我國(guó)中小企業(yè)融資難的問(wèn)題及對(duì)策分析

侯陽(yáng)

【摘 要】 伴隨著世界經(jīng)濟(jì)一體化進(jìn)程加快的現(xiàn)狀，我國(guó)經(jīng)濟(jì)發(fā)展形式越來(lái)越多樣化，市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)情況日趨激烈。中小企業(yè)群體是支持我國(guó)社會(huì)經(jīng)濟(jì)發(fā)展的重要力量，它已成為提升我國(guó)GDP的重要組成部分。但是眾多的中小企業(yè)卻面臨企業(yè)因資金因素得不到發(fā)展的嚴(yán)重問(wèn)題，這里將論述我國(guó)中小企業(yè)融資現(xiàn)狀及其解決對(duì)策的淺析。

【關(guān)鍵詞】 中小企業(yè)融資問(wèn)題對(duì)策分析

眾所周知，中小企業(yè)是中國(guó)國(guó)民經(jīng)濟(jì)中占非常重要和活躍的組成部分， 對(duì)于我國(guó)的經(jīng)濟(jì)發(fā)展和社會(huì)穩(wěn)定起到了中流砥柱的作用。但目前由于受內(nèi)部傳統(tǒng)體制和世界宏觀經(jīng)濟(jì)的影響以及自身?xiàng)l件等客觀因素的制約， 我國(guó)中小企業(yè)呈現(xiàn)出融資規(guī)模相對(duì)較小、融資渠道相對(duì)較窄、融資成本相對(duì)較高等方面的問(wèn)題， 集中反映了中小企業(yè)融資難的問(wèn)題。據(jù)調(diào)查顯示： 約有一半以上的企業(yè)經(jīng)營(yíng)者認(rèn)為“融資困難”是企業(yè)發(fā)展中遇到的主要障礙， 而中西部地區(qū)企業(yè)經(jīng)營(yíng)者選擇“融資困難”的比重更是高達(dá)八成?？梢?jiàn)融資難是制約我國(guó)中小企業(yè)發(fā)展的突出的矛盾。由于中小企業(yè)具有投資少、發(fā)展快的特點(diǎn)，又能滿(mǎn)足勞動(dòng)就業(yè)需要，適應(yīng)社會(huì)不斷變化的需求，所謂“大企業(yè)強(qiáng)國(guó)，小企業(yè)富民”，中小企業(yè)已經(jīng)成為國(guó)民經(jīng)濟(jì)的重要組成部分和新的經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)點(diǎn)。但中小企業(yè)大多是民營(yíng)經(jīng)濟(jì)體，資產(chǎn)值相對(duì)較小，管理機(jī)制不夠嚴(yán)謹(jǐn)規(guī)范，企業(yè)融資直接受制于社會(huì)經(jīng)濟(jì)運(yùn)行環(huán)境。

1. 在融資方面制約中小企業(yè)發(fā)展的問(wèn)題

1.1企業(yè)自身問(wèn)題

一是中小企業(yè)的規(guī)模狀況太小，技術(shù)裝備水平落后，優(yōu)質(zhì)的可抵押的資產(chǎn)較少，融資能力差；二是中小企業(yè)的管理機(jī)制落后，缺乏現(xiàn)代經(jīng)營(yíng)管理理念。治理結(jié)構(gòu)不規(guī)范，管理水平低下，風(fēng)險(xiǎn)大；三是中小企業(yè)信用等級(jí)偏低，不良貸款較多，逃債、廢債現(xiàn)象嚴(yán)重；四是財(cái)務(wù)制度不健全、信息透明度差；五是企業(yè)經(jīng)營(yíng)者缺乏必要的融資知識(shí)。有資金不足、自我積累能力差、抗風(fēng)險(xiǎn)能力弱、人員素質(zhì)低、經(jīng)營(yíng)管理水平差、創(chuàng)新能力不足等企業(yè)自身存在的不足也是中小企業(yè)融資難的重要原因。由于中小企業(yè)相對(duì)規(guī)模較小， 組織結(jié)構(gòu)變動(dòng)快， 財(cái)務(wù)制度和財(cái)務(wù)管理相對(duì)不規(guī)范、不穩(wěn)定， 所以中小企業(yè)融資有較大的信用風(fēng)險(xiǎn)。而且許多中小企業(yè)會(huì)計(jì)信息嚴(yán)重失真， 部分企業(yè)借破產(chǎn)、改制之際， 懸空、逃廢銀行債務(wù)，給我國(guó)銀行造成巨大的損失。

