公司利潤操縱的原因方法及治理措施

馬玉婷

摘要：公司在財務報表中虛假成分將對決策者產(chǎn)生錯誤的影響，并造成不必要的損失，而利潤操縱是形成上述情形的主要原因。本文首先對利潤操縱的原因和操縱方法進行分析，并就規(guī)范市場運作，加大處罰力度、完善會計準則的制定與實施工作，對公司治理結(jié)構(gòu)等方面提出對利潤操縱的應對措施，以此來抑制利潤操縱的現(xiàn)象。

關(guān)鍵詞：公司 利潤操縱 原因 方法 治理措施

分析公司虛假重組、利潤調(diào)整的操縱行為，可以避免損害會計信息的可靠性，讓投資者能夠得到真實、正確、可靠的會計信息，根據(jù)準確的會計信息進行投資決策，維護投資者和信息使用者的合法權(quán)益，有利于規(guī)范公司的市場行為，促進市場經(jīng)濟的發(fā)展。

一、公司利潤操縱的原因

利潤操縱的原因主要是公司通過利潤操縱實現(xiàn)自身利益的最大化?；诓煌牟倏v利潤目的，公司可能會進行利潤調(diào)增的“正向”操縱和為減少利潤而進行的“負向”操縱。

（一）資本市場動機

發(fā)行和上市股票的公司必須具有3年經(jīng)營盈利的業(yè)績，公司為達到在證券市場發(fā)行股票、上市交易和配股等融資的目的，在發(fā)行額度有限的情況下，為盡可能多地募集資金而提高發(fā)行價格。公司的盈利可以吸引投資者的資金，投資者增加，發(fā)行價格就會上漲，公司募集的資金數(shù)額就會增加。公司的盈利有利于吸引投資者，提高股價，樹立公司良好形象，使公司在市場競爭中處于有利地位。

（二）管理者的壓力

公司管理者經(jīng)營業(yè)績的考核一般以一定的財務指標為基礎(chǔ)，其中利潤往往是最主要的財務指標。如銷售利潤率、投資回報率等，都是經(jīng)營業(yè)績的重要考核指標。因此，管理者為了獲得良好的經(jīng)營業(yè)績而對公司利潤進行操縱。

（三）交易限制減少納稅

所得稅是在會計利潤的基礎(chǔ)上，通過納稅調(diào)整，將會計利潤調(diào)整為應納稅所得額，再乘以適當?shù)亩惵识贸龅?。為減少稅費或延遲納稅，調(diào)整會計利潤，同時也為下年度完成經(jīng)濟指標留下空間。但也存在著一些公司，為了能夠維護其在社會上的形象，為了能夠籌措到足夠的資金，不惜虛報利潤，多交所得稅，而這部分所得稅往往又通過地方政府以稅收返還形式返還給公司。

（四）獲取信貸資金和商業(yè)信用

市場經(jīng)濟體制下，銀行等金融機構(gòu)為了控制風險，絕大多數(shù)情況下不愿意貸款給虧損公司和信譽不足的公司。因此，不僅要對公司的資信進行評估，而且還要對公司財務狀況、經(jīng)營業(yè)績和現(xiàn)金流量等進行財務分析。為了獲得信貸資金和維護其在商業(yè)經(jīng)營中的信用，一些公司便存在虛增利潤的現(xiàn)象。

二、公司利潤操縱的方法

（一）利用關(guān)聯(lián)關(guān)系進行利潤操縱

利用關(guān)聯(lián)關(guān)系進行利潤操縱有以下幾種方式：

1、關(guān)聯(lián)方交易

關(guān)聯(lián)方交易與利潤操縱不存在必然的聯(lián)系。但有些公司的關(guān)聯(lián)方交易采取了協(xié)議定價的原則，定價的高低取決于公司的需要，使得利潤在公司之間轉(zhuǎn)移，這樣，關(guān)聯(lián)方交易就成為一種利潤操縱的手段。利用關(guān)聯(lián)方交易進行利潤操縱的主要方法有：一是以資金往來利息，調(diào)節(jié)財務費用。二是利用關(guān)聯(lián)方的管理費用收支，共同費用等分攤方式調(diào)節(jié)利潤。三是通過關(guān)聯(lián)方定價政策，虛構(gòu)經(jīng)濟業(yè)務。實現(xiàn)利潤轉(zhuǎn)移，提高公司業(yè)務收入和收益。四是采用遠高于或低于市場價格的方式，進行購銷活動。

