企業(yè)集團如何做好融資過程的財務(wù)管理工作

深圳鈺湖電力有限公司 李敏

集團公司的財務(wù)管理，和單一企業(yè)財務(wù)管理不同。雖然其中也涉及了財務(wù)管理的相關(guān)問題，但其管理內(nèi)容上存在差別，管理方式上也存在不同的特點。就企業(yè)集團實際經(jīng)營狀況分析，融資活動是提高競爭力和實施規(guī)模擴張的重要方式。由于企業(yè)集團的融資規(guī)模大，為確保融資過程高效性和有效性，需在融資中嚴(yán)格實施財務(wù)管理工作，讓企業(yè)集團融資效果符合實際需要。

一、企業(yè)集團融資過程中遇到的財務(wù)管理難題

(一)不合理用貸情況

企業(yè)集團若要實現(xiàn)跨地區(qū)和跨行業(yè)的快速發(fā)展，不能僅僅依靠內(nèi)部積累的資金量，而是需要擴大集團性的融資規(guī)模。許多企業(yè)集團利用信貸政策地域性差異和產(chǎn)業(yè)性差異，選擇低成本和便捷的融資渠道借入資金。但子公司和母公司借入資金會先到集團總部，隨后由資金管理部門以下屬企業(yè)需求統(tǒng)籌使用。而這樣便造成了用款主體和借款主體分離。企業(yè)集團實際用款和多頭融資差異，增加了融資風(fēng)險。一些集團公司沒有考慮到自己的實際經(jīng)濟狀況，盲目進行投資，將投資目標(biāo)放在了新領(lǐng)域。資金不能及時回轉(zhuǎn)，導(dǎo)致財務(wù)管理陷入危機。

(二)融資渠道單一

我國多數(shù)企業(yè)的融資渠道比較單一，對企業(yè)集團優(yōu)化資本結(jié)構(gòu)和選擇融資渠道有限制。融資渠道單一，體現(xiàn)于依賴銀行貸款的融資方式。資本市場中，企業(yè)常常以股票發(fā)行的方式獲得資金。盡管我國政府提出需構(gòu)建和完善金融體系，但我國企業(yè)集團的財務(wù)還未完全涉及到債券市場，流動性弱。

(三)財務(wù)管理人員的認(rèn)識不足

企業(yè)集團快速發(fā)展和擴張，造成融資活動更為多樣化和頻繁化。由此出現(xiàn)許多的現(xiàn)金風(fēng)險、收益風(fēng)險和融資風(fēng)險。由于部分財務(wù)管理人員的意識淡薄，不能對融資風(fēng)險和投資風(fēng)險做好協(xié)調(diào)，也不會制定融資風(fēng)險應(yīng)變措施。許多財務(wù)管理人員不能進行有效的風(fēng)險防范，致使企業(yè)集團融資過程中的財務(wù)管理工作效果較差。

二、加強企業(yè)集團融資過程中的財務(wù)管理

(一)完善財務(wù)管理核心體系

企業(yè)集團的質(zhì)量管理、生產(chǎn)管理需服務(wù)于企業(yè)經(jīng)營活動，這有利于提高企業(yè)經(jīng)濟效益。各項管理要相互補充、銜接、協(xié)調(diào)和配套，單項管理方法改變需統(tǒng)籌考慮對管理體系的影響程度。企業(yè)要完善個財務(wù)規(guī)章制度，并執(zhí)行好各項制度。要保管好制定好的管理制度，并定期對財務(wù)管理人員培訓(xùn)。集團還需定期檢查企業(yè)中的各項財務(wù)執(zhí)行情況，若發(fā)現(xiàn)問題則及時糾正。為了確保企業(yè)財務(wù)內(nèi)控準(zhǔn)確及時反映企業(yè)生產(chǎn)經(jīng)營的財務(wù)管理問題，需優(yōu)化財務(wù)內(nèi)控流程運行情況，實現(xiàn)財務(wù)管理的相互監(jiān)督、協(xié)調(diào)和制約，順利開展企業(yè)財務(wù)管理的工作。

