企業(yè)債務(wù)重組理論綜述

【摘要】企業(yè)的債務(wù)問題反映著企業(yè)的經(jīng)營狀況及信用程度，也反映著一個國家的經(jīng)濟(jì)秩序和金融秩序。本文從債務(wù)重組的定義講起，通過國內(nèi)外債務(wù)重組的文獻(xiàn)分析、國內(nèi)外債務(wù)重組相關(guān)會計準(zhǔn)則的對比，來層層深入地將債務(wù)重組的理論展現(xiàn)出來，并加以綜合分析。

【關(guān)鍵詞】債務(wù)重組；債務(wù)

一、債務(wù)重組的涵義

債務(wù)重組的內(nèi)涵與債務(wù)重組的會計準(zhǔn)則息息相關(guān)。各國不同的會計準(zhǔn)則制定、實施、監(jiān)督程序，形成了債務(wù)重組概念的國內(nèi)外不同的定義。1970年《美國財務(wù)會計準(zhǔn)則公告第15號——債務(wù)人和債權(quán)人對困難債務(wù)重組的會計處理》中定義為：債權(quán)人因與債務(wù)人財務(wù)困難有關(guān)的經(jīng)濟(jì)或法律原因，而同意對債務(wù)人做出的讓步，而且債務(wù)人也未有疑義。1999年我國《企業(yè)會計準(zhǔn)則—債務(wù)重組》定義為：債務(wù)人發(fā)生財務(wù)困難的情況下，債權(quán)人按照其與債務(wù)人達(dá)成的協(xié)議或法院的裁定做出讓步的事項。2001年我國《企業(yè)會計準(zhǔn)則—債務(wù)重組》定義為：債權(quán)人按照其與債務(wù)人達(dá)成的協(xié)議或法院的裁決同意債務(wù)人修改債務(wù)條件的事項。2006年我國《企業(yè)會計準(zhǔn)則—債務(wù)重組》定義為：指在債務(wù)人發(fā)生財務(wù)困難的情況下，債權(quán)人按照其與債務(wù)人達(dá)成的協(xié)議或法院的裁定做出讓步的事項。從以上分析可以看出，我國債務(wù)重組的定義與美國的相近類似，這樣的不同是各國實踐的產(chǎn)物，適應(yīng)不同環(huán)境下會計的發(fā)展。

二、國外關(guān)于債務(wù)重組的理論與會計準(zhǔn)則

（1）美國企業(yè)債務(wù)重組理論。美國最早的一項關(guān)于債務(wù)重組會計處理的規(guī)定，是美國會計準(zhǔn)則委員會意見書第26號——《債務(wù)的提前清償》。1994年12月15日，F(xiàn)ASB頒布的《財務(wù)會計準(zhǔn)則公告第114號——債權(quán)人貸款減值的會計處理》生效。FASB經(jīng)過近兩年的積極運作，于1997年12月31口起實施《財務(wù)會計準(zhǔn)則公告第1 5號——債權(quán)人和債務(wù)人對困難債務(wù)重組的會計處理》。該準(zhǔn)則的實施為解決當(dāng)時的實際債務(wù)重組業(yè)務(wù)中出現(xiàn)的問題發(fā)揮了重要的作用。（2）國際會計準(zhǔn)則相關(guān)規(guī)定。在《國際會計準(zhǔn)則第39號——金融工具：確認(rèn)和計量》中，談到了關(guān)于債務(wù)重組準(zhǔn)則以及公允價值計量和損益處理相關(guān)的規(guī)定，其表述為金融負(fù)債的終止確認(rèn)等。