2、資產(chǎn)重組

公司劣質(zhì)或閑置資產(chǎn)，以遠高于賬面價值的金額，與其國有控股母公司的優(yōu)質(zhì)資產(chǎn)相交換或出售，將國有公司將利潤轉(zhuǎn)至公司。另一方面，公司大股東利用其控制地位，以公司的巨額資金購買大股東的閑置資產(chǎn)，從而減少公司利潤。

3、非貨幣性交易

通過與關(guān)聯(lián)企業(yè)的非貨幣性交易，將劣質(zhì)資產(chǎn)以公允價值換出，由于劣質(zhì)資產(chǎn)賬面價值高于公允價值，其兩者間的差異將體現(xiàn)為損失，從而虛減公司的利潤。

（二）會計準則引發(fā)的公司利潤操縱的方法

1、固定資產(chǎn)折舊政策和估計變更

會計準則規(guī)定至少應當于每年年度終了，對固定資產(chǎn)的使用壽命、預計凈殘值和折舊方法進行復核。公司認為固定資產(chǎn)使用壽命預計數(shù)與原先估計數(shù)有差異或者與固定資產(chǎn)有關(guān)的經(jīng)濟利益預期實現(xiàn)方式有重大改變時就可以進行會計估計變更，從而達到操縱利潤的目的。

因此，每年注冊會計師在對公司固定資產(chǎn)科目進行審計時，要關(guān)注固定資產(chǎn)的折舊政策和估計是否變更，并對折舊額進行測試，防止公司通過多計提或者少計提折舊來調(diào)整利潤和資產(chǎn)。

2、借款費用資本化范圍擴大

會計準則對于大型機械設備等資產(chǎn)借入的款項所發(fā)生的利息資本化，計入固定資產(chǎn)價值，而不再直接計入當期損益。公司如果想提升業(yè)績或擴大利息資本化范圍，則可以采用一定的方法使專項借款之外的一般借款的利息支出符合計入資產(chǎn)的要求；另一方面，將已完工的固定資產(chǎn)長期作為在建工程核算，這樣既延長了利息支出計入資產(chǎn)的時間，又減少了折舊的計提，從而達到操縱利潤的目的。

3、公允價值的全面引入

會計準則在金融工具、投資性房地產(chǎn)、非共同性控制下的企業(yè)合并、債務重組和非貨幣性交易等方面引入了公允價值的計量屬性。公允價值的實質(zhì)是基于主觀判斷的定性因素大于具有量化標準的定量因素。公司由于債務重組、非貨幣交易資產(chǎn)的按照公允價值計量而進行利潤操縱。

4、無形資產(chǎn)研發(fā)費用資本化與無形資產(chǎn)攤銷

會計準則規(guī)定企業(yè)內(nèi)部研究開發(fā)項目的支出，應當區(qū)分研究階段支出與開發(fā)階段支出，并允許開發(fā)階段的支出予以資本化，即將開發(fā)支出歸入無形資產(chǎn)中定期進行攤銷。雖然會計準則對公司的研究階段和開發(fā)階段的定義進行了區(qū)分，但是無形資產(chǎn)研發(fā)過程復雜、費用多樣，在實際工作中很難嚴格界定研究階段與開發(fā)階段的費用支出。因此，公司如何劃分研究階段和開發(fā)階段，也就決定了研發(fā)支出費用化和資本化的分界點，從而達到進行利潤操縱的目的。

