江津“草根金融”之路

滑璇

李永祥從包里掏出兩根黑白相間、長約二十公分的硬刺。 “刺是豪豬身上的，這是我今天下鄉(xiāng)的收獲?！崩钣老檎f。

李永祥是重慶市江津區(qū)綠豐農(nóng)業(yè)信用擔(dān)保有限公司（下稱“綠豐擔(dān)保公司”）總經(jīng)理，4月12日，他下鄉(xiāng)突擊檢查了一家豪豬養(yǎng)殖場。

“我們給這些企業(yè)在銀行做貸款擔(dān)保，貸款發(fā)下去后，就得及時掌握企業(yè)的經(jīng)營情況。”李永祥說。

李永祥說的擔(dān)保源于，2011年重慶推行的“三權(quán)”抵押融資改革。為確保農(nóng)民能夠通過土地承包經(jīng)營權(quán)、農(nóng)村居民房屋和林權(quán)從銀行貸到資金，重慶市成立了一批國有融資擔(dān)保公司，綠豐是其中一家。

“農(nóng)村有很多資源，但不能變成資產(chǎn)?！龣?quán)抵押就是要盤活這些沉睡的資產(chǎn)，讓資金流動起來?！苯騾^(qū)金融辦綜合科科長廖章言說。作為重慶的農(nóng)村金融服務(wù)改革創(chuàng)新示范區(qū)，江津區(qū)又在“三權(quán)”基礎(chǔ)上增加了農(nóng)村塘庫堰承包經(jīng)營權(quán)、集體建設(shè)用地使用權(quán)。

2013年初，銀監(jiān)會明確表示支持探索農(nóng)村土地承包經(jīng)營權(quán)、宅基地、農(nóng)房等抵（質(zhì)）押貸款業(yè)務(wù)?！霸诮颍愃频脑囼炓堰M(jìn)行了近兩年?！绷握卵哉f。

“三權(quán)”抵押

從豪豬養(yǎng)殖場回來，李永祥直奔下班前的最后一站——江津區(qū)五舉醬菜有限公司（下稱“五舉公司”）。在總經(jīng)理楊培國的辦公室，李永祥一邊聊，一邊拿出隨身攜帶的筆記本不停地記著。

五舉公司成立于1998年。2002年開始，產(chǎn)品出口到馬來西亞等東南亞國家。雖然發(fā)展勢頭迅猛，但一年要收上萬噸蔬菜原料，缺少流動資金成了公司的短板。

沒有流動資金，楊培國游說1萬多家蔬菜種植戶把菜“賒”給他，為此不僅提高了收購價格，還要支付賒欠期間的菜價利息。

“由于是農(nóng)村廠房和土地，銀行不認(rèn)，所以貸不出錢來”。楊培國說，有時候要找朋友東挪西借，還找過高利貸。

2009年，楊培國將資產(chǎn)抵押給重慶市農(nóng)業(yè)擔(dān)保有限公司和綠豐，利用它們的擔(dān)保從銀行貸出數(shù)百萬。2011年“三權(quán)”抵押融資推開后，楊培國的醬菜存貨、廠房和土地承包經(jīng)營權(quán)都成為抵押資本，貸款數(shù)額逐年增加。

今年，五舉公司在綠豐抵押了部分醬菜存貨和近千畝土地承包經(jīng)營權(quán)，也是綠豐為它作的擔(dān)保，一舉從重慶銀行拿到貸款450萬。

“其實這些抵押物評估下來至少值1200多萬，但是為了減少風(fēng)險，只貸了不到一半的數(shù)額?！崩钣老檎f。

江津區(qū)金融辦的廖章言解釋說，抵押物價值大、貸款額度小是“三權(quán)”抵押融資中的常規(guī)做法，“這樣可以減少銀行和擔(dān)保公司的風(fēng)險，還能增加貸款成功率”。

其實，五舉公司2011年首次用土地承包經(jīng)營權(quán)貸款時并不順利。從七八月開始申貸，到資金全部到手，歷經(jīng)四個多月，差點錯過收購時間?！澳菚r剛推廣‘三權(quán)抵押，銀行不理解。廠房在他們眼里都是‘看得見摸不著，更別說土地承包經(jīng)營權(quán)了?！睏钆鄧f。

