角力社區(qū)銀行

楊練

民生銀行社區(qū)銀行的遠(yuǎn)大戰(zhàn)略剛起步，就被監(jiān)管層強(qiáng)力遏止，著實(shí)令人同情。

在營(yíng)業(yè)網(wǎng)點(diǎn)相對(duì)不足，約束銀行負(fù)債業(yè)務(wù)發(fā)展的背景下，中小商業(yè)銀行紛紛發(fā)展社區(qū)銀行，社區(qū)銀行的發(fā)展彌補(bǔ)了營(yíng)業(yè)網(wǎng)點(diǎn)上的不足，同時(shí)使中小商業(yè)銀行輕資產(chǎn)化，降低成本支出。

回過(guò)頭看，中國(guó)社區(qū)銀行的發(fā)展從一開始就是銀行摸著石頭過(guò)河，作為一種新型的業(yè)務(wù)形態(tài)，在2013年12月11日之前，一直沒有規(guī)范性的監(jiān)管文件去設(shè)規(guī)定則。另一方面，也沒有國(guó)外的可供借鑒的依據(jù)，美國(guó)社區(qū)銀行是相對(duì)獨(dú)立的機(jī)構(gòu)，與國(guó)內(nèi)銀行牌照嚴(yán)格管理的背景不太相同。

據(jù)報(bào)道，銀監(jiān)會(huì)12月11日發(fā)文整頓此前部分股份制銀行大批量開設(shè)社區(qū)銀行的做法，文件為《中國(guó)銀監(jiān)會(huì)辦公廳關(guān)于中小銀行設(shè)立社區(qū)支行、小微支行的通知》的277號(hào)文。

從內(nèi)容上看，277號(hào)文是第一個(gè)針對(duì)銀行開設(shè)社區(qū)銀行網(wǎng)點(diǎn)的嚴(yán)格的規(guī)范性文件，正式界定清楚了社區(qū)支行、小微支行，并且從“普惠金融”的角度來(lái)推動(dòng)面向社區(qū)居民的社區(qū)支行、面向眾多小微企業(yè)的小微支行這種新型業(yè)務(wù)模式的發(fā)展。

277號(hào)文威力

總體而言，277號(hào)文以規(guī)范發(fā)展名義變相抬高了社區(qū)銀行的設(shè)立門檻，無(wú)論從設(shè)立主體的資質(zhì)，還是名稱、形式、業(yè)務(wù)范圍，都做了嚴(yán)格界定，基本上按照銀行設(shè)立支行的標(biāo)準(zhǔn)來(lái)對(duì)待。

而從銀行發(fā)展社區(qū)銀行的初衷來(lái)看，當(dāng)初設(shè)立社區(qū)銀行便帶有創(chuàng)新的性質(zhì)，否則表現(xiàn)最為積極的民生銀行也不會(huì)高調(diào)提出“三年設(shè)立1萬(wàn)家社區(qū)銀行”的目標(biāo)，這基本上是靠常規(guī)動(dòng)作無(wú)法完成的任務(wù)。

現(xiàn)在，創(chuàng)新之路基本被扼殺在搖籃之中，尤其是對(duì)社區(qū)銀行實(shí)行兩種模式，排除任何第三種模式，以及設(shè)立層層審批制的規(guī)定，不僅大大增加了設(shè)立成本，還一下子把社區(qū)銀行從創(chuàng)新模式拉回到常規(guī)模式。

277號(hào)文具體規(guī)定如下：社區(qū)銀行分“有人”和“無(wú)人”兩種模式，而不是此前業(yè)內(nèi)普遍流傳的“三分類”。其中“有人”網(wǎng)點(diǎn)必須持牌，“無(wú)人”則必須自助，不存在中間形態(tài)。社區(qū)支行是非現(xiàn)金網(wǎng)點(diǎn)，其中工作人員必須為銀行的正式員工。

起源自美國(guó)的社區(qū)銀行，其主要特點(diǎn)在于以零售服務(wù)為主，包括小企業(yè)和小微企業(yè)貸款、消費(fèi)貸款、樓宇按揭，同時(shí)為了在激烈的競(jìng)爭(zhēng)中生存往往積極開發(fā)多元化的服務(wù)，社區(qū)銀行具有規(guī)模小、成本低、定位于明細(xì)客戶、精準(zhǔn)營(yíng)銷等特點(diǎn)。中國(guó)的社區(qū)銀行首要的意義在于在利率市場(chǎng)化的大趨勢(shì)下，社區(qū)銀行將有助于現(xiàn)有商業(yè)銀行快速低成本擴(kuò)張，以及獲取低成本穩(wěn)定的資金來(lái)源，彌補(bǔ)負(fù)債端的不足。

從此角度看，社區(qū)銀行是多數(shù)股份制銀行2013年布局的重點(diǎn)，其中民生銀行甚至將社區(qū)銀行的發(fā)展定名為小區(qū)金融，并上升到與之前的小微金融業(yè)務(wù)并列為公司的“兩小戰(zhàn)略”，且計(jì)劃在年內(nèi)鋪設(shè)3000家社區(qū)金融網(wǎng)點(diǎn)，在三年內(nèi)達(dá)到上萬(wàn)家網(wǎng)點(diǎn)。