1.2信貸管理責(zé)權(quán)利不對(duì)等，激勵(lì)機(jī)制弱。

日益嚴(yán)格的金融監(jiān)管和貸款責(zé)任人追究制度導(dǎo)致了眾多銀行偏離了對(duì)中小企業(yè)的支持。商業(yè)銀行普遍實(shí)行的對(duì)不良貸款（特別是新增不良貸款）的第一責(zé)任人制度、信貸人員終身責(zé)任制、信貸人員薪酬與不良貸款比例掛鉤的制度，使信貸人員和主管人員不愿涉足中小企業(yè)這個(gè)市場(chǎng)空間。在中小企業(yè)信用體系尚未完全建立的情況下，存在著較大的流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)、市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)和信用風(fēng)險(xiǎn)，讓信貸人員心有余悸，又因?yàn)樨?zé)任與激勵(lì)機(jī)制不對(duì)稱(chēng)，信貸管理的責(zé)權(quán)利不對(duì)等，使他們心理壓力過(guò)大，陷入怕收回貸款、利息難，怕被追究責(zé)任失去工作的境地。于是對(duì)中小企業(yè)敬而遠(yuǎn)之，不求有利益，但求無(wú)損失，謀求“萬(wàn)無(wú)一失”。面對(duì)市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)的壓力和風(fēng)險(xiǎn)約束機(jī)制，銀行往往把服務(wù)重點(diǎn)集中于國(guó)有大型企業(yè)，而把中小企業(yè)放在次要位置，甚至毫不理睬。

1.3社會(huì)服務(wù)滯后，擔(dān)保體系不健全

一方面，為中小企業(yè)提供服務(wù)的機(jī)構(gòu)少，并存在部門(mén)壟斷，如企業(yè)財(cái)產(chǎn)抵押，抵押物評(píng)估環(huán)節(jié)多，收費(fèi)高，有的在貸款期限內(nèi)重復(fù)評(píng)估登記，重復(fù)收費(fèi)，一些中小企業(yè)因此放棄銀行貸款，轉(zhuǎn)向具有靈活性和快捷性的民間借貸。工商、公安、司法等部門(mén)各自掌握了部分企業(yè)、個(gè)人其他方面的資信情況，金融部門(mén)信貸登記咨詢(xún)系統(tǒng)只有借款企業(yè)的信貸信息，未能涉及個(gè)人信用及未辦理信貸業(yè)務(wù)的企業(yè)信用狀況，部門(mén)之間未實(shí)現(xiàn)信息資源共享。另一方面，擔(dān)保體系不健全，使得中小企業(yè)失去了獲取貸款的支撐和后盾。銀行為降低風(fēng)險(xiǎn)權(quán)重，日趨降低信用貸款比重，提高了抵押、質(zhì)押和擔(dān)保貸款的比重，中小企業(yè)往往難以提供足額有效的抵押資產(chǎn)或擔(dān)保人，而目前中介擔(dān)保體系處于初級(jí)階段，擔(dān)?；鹦。瑩?dān)保能力有限，擔(dān)保公司一般要求企業(yè)提供抵押或質(zhì)押等反擔(dān)保措施，收費(fèi)為銀行利息的百分之三十至百分之四十，大大增加了企業(yè)融資負(fù)擔(dān)，使企業(yè)無(wú)所適從。

1.4辦貸手續(xù)復(fù)雜，融資門(mén)檻高

不斷深化的金融體制改革和金融體系的變遷，提高了中小企業(yè)融資的門(mén)檻，加大了中小企業(yè)的融資難度。國(guó)有商業(yè)銀行為減少放貸風(fēng)險(xiǎn)，在信貸運(yùn)行機(jī)制上采取法人集權(quán)管理，集中控制風(fēng)險(xiǎn)的扁平化管理模式，決策鏈加長(zhǎng)，實(shí)行的授權(quán)授信制度與企業(yè)發(fā)展實(shí)際有較大差異。

2. 解決中小企業(yè)融資難的對(duì)策及建議

2.1積極推進(jìn)中小企業(yè)的公司治理進(jìn)程

建立完善的法人治理結(jié)構(gòu)， 積極尋求和探索建立現(xiàn)代企業(yè)制度的經(jīng)驗(yàn)和方法。同時(shí)應(yīng)建立健全內(nèi)部控制制度、財(cái)務(wù)管理制度、人事管理制度、加強(qiáng)生產(chǎn)、經(jīng)營(yíng)、銷(xiāo)售管理， 保護(hù)企業(yè)資金的安全完整， 保證其保值和增殖， 合法經(jīng)營(yíng)管理， 減少舞弊和違法行為， 使中小企業(yè)管理規(guī)范， 運(yùn)作高效。加強(qiáng)科技創(chuàng)新能力， 提

高市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)力， 發(fā)展壯大規(guī)模， 不斷增加積累， 克服自身的種種不利因素。