(二)加強成本效益管理

企業(yè)集團融資時，為確保融資有效進行，將有某比例成本支出。財務(wù)管理時需做好成本效益管理，這樣才能提高企業(yè)的融資效果。實際情況中，可采取以下的方法和措施。

1、貫徹好成本效益的管理理念

企業(yè)集團融資時，為了確保成本效益管理區(qū)的良好效果，要先全面了解成本效益的相關(guān)概念，并結(jié)合企業(yè)的融資實際情況，把握好成本效益管理原則，加強管理實效性。

2、推動成本效益管理

遵循成本效益管理的相關(guān)理念，嚴(yán)格制定成本效益的管理措施，從而推動成本效益管理。在企業(yè)集團中，要健全內(nèi)部組織機構(gòu)，明確所有工作人員的職權(quán)，建立崗位責(zé)任制，落實到個人。企業(yè)內(nèi)部的應(yīng)收賬款和成本分析，要加強完善。設(shè)置內(nèi)部銀行結(jié)算辦法能夠保證資金的合理使用。積極處理呆滯的資金，把流動資金真正的用活。財政、銷售部門根據(jù)情況對欠款人實施不同的政策，控制資金收支渠道。

(三)加強資本經(jīng)營管理

企業(yè)集團需建立有關(guān)資本營運、資產(chǎn)控制和收益分配的資產(chǎn)營運系統(tǒng)。資產(chǎn)營運系統(tǒng)的主要目的是確保資產(chǎn)的保值和增值。制定好相關(guān)的管理制度，對資產(chǎn)管理加強完善，可減少資產(chǎn)報廢的隨意化和資產(chǎn)投入的無序狀況。各單位將資產(chǎn)運營情況進行上報，分析資產(chǎn)的完好程度和使用效率。經(jīng)常性分析資產(chǎn)營運狀況，確保經(jīng)營環(huán)境處于良性循環(huán)中。提高資產(chǎn)的投入利用效率，保證企業(yè)集團融資更為合理。

(四)加強負(fù)債融資管理

現(xiàn)代企業(yè)為了促進企業(yè)的發(fā)展，會適當(dāng)采取負(fù)債經(jīng)營。負(fù)債經(jīng)營若用的恰當(dāng)，會迅速提高企業(yè)的市場競爭力，若用的不當(dāng)，可能會致使企業(yè)瀕臨破產(chǎn)。負(fù)債融資時，企業(yè)集團要加強財務(wù)管理工作。

企業(yè)集團要明確負(fù)債經(jīng)營的風(fēng)險，早做準(zhǔn)備。市場經(jīng)濟體制下，企業(yè)已然自負(fù)盈虧和自主經(jīng)營。如果未樹立好負(fù)債經(jīng)營的風(fēng)險意識，將會造成不可預(yù)見的經(jīng)濟損失。企業(yè)要依據(jù)市場情況，健全財務(wù)信息網(wǎng)絡(luò)和風(fēng)險預(yù)防機制，預(yù)測和防范財務(wù)風(fēng)險。在負(fù)債融資時，企業(yè)要確定好負(fù)債數(shù)額，并嚴(yán)格保持負(fù)債比率。企業(yè)負(fù)債經(jīng)營能夠得到財務(wù)杠桿利益，卻也要承擔(dān)籌資風(fēng)險損失。如何優(yōu)化最理想的資金結(jié)構(gòu)，需要財務(wù)管理人員的努力。

三、結(jié)束語

企業(yè)集團融資時，為了確保融資的質(zhì)量，需加強融資過程的財務(wù)管理。在融資過程中，企業(yè)集團要完善財務(wù)管理核心體系、加強成本效益管理、資本經(jīng)營管理和負(fù)債融資管理。只有這樣，才能達到企業(yè)集團發(fā)展的實際需求，加強企業(yè)集團融資過程中的高效性和有效性。

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