或許是這種過(guò)于高調(diào)的行為招致監(jiān)管層的嚴(yán)厲叫停。和社區(qū)銀行被叫停相反的是，自2011年城商行異地?cái)U(kuò)張被叫停后，一些城商行轉(zhuǎn)而以設(shè)立“工作室”的名義在各地開展諸如理財(cái)業(yè)務(wù)、國(guó)際業(yè)務(wù)等，變相在異地開展相關(guān)業(yè)務(wù)。銀監(jiān)會(huì)并未發(fā)文進(jìn)行所謂的“規(guī)范發(fā)展”兩者唯一不同之處在于，城商行的上述業(yè)務(wù)擴(kuò)張行為比較低調(diào)，不但未有任何宣傳，甚至都很少見諸報(bào)端。

不過(guò)，以樂觀視角看，277號(hào)文主要的用意并不是叫停社區(qū)銀行的設(shè)置，而是希望社區(qū)銀行能在規(guī)范中發(fā)展，不過(guò)民生銀行之前在社區(qū)金融規(guī)劃上的做法，比如通過(guò)派遣制員工實(shí)現(xiàn)成本節(jié)約、短時(shí)期在全國(guó)范圍內(nèi)大批量設(shè)立網(wǎng)點(diǎn)的做法可能與277號(hào)文的規(guī)定相背離，民生銀行的社區(qū)金融模式面臨規(guī)范的壓力，整體發(fā)展速度可能會(huì)在短期內(nèi)放緩。

2013年，民生銀行在社區(qū)銀行的發(fā)展上有相應(yīng)的規(guī)劃和業(yè)務(wù)形態(tài)的設(shè)計(jì)，而277號(hào)文監(jiān)管規(guī)則同其規(guī)劃基本相左，使其需要在業(yè)務(wù)規(guī)劃上短期內(nèi)做出較大的調(diào)整，沉淀成本較大，短期內(nèi)對(duì)業(yè)績(jī)偏負(fù)面。

但是中長(zhǎng)期來(lái)看，社區(qū)銀行的兩種形態(tài)對(duì)民生非常有利，彌補(bǔ)存款，增加小微企業(yè)信貸，同時(shí)降低發(fā)放小微企業(yè)信貸的物理成本等。

富國(guó)模式不可行

社區(qū)銀行的將從增加存款、提高貸款定價(jià)、增加渠道三個(gè)方向?yàn)殂y行貢獻(xiàn)利潤(rùn)。一般而言，其存款成本相對(duì)較低，而貸款定價(jià)相對(duì)較高，這可貢獻(xiàn)凈息差（NIM）的提高。從國(guó)外案例來(lái)看，富國(guó)銀行就是起步于社區(qū)銀行，專注于小微企業(yè)信貸，這種業(yè)務(wù)模式能有效應(yīng)對(duì)利率市場(chǎng)化對(duì)銀行NIM的沖擊。在美國(guó)利率市場(chǎng)化期間，富國(guó)銀行的凈息差保持穩(wěn)定，ROA和ROE沒有出現(xiàn)明顯的下降。

但富國(guó)銀行的成功模式能在中國(guó)復(fù)制嗎？

社區(qū)銀行起源于美國(guó)，經(jīng)過(guò)100多年的發(fā)展，美國(guó)社區(qū)銀行已形成了成熟的運(yùn)作模式，成為中小銀行發(fā)展的成功典范，而準(zhǔn)確的市場(chǎng)定位是美國(guó)社區(qū)銀行長(zhǎng)盛不衰的重要原因。

美國(guó)的社區(qū)銀行以中小企業(yè)、社區(qū)居民和農(nóng)戶為主要客戶，憑借其深厚的信息積累和優(yōu)良的服務(wù)，通過(guò)簡(jiǎn)便的手續(xù)和快速的資金周轉(zhuǎn)，用少量資金解決客戶之急需，因此深受美國(guó)中小企業(yè)的歡迎。

統(tǒng)計(jì)表明，大銀行對(duì)中小企業(yè)的貸款大多數(shù)集中于中型企業(yè)，對(duì)小企業(yè)和微型企業(yè)的貸款主要是由社區(qū)銀行來(lái)滿足。社區(qū)銀行與中小企業(yè)之間存在著明顯的共存共榮關(guān)系，社區(qū)銀行的存在和發(fā)展成為中小企業(yè)能否順利獲得發(fā)展所需要的外部資金的重要條件，而中小企業(yè)旺盛的融資需求也是支撐社區(qū)銀行在激烈的市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)中生存下去的重要支柱。

美國(guó)社區(qū)銀行多為州立銀行，是為州及更小范圍的地方經(jīng)濟(jì)服務(wù)的。社區(qū)銀行將從該地區(qū)吸收的存款又投回到該地區(qū)，從而推動(dòng)當(dāng)?shù)亟?jīng)濟(jì)的發(fā)展，有效防止了基層金融的空洞化，因此也比大銀行更能獲得當(dāng)?shù)卣途用竦闹С帧?/p>

