國際貿易融資的發(fā)展趨勢及啟示

張文虎

西安外事學院，陜西 西安 710077

國際貿易融資的發(fā)展趨勢及啟示

張文虎

西安外事學院，陜西 西安 710077

國際市場飛速變化及發(fā)展途中，國際貿易融資形式與結構均在日新月異變化著，融資對象上，也從原先大型企業(yè)向中小企業(yè)拓展。但是國內企業(yè)想要更好推動行業(yè)健康穩(wěn)定發(fā)展，使國家企業(yè)可以大步跨出國門，加入全球競爭當中，便應當結合國際貿易的融資發(fā)展趨勢展開深入分析，也只有這樣，方能針對發(fā)展過程中存在問題對癥下藥，進一步提升貿易融資發(fā)展水平。

國際貿易；融資；發(fā)展趨勢；啟示

0 前言

最近幾年，國際銀行一個主要標志國際貿易的融資更多受到國內銀行重視，各類新產(chǎn)品也不斷問世，雖說國內各個銀行發(fā)展情況也各有千秋，同時其他業(yè)務也存在同質化等情況，但是國際貿易進行融資時融資范圍、對象等出現(xiàn)變化也是人所共知的，給予正確理解，對此項業(yè)務更為健康穩(wěn)定發(fā)展是非常有利的。本文對國際貿易中融資業(yè)務的發(fā)展現(xiàn)狀與趨勢進行分析前提下，對于此項業(yè)務發(fā)展展開分析，同時闡述發(fā)展啟示，希望會對國際貿易的融資業(yè)務持續(xù)發(fā)展有所啟發(fā)。

1 當前我國國際貿易融資發(fā)展現(xiàn)狀

（一）融資方式與結構發(fā)生新變化

站在融資方式角度，如今融資方式開始表現(xiàn)出多元化特點，傳統(tǒng)融資以信用證的方式居多，但是因為經(jīng)濟環(huán)境發(fā)生改變還有信用證交易受限，適用多類融資產(chǎn)品交易結算方式也開始涌現(xiàn)出來，打個比方，貨押融資與訂單融資形式，其同時滿足企業(yè)進出口貿易匯款和信用證使用[1]。站在融資結構角度看，通常傳統(tǒng)融資形式是經(jīng)國內銀行提供，雖說外國銀行同樣可以提供相應融資服務，但僅局限于打包放款這類業(yè)務上[2]。但從如今情況看，伴隨國際經(jīng)濟加快發(fā)展與國際貿易活動逐漸增多，傳統(tǒng)融資模式顯然不再適用。同時貿易融資也并非是國內外外匯銀行擔當，部分投資公司、保險公司與包買商亦陸續(xù)涉足其中，這對企業(yè)從事貿易融資而言，融資渠道更加廣闊，另外也給企業(yè)貿易活動奠定更加安全、更為堅實資金保障。

（二）融資對象漸漸深入中小企業(yè)

伴隨市場經(jīng)濟突飛猛進發(fā)展，占據(jù)國民經(jīng)濟主要環(huán)節(jié)中小企業(yè)同樣遇到了重大發(fā)展先機，發(fā)展勢頭蒸蒸日上。而中小企業(yè)發(fā)展以大型企業(yè)產(chǎn)業(yè)鏈為基礎，而供應產(chǎn)業(yè)鏈中小企業(yè)同樣會伴隨大型企業(yè)貿易發(fā)展面向全球。大型企業(yè)發(fā)展還要以產(chǎn)業(yè)鏈中小企業(yè)持續(xù)健康發(fā)展作為基礎，因此，想要全面推動產(chǎn)業(yè)鏈發(fā)展，讓企業(yè)更快更好走出國門，提升自身競爭實力，如今我國中小企業(yè)開始融入國際貿易的融資行列。另外，想要杜絕大型企業(yè)享有優(yōu)惠補貼前提下漸漸想要壟斷市場的心理生成，就應當想盡辦法緩解中小企業(yè)承擔成本風險與管理成本的資金困難，從而推動中小企業(yè)市場競爭當中做好自身定位，確保市場經(jīng)濟長期穩(wěn)定發(fā)展。

（三）貿易融資進出口平行發(fā)展

中國傳統(tǒng)貿易融資僅局限于出口方面，但是伴隨國際經(jīng)濟更快速發(fā)展還有市場經(jīng)濟飛速前行，相對應貿易融資出口進口平行發(fā)展也是必然發(fā)展趨勢。中國傳統(tǒng)出口融資模式主要包含訂單通融、紅條目信用證與承兌等內容。但傳統(tǒng)進口融資方法并不多，僅有開證授信、信托收據(jù)與進口押匯等形式[3]。但國家進行貿易過程中順差越來越大，致使國內外競爭壓力越發(fā)加大，因而我國貿易政策也被做了相應調整。而想要帶動進口比重增大，就會不斷提出相應進口融資方案。發(fā)展至今，中國進出口的貿易融資已經(jīng)基本上確保平衡發(fā)展，對于國內企業(yè)開展國際貿易來講存在積極推動作用。

