“錢(qián)荒”中顯商機(jī)

由常年位列全球億萬(wàn)富豪榜榜單的俄羅斯賭場(chǎng)大亨奧列格·博伊科投資的4finance金融公司專(zhuān)門(mén)經(jīng)營(yíng)無(wú)抵押個(gè)人小額貸款服務(wù)，今年年初史無(wú)前例地將其業(yè)務(wù)范圍擴(kuò)展到了位于莫斯科鬧市區(qū)的20臺(tái)ATM機(jī)上。這意味著路人只要將其護(hù)照在ATM機(jī)上掃一掃，由機(jī)器自動(dòng)拍攝一張頭像照片，輸入一個(gè)手機(jī)號(hào)，十分鐘之內(nèi)即可獲得上限至1.5萬(wàn)盧布（約合1500元人民幣），還款期為20天的小額貸款，并當(dāng)場(chǎng)取現(xiàn)。

這樣便捷的貸款成本不菲：日息為2%，年化利息相當(dāng)于730%。貸款人以中青年居多。依托互聯(lián)網(wǎng)和科技技術(shù)迅速將業(yè)務(wù)鋪開(kāi)，這正是4finance金融帝國(guó)跨地域在俄羅斯與歐洲大陸經(jīng)營(yíng)個(gè)人貸款業(yè)務(wù)的不二法門(mén)。

自2014年底爆發(fā)盧布貶值潮以來(lái)，俄羅斯本地的商業(yè)銀行紛紛在信用評(píng)級(jí)表上觸底，普遍鬧起“錢(qián)荒”，加上對(duì)不良貸款率加劇的擔(dān)心，幾乎所有的俄羅斯銀行在審核個(gè)人貸款申請(qǐng)案時(shí)均慎之又慎。無(wú)形之中，非銀行的小貸公司吸納了一大批有急用資金需求的客戶。

據(jù)4finance公司CEO唐納利介紹，根據(jù)公司過(guò)往數(shù)據(jù)統(tǒng)計(jì)，個(gè)人貸款違約率總體在10%左右，而逾期款中55%的滯納還款最終能被追討回籠。

在BCS金融集團(tuán)的內(nèi)德諾娃看來(lái)，所有小貸公司的貸款利息本身“已經(jīng)高到不道德的地步”，“它們的典型客戶一般都是信用記錄不佳、存在受雇問(wèn)題或者對(duì)于其他融資渠道選項(xiàng)一無(wú)所知的消費(fèi)者”。

業(yè)界有一個(gè)術(shù)語(yǔ)叫“把未來(lái)折現(xiàn)”，由于個(gè)人不同的情境和心理狀態(tài)，那么折現(xiàn)率也會(huì)不同。例如，約翰將今天能獲得的10美元與一周之后能獲得的15美元視作等價(jià)，而比爾卻認(rèn)為一周后哪怕獲得11美元也比今天獲得10美元更好。兩者相較而言，約翰顯然是一位“把未來(lái)深度折現(xiàn)的人”，這也意味著他更樂(lè)意為獲得一筆即時(shí)的貸款而付出高額的利息成本。

腦神經(jīng)研究學(xué)者進(jìn)一步指出，當(dāng)面對(duì)焦慮和壓力時(shí)，這些因素會(huì)影響人們的金錢(qián)決策。額葉前皮質(zhì)促使人們更耐心地等待未來(lái)的收益，而當(dāng)研究人員用電流刺激等手段阻礙了實(shí)驗(yàn)者額葉前皮質(zhì)發(fā)揮功效時(shí)，人們會(huì)表現(xiàn)出“急劇深度地折現(xiàn)未來(lái)”的傾向。額葉前皮質(zhì)常常受焦慮荷爾蒙以及壓力感受的刺激，誘使人們做出用高昂的成本去獲得當(dāng)下收益的行動(dòng)。

令人驚訝的是，上述實(shí)驗(yàn)結(jié)果也適用于財(cái)富狀況良好的人群，這意味著我們每個(gè)人都有可能在一時(shí)的窘迫情境下作出不理智的融資行為。

而事實(shí)上，或許只要一點(diǎn)點(diǎn)變化就能帶來(lái)改觀。根據(jù)英國(guó)公平交易委員會(huì)（The Office of Fair Trade， UK）在評(píng)估了絕大多數(shù)小貸公司的廣告術(shù)語(yǔ)之后所提供的報(bào)告稱(chēng)，應(yīng)限制廣告主片面而濃墨重彩地強(qiáng)調(diào)個(gè)人貸款的便捷與易得性，只要稍稍將廣告受眾的注意力重新投向成本方面，那么就會(huì)對(duì)公平交易起到很大幫助。

（摘自《 IT經(jīng)理世界》 2015年第7期 ）