民營銀行生不逢時(shí)

董曉寒

4月15日，國家工商總局核準(zhǔn)一家名為“企鵝銀行股份有限公司”的民營銀行，讓人們對(duì)民營銀行試點(diǎn)的關(guān)注再度上升。

《中國經(jīng)貿(mào)聚焦》記者統(tǒng)計(jì)發(fā)現(xiàn)，進(jìn)入4月份以來，僅僅半個(gè)月的時(shí)間，已有5家民營銀行獲名，其中，包括傳出與騰訊有“緋聞”的“企鵝銀行”，以及“中圓銀行”、“新農(nóng)銀行”等。

“企鵝銀行”究竟與騰訊是否有關(guān)？騰訊相關(guān)人士表示“不予評(píng)論”。有意思的是，不僅僅是騰訊，同樣拿到民營銀行試點(diǎn)的阿里巴巴此前對(duì)是否參與試點(diǎn)也諱莫如深，迄今為止，在籌備銀行的動(dòng)態(tài)上沒有采取一貫的高調(diào)作風(fēng)。

3月11日，民營銀行千呼萬喚始出來，5家首批試點(diǎn)方案出爐，10家民營資本按照不少于2個(gè)共同發(fā)起人的試點(diǎn)要求，兩兩配對(duì)——

“阿里巴巴+萬向”組合，拿下了浙江一單，主打“小存小貸”模式；來自廣東的“騰訊+百業(yè)源”組合則主打“大存小貸”模式；“均瑤+復(fù)星”、“正泰+華峰”代表了上海和浙江溫州兩大金融改革前沿陣地，屬“特定區(qū)域存貸款”模式；剩下一單則被天津民營資本“商匯+華北”拿下，主打“公存公貸”模式。

很多人認(rèn)為民營銀行的牌照是一把聚寶盆的金鑰匙，拿到這個(gè)就意味著拿到金鑰匙。在近日舉辦的“2014長江金融高峰論壇”上，大連銀行行長王勁平表示，這其中有誤區(qū)。銀行有自己的責(zé)任，不僅僅是簡單的資本投資、工商投資，而是管理風(fēng)險(xiǎn)、為實(shí)體經(jīng)濟(jì)服務(wù)的行業(yè)。

交通銀行首席經(jīng)濟(jì)學(xué)家連平認(rèn)為，近年來整個(gè)銀行業(yè)的環(huán)境發(fā)生了非常大的變化，而且是一種趨勢性的變化。新生的民營銀行挑戰(zhàn)非常嚴(yán)峻，包括日益激烈的存款競爭壓力和即將推出的存款保險(xiǎn)制度給小銀行帶來的沖擊。

試點(diǎn)銀行謹(jǐn)慎推出

“中國的實(shí)體經(jīng)濟(jì)、中小企業(yè)都已經(jīng)等不及了?，F(xiàn)在（中國）中小企業(yè)稅費(fèi)負(fù)擔(dān)世界知名，貸款利息之高也是世界知名?！比珖ど搪?lián)名譽(yù)主席黃孟復(fù)呼吁，目前金融改革嚴(yán)重滯后，需要加快民營銀行試點(diǎn)。

“金融方面對(duì)企業(yè)的支持不能僅停留在口頭上，衡量金融改革的重要依據(jù)是，能不能對(duì)實(shí)體經(jīng)濟(jì)產(chǎn)生影響，能不能使大量的中小企業(yè)日子好過?！彼嘎叮昂芏嗥髽I(yè)能申請(qǐng)到12%的貸款年息就高興得不得了，”但是，企業(yè)的收支平衡、現(xiàn)金流都遭遇巨大考驗(yàn)?！斑€有很多申請(qǐng)不到銀行貸款的，被逼轉(zhuǎn)到影子銀行搞的信托，或者轉(zhuǎn)到地下銀行借高利貸，這是不正常的金融體系?！?/p>

