【不良貸款成因分析及防范對策】

【不良貸款成因分析及防范對策】

據(jù)銀監(jiān)會數(shù)據(jù)顯示，2014年末，商業(yè)銀行不良貸款率為1.29%，提高了0.29%，創(chuàng)了2009年以來的新高。2015年一季度末，我國商業(yè)銀行不良貸款率繼續(xù)攀升至1.39%，這已經(jīng)是從2013年二季度開始，商業(yè)銀行不良貸款率連續(xù)第七個季度出現(xiàn)攀升。由于宏觀經(jīng)濟(jì)換擋下行，不良貸款率高居不下，銀行資產(chǎn)質(zhì)量下行壓力日漸增大。不斷沉積和遞增的不良貸款，不僅影響著銀行自身的經(jīng)營效益，同時也對銀行體系和國民經(jīng)濟(jì)運(yùn)行造成嚴(yán)重威脅。本文對不良貸款的成因進(jìn)行了分析，對降低不良率、提升風(fēng)險(xiǎn)防控水平提出了一些看法和思考。

一、不良貸款的成因分析

（一）外部因素

1.國家宏觀經(jīng)濟(jì)政策調(diào)控和經(jīng)濟(jì)下行導(dǎo)致的風(fēng)險(xiǎn)。國家經(jīng)濟(jì)政策周期性宏觀調(diào)控極易導(dǎo)致企業(yè)出現(xiàn)還貸能力突變、重復(fù)建設(shè)、企業(yè)生存資源枯竭和出口受阻等問題。周期性宏觀調(diào)控導(dǎo)致借款人還款能力突變，是產(chǎn)生不良貸款的主因，在不良貸款的統(tǒng)計(jì)中占的比例最大。在經(jīng)濟(jì)形勢下滑的狀態(tài)下，企業(yè)原材料的采購、生產(chǎn)銷售、回款都會受到直接影響。貸款行由于缺少對國家宏觀經(jīng)濟(jì)調(diào)控政策及經(jīng)濟(jì)形勢的正確剖析，缺乏對企業(yè)未來經(jīng)營市場、產(chǎn)品銷路的判斷，導(dǎo)致貸款投放后企業(yè)受經(jīng)濟(jì)周期和國家宏觀經(jīng)濟(jì)調(diào)控政策因素影響，經(jīng)營效益每況愈下，增加了貸款企業(yè)的違約風(fēng)險(xiǎn)。具體表現(xiàn)在：一是對國家宏觀經(jīng)濟(jì)調(diào)控政策和當(dāng)前的經(jīng)濟(jì)形勢關(guān)注、分析不深入，不清楚哪些行業(yè)、哪些客戶首當(dāng)其沖會受到影響；二是對經(jīng)濟(jì)下行周期價格波動變化較大的行業(yè)，如鐵礦石、鋼貿(mào)、煤炭、電解鋁等行業(yè)沒有早期預(yù)警關(guān)注，后知后覺。因此，銀行需準(zhǔn)確把握國家的行業(yè)產(chǎn)業(yè)政策，及時調(diào)整信貸資金結(jié)構(gòu)，切實(shí)防范經(jīng)濟(jì)周期波動帶來的風(fēng)險(xiǎn)。

2.政府干預(yù)力度和范圍不夠合理及相關(guān)法律制度不夠健全帶來的風(fēng)險(xiǎn)。一是外部環(huán)境因素中，政府的不適當(dāng)行政干預(yù)因素是最為直接的原因。特別是根據(jù)行政隸屬，省級政府和市級政府一方面直接插手相對應(yīng)隸屬級別企業(yè)的生產(chǎn)經(jīng)營、技術(shù)改造等活動；另一方面，指示管轄的商業(yè)銀行成為資金配置的客體，因而信貸資金的投向不是根據(jù)市場需求、價值規(guī)律和經(jīng)營原則來決定，而是在很大程度上受各級政府部門的左右。政府部門的直接干預(yù)和插手商業(yè)銀行及國有企業(yè)的經(jīng)營活動的行為，違背了市場經(jīng)濟(jì)規(guī)律的運(yùn)行，對銀行和企業(yè)的發(fā)展產(chǎn)生了嚴(yán)重的負(fù)面影響。二是我國現(xiàn)行的商業(yè)銀行相關(guān)法律有《商業(yè)銀行法》《擔(dān)保法》《物權(quán)法》《破產(chǎn)法》《公司法》等，市場經(jīng)濟(jì)下企業(yè)行為和商業(yè)銀行經(jīng)營的法制環(huán)境已基本構(gòu)建，但總體上不夠健全。很多銀行法律存在漏洞或者法律的執(zhí)行成本較大，這就使一些貸款者產(chǎn)生了賴債、逃債的心理。事實(shí)上我國企業(yè)借破產(chǎn)之機(jī)隱匿、轉(zhuǎn)移企業(yè)財(cái)產(chǎn)、逃避銀行債務(wù)等問題也屢見不鮮。

