利益相關(guān)方共玩「疊疊高」比特幣并非「鐵板」一塊

牛巍

“中國大媽”們?yōu)槌S金變得心力憔悴，一群年輕人也正為看不見、摸不到的比特幣而執(zhí)著。

從4年前首次公開的一枚比特幣0.03美元，微漲到兩年前的1美元一枚，再到今年的23美元、260美元，再跌至到當(dāng)前的105美元。一只無形的手正操作著比特幣價格，讓其如同過山車般變化，也刺激了更多的“冒險家”涌入，上演不同的心路歷程。

已經(jīng)擁有比特幣的散戶不想承擔(dān)其價格下跌后的資產(chǎn)“蒸發(fā)”；正在努力獲取比特幣的人，更不希望自己是最后一個在高價位進(jìn)入的人。

但當(dāng)越來越多的、對比特幣抱有“投機(jī)”心態(tài)的散戶，爭先恐后地挖礦、購買時，卻發(fā)現(xiàn)再去中心化的“貨幣”，終究逃脫不了散戶與莊家的博弈。

而這款只有“成本”，卻沒有真正內(nèi)在價值的虛擬貨幣，也并非是鐵板一塊。互聯(lián)網(wǎng)的快速發(fā)展，讓Q幣、淘幣、亞馬遜幣已經(jīng)不再陌生。當(dāng)更大的利益集團(tuán)參與進(jìn)來的時候，其他虛擬貨幣的“炒作”力量將不低于比特幣。屆時誰又能排除不會有一個更合理的比特幣2.0出現(xiàn)。

比特幣就如同一艘正要起航的輪船，大海上諸多的不確定因素，注定了上船的人不會“一帆風(fēng)順”。

善于炒作的玩家

大魚吃小魚的定律

在益智類游戲疊疊高中，玩家們共同將積木4根為一層，交錯疊高成塔。然后輪流從中抽取一塊積木放置于木塔的頂層，誰在抽取和放置木塊的過程中促使木塔倒塌，誰就是輸家。

如今，所有參與投資比特幣的人，就如同正在共玩一場疊疊高的游戲，他們共同將比特幣的價格“疊”高。

美國已經(jīng)出現(xiàn)了能用比特幣訂比薩的網(wǎng)站，芬蘭一家公司開始用比特幣支付員工薪水，加拿大有人賣房子只收比特幣，中國雅安震后壹基金收到117枚比特幣。

比特幣從網(wǎng)絡(luò)虛擬貨幣不斷地進(jìn)入現(xiàn)實世界之后，其價格也一路飆升。在科技商業(yè)觀察家金錯刀看來，比特幣價格的飆升正是因為其持有者的成功營銷。比特幣作為一種虛擬的數(shù)字，對程序員之外的人都比較陌生，但現(xiàn)在卻通過幾個動作就引發(fā)了全世界的關(guān)注和討論。

一位比特幣收藏愛好者告訴本刊，他之所以會對比特幣產(chǎn)生興趣，正是因為一次次的“噱頭”事件。

而那些被吸引、大量持有比特幣的人，時刻都沒有忘記在自己的范圍內(nèi)推波助瀾。

翻開財經(jīng)作家端宏斌的博客，每隔兩三篇便會是一篇關(guān)于比特幣的“博文”。即便是在比特幣價格走低之時，也毫不掩飾鼓勵更多人購買比特幣的態(tài)度，“有人說比特幣的風(fēng)險太大，這句話沒錯，但正因為風(fēng)險大才會有暴利的機(jī)會，沒有風(fēng)險的事情你也不會賺到錢，不是嗎？”

所有在比特幣這艘輪船上的人，都在因個人利益關(guān)系，有意無意地推動比特幣價格，“不自覺地加入了這么一個炒作的過程?！敝醒肴嗣翊髮W(xué)財經(jīng)學(xué)院副院長趙錫軍表示。

然而，在搭建比特幣“木塔”時，那些能在游戲過程中，不斷抽取“木頭”獲利的人總是少數(shù)人。

網(wǎng)民“海龜”擁有30多枚比特幣，多少有點“炒股”經(jīng)驗的他也在不斷試圖去遵循“高賣、低買”的規(guī)律。然而，終日盯著電腦的他仍舊逃脫不了“莊家收錢，散戶賠錢”的定律。

比如，1比特幣價位漲到100美元，大批的人追漲買入時，此時莊家就開始壓價。壓到80美元時，那些在高價買入的人一害怕，就會跑。莊家看他們跑得差不多了，就又用資金再開始吸收比特幣，把價格再抬高到110美元。

“比特幣市場上莊家有很多，跟著莊家走穩(wěn)賺?，F(xiàn)在的抬價壓價都是莊家操作的，他們資金量大。”幾番失敗后，“海龜”總結(jié)出這樣的規(guī)律。

由于比特幣在國內(nèi)還是小范圍應(yīng)用，也無市場監(jiān)管，控盤相對容易，只要有幾千個幣就能輕松控盤。

于是，“海龜”和幾個朋友湊了150枚比特幣交給莊家操作，然后分成。不到2個月的時間，“海龜”已經(jīng)擁有200多枚比特幣。

但這種倒幣入莊的好事并非是誰都有“資格”參與的。目前的比特幣莊家對于不熟悉的人都非常謹(jǐn)慎，就是害怕其他莊家或者散戶進(jìn)來聽情報，然后攪亂市場。即便是國內(nèi)外已經(jīng)成立的比特幣基金，也均是私募發(fā)行。