5家首批民營銀行試點(diǎn)亮相后，銀監(jiān)會(huì)有關(guān)負(fù)責(zé)人透露，銀監(jiān)會(huì)將根據(jù)現(xiàn)行法律法規(guī)對(duì)參與試點(diǎn)的上述民營資本進(jìn)行嚴(yán)格的股東資格審核，合格后受理正式申請(qǐng)?！俺墒煲患遗鷱?fù)一家，穩(wěn)步推進(jìn)首批試點(diǎn)工作。待取得試點(diǎn)經(jīng)驗(yàn)后，再進(jìn)一步擴(kuò)大試點(diǎn)?！?/p>

據(jù)了解，名稱核準(zhǔn)是在工商注冊之前必要的一個(gè)步驟，以便確認(rèn)想用的名稱是否已被注冊。如果名稱預(yù)核準(zhǔn)通過，企業(yè)將得到一個(gè)回執(zhí)，這個(gè)回執(zhí)將是工商注冊所需的材料之一。如果“企鵝銀行”能獲得銀行監(jiān)管部門的許可拿到銀行牌照，那真正的民營銀行就誕生了。

長江商學(xué)院金融學(xué)教授周春生認(rèn)為，從目前的導(dǎo)向上來看，這5家民營銀行帶有很強(qiáng)烈的試驗(yàn)色彩?！懊駹I銀行推進(jìn)的速度不會(huì)太快，要靠這些民營銀行來解決民營企業(yè)融資難的問題，估計(jì)時(shí)間還很漫長，任重而道遠(yuǎn)?！?/p>

新生銀行挑戰(zhàn)重重

連平則表示，民營銀行初步推進(jìn)的步伐較為謹(jǐn)慎，可能不是一件壞事?！霸谖铱磥?，民營銀行似乎有點(diǎn)生不逢時(shí)，目前，整個(gè)銀行業(yè)處在盈利增速明顯持續(xù)下降的趨勢中。”

在2012年之后，利率市場化加快推進(jìn)，經(jīng)濟(jì)增速明顯回落，非信貸融資即信托、租賃、委托貸款等迅速發(fā)展，分流了商業(yè)銀行的資產(chǎn)和負(fù)債業(yè)務(wù)，互聯(lián)網(wǎng)金融從去年開始也虎視眈眈。

作為一家城市商業(yè)銀行的行長，王勁平認(rèn)為，“民營銀行在這個(gè)時(shí)候出現(xiàn)，多少有對(duì)銀行業(yè)的誤解。之前十年，銀行業(yè)蓬勃發(fā)展，社會(huì)對(duì)銀行褒貶不一，有說法是銀行躺著也能賺錢，其實(shí)這對(duì)銀行的理解不到位。銀行不是那么簡單的，真要一腳踏進(jìn)來才知道銀行有自己的發(fā)展規(guī)律?！?/p>

“大連銀行總資產(chǎn)2800億元左右，規(guī)模也不算小，但是現(xiàn)在日子很難過，不乏上述原因和自身管理方面的欠缺?！蓖鮿牌教寡?，新生的民營銀行挑戰(zhàn)更加嚴(yán)峻。

“首當(dāng)其沖的是存款競爭的壓力非常大?！边B平介紹，對(duì)于商業(yè)銀行來說，最主要的盈利方式是發(fā)放貸款。由于75%存貸比的監(jiān)管要求，存款業(yè)務(wù)是現(xiàn)在絕大多數(shù)商業(yè)銀行壓力最大的任務(wù)?！拔辶昵埃瑯I(yè)存款在整個(gè)銀行負(fù)債中的占比略多于6%，但是2013年底，它的比重迅速上升到超過16%?！边@就意味著一般性存款（客戶存款）占比越來越少。更何況，這是年末的統(tǒng)計(jì)數(shù)據(jù)，為了完成年末的存款指標(biāo)，銀行存款或多或少有水分。