3.加入世界貿(mào)易組織之后，行業(yè)國內(nèi)外市場競爭日趨激烈。隨著進(jìn)口關(guān)稅的下調(diào)，人民幣的升值，國際市場競爭加劇導(dǎo)致國內(nèi)企業(yè)的盈利能力逐年下降。以鐵礦石行業(yè)為例，2014年以來，鐵礦石進(jìn)口價格大幅下降，外礦到岸價由1月平均127.92美元/噸下跌至12月份平均69.25美元/噸，下跌幅度達(dá)45.86%。2015年初又跌破了60美元/噸，對國內(nèi)采礦業(yè)造成了巨大沖擊。受此影響，國內(nèi)鐵礦石產(chǎn)量從2014年9月開始逐月加速下降，鐵礦石企業(yè)大面積虧損。究其原因：一是國內(nèi)鐵礦石品位較低，露天礦產(chǎn)少，地下礦區(qū)居多，開采成本較高；國外礦山如澳大利亞、巴西等地露天礦區(qū)居多，具有明顯的生產(chǎn)優(yōu)勢。二是我國鋼鐵企業(yè)擁有國外鐵礦石股份的比較少，海外鐵礦石“權(quán)益礦”少，使得我國在鐵礦石談判中處于更加不利的地位，定價權(quán)的喪失使得我國鐵礦石更加依賴鐵礦石供應(yīng)方，2014年進(jìn)口依存度已達(dá)78%。三是當(dāng)前國際三大礦石企業(yè)正在利用超低成本優(yōu)勢加速生產(chǎn)，以量換價，搶占我國市場份額，用低成本礦逐漸取代國產(chǎn)礦。長此以往，國內(nèi)采選行業(yè)的盈利能力和償債能力大幅降低，部分企業(yè)將被淘汰，急劇增加銀行在相關(guān)行業(yè)的貸款風(fēng)險(xiǎn)。

（二）企業(yè)內(nèi)部因素

1.經(jīng)營資金中負(fù)債資金占比偏高帶來的風(fēng)險(xiǎn)。合理的負(fù)債經(jīng)營是企業(yè)以自有資金作為基礎(chǔ)，根據(jù)企業(yè)具體的正常營運(yùn)、擴(kuò)大經(jīng)營規(guī)模、開創(chuàng)新產(chǎn)業(yè)等，通過合法途徑，有償利用外來資金進(jìn)行生產(chǎn)、經(jīng)營、管理等以獲取利潤的活動。但在實(shí)際中，相當(dāng)一部分中小企業(yè)存在負(fù)債經(jīng)營規(guī)模過度，超出其承受能力，引發(fā)財(cái)務(wù)杠桿的失衡，一旦出現(xiàn)銀根緊縮、銀行壓縮信貸規(guī)模時，其資金鏈就會斷裂，風(fēng)險(xiǎn)就會暴露出來。

2.企業(yè)內(nèi)部管理帶來的風(fēng)險(xiǎn)。實(shí)踐調(diào)查得知，企業(yè)內(nèi)部管理風(fēng)險(xiǎn)主要表現(xiàn)在：一是企業(yè)法人品行素質(zhì)不高，多頭產(chǎn)業(yè)無序經(jīng)營，涉及借高利貸等不良行為；二是財(cái)務(wù)管理制度不完善，企業(yè)財(cái)務(wù)報(bào)表缺乏真實(shí)性，一個企業(yè)多套報(bào)表，銀企信息不對稱，不能摸清企業(yè)的真實(shí)資產(chǎn)負(fù)債情況；三是股東結(jié)構(gòu)發(fā)生變化，股東內(nèi)部矛盾時有發(fā)生，內(nèi)部撤伙；四是信貸資金被挪用，企業(yè)經(jīng)營資金被投入到高風(fēng)險(xiǎn)行業(yè)；五是環(huán)?；蚪?jīng)營許可未達(dá)要求，被責(zé)令整頓。