2 發(fā)展趨勢

（一）貿易融資發(fā)展將會直接加入供應鏈各環(huán)節(jié)中

貿易融資發(fā)展將會直接加入供應鏈各環(huán)節(jié)中，來降低整體成本。想要同國際貿易的供應鏈相同步，國際大銀行不再單純對國際貿易當中某個環(huán)節(jié)與階段客戶做局部融資調整，而在貿易全過程均能重視客戶所需，由買賣雙方簽署合同起至買方最終售貨環(huán)節(jié)，都會對供應鏈當中貨物和資金走向信息進行跟蹤?；诖耍糠纸鹑诮缏N楚針對機構做出一系列調整，自從JP摩根收購美國Vastera物流公司后，進而又收購一家名為Zine的票據(jù)管理企業(yè)，希望可以對其供應鏈金融服務予以完善，該跨行業(yè)并購很好打破傳統(tǒng)銀行、廠商與物流公司獨自參與僵局，真正實現(xiàn)給進口方與出口方提供一條龍服務。此舉對國際貿易中融資項目影響巨大，變成貿易融資加入到供應鏈環(huán)節(jié)典型事件。

（二）國際貿易的二級市場將形成

如今國際貿易的融資雖說對企業(yè)發(fā)展較為有利，但國際貿易環(huán)節(jié)融資活動并未處于一個高流動性、高透明化標準市場當中。因此眾多企業(yè)展開融資時均會做諸多考量[4]。因此想要讓企業(yè)放心大膽加入進來，調動起企業(yè)融資積極性，部分發(fā)達國家中，建立在互聯(lián)網(wǎng)基礎上融資市場漸漸成形，此市場不僅包含傳統(tǒng)融資市場，還包含新時期下二級市場。所謂二級市場是指結合網(wǎng)絡先進技術，具有信息快速傳遞、便捷等優(yōu)勢特點給投資者創(chuàng)造更多融資機會，使投資者同時能掌握全盤訊息，使融資市場高度透明化，促進公平融資環(huán)境當中企業(yè)間更為公平的競爭。因而二級市場漸漸成形同時當中自動化管理系統(tǒng)、MaxTrad等高科技應用，均更大程度提升國際化貿易融資透明度與流動性。

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（三）融資形式伴隨市場經(jīng)濟發(fā)展更為活躍

傳統(tǒng)國際化貿易融資因為各國家經(jīng)濟存在多元化發(fā)展模式，因而市場活躍度欠佳，致使融資形式過于單一，方法不夠靈活、操作簡單、周期短等。因而傳統(tǒng)融資模式?jīng)]有辦法滿足對于風險較高行業(yè)與地區(qū)融資需要給予滿足，特別是缺乏完善經(jīng)濟體制，經(jīng)濟不發(fā)達，市場整體消費不高地區(qū)。因此想要解決該難題，在資本化市場當中融資手段漸漸被帶進國際貿易之中，例如金額較大貿易當中，推行包買商提供票據(jù)，經(jīng)分散融資金額為融資機構減低風險等。如此就對更多不同企業(yè)融資需要予以滿足，全球貿易市場活躍性也能被帶動起來。

3 啟示

（一）應當建立相對完善信用評級制度

國際化貿易融資當中，通常融資機構會比較重視企業(yè)信用和首次融資還款主要風險。因而銀行需要將企業(yè)支付、生產(chǎn)與信用情況等均放進融資信用的體系當中。實際交易過程中，由融資機構挑選信用好企業(yè)并通過授信額度辦法，將可能存在隱蔽風險企業(yè)客戶標注出來，并在決定融資時將此作為考慮依據(jù)[5]。除此以外，對于新增企業(yè)應當提出擔保制度，以使風險降至最低。

（二）應時刻對融資風險有清楚認識

因為市場環(huán)境時常變幻莫測而且各領域還存在激烈競爭，因此企業(yè)決定融資時，應當對行業(yè)發(fā)展動態(tài)和風險情況予以綜合分析。打個比方，生產(chǎn)制造型企業(yè)，它的融資風險主要是市場消費能力、結算方式與原材料市場售價等。因而銀行在做融資貸款的時候就需要積極創(chuàng)新融資形式，并針對不同風險分析與處理。

4 結語

綜上所述，我國自入世貿以來國際貿易也取得飛速發(fā)展，我國眾多商業(yè)銀行國際貿易的融資品種因為經(jīng)濟迅猛發(fā)展，投資快速增長，企業(yè)有了更多需求等原因而更為豐富。但是實際辦理業(yè)務時，也有很多業(yè)務產(chǎn)品，如打包放款、開證授信及提貨擔保等也得到迅猛發(fā)展，其他諸多業(yè)務產(chǎn)品，如透支額度、進口押匯、貼現(xiàn)與出口托收押匯等內容，相關領導與銀行重視程度不夠，開發(fā)力度不夠，而始終停滯不前。

[1]姜學軍.國際貿易融資業(yè)務的發(fā)展趨勢[J].經(jīng)濟研究參考,2010,06:19-20.

[2]吳迪.國際貿易融資的發(fā)展趨勢及政策建議[J].甘肅金融,2014,11:32-33.

[3]宣云.國際貿易融資業(yè)務發(fā)展趨勢的思考[J].中國外資,2013,08:19.

[4]龔瑾.國際貿易發(fā)展趨勢及其對中國發(fā)展國際貿易的啟示[J].管理觀察,2009,18:48-49.

[5]程時雄,李澤怡.我國國際貿易融資發(fā)展存在的問題及對策[J].當代經(jīng)濟,2015,13:16-18.