5、其他會計準則中的項目endprint

長期股權(quán)投資：會計準則規(guī)定，當初始投資成本大于被投資單位可辨認凈資產(chǎn)公允價值時，不調(diào)整初始投資成本；小于該公允價值時，其差額計入當期損益，同時調(diào)整投資成本。這樣，當出現(xiàn)長期股權(quán)投資小于被投資單位凈資產(chǎn)相應份額時，可將其一次計入當期損益而使公司利潤增加。

投資性房地產(chǎn)：對于投資性房地產(chǎn)，應以成本模式為基準計量模式，在滿足一定條件下，也可采用公允價值進行計量，采用公允價值計量時，不需計提折舊或攤銷，而是以期末的公允價值為基礎(chǔ)調(diào)整其賬面價值，公允價值與原賬面價值之間的差額計人當期損益。如果房地產(chǎn)市場呈繁榮景象時，對擁有較多房地產(chǎn)的公司來說，其業(yè)績可能會有很大的提高，利潤也會增加。

所得稅。在我國實際工作中，大部分公司都采用應付稅款法核算。會計準則規(guī)定，所得稅可采用債務法核算。由于實際工作中在大部分情況下，產(chǎn)生可抵減暫時差異，這將使本期遞延所得稅資產(chǎn)增加、本期所得稅費用減少，使公司本期利潤增加。

企業(yè)合并。會計準則規(guī)定非同一控制下的企業(yè)合并，作為支付對價資產(chǎn)的公允價值高于其賬面價值的，其差額可計入當期損益；非同一控制下的企業(yè)合并由于資產(chǎn)按公允價值計量很可能產(chǎn)生商譽，將不再逐年進入損益，而是一次性計人當期損益而增加利潤。

股份支付：會計準則規(guī)定，股份支付是指為獲取職工和其他方提供服務或商品而授予權(quán)益工具或者承擔以權(quán)益工具為基礎(chǔ)確定的負債的交易。無論是以權(quán)益結(jié)算還是以現(xiàn)金結(jié)算的股份支付，都應在授予后將股份支付的公允價值計人相關(guān)成本或費用。因此，在收入既定的條件下，將使得成本費用增加，利潤減少。

保險合同：會計準則規(guī)定保險人應當按照保險合同確定的金額，提取各類保險合同的準備金；保險人在每年終了，對各類準備金進行充足性測試，如果超出已提取準備金的，將按其差額補提準備金。提取和補提的準備金，計入當期損益，將導致公司費用增加，利潤減少。

三、公司利潤操縱行為的治理措施

公司利潤操縱行為的治理是一個系統(tǒng)工程，不僅要強化政府監(jiān)管和法律監(jiān)管，而且要加強社會監(jiān)管和道德建設，防范公司操縱會計利潤的行為。

（一）嚴格執(zhí)法，加大處罰力度

公司財務報表中存在重大錯報，對公司不僅僅要追究其經(jīng)濟責任，如沒收違法所得、處以罰款等，情節(jié)嚴重的還應追究當事人的刑事責任；對有審計責任的會計師事務所應根據(jù)情節(jié)處以罰款或吊銷營業(yè)執(zhí)照，并限定相關(guān)從業(yè)人員在規(guī)定的期限內(nèi)不得從事相關(guān)職業(yè)或追究其刑事責任等。與此同時，要對公司提供虛假財務報告而給投資者的損失進行賠償，最大限度地減少違規(guī)事件的發(fā)生。

（二）完善會計準則的制定與實施工作

長期以來會計準則的不完善是上市公司進行利潤操縱的重要原因之一。因為準則的制定和完善本身就是相關(guān)利益主體的博弈過程，由于客觀環(huán)境的不斷變化，現(xiàn)有準則不可能規(guī)范現(xiàn)在、未來的所有交易和事項。因此，必須不斷完善會計準則，從而達到抑制或消除利潤操縱的目的。

（三）轉(zhuǎn)變政府職能，完善公司治理結(jié)構(gòu)