3.集團(tuán)公司下屬企業(yè)關(guān)聯(lián)關(guān)系及多頭授信帶來的風(fēng)險(xiǎn)。隨著民營經(jīng)濟(jì)的快速發(fā)展，企業(yè)投資也隨之多元化，業(yè)務(wù)范圍跨行業(yè)、跨地區(qū)的集團(tuán)企業(yè)越來越多，企業(yè)間的關(guān)聯(lián)關(guān)系日趨錯綜復(fù)雜。同時也存在集團(tuán)公司盲目擴(kuò)張、相互擠占資金、抽逃資金、挪用信貸資金、掩飾經(jīng)營風(fēng)險(xiǎn)等情況，或利用關(guān)聯(lián)企業(yè)多頭授信，套取銀行信貸資金。企業(yè)多頭開戶，回款賬戶比較分散，貸款行不能完全監(jiān)控企業(yè)的現(xiàn)金流。經(jīng)濟(jì)形勢不好時，各家金融機(jī)構(gòu)都在想方設(shè)法退出，加速企業(yè)經(jīng)營狀況惡化。往往某一環(huán)節(jié)出現(xiàn)資金鏈條斷裂，引發(fā)資金鏈連鎖反應(yīng)，導(dǎo)致銀行信貸資金出現(xiàn)風(fēng)險(xiǎn)。

（三）銀行內(nèi)部因素

1.貸前調(diào)查不夠深入，盡職調(diào)查不到位。貸前調(diào)查是信貸流程的一個重要環(huán)節(jié)，為信貸審批提供了強(qiáng)有力的決策依據(jù)。但由于貸前調(diào)查不夠深入，盡職不到位，給信貸資產(chǎn)埋下了風(fēng)險(xiǎn)隱患。調(diào)查內(nèi)容停留在表面?？蛻艚?jīng)理貸前調(diào)查，往往僅限授信及業(yè)務(wù)申報(bào)書上的內(nèi)容進(jìn)行調(diào)查，對企業(yè)隱性的情況并了解不多，如企業(yè)主的人品、背景、參與投資的渠道、民間借貸等。對企業(yè)或企業(yè)主關(guān)聯(lián)企業(yè)梳理不清。目前企業(yè)或企業(yè)主多元化投資經(jīng)營普遍存在，有的涉及房地產(chǎn)業(yè)或小額公司等高風(fēng)險(xiǎn)行業(yè)。如果貸前調(diào)查不深入，就有可能存在同一銀行機(jī)構(gòu)多頭授信、過度授信或信貸資金挪用問題，帶來較大風(fēng)險(xiǎn)。企業(yè)提供的財(cái)務(wù)報(bào)表不可信。尤其對于中小企業(yè)來說，企業(yè)提供的財(cái)務(wù)報(bào)表只能作為分析的依據(jù)，更多的是要有可靠的依據(jù)佐證財(cái)務(wù)數(shù)據(jù)，如企業(yè)銷售收入，要與納稅、銀行流水、海關(guān)進(jìn)出口額、企業(yè)生產(chǎn)規(guī)模（產(chǎn)量）比對判斷等。企業(yè)資金需求測算虛高，導(dǎo)致過度授信。企業(yè)一般在生產(chǎn)規(guī)模擴(kuò)大、訂單增加或鋪底流動資金不足的情況下，才有流動資金貸款需求。這種正常的信貸資金需求，經(jīng)過企業(yè)實(shí)體生產(chǎn)周轉(zhuǎn)，最后銷售回籠資金，信貸資金安全性相對更高。但在實(shí)際操作過程中，客戶經(jīng)理在測算企業(yè)資金需求時，往往達(dá)不到企業(yè)申報(bào)額度要求，或企業(yè)根本不需要流動資金，就通過增大銷售收入的預(yù)測數(shù)、提高測算系數(shù)等途徑，達(dá)到測算目的，最終導(dǎo)致企業(yè)過度授信、挪用資金的風(fēng)險(xiǎn)。

2.貸中辦理手續(xù)不合規(guī)、不合法。抵押擔(dān)保手續(xù)不到位。一是對企業(yè)主自然人提供連帶責(zé)任保證的，忽視其配偶簽訂保證合同；二是對自然人資產(chǎn)作抵押的，忽視其配偶簽訂抵質(zhì)押合同等，造成不必要的法律處理后果。

貸款使用監(jiān)控不到位。沒有嚴(yán)格按照銀監(jiān)會“三個辦法一個指引”等相關(guān)文件要求，監(jiān)控信貸資金流向，支付依據(jù)不充分，或未對其購銷合同、發(fā)票進(jìn)行真實(shí)性核實(shí)，極易造成信貸資金被挪用現(xiàn)象。

