數(shù)全球房地產(chǎn)還看美國 鵬華美國房地產(chǎn)配置作用顯著

洛克菲勒集團(tuán)旗下房地產(chǎn)咨詢公司高緯物業(yè)15日發(fā)布研究報(bào)告稱，房地產(chǎn)交易復(fù)蘇將由北美帶動(dòng)，尤其是美國，今年交易額有望在去年增長(zhǎng)26%的基礎(chǔ)上繼續(xù)增長(zhǎng)15%至20%。眾祿基金近期發(fā)布的報(bào)告表示，投資者可側(cè)重關(guān)注復(fù)蘇趨勢(shì)延續(xù)的美國市場(chǎng)，以達(dá)到分散單一投資A股市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)的目的，其中專注投資美國房地產(chǎn)市場(chǎng)的基金如鵬華美國房地產(chǎn)值得關(guān)注。

高緯物業(yè)首席執(zhí)行官Glenn Rufrano預(yù)計(jì)，今年全球房地產(chǎn)交易量可能超過1萬億美元。在全球范圍內(nèi)，投資者更青睞紐約和倫敦的優(yōu)質(zhì)寫字樓和零售房產(chǎn)，回避風(fēng)險(xiǎn)較大的歐元區(qū)高負(fù)債國資產(chǎn)。眾祿基金指出，自2012年三季度以來，外圍市場(chǎng)特別是美國市場(chǎng)表現(xiàn)出較好的走勢(shì)，QDII型基金表現(xiàn)出良好的資產(chǎn)配置作用。報(bào)告顯示，從美國經(jīng)濟(jì)基本面、未來人口結(jié)構(gòu)變化，房地產(chǎn)市場(chǎng)供求關(guān)系、房地產(chǎn)市場(chǎng)價(jià)格水平及所處階段等多方面來看，目前美國REITs市場(chǎng)是最值得長(zhǎng)期資產(chǎn)配置的領(lǐng)域之一。尤其是在美國房地產(chǎn)市場(chǎng)經(jīng)過長(zhǎng)期較大幅度調(diào)整之后復(fù)蘇勢(shì)頭良好，適當(dāng)間接參與投資流動(dòng)性良好、分紅相對(duì)穩(wěn)定的美國REITs市場(chǎng)是個(gè)較為理想的選擇，而鵬華美國房地產(chǎn)則為投資者提供了一個(gè)比較順暢的通道。

據(jù)悉，鵬華美國房地產(chǎn)是一只股票型基金，主要投資于REITs（美國上市交易的房地產(chǎn)信托憑證）、REIT ETF（投資于房地產(chǎn)信托憑證的交易型開放式指數(shù)基金）以及房地產(chǎn)行業(yè)上市公司股票，其中投資美國上市交易的REITs比例不低于基金資產(chǎn)的60%。由于REITs等與股票、債券市場(chǎng)的相關(guān)性較低，若投資者在基金投資組合中配置一部分不動(dòng)產(chǎn)基金，可優(yōu)化投資組合，有效分散單一投資證券市場(chǎng)的風(fēng)險(xiǎn)。Wind數(shù)據(jù)顯示，作為國內(nèi)唯一主投美國房地產(chǎn)的鵬華美國房地產(chǎn)基金今年表現(xiàn)良好，截至3月15日，鵬華美國房地產(chǎn)基金今年以來上漲4.44%，過去一年凈值上漲9.11%。