綠豐的加入讓貸款順利了許多，通過實地考察生產(chǎn)經(jīng)營狀況，組織農(nóng)業(yè)專家進(jìn)行專業(yè)評審，并依次向董事會、主管副區(qū)長報批，綠豐決定為五舉提供全權(quán)擔(dān)保。如果五舉還不上錢，綠豐將承擔(dān)100%的連帶責(zé)任。

作為江津區(qū)農(nóng)委的下屬公司，綠豐的擔(dān)保，讓銀行放下了心，當(dāng)年底，貨款發(fā)到了楊培國手上。

據(jù)江津區(qū)金融辦統(tǒng)計，截至2013年3月底，江津累計發(fā)放“三權(quán)”抵押融資貸款1936筆，總金額超過11億元。

資金互助社

“三權(quán)”抵押的試點同時，江津區(qū)還嘗試?yán)棉r(nóng)村資金互助社為社員個人和微型農(nóng)業(yè)企業(yè)發(fā)放小額貸款。白沙鎮(zhèn)的明星農(nóng)村資金互助社（下稱“明星互助社”）便是一例。

50歲的楊永科是明星互助社的發(fā)起人和理事長。16年前，他靠著從農(nóng)商行貸出的5萬塊錢起家，進(jìn)行房地產(chǎn)投資。

農(nóng)民出身的楊永科深知小額貸款對農(nóng)民創(chuàng)業(yè)的重要性。2010年12月31日，楊永科開創(chuàng)明星互助社，注冊資金300萬。

兩月之后，黑石村椿桃農(nóng)家樂的周萬平，成了互助社的第一個客戶。

與楊培國一樣，經(jīng)營農(nóng)家樂的周萬平也借過高利貸。在交納了100元的入股資金后，周萬平很快通過互助社的調(diào)查審核，用住宅面積128平米的農(nóng)房進(jìn)行抵押，一周內(nèi)就拿到了10萬塊的貸款。如今，周萬平已連續(xù)貸了3年。

“我們的放貸速度比銀行快，一般5萬以下的，只要1～3天，10萬以上的也就一個星期。但是我們的手續(xù)和銀行一樣，非常齊全?！睏钣揽普f。

放貸前，互助社要對借款人進(jìn)行調(diào)研，借款人所在的村社、家族也要出具意見。

“其實，村民入股時交了多少錢和能從互助社貸出多少錢沒關(guān)系。能貸多少錢，主要看家庭實力和貸款用途，用我們農(nóng)村的話說就是看這筆錢能不能雞生蛋、蛋生雞。”楊永科告訴《中國新聞周刊》。

互助社是一個封閉的金融機構(gòu)，只對入股社員提供貸款。由于社員彼此熟悉，本金又是大家共同出資，所以哪個借款戶家里有點風(fēng)吹草動，互助社馬上就能聽到風(fēng)聲。社員崔先敏曾從互助社借出2萬塊錢養(yǎng)豬，沒多久便轉(zhuǎn)變經(jīng)營方向把豬全部賣光。當(dāng)天晚上，崔先敏的擔(dān)保人、村支書一個電話打到互助社匯報情況，第二天互助社便與崔先敏取得聯(lián)系，提醒她還款。

截至目前，互助社放出的貸款尚未出現(xiàn)一筆不良記錄，沒有擔(dān)保人真正承擔(dān)過擔(dān)保責(zé)任?！耙驗橛欣ⅲr(nóng)民自己就會控制貸款數(shù)額，”廖章言說，“而且農(nóng)村的思想并不十分開放，一些人仍然守著‘借錢就是沒本事的老觀念?！?/p>

由于帶有內(nèi)部互助性質(zhì)，互助社的貸款用途五花八門，囊括了農(nóng)村生活的方方面面。為開展種植、養(yǎng)殖、手工業(yè)等經(jīng)營活動貸款自是當(dāng)仁不讓，而結(jié)婚、生子、蓋房子也都可以借錢。按照用途不同，貸款利率各不相同，讀書、治病年利率最低，只有6%；買車等奢侈性消費年利率最高，達(dá)18%。