“如果現(xiàn)有的存貸比考核不變，那么新生的民營銀行壓力相當(dāng)大?！边B平解釋，現(xiàn)有的商業(yè)銀行已經(jīng)有很好的客戶基礎(chǔ)，有很多網(wǎng)點(diǎn)、很多客戶關(guān)系、各種手段通道，即便如此，這些銀行做存款業(yè)務(wù)都非常困難，那么新生的民營銀行要把存款業(yè)務(wù)做到一定水平，難度顯然很大。

“民營銀行可能用比較高的利率水平來留住儲(chǔ)戶，但是同時(shí)帶來新的風(fēng)險(xiǎn)。存款利率定價(jià)要高到什么水平才能把這批儲(chǔ)戶留住，而又能控制住流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)，這對(duì)民營銀行是一個(gè)考驗(yàn)?！?/p>

“另外，今年推出存款保險(xiǎn)制度的可能性是很大的，”連平表示，“存款保險(xiǎn)制度會(huì)有最高賠付額，那么作為儲(chǔ)戶，可能會(huì)分散儲(chǔ)蓄，存在不同的銀行里，尤其是全國性的大銀行里，因?yàn)檫@些銀行倒閉風(fēng)險(xiǎn)更小。現(xiàn)在正在經(jīng)營的中小銀行在制度推出初期可能會(huì)遇到不小的沖擊?！?/p>

“而新生的民營銀行更加弱勢，還沒站穩(wěn)腳跟，存款保險(xiǎn)制度落地，市場又一輪波動(dòng)，受到的沖擊可能更大。這是需要提前預(yù)警和警惕的?！边B平建議，不急于在存款保險(xiǎn)制度落地之前就大批推出民營銀行，使得它們未來承受一輪這方面本來可以避免的沖擊。

王勁平則強(qiáng)調(diào)風(fēng)險(xiǎn)控制?！般y行本質(zhì)是服務(wù)于實(shí)體經(jīng)濟(jì)，作為一個(gè)服務(wù)產(chǎn)業(yè)，最基本的是要把風(fēng)險(xiǎn)管控到位。尤其是銀行不同于其他企業(yè)，破產(chǎn)的話波及范圍很廣?！?/p>

此次銀監(jiān)會(huì)對(duì)試點(diǎn)方案主要考慮的五大選擇標(biāo)準(zhǔn)中，其中一條便是要有合法可行的風(fēng)險(xiǎn)處置和恢復(fù)計(jì)劃。提前訂立風(fēng)險(xiǎn)處置與恢復(fù)計(jì)劃，即“生前遺囑”，明確經(jīng)營失敗后的風(fēng)險(xiǎn)化解、債務(wù)清算和機(jī)構(gòu)處置等安排。

股東延伸監(jiān)管便是此番試點(diǎn)做出的制度性安排之一。銀監(jiān)會(huì)負(fù)責(zé)人透露，監(jiān)管機(jī)構(gòu)很看重經(jīng)營出現(xiàn)失敗之后的風(fēng)險(xiǎn)承擔(dān)能力，今后會(huì)根據(jù)民營銀行特點(diǎn)，側(cè)重關(guān)聯(lián)交易風(fēng)險(xiǎn)的防范?！耙坏┕蓶|經(jīng)營情況出現(xiàn)問題，監(jiān)管機(jī)構(gòu)會(huì)立刻采取措施，為了避免股東承諾落空，我們會(huì)強(qiáng)迫它進(jìn)行股份轉(zhuǎn)讓，以保證其持續(xù)的風(fēng)險(xiǎn)承受能力?！?/p>

定位小微和個(gè)人

首批5家民營銀行的經(jīng)營模式尚待揭曉，連平建議要有差異化的特點(diǎn)。

“從客戶定位上，我覺得對(duì)于大部分民營銀行來說，還應(yīng)該是小微企業(yè)和個(gè)人，只有在這個(gè)客戶定位上，民營銀行的優(yōu)勢才有可能發(fā)揮。從銀行的經(jīng)營模式來說，總體而言還是一個(gè)零售銀行，也就是說，做的是批量、小規(guī)模的業(yè)務(wù)，每筆業(yè)務(wù)的規(guī)模雖然較小但是量很大?，F(xiàn)在幾家大銀行和包括股份制商業(yè)銀行在內(nèi)的全國性的十幾家銀行，業(yè)務(wù)主體依然是批發(fā)性質(zhì)的，因?yàn)檫@類業(yè)務(wù)它們有更大的優(yōu)勢，網(wǎng)點(diǎn)分布西至新疆，東跨臺(tái)灣，新生的民營銀行沒有這樣的網(wǎng)點(diǎn)跨度，做不了這些業(yè)務(wù)?！?/p>