三、我國關(guān)于債務(wù)重組的理論與會計準(zhǔn)則

（1）債務(wù)重組相關(guān)理論。目前，我國理論界和實務(wù)部門對我國企業(yè)債務(wù)重組問題，進(jìn)行了詳細(xì)的思考與探索，提出了許多債務(wù)重組的方案和構(gòu)想。總體來說，政府、財政解決式；銀行解決式；資本市場解決式，是我國目前對債務(wù)重組的解決方式。郝梅端（2002）提出了下列兩種方法:貸款核銷法，由政府直接核銷企業(yè)的不良債務(wù)；財政、銀行和企業(yè)債務(wù)大轉(zhuǎn)換，由中央財政向中央銀行借款，以特種專用支票的形式撥給企業(yè)；企業(yè)用特種專用支票，歸還其欠專業(yè)銀行的貸款，再由專業(yè)銀行還其欠中央銀行的再貸款。吳敬璉、周小川等（1997）提出以銀行為主體的重組方案，即通過企業(yè)與銀行之間進(jìn)行債務(wù)和股本的轉(zhuǎn)換。薛峰（2001）提出類似思路，一方面，通過銀行對企業(yè)持股，進(jìn)行債權(quán)與股權(quán)關(guān)系的轉(zhuǎn)換，使債權(quán)股本化，解除企業(yè)的過度負(fù)債問題；另一方面，通過國家向國有銀行分配股權(quán)認(rèn)購券，由銀行購買一部分績優(yōu)企業(yè)股票的辦法，保證銀行的資產(chǎn)的質(zhì)量等級?？傮w來說，國內(nèi)的研究側(cè)重債務(wù)的分解與轉(zhuǎn)移，更關(guān)心減輕企業(yè)的債務(wù)負(fù)擔(dān)。（2）債務(wù)重組會計準(zhǔn)則變化。1992年11月30日，我國《企業(yè)會計準(zhǔn)則——基本準(zhǔn)則》由財政部經(jīng)國務(wù)院批準(zhǔn)簽發(fā)了的，同時發(fā)行的還有《企業(yè)財務(wù)通則》。之后，財政部于1993年7月1日起實行了13個行業(yè)會計制度和財務(wù)制度。這樣，我國基本會計準(zhǔn)則正式出臺。為了推行會計準(zhǔn)則的實行，財政部會計司自1994年2月14日至1996年1月4日陸續(xù)發(fā)布了29個具體準(zhǔn)則的征求意見稿。截至2006年2月14日，財政部共發(fā)布了1項基本會計的準(zhǔn)則和16項具體會計準(zhǔn)則。2006年2月15日，財政部發(fā)布了39項會計準(zhǔn)則(包括首次發(fā)布的22項新具體準(zhǔn)則和修訂了的1項基本準(zhǔn)則和16項具體準(zhǔn)則)，并將于2007年1月1日起在上市公司先行實施。為了規(guī)范債務(wù)重組的確認(rèn)、計量和相關(guān)信息的披露，財政部根據(jù)《企業(yè)會計準(zhǔn)則——基本準(zhǔn)則》于1998年制定了《企業(yè)會訓(xùn)準(zhǔn)則——債務(wù)重組》，并于2001年進(jìn)行了修訂；2006年2月財政部在制定新的準(zhǔn)則體系中，對該準(zhǔn)則再次進(jìn)行修訂，發(fā)布了《企業(yè)會計準(zhǔn)則12號——債務(wù)重組》。

從對債務(wù)重組理論的綜述，以及對債務(wù)重組相關(guān)的會計準(zhǔn)則的分析中，可以看出，企業(yè)債務(wù)重組理論的發(fā)展伴隨著實務(wù)中債務(wù)重組問題的解決而前進(jìn)。對債務(wù)重組概念的定義，存在的差別相對較小。各國的債務(wù)重組呈現(xiàn)了不同的發(fā)展道路，各國的會計準(zhǔn)則也相對于實際的會計存在環(huán)境而存在。

參考文獻(xiàn)

[1]郝梅端．《論國有企業(yè)債務(wù)的形成與清理》．2002

[2]吳敬璉，周小川．《公司治理結(jié)構(gòu)、債務(wù)重組和破產(chǎn)程序——重溫1994年京倫會議》．1997

[3]薛峰．《債權(quán)債務(wù)重組與產(chǎn)權(quán)制度改革》．2001