3.貸后管理不到位。一是風(fēng)險(xiǎn)預(yù)警滯后，沒有充分運(yùn)用好信貸預(yù)警工具。對國家宏觀調(diào)控政策和經(jīng)濟(jì)形勢發(fā)生變化反映滯后，沒能有效針對客戶所處行業(yè)、經(jīng)營環(huán)境處境及他行對客戶的具體問題具體分析，導(dǎo)致出現(xiàn)同業(yè)對處境嚴(yán)峻的客戶實(shí)行了“早退出”政策，而經(jīng)辦行還在增大授信的現(xiàn)象；二是貸后檢查履職不到位，流于形式。貸后實(shí)地走訪少，只是簡單收集財(cái)務(wù)報(bào)表、“三表”，沒有對客戶情況、信貸業(yè)務(wù)情況、情況及企業(yè)其他管理方面等深層次的調(diào)查分析，以致無法揭示其內(nèi)在真實(shí)的關(guān)鍵風(fēng)險(xiǎn)點(diǎn)，提出防范措施；三是貸后跟蹤監(jiān)控不到位，應(yīng)付了事。如企業(yè)資金流去向是否合理，信貸資金流向是否合規(guī)，是否存在企業(yè)以變通的方式挪用信貸資金的現(xiàn)象，是否流貸被長期占用等等。

二、風(fēng)險(xiǎn)防范措施及對策

1.加強(qiáng)重點(diǎn)風(fēng)險(xiǎn)領(lǐng)域管控，及時化解潛在風(fēng)險(xiǎn)，合理調(diào)整優(yōu)化信貸結(jié)構(gòu)。及時對信貸風(fēng)險(xiǎn)狀況進(jìn)行全面摸排，加強(qiáng)對信貸資產(chǎn)質(zhì)量穩(wěn)定存在較大威脅的重點(diǎn)領(lǐng)域的風(fēng)險(xiǎn)管控工作，如鋼貿(mào)客戶、煤炭客戶、其他大氣治理涉及的高污染業(yè)客戶、涉及民間借貸及聯(lián)保聯(lián)貸的授信客戶、所處區(qū)域經(jīng)營環(huán)境風(fēng)險(xiǎn)較大的授信客戶等，對檢查發(fā)現(xiàn)的風(fēng)險(xiǎn)隱患，及時采取有效措施，堅(jiān)決、果斷整改，適時化解風(fēng)險(xiǎn)因素，切實(shí)維護(hù)授信資產(chǎn)安全。信貸準(zhǔn)入要根據(jù)當(dāng)前國家宏觀調(diào)控政策和經(jīng)濟(jì)形勢，順應(yīng)國家產(chǎn)業(yè)政策和“十二五”規(guī)劃發(fā)展方向，加大力度合理調(diào)整和優(yōu)化信貸行業(yè)、產(chǎn)品結(jié)構(gòu)。

2.加強(qiáng)貸前調(diào)查，密切關(guān)注同業(yè)動態(tài)、企業(yè)集團(tuán)關(guān)聯(lián)性質(zhì)，為審批提供可靠的決策依據(jù)。貸前調(diào)查強(qiáng)調(diào)真實(shí)、全面，做到“了解客戶、了解客戶業(yè)務(wù)、了解客戶資金流向”，多方位了解企業(yè)實(shí)際控制人、法定代表人的品行、社會背景、社會關(guān)系網(wǎng)、經(jīng)營管理和融資活動等情況，有針對性地掌握其資金鏈情況。“知彼知己，百戰(zhàn)不殆”，目前部分企業(yè)在多家銀行有授信，跟進(jìn)了解同業(yè)對客戶的進(jìn)退信息，有利于信貸決策，把握進(jìn)退時機(jī)。一是要全面準(zhǔn)確梳理企業(yè)關(guān)系樹，掌握關(guān)聯(lián)交易，關(guān)聯(lián)資金占用，關(guān)聯(lián)擔(dān)保的合法、合理性，預(yù)判存在的風(fēng)險(xiǎn)點(diǎn)，有針對性地防范；二是對關(guān)聯(lián)企業(yè)有授信貸款的，納入統(tǒng)一的集團(tuán)授信，防止集團(tuán)關(guān)聯(lián)企業(yè)多頭授信和過度授信風(fēng)險(xiǎn)。

