金融市場(chǎng)

焦點(diǎn)

楊劍波訴證監(jiān)會(huì)案開(kāi)庭

【本刊訊】 （《財(cái)經(jīng)網(wǎng)》綜合報(bào)道）光大烏龍指案當(dāng)事人楊劍波訴證監(jiān)會(huì)一案，4月3日上午在北京一中院公開(kāi)庭審。雙方圍繞光大“烏龍指”案是否應(yīng)被判罰為內(nèi)幕交易展開(kāi)了三個(gè)多小時(shí)的激辯。

楊劍波的代理律師為中兆律師事務(wù)所合伙人李江和楊翼飛。李江曾在2000年代理首個(gè)行政訴訟案——海南凱立狀告證監(jiān)會(huì)一案并勝訴。被告方中國(guó)證監(jiān)會(huì)派出兩名工作人員楊娟、徐云應(yīng)戰(zhàn)。

庭審會(huì)上，楊劍波提出四大理由：第一，光大證券的錯(cuò)單交易信息不屬于內(nèi)幕信息，證監(jiān)會(huì)的認(rèn)定缺乏法律依據(jù)。第二，光大證券的錯(cuò)單交易信息已處于公開(kāi)狀態(tài)，不符合內(nèi)幕信息的構(gòu)成要件。第三，光大證券沒(méi)有利用錯(cuò)單交易信息從事證券或者期貨交易活動(dòng)。第四，楊劍波并非本案的其他直接責(zé)任人員。

對(duì)此證監(jiān)會(huì)代理人認(rèn)為，光大證券因?yàn)槌绦蝈e(cuò)誤導(dǎo)致市場(chǎng)巨額成交，對(duì)滬深300指數(shù)、180ETF、50ETF和股指期貨合約價(jià)格均可能產(chǎn)生重大影響，同時(shí)這些信息在一段時(shí)間內(nèi)處于未公開(kāi)狀態(tài)。光大證券在內(nèi)幕信息公開(kāi)前，即反手交易明顯違反了公開(kāi)交易原則。

對(duì)于楊提出的錯(cuò)單交易信息已處于事實(shí)公開(kāi)狀態(tài)問(wèn)題的主張。證監(jiān)會(huì)認(rèn)為，光大證券在事發(fā)后沒(méi)有按照法律要求合法披露相關(guān)信息，所謂烏龍指僅僅是市場(chǎng)的諸多傳聞之一，因此不能認(rèn)為屬于事實(shí)公開(kāi)狀態(tài)。

關(guān)于楊劍波提出的沒(méi)有利用錯(cuò)單交易信息從事證券或期貨交易活動(dòng)的主張，證監(jiān)會(huì)認(rèn)為，原告所為的中性策略應(yīng)當(dāng)遵守法律法規(guī)的規(guī)定，任何人不能以中性策略為由違反法律規(guī)定。

關(guān)于楊劍波提出的其并非是其他直接責(zé)任人員的主張，證監(jiān)會(huì)認(rèn)為，楊劍波在事件發(fā)生之后，與光大證券其他管理人員一起開(kāi)會(huì)達(dá)成了意見(jiàn)，并由楊劍波負(fù)責(zé)事實(shí)，楊劍波是當(dāng)天巨額交易的負(fù)責(zé)人，在該案中起到了較大作用，應(yīng)當(dāng)認(rèn)定為本案的其他直接責(zé)任人員。

庭審結(jié)束后，審判長(zhǎng)宣布一審判決結(jié)果將擇日宣布。

聲音防止銀行業(yè)務(wù)交叉過(guò)度

中國(guó)銀監(jiān)會(huì)主席尚福林：銀監(jiān)會(huì)鼓勵(lì)銀行業(yè)務(wù)產(chǎn)品機(jī)制創(chuàng)新，要按照“柵欄”原則，分類(lèi)推進(jìn)業(yè)務(wù)產(chǎn)品創(chuàng)新。明確銀行各類(lèi)業(yè)務(wù)本質(zhì)，科學(xué)設(shè)置發(fā)展原則和風(fēng)險(xiǎn)底線，鼓勵(lì)在“柵欄”內(nèi)積極創(chuàng)新，防止不同性質(zhì)業(yè)務(wù)過(guò)度交叉，加劇風(fēng)險(xiǎn)隱匿和傳染。

互聯(lián)網(wǎng)金融監(jiān)管可以采取注冊(cè)制

央行調(diào)查統(tǒng)計(jì)司副司長(zhǎng)徐諾金：開(kāi)展互聯(lián)網(wǎng)金融一定要準(zhǔn)入管理，可以采取注冊(cè)制。

另外我們要管什么？主要側(cè)重于互聯(lián)網(wǎng)金融的交易秩序的有關(guān)規(guī)章制度的制定，按照“公正、公平、公開(kāi)”的原則提高它的透明度，讓人們充分了解每一個(gè)法律條文、規(guī)章制度，還要自擔(dān)風(fēng)險(xiǎn)。

歐元區(qū)目前無(wú)通縮風(fēng)險(xiǎn)

歐洲央行副行長(zhǎng)康斯坦西奧：歐元區(qū)的低通脹水平確實(shí)在當(dāng)下值得引起大家的擔(dān)心，并有可能成為拖累經(jīng)濟(jì)增速的負(fù)面因素，不過(guò)，歐元區(qū)整體目前并無(wú)全面陷入通縮的風(fēng)險(xiǎn)。

快訊工行有意收購(gòu)歐洲基金公司

工行可能給出高達(dá)20億歐元的出價(jià)來(lái)收購(gòu)Pioneer，這也意味著這筆交易可能成為目前為止亞洲企業(yè)對(duì)西方基金管理公司最大規(guī)模收購(gòu)。數(shù)據(jù)顯示，截至2013年底，Pioneer旗下管理資產(chǎn)規(guī)模為1740億歐元（約合2400億美元），是意大利聯(lián)合信貸銀行（UniCredit）旗下的企業(yè)。

香港廉署調(diào)查摩根大通前雇員方方

香港廉政公署周末已搜查摩根大通中國(guó)投資銀行業(yè)務(wù)前CEO兼亞洲投行業(yè)務(wù)前副董事長(zhǎng)方方的辦公室。此前不久，方方突然提出了辭職。廉政公署取走了方方辦公室的電腦記錄和文件。方方是針對(duì)摩根大通在亞洲的雇傭運(yùn)作是否存在腐敗調(diào)查的焦點(diǎn)人物之一。

互聯(lián)網(wǎng)金融協(xié)會(huì)有望6月成立

互聯(lián)網(wǎng)金融協(xié)會(huì)有望在6月前正式成立。互聯(lián)網(wǎng)金融協(xié)會(huì)成立后屬于央行下面的一級(jí)協(xié)會(huì)，與支付清算協(xié)會(huì)同屬一級(jí)?；ヂ?lián)網(wǎng)金融協(xié)會(huì)發(fā)起成立單位計(jì)劃包含50多家機(jī)構(gòu)，包括銀行、基金、信托、第三方支付、P2P機(jī)構(gòu)等，大部分都是原互聯(lián)網(wǎng)金融專(zhuān)業(yè)委員會(huì)成員。