審計(jì)署核查五礦信托 直指行業(yè)潛規(guī)則

剪不斷、理還亂，信托公司和第三方理財(cái)機(jī)構(gòu)之間的“曖昧”關(guān)系，因國家審計(jì)署披露的一則審計(jì)結(jié)果而曝光。

5月10日，審計(jì)署發(fā)布的《2013年第5號公告：中國五礦集團(tuán)公司2011年度財(cái)務(wù)收支審計(jì)結(jié)果》指出，2010年至2011年，所屬五礦國際信托有限公司違規(guī)委托非金融機(jī)構(gòu)銷售部分集合資金信托產(chǎn)品，并以咨詢費(fèi)名義支付推介代銷費(fèi)3862.27萬元；集合資金信托計(jì)劃部分資金在使用中被挪用，但截至2012年5月，該公司未按規(guī)定向受益人披露此方面信息。

對此，五礦信托方面向《投資者報(bào)》記者表示，報(bào)告內(nèi)容屬實(shí)，但公司已于事件發(fā)生后及時(shí)進(jìn)行了整改，徹底停掉了與第三方理財(cái)機(jī)構(gòu)的推介業(yè)務(wù)，并對有關(guān)人員進(jìn)行了內(nèi)部處理。

五礦信托稱已整改

五礦信托向本報(bào)表示，審計(jì)署的審計(jì)結(jié)果雖然剛剛發(fā)布，但審計(jì)行為發(fā)生在2012年上半年，公司之后進(jìn)行整頓。事實(shí)上，公司在2011年下半年就已經(jīng)停掉與第三方理財(cái)機(jī)構(gòu)的合作。

“發(fā)生這樣的事情，主要與公司歷史和當(dāng)時(shí)背景有關(guān)。五礦信托2010年底成立，到2011年經(jīng)營的時(shí)間尚短，為了盡快把業(yè)務(wù)做起來，受市場環(huán)境的影響，和第三方理財(cái)機(jī)構(gòu)合作，當(dāng)時(shí)很多信托公司都在做，但自審計(jì)之后，公司內(nèi)部進(jìn)行了整改，考慮第三方理財(cái)機(jī)構(gòu)代銷風(fēng)險(xiǎn)較大，銀監(jiān)會、銀監(jiān)局也加強(qiáng)了監(jiān)管，已嚴(yán)格杜絕?！蔽宓V信托人士對《投資者報(bào)》記者說。

此次五礦信托被查，主要源于審計(jì)署對五礦集團(tuán)的檢查，據(jù)悉，審計(jì)署每年都會對部分國有企業(yè)進(jìn)行審計(jì)。

對于10日發(fā)布的包括五礦集團(tuán)在內(nèi)的10戶國有企業(yè)2011年度財(cái)務(wù)收支審計(jì)結(jié)果公告，審計(jì)署企業(yè)審計(jì)司負(fù)責(zé)人魏強(qiáng)在接受媒體采訪時(shí)表示，對國有及國有控股企業(yè)進(jìn)行審計(jì)監(jiān)督，是法律賦予審計(jì)機(jī)關(guān)的職責(zé)。

與往年相比，這次審計(jì)結(jié)合近年來國企審計(jì)推進(jìn)狀況，主要圍繞“質(zhì)量、責(zé)任、績效”開展工作，以檢查企業(yè)財(cái)務(wù)收支為基礎(chǔ)，揭示企業(yè)發(fā)展中存在的問題和面臨的風(fēng)險(xiǎn)。

“擦邊球”比比皆是

“五礦信托原本和一般央企系信托公司風(fēng)格迥異，想走市場化路線，曾有‘彪悍四少’之名，經(jīng)審計(jì)署這么一折騰，只得循規(guī)蹈矩了。”對于本次結(jié)果，有人在微博評論道，審計(jì)署替銀監(jiān)會做了調(diào)查監(jiān)管。