危與機(jī)并存

比特幣亦有“命門”

比特幣不是迄今為止第一種虛擬貨幣，但一定是最具備“被炒作”特質(zhì)的虛擬貨幣。

依靠一套嚴(yán)格的計算機(jī)算法產(chǎn)生的比特幣，很少受到人為因素的干擾。再加之在相當(dāng)長的時間內(nèi)總量增長極為緩慢，各路虛擬貨幣也遠(yuǎn)不及可以在人民幣、美元等貨幣之間自由兌換的比特幣的應(yīng)用范圍廣，這些都令投資者為比特幣著迷。加入的人越多，自然希望泡沫越大。

不屬于任何商業(yè)公司的比特幣，則無疑在一定程度上等于脫離了監(jiān)管。Q幣曾因一度在黑市上被玩家炒高銷售，進(jìn)而遭到了監(jiān)管部門的控制。如今，騰訊公司必須定期提交有關(guān)Q幣流通和交易量的報告。但中國政府卻沒有辦法跟蹤比特幣的交易與流通，也沒有任何公司或?qū)嶓w能夠為了管理的目的追蹤其交易情況。

但這并非就意味著比特幣一定堅不可摧。在中央財經(jīng)大學(xué)金融學(xué)院教授韓復(fù)齡看來，比特幣就如同一場傳銷，“只有交易者找到下家，下家愿意買，比特幣的價值才能被確認(rèn)”。

這更像是一場資產(chǎn)掠奪戰(zhàn)，早加入的人用較低的成本換取比特幣，卻換回后來者的真金白銀。

這樣下去就會出現(xiàn)一個無法再“忽悠”新人加入、有價無市的市場。后進(jìn)來者便會著急拋售，從而引發(fā)比特幣貶值。在達(dá)到一個新的供需平衡點時，維持價格穩(wěn)定。

“不要成為最后一批人”已經(jīng)成為比特幣圈子恪守的準(zhǔn)則。但按照算法，2100萬個比特幣還有127年才會被挖完。所以，投機(jī)客們?nèi)杂X得還能再玩幾年。

在這場“疊疊高”游戲中，每一個玩家都害怕自己是最后一個“抽木頭”的人，又都認(rèn)為“木塔”不會在自己的手里倒塌?！百€”成為了玩家最普遍的心態(tài)。

但相比由比特幣玩家自身催生出的泡沫危機(jī)，其外在危機(jī)也并不少。

黑客，是所有互聯(lián)網(wǎng)產(chǎn)品最為敏感的一個詞匯，比特幣也不例外。2011年比特幣交易平臺Mt.Gox就曾遭受過黑客攻擊。黑客將已經(jīng)接近18美元的交易價，修改為1美分，且注冊用戶的信息也遭到泄露。在這次“意外”事件中，損失最慘重的比特幣投資人，損失了25000枚比特幣，損失金額高達(dá)50萬美元。

去年，由于網(wǎng)站托管供應(yīng)商Linode的服務(wù)器的管理密碼泄露，價值228845美元的46703枚比特幣失竊。

號稱比央行還安全的比特幣，卻在黑客面前束手無策。而此時，國內(nèi)外其他商業(yè)企業(yè)對虛擬貨幣應(yīng)用正在緊鑼密鼓地布局，也將對比特幣的交易需求產(chǎn)生影響。

亞馬遜宣布從今年5月份開始，Kindle Fire用戶將能夠使用亞馬遜貨幣購買應(yīng)用和游戲內(nèi)的虛擬商品。亞馬遜稱，虛擬貨幣的使用是為了增加其產(chǎn)品黏性。

背靠支付寶提供的積分服務(wù)，每100個集分寶抵扣1元錢的“集分寶”也正在努力在虛擬經(jīng)濟(jì)領(lǐng)域分上一杯羹。根據(jù)2012年支付寶對賬單顯示，去年全國有3405萬人賺到過集分寶，通過集分寶抵現(xiàn)的金額已達(dá)到2.1億元。

一些電商人士已經(jīng)在民間開始幫騰訊出謀劃策，依照Q幣當(dāng)初的模式，以購買、話費充值、網(wǎng)絡(luò)賬戶充值贈送的方式將Q幣與微信用戶關(guān)聯(lián)，用戶可使用Q幣兌換實體經(jīng)濟(jì)的商品。收到Q幣的商戶，再想辦法將其流通出去，以此實現(xiàn)Q幣的循環(huán)，同時進(jìn)一步增加用戶黏性，延展服務(wù)的領(lǐng)域和平臺。

事實上，騰訊去年底就曾表示，要在微信中推廣微支付，只是具體以整合財付通形式還是Q幣形式，并未給出明確答案。但O2O的普及，已經(jīng)讓很多微信商戶推出二維碼促銷，未來若將二維碼換成Q幣也未嘗不可。一旦Q幣通過微信在實體商鋪實現(xiàn)流通，那么Q幣交易的便捷性并不比比特幣差。

背靠互聯(lián)網(wǎng)巨頭的虛擬貨幣日益成熟，比特幣的交易需求難免不會被取而代之。而最后一個抽取比特幣“木塔”木頭的人，也將在“木塔”轟然倒塌的一刻，功虧一簣。