǎn)，在未來(lái)遇到突發(fā)疾病或是意外的時(shí)候，可以獲得一筆資金覆蓋醫(yī)療費(fèi)用，確保醫(yī)療救助得到保障。

在增值部分，以王小姐為代表的科技精英客群風(fēng)險(xiǎn)偏好為“成長(zhǎng)型”，渴望得到資產(chǎn)的快速增值。根據(jù)“均值-方差”模型，建議客戶配備3%的商品及衍生品類(lèi)資產(chǎn)（如積存金），6%權(quán)益類(lèi)資產(chǎn)（如權(quán)益型理財(cái)、股票型基金），6%的混合類(lèi)資產(chǎn)（如混合型理財(cái)、固收+基金），以及75%的固定收益類(lèi)資產(chǎn)（如固收型理財(cái)、債券基金）。75%的固收類(lèi)資產(chǎn)打底基本收益水平，25%的商衍及權(quán)益資產(chǎn)配置可博取更高的資產(chǎn)收益，該方案將根據(jù)市場(chǎng)變化進(jìn)行動(dòng)態(tài)調(diào)整。

動(dòng)態(tài)調(diào)整

1. 當(dāng)客戶在收入和資產(chǎn)逐步增長(zhǎng)之后，可以追加年金險(xiǎn)的保費(fèi)，用以增厚未來(lái)的保障。

2. 在組建家庭擁有下一代后，可以增加終身壽險(xiǎn)的配置，并將后代作為受益人。

3. 資產(chǎn)配置組合根據(jù)股債資產(chǎn)的相對(duì)估值變化，對(duì)股債比例進(jìn)行調(diào)整，可定期與財(cái)富顧問(wèn)、投資顧問(wèn)進(jìn)行交互。