值得一提的是，連平提議，要做好零售銀行，民營銀行的技術(shù)系統(tǒng)需要更多地依賴互聯(lián)網(wǎng)平臺(tái)，用大數(shù)據(jù)的方式來進(jìn)行運(yùn)營和操作?！白鳛榱闶坫y行，內(nèi)部的經(jīng)營管理體制、業(yè)務(wù)考核和流程都要按照零售銀行來加以設(shè)計(jì)?！?/p>

王勁平認(rèn)為，合理的定位可以幫助民營銀行解決攬存問題，例如定位于小企業(yè)服務(wù)，或者發(fā)揮互聯(lián)網(wǎng)金融特色，“不要搞得太大，可以做成小社區(qū)銀行和村鎮(zhèn)銀行，而且把這種市場定位確定好以后，實(shí)現(xiàn)產(chǎn)融結(jié)合。”

政府色彩需淡化

除了民營銀行試點(diǎn)，銀監(jiān)會(huì)近年也鼓勵(lì)和引導(dǎo)民間資本進(jìn)入銀行業(yè)，據(jù)統(tǒng)計(jì)，民間資本超過50%的中小銀行已有100多家，農(nóng)村中小金融機(jī)構(gòu)民間資本占比超90%；截至2013年底，直接和間接入股村鎮(zhèn)銀行的民間資本為472億元，占股本總額的71%。

王勁平指出，政府資本應(yīng)當(dāng)進(jìn)一步退出城商行，把資源交給市場。從大連銀行的股權(quán)結(jié)構(gòu)來看，政府以財(cái)政出資持股18%，其余為民營企業(yè)；但在實(shí)際運(yùn)作中，實(shí)際控制人仍是政府，政府對(duì)人事任命和企業(yè)發(fā)展起到關(guān)鍵的作用。

他認(rèn)為，銀行業(yè)存在過度集中、壟斷現(xiàn)象，造成了中小企業(yè)金融資源稀缺的局面，這不符合市場經(jīng)濟(jì)的規(guī)律?！皣鴥?nèi)五大銀行、十幾家商業(yè)銀行都太大了，將來死得也快，經(jīng)濟(jì)不行的時(shí)候，恐龍最先死?！?/p>

“下一步（政府）應(yīng)該有順序退出，把股份賣出去，干點(diǎn)別的事，比如扶貧，設(shè)立基金，銀行要按照公司法運(yùn)營，”他說，“我認(rèn)為中國金融體制改革應(yīng)該把這一步加上去，加快改革進(jìn)程?！?/p>

連平認(rèn)為，“現(xiàn)在，民生銀行和浙商銀行在市場上獨(dú)具特色，浙商銀行專注做小微融資，做得很有特色，它的零售銀行占比絕對(duì)是最大的，民生銀行亦然。這種實(shí)際控制就是民營資本。”

去年公布的《中共中央關(guān)于全面深化改革若干重大問題的決定》提出，提高國企紅利上繳比例、積極發(fā)展混合所有制經(jīng)濟(jì)，并明確了國有資本繼續(xù)控股經(jīng)營的自然壟斷行業(yè)改革內(nèi)容。

“我理解的混合所有制，從宏觀上來說是造就一大批實(shí)實(shí)在在的民營企業(yè)，在整個(gè)國家的經(jīng)營中占到一定的比例。從微觀來說，比如說一家金融機(jī)構(gòu)也應(yīng)該不同所有制的形式占到一定的比例，長期來說這肯定是一個(gè)發(fā)展趨勢?！边B平表示。