3.合理確定授信額度，加強(qiáng)第一還款來源監(jiān)控。一是要加強(qiáng)借款人自身現(xiàn)金流及償債能力的分析，要以第一來源為核心判斷依據(jù)，合理測算企業(yè)真實(shí)的資金需求，嚴(yán)控過度授信，堅(jiān)決杜絕以押品最高抵押率來倒推測定貸款額度；二是要加強(qiáng)企業(yè)水表、電表、稅票核查；三是對企業(yè)進(jìn)行實(shí)地回訪，監(jiān)督企業(yè)回款資金，對結(jié)算率低的客戶，要查清原因，必要時采取退出機(jī)制；四是密切關(guān)注企業(yè)訂單的簽約情況，若發(fā)現(xiàn)訂單簽約情況異?；蚴袌鱿禄?，立即采取有效措施，減少授信額度，回收部分貸款，確保信貸資金安全。

4.加強(qiáng)擔(dān)保抵押管理，嚴(yán)控異地?fù)?dān)保抵押。一是主導(dǎo)以企業(yè)變現(xiàn)能力強(qiáng)的有效資產(chǎn)作抵（質(zhì)）押，合理確定抵（質(zhì)）押物價值，由指定認(rèn)可的評估機(jī)構(gòu)進(jìn)行價值評估，確保抵押率控制在規(guī)定的范圍之內(nèi)；二是對中小企業(yè)，追加企業(yè)主、股東或?qū)嶋H控制人及個人資產(chǎn)連帶責(zé)任；三是嚴(yán)格辦理好擔(dān)保抵押手續(xù)，確保擔(dān)保合法有效，嚴(yán)控異地?fù)?dān)保抵押。

5.切實(shí)加強(qiáng)貸后管理，提高貸后檢查頻度。加強(qiáng)貸后檢查工作，現(xiàn)場回訪至少每月一次。一是查看企業(yè)生產(chǎn)經(jīng)營、銷售、財(cái)務(wù)、存貨、抵（質(zhì)）押物等情況，詢問員工工資發(fā)放情況，了解他行授信情況，收集財(cái)務(wù)報(bào)表、水電費(fèi)及納稅票據(jù)等。二是重點(diǎn)關(guān)注企業(yè)應(yīng)收賬款變動情況，通過對企業(yè)財(cái)務(wù)報(bào)表、往來賬的查看，進(jìn)行同比、環(huán)比數(shù)據(jù)分析，防止因應(yīng)收賬款增加或回款周期延長引起的資金鏈斷裂，從而造成授信客戶貸款逾期。三是整理分析，形成貸后檢查報(bào)告，逐戶提出關(guān)鍵風(fēng)險(xiǎn)點(diǎn)及下一步防范措施。四是核查貸款使用的合規(guī)合法性，對照銀監(jiān)會“三個辦法、一個指引”要求，核查支付依據(jù)，信貸資金走向，是否有變相挪用信貸資金行為。

6.加強(qiáng)預(yù)警，提前分析，提高主動退出管理意識。資產(chǎn)質(zhì)量管控過程中，進(jìn)一步加強(qiáng)對風(fēng)險(xiǎn)活性信息的掌握，及時準(zhǔn)確把握行業(yè)和區(qū)域風(fēng)險(xiǎn)因素，提高風(fēng)險(xiǎn)預(yù)警工作時效，提前分析存量授信風(fēng)險(xiǎn)程度，有針對性地逐戶采取措施，包括改善擔(dān)保條件，適度壓縮授信余額、提前進(jìn)行清退等手段化解風(fēng)險(xiǎn)，特別是對于高風(fēng)險(xiǎn)非不良授信，要提高主動退出的管理意識，加強(qiáng)預(yù)警清收，發(fā)出預(yù)警信號后及時采取有效措施，制定主動退出機(jī)制，做到早發(fā)現(xiàn)，早預(yù)警，早處理。

7.強(qiáng)化不良資產(chǎn)管理，加快不良清收化解處置進(jìn)程。對不良授信項(xiàng)目，需加快清收處置進(jìn)程，加大處置力度，建立清收、核銷督辦機(jī)制，盡快化解不良授信。一是迅速凍結(jié)企業(yè)及企業(yè)主結(jié)算資金賬戶，扣收貸款；二是依法起訴，處置拍賣抵（質(zhì)）押物，追索人連帶責(zé)任；三是支持企業(yè)收購、兼并、重組等方式，落實(shí)第三方歸還不良貸款；四是利用資產(chǎn)保全政策，消化不良，如減免表外利息、呆賬核銷等。

（承德銀行公司部 萬海龍）