貸款額度小、用途各異，加快了互助社的資金流動。黑石村一位社員貸款3萬，只用7天就全部還清。

由于大部分是小額貸款，互助社成了銀行的補充，那些尋求大額貸款的客戶直接被推薦給銀行。楊永科介紹，截至目前，互助社共有社員1530戶，累計為240戶農(nóng)民放貸1905.64萬。其中涉及“三權(quán)”抵押的171戶，貸款1488.8萬。

風(fēng)險隱憂

有了兩年實踐，楊培國對“三權(quán)”抵押融資的貸款套路開始駕輕就熟。每年重新申貸前的兩個月，便著手準(zhǔn)備各種文件，保證12月蔬菜收購期開始前資金到位。

事實上，2005年底掛牌的綠豐，早在成立之初便將土地承包經(jīng)營權(quán)及地上附著物納入擔(dān)保業(yè)務(wù)范圍。當(dāng)時的做法是，將土地租金和管理費投入算作抵押資本。但在同一年，當(dāng)一家公司試圖以這樣的資本到工商部門注冊成立公司時，卻遭到拒絕。后經(jīng)政府協(xié)調(diào)，方才成功。

2011年3月，重慶高院下發(fā)《關(guān)于為推進(jìn)農(nóng)村金融服務(wù)改革創(chuàng)新提供司法保障的意見》，其中規(guī)定：審理涉及農(nóng)村土地承包經(jīng)營權(quán)、農(nóng)村居民房屋、林權(quán)抵押糾紛案件，當(dāng)事人按照“三權(quán)”抵押登記時是細(xì)則設(shè)定的抵押權(quán)，人民法院應(yīng)當(dāng)認(rèn)定有效。

盡管有了司法上的肯定，以土地承包經(jīng)營權(quán)設(shè)定抵押，在實踐中仍有法律瑕疵。李永祥介紹，涉及到土地承包經(jīng)營權(quán)的銀行貸款，基本都須進(jìn)行抵押擔(dān)保?！暗峭恋囟际羌w的，理論上說，你在抵押的時候就要征得每一個農(nóng)戶的同意?！崩钣老檎f，“這樣的操作非常麻煩，實踐中根本做不了，是一個空白地帶。擔(dān)保公司只能被動接受貸款戶的承諾，但法律上沒法確認(rèn)?！?/p>

與此同時，一旦借款人無法還款，如何確保土地承包經(jīng)營權(quán)等抵押物變現(xiàn)，也成為“三權(quán)”抵押融資的瓶頸。廖章言坦承，這是他眼中最大的發(fā)展障礙。

為了解決這一問題，江津從去年起開始籌建農(nóng)村產(chǎn)權(quán)綜合交易平臺。作為公共資源交易中心的一個窗口，包括土地承包經(jīng)營權(quán)、林權(quán)在內(nèi)的多種權(quán)利，將在此平臺流轉(zhuǎn)。貸款風(fēng)險發(fā)生時，那些抵押給擔(dān)保公司的經(jīng)營權(quán)，將被重新包裝，尋找下家。而權(quán)利流轉(zhuǎn)換來的資金，將被用于填補擔(dān)保公司的資金損失。

互助社下一步的發(fā)展也讓楊永科有些擔(dān)憂?！艾F(xiàn)在全鎮(zhèn)200多平方公里，只有一個工作點。很多農(nóng)民要跑很遠(yuǎn)才能找到我們。雖然市里、區(qū)里對我們都非常支持，但中央不發(fā)文，我們在金融機構(gòu)中始終是個‘另類，拿不到支農(nóng)再貸款，放貸資金就可能不夠?！睏钣揽普f，僅2011年、2012年兩年，互助社的資金缺口就達(dá)到了3000多萬。

為了控制風(fēng)險，銀監(jiān)會對農(nóng)村資金互助社設(shè)立了“對前十大戶貸款總額不得超過資本凈額的50%”的規(guī)定。楊永科現(xiàn)在相當(dāng)后悔當(dāng)年沒有吃透這些規(guī)定，“否則我的注冊資金肯定上千萬”，而現(xiàn)在想要增資就變得非常困難。

“因為存在這些問題，江津的抵押融資還說不上有多大成功，但它確實在一定程度上解決了金融行業(yè)的‘嫌貧愛富，”廖章言說，“我們依然在不斷嘗試和探索?！?footer>（本刊重慶記者韓璐、劉賢對此文亦有貢獻(xiàn)）