建立防止政府干預公司經(jīng)營活動的機制。市場經(jīng)濟中政府應致力于創(chuàng)造“公平、公開、公正”的市場環(huán)境和建設完善的社會保障制度。建立科學的政績評價機制。政府的職責是為社會公眾利益服務，應以社會公眾利益的實現(xiàn)程度作為基礎(chǔ)，而不能簡單地以經(jīng)濟增長指標作為評價依據(jù)。所有權(quán)與經(jīng)營權(quán)的分離，必然導致公司的投資者與管理層存在著嚴重的信息不對稱，必須完善公司治理結(jié)構(gòu)。完善公司治理結(jié)構(gòu)重要任務之一是要約束大股東的行為，解決國有股、法人股的流通問題，推行國有股減持和分持；完善公司治理結(jié)構(gòu)還要建立對公司高級管理人員的有效約束機制，規(guī)范公司高級管理人員的行為。

（四）充分發(fā)揮注冊會計師和證監(jiān)會監(jiān)督的作用

要充分發(fā)揮注冊會計師的監(jiān)督作用，首先，應當強化注冊會計師的獨立性。其次，應當加大對注冊會計師的監(jiān)管力度，強化注冊會計師風險意識，建立注冊會計師民事賠償機制。再次，要加強注冊會計師的誠信教育，樹立誠信為本，操守為重的職業(yè)道德。這樣才能有效發(fā)揮注冊會計師在會計監(jiān)督中的作用。最后，引進同業(yè)互查制度。檢查人要對被檢查的會計師事務所出具書面報告，并針對存在的缺陷提出改進意見。引進同業(yè)互查制度不僅可以促進不同的會計師事務所之間進行業(yè)務交流，還可以幫助被審核的會計師事務所發(fā)現(xiàn)審計過程中產(chǎn)生的問題，提高財務報告的審計質(zhì)量。建立以證監(jiān)會抽查復審為核心的會計信息披露再監(jiān)督體系。公司會計信息披露總體情況不理想，注冊會計師協(xié)會自律化管理尚不能有效運作的情況下，加大證券監(jiān)管部門對注冊會計師的監(jiān)督力度就顯得十分必要。為此，中國證監(jiān)會應成立專門委員會，對上市公司年報進行抽查復審，每年抽查面不少于三分之一。這樣三年即可覆蓋所有上市公司。對抽查中發(fā)現(xiàn)的違法違規(guī)問題，應區(qū)分會計責任和審計責任，分別對上市公司有關(guān)人員和注冊會計師進行監(jiān)督，促使注冊會計師提高執(zhí)業(yè)水平，增強審計責任意識。

（五）要全方位進行道德建設和誠信教育

在市場經(jīng)濟條件下強調(diào)道德建設和誠信教育尤為重要，因為當巨大的經(jīng)濟利益與嚴肅的道德規(guī)范相碰撞時，只有潛移默化的誠信教育，才能使道德發(fā)揮效能。只有市場上的各個參與者都弘揚誠信為本的精神和操守為重的道德風范，才能使制度、規(guī)范得以落實到實處，才能從根本上防范公司利潤操縱行為的發(fā)生。

綜上所述，利潤操縱是公司存在的一個比較突出的問題，它關(guān)系到我國的市場經(jīng)濟能否健康的發(fā)展。然而，利潤操縱也是一個長期的、復雜的制度建設系統(tǒng)工程，需要相應的技術(shù)手段、約束機制、監(jiān)管措施的同步跟進；需要廣大會計從業(yè)人員和社會各界的充分重視和共同努力；需要政府及其他各個層面的積極推行、配合和完善。只有市場運作中的每個參與主體都能規(guī)范運作，才能保證整個市場的有序運行；只有通過社會各個方面的不斷努力和積極配合才能真正的有效的遏制公司利潤的操縱現(xiàn)象。

參考文獻：

[1]參見中國注冊會計師協(xié)會編.會計[M].中國財政經(jīng)濟出版社，2011年版

[2]參見張志鳳主編.注冊會計師應試指導及全真模擬測試.會計[M].經(jīng)濟科學出版社。

[3]參見陳波，應明德言主編.注冊會計師考試應試指導及全真模擬測試.審計[M].中國商業(yè)出版社endprint