2004年，美國(guó)獨(dú)立社區(qū)銀行協(xié)會(huì)（ICBA）網(wǎng)站公布：美國(guó)社區(qū)銀行的網(wǎng)點(diǎn)分布從城鄉(xiāng)分布看，有54%分布在農(nóng)村，26%分布在城市的郊區(qū)，17%分布在城市。從地域分布看，44%分布在中部，25%分布在東南部，18%分布在西南部，9%分布在東北部，4%分布在西北部。從根本上說(shuō)，社區(qū)銀行的分布是由不同地區(qū)中小企業(yè)發(fā)展?fàn)顩r決定的，社區(qū)銀行以特定區(qū)域?yàn)樽约旱母?jìng)爭(zhēng)地，服務(wù)地方經(jīng)濟(jì)，而地方中小企業(yè)及農(nóng)戶的發(fā)展是社區(qū)銀行生存的基礎(chǔ)。

而且，最重要一點(diǎn)是，美國(guó)社區(qū)銀行是針對(duì)客戶提供個(gè)性化服務(wù)。鑒于自身的資金規(guī)模，社區(qū)銀行以向客戶提供零售服務(wù)為主，包括中小企業(yè)貸款和農(nóng)業(yè)貸款、較低收費(fèi)的支票和投資產(chǎn)品、不同種類的樓宇按揭和消費(fèi)者貸款產(chǎn)品，較低費(fèi)用的信用卡和借記卡服務(wù)，以及自動(dòng)提款機(jī)和電子銀行等服務(wù)。同時(shí)，社區(qū)銀行十分注重業(yè)務(wù)創(chuàng)新，為了在激烈的市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)中生存下去，由過(guò)去單純經(jīng)營(yíng)存貸款業(yè)務(wù)轉(zhuǎn)為多元化經(jīng)營(yíng)，積極開發(fā)信托、保險(xiǎn)、證券、咨詢等新業(yè)務(wù)，以滿足顧客的多樣化需求。

分析美國(guó)社區(qū)銀行市場(chǎng)定位后可發(fā)現(xiàn)，美國(guó)社區(qū)銀行采取的是典型的差異型戰(zhàn)略，即在客戶的選擇、競(jìng)爭(zhēng)地的確定以及業(yè)務(wù)選擇上，與大銀行形成一種互補(bǔ)之勢(shì)。這種市場(chǎng)補(bǔ)缺和避強(qiáng)競(jìng)爭(zhēng)的市場(chǎng)定位戰(zhàn)略，使中小銀行的市場(chǎng)業(yè)務(wù)準(zhǔn)入不會(huì)而臨大銀行的強(qiáng)烈阻礙，從而能夠發(fā)揮自身的優(yōu)勢(shì)和特色。

反觀中國(guó)社區(qū)銀行的起步，市場(chǎng)定位、客戶定位和產(chǎn)品定位均不明確，盈利模式也不明確，一開始就提出高調(diào)的鋪點(diǎn)計(jì)劃，反而給市場(chǎng)一種跑馬圈地，先搶市場(chǎng)再說(shuō)的誤解。于是我們看到，在民生大張旗鼓推進(jìn)社區(qū)銀行擴(kuò)張后，興業(yè)、光大、浦發(fā)、中信也都有搞金融便利店的計(jì)劃。

從目前一些銀行設(shè)立的初衷看，中國(guó)社區(qū)銀行的定位基本為社區(qū)支行、小微支行，還是在分行管理下的一種新型網(wǎng)點(diǎn)延伸業(yè)態(tài)，本質(zhì)上是分支機(jī)構(gòu)擴(kuò)張，這也讓銀監(jiān)部門很容易將其納入監(jiān)管范疇并迅速發(fā)文規(guī)范。

從另一個(gè)角度看，這種業(yè)態(tài)的發(fā)展可提高銀行應(yīng)對(duì)利率市場(chǎng)化沖擊的能力，對(duì)中小銀行偏正面。

但是短期內(nèi)這種效果不會(huì)顯現(xiàn)出來(lái)，只有在機(jī)構(gòu)數(shù)量和業(yè)務(wù)規(guī)模達(dá)到一定的數(shù)量級(jí)以后，社區(qū)銀行對(duì)行業(yè)的貢獻(xiàn)才能夠顯現(xiàn)。而且，單個(gè)網(wǎng)點(diǎn)成本50萬(wàn)元，面對(duì)的卻是一個(gè)存款有限的塊狀市場(chǎng)，如果任其全面開花，風(fēng)險(xiǎn)是否可控，管理層不得不掂量。

再把社區(qū)銀行這件事放到大的背景下看，在互聯(lián)網(wǎng)金融發(fā)展得如火如荼之時(shí)，管理層對(duì)金融創(chuàng)新的鼓勵(lì)重點(diǎn)似乎放在電子銀行、網(wǎng)絡(luò)金融等虛擬形態(tài)上，實(shí)體方面的創(chuàng)新仍以謹(jǐn)慎的態(tài)度待之。余額寶的成功逆襲和監(jiān)管層的一路綠燈可為先例。