2.2加強(qiáng)政府對(duì)中小型企業(yè)的扶持力度

政府首先要認(rèn)識(shí)到中小型企業(yè)的存在對(duì)社會(huì)經(jīng)濟(jì)發(fā)展的重要作用，摒棄一味重視大型國(guó)有企業(yè)的傳統(tǒng)觀念，為中小型企業(yè)的發(fā)展提供資金保證，注入新鮮動(dòng)力，使之反作用于經(jīng)濟(jì)的進(jìn)步與發(fā)展。政府可以通過(guò)降低中小企業(yè)稅收負(fù)擔(dān)，推行稅收優(yōu)惠政策，或?qū)χ行∑髽I(yè)實(shí)行財(cái)政補(bǔ)貼及貸款援助等方式，增加企業(yè)資金，提高企業(yè)競(jìng)爭(zhēng)力，幫助企業(yè)解決資金匱乏等困難。其次，政府可以利用其職權(quán)規(guī)范經(jīng)濟(jì)市場(chǎng)體系，設(shè)立專(zhuān)門(mén)機(jī)構(gòu)保障及監(jiān)督企業(yè)借貸，對(duì)企業(yè)借貸實(shí)行優(yōu)獎(jiǎng)劣罰，維護(hù)市場(chǎng)秩序。

2.3加強(qiáng)銀行、企業(yè)之間的溝通聯(lián)系

銀行應(yīng)進(jìn)行觀念和金融產(chǎn)品的創(chuàng)新， 增強(qiáng)服務(wù)意識(shí)， 大力發(fā)展融資票據(jù)的發(fā)展， 允許企業(yè)簽發(fā)商業(yè)本票， 無(wú)擔(dān)保的短期票據(jù)等直接融通資本， 為中小企業(yè)開(kāi)辟一條新的融資渠道， 對(duì)中小企業(yè)來(lái)說(shuō)， 融資票據(jù)融資具有靈活性強(qiáng)、融資成本低、有法律保障等優(yōu)點(diǎn)， 這可以在一定程度上解決中小企業(yè)融資難的問(wèn)題。

2.4強(qiáng)化營(yíng)銷(xiāo)，構(gòu)建有效的服務(wù)體系

充分發(fā)揮銀行機(jī)構(gòu)、網(wǎng)絡(luò)、人才、信息等方面的優(yōu)勢(shì)，建立中小企業(yè)信息庫(kù)，對(duì)當(dāng)?shù)刂行∑髽I(yè)新上項(xiàng)目、技改項(xiàng)目和重點(diǎn)項(xiàng)目的產(chǎn)品、資金需求、資質(zhì)等情況建立檔案，實(shí)行跟蹤服務(wù)、面對(duì)面交流、零距離接觸和動(dòng)態(tài)管理，為中小企業(yè)提供行業(yè)分析、決策咨詢(xún)服務(wù)，輔助中小企業(yè)發(fā)展，并針對(duì)不同客戶(hù)實(shí)行具有差異化、個(gè)性化、多層次、全方位的服務(wù)，從優(yōu)化產(chǎn)業(yè)結(jié)構(gòu)、提升產(chǎn)業(yè)層次與技術(shù)含量的角度出發(fā)，努力創(chuàng)新金融產(chǎn)品和金融服務(wù)。真正做到以市場(chǎng)為導(dǎo)向，以客戶(hù)為中心，建立互利合作的新型銀企關(guān)系。

2.5充分發(fā)揮民間金融的作用

民間金融體系是我國(guó)金融體系的重要補(bǔ)充，目前我國(guó)民間金融的發(fā)展?jié)摿薮?。加快金融體系改革，大力發(fā)展中小金融機(jī)構(gòu)。要通過(guò)引導(dǎo)和規(guī)范，使部分符合條件的民間融資合法化，刺激民間資本活躍起來(lái)。這樣，不僅可以為中小企業(yè)融資提供更多的選擇，也有利于促進(jìn)我國(guó)資本市場(chǎng)的完善和民營(yíng)經(jīng)濟(jì)的發(fā)展。

結(jié)語(yǔ)：

我國(guó)中小企業(yè)應(yīng)在不同發(fā)展的時(shí)期， 分析自身?xiàng)l件， 選擇最有利于企業(yè)融資的渠道和融資方式。降低成本，規(guī)避風(fēng)險(xiǎn)， 確定融資的目的， 使融資不具有盲目性。并結(jié)合國(guó)內(nèi)外優(yōu)秀企業(yè)的成功案例， 在最適合企業(yè)自身的條件下順利籌集到資金， 獲得長(zhǎng)遠(yuǎn)的發(fā)展。

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（作者單位：東北農(nóng)業(yè)大學(xué)經(jīng)濟(jì)管理學(xué)院）