據(jù)記者了解，第三方代銷之類的信托行業(yè)“潛規(guī)則”，如果不是審計(jì)署介入查賬，單從年報(bào)看不出蹊蹺。

“審計(jì)署進(jìn)駐公司查賬和公司披露年報(bào)不一樣，項(xiàng)目資料、財(cái)務(wù)往來數(shù)據(jù)等等都要看，針對與第三方機(jī)構(gòu)的合作，費(fèi)用名稱是咨詢費(fèi)、顧問費(fèi)還是什么，如何支付，向誰支付等，年報(bào)里不會披露這么細(xì)致，所以是否通過中介機(jī)構(gòu)一般很難判斷?！鄙鲜鑫宓V人士表示。

那么，銀監(jiān)會對信托銷售又是如何規(guī)定的呢？《信托公司集合資金信托計(jì)劃管理辦法》第八條規(guī)定，信托公司推介信托計(jì)劃時(shí)，不得委托非金融機(jī)構(gòu)進(jìn)行推介。

而銀監(jiān)會2011年下發(fā)了《關(guān)于規(guī)范信托產(chǎn)品營銷有關(guān)問題的通知》（下稱“《通知》”）規(guī)定，信托公司營銷信托產(chǎn)品，可采取信托公司直接營銷模式，也可選擇其他金融機(jī)構(gòu)代理推介信托產(chǎn)品；非金融機(jī)構(gòu)只能“向信托公司推薦合格投資者，但不得以提供咨詢、顧問、居間等方式直接或間接推介信托產(chǎn)品”。

而在業(yè)內(nèi)看來，如果審計(jì)署真要查，結(jié)果可能是審誰誰“中槍”。

“據(jù)說審計(jì)署現(xiàn)在對信托興趣很高，正在加緊學(xué)習(xí)。之前央行已經(jīng)用反洗錢利刃砍了信托公司，現(xiàn)在審計(jì)署又要來查賬么？審計(jì)署這么搞，以后國有信托公司都不敢和第三方理財(cái)合作了?！毙磐忻靶磐腥骸痹谖⒉┗貜?fù)中寫道。

銷售渠道轉(zhuǎn)型急迫

有關(guān)信托銷售的討論遠(yuǎn)不止于此，在2011年甚至以前，信托能否不依賴第三方“站著掙錢”的話題就不絕于耳，但現(xiàn)實(shí)依舊困難重重。

今年初，業(yè)內(nèi)又有消息稱監(jiān)管層將出臺規(guī)定限制第三方機(jī)構(gòu)代銷信托產(chǎn)品，第三方理財(cái)機(jī)構(gòu)表示，監(jiān)管層整頓代銷行為有可能，但全面禁止不現(xiàn)實(shí)。

審計(jì)署出具了確切意見實(shí)屬難得，但《通知》發(fā)布以來，執(zhí)行效果并不好，主要問題仍在異地銷售進(jìn)程緩慢和非公開的營銷宣傳方式。

除此之外，今年以來，當(dāng)銀行頻發(fā)風(fēng)險(xiǎn)而收緊信托代銷后，有非銀行系公司開始嘗試用更直接的方法轉(zhuǎn)型銷售通道。

今年2月，重慶市媒體消息稱，重慶國際信托有限公司及其控股子公司斥資15億元，收購合肥科技農(nóng)商行34.99%的股份，成為其第一大股東，這成為重慶國際信托控股三峽銀行后，獲得的第二張銀行業(yè)牌照。

而根據(jù)了解，除了重慶國際信托外，此外還有不少信托公司已經(jīng)或正在參股銀行機(jī)構(gòu)。

“本來項(xiàng)目就不好做，現(xiàn)在銀行理財(cái)管理又趨嚴(yán)，如果沒有渠道資金購買，產(chǎn)品發(fā)行慢，會直接影響業(yè)務(wù)開發(fā)環(huán)節(jié)。”日前，一家未和非金融機(jī)構(gòu)合作銷售的國企信托經(jīng)理苦惱地對《投資者報(bào)》記者說。