淺談公允價值發(fā)展趨勢

【摘 要】當今時代是經(jīng)濟全球化、一體化的時代，金融領(lǐng)域日新月異，人們逐漸開始要求會計計量應該及時、公允、真實的表達會計信息，對計量模式的要求也更加嚴格。本文試圖通過分析我國的經(jīng)濟環(huán)境，提出關(guān)于我國計量原則的建議和看法。

【關(guān)鍵詞】公允價值；歷史成本

一、公允價值的發(fā)展狀況

從2007年下半年起，最初出現(xiàn)在美國的原只限于次級抵押貸款的孤立性質(zhì)的危機，卻演變成全球性的金融危機。損失慘重的銀行家們將危機的原因歸結(jié)于公允價值會計準則。這些準則要求采用公允價值計量金融資產(chǎn)和負債，并將金融工具的公允價值變動計入當期損益，這樣金融機構(gòu)持有證券化資產(chǎn)，即使沒有出手，沒有已實現(xiàn)虧損，也必須根據(jù)最新的市場報價調(diào)整相關(guān)資產(chǎn)的公允價值，并計入損益。2008年底，SEC提交一份名為“按照《緊急穩(wěn)定經(jīng)濟法案（2008）》第133節(jié)的建議和報告：市值會計的研究”。指出：這次金融危機的根源是糟糕的貸款決策、不恰當?shù)娘L險管理和當前監(jiān)督方式的弱點，而不是會計，更不應歸咎于FAS157。以FASB和IASB為代表的會計界極力證明，公允價值只是更真實的反映了公司的真實狀況，更直白的表明了危機，并非是金融危機的根源。在這種背景下，探討公允價值的發(fā)展前景有新的意義。

二、實施公允價值模式的影響因素及我國的經(jīng)濟環(huán)境特點

（1）市場經(jīng)濟環(huán)境是否成熟。公允價值在市場經(jīng)濟中產(chǎn)生發(fā)展，一個完善的市場經(jīng)濟環(huán)境對于公允價值的計量是至關(guān)重要的，從完善的資本市場上獲得同等或同樣資產(chǎn)的成交價格是首選的公允價值確認方法。在我國，公允價值取得所需的證據(jù)如市場價格等信息系統(tǒng)還不夠完善，市場有時難以提供公允的數(shù)據(jù)給企業(yè)，在這種情況下，某些資產(chǎn)或負債項目無法獲取其公允價值。（2）公允價值確認技術(shù)是否完善。估值技術(shù)法是確定公允價值的重要方法但同時也是難點。公允價值估值技術(shù)有很多種，使用哪種估值方法要根據(jù)人為的判斷，不同的方法會得出不同的結(jié)果。其中現(xiàn)值計量是最復雜的，可以說，公允價值計量難主要就是現(xiàn)值技術(shù)的應用不夠完善?，F(xiàn)值的方法作為公允價值計量最重要的技術(shù)手段，主要是未來現(xiàn)金流量的估計、這些現(xiàn)金流量的金額和時間的各種可能變動的把握和折現(xiàn)率的判斷幾個方面難以很好的確定。因此，在實務操作中，估計公允價值的現(xiàn)值技術(shù)是面臨很多挑戰(zhàn)的。（3）社會信用和會計人員素質(zhì)水平的高低。基于以上幾個方面，如果在我國全面實施公允價值計量模式，則需要大量的專業(yè)判斷，這也需要兩個保障：專業(yè)人員素質(zhì)是否足夠做出準確判斷；社會風氣是否良好，是否存在通過人為因素操縱利潤的現(xiàn)象。而我國目前尚處于市場經(jīng)濟轉(zhuǎn)型的過程中，各種制度規(guī)范不夠完善，現(xiàn)行的誠信體系不能完全適應市場經(jīng)濟的發(fā)展，以至于整個社會的誠信度較差。另一方面我國當前的會計人員整體水平偏低，還沒有形成一支高水平的會計從業(yè)人員隊伍。（4）市場監(jiān)管力度。一個良好的監(jiān)管機制正是公允價值會計實施的最后一道防線。我國目前許多企業(yè)的監(jiān)督機制不夠規(guī)范，甚至游離于監(jiān)督體制之外。另一方面，我國的審計環(huán)境魚龍混雜，舞弊、欺詐等現(xiàn)象屢禁不止，嚴重影響公允價值的準確性、破壞經(jīng)濟環(huán)境的有效秩序。

三、關(guān)于我國會計計量準則的前景探討

選擇適應我國的會計計量準則，首先應了解計量屬性的特點。歷史成本具有較高的可靠性，能如實反映一個企業(yè)已發(fā)生的經(jīng)濟活動及其成果的歷史的財務圖景，具有反饋和預期功能，但也有局限性，它主要提供歷史信息和財務信息，對未來的決策不夠相關(guān)。公允價值是金融工具最相關(guān)的計量屬性，是衍生金融工具唯一相關(guān)的計量屬性，但缺點是以假想交易為對象的估計價格。在我國市場經(jīng)濟環(huán)境不夠成熟的大背景下，公允價值的獲取就更多的依靠估值技術(shù)獲得，這樣就增加了上市公司操縱利潤的可能性。要保持財務報表的純潔性，使其如實反映企業(yè)的財務狀況和經(jīng)營結(jié)果，顯然單一某種計量屬性是不能勝任的。尤其是我國的經(jīng)濟環(huán)境特點決定目前不能完全采用公允價值的計量模式，而想要真實公允的反應經(jīng)濟信息，將公允價值和歷史成本相結(jié)合，是一個可行的方法。葛家澍教授認為：要如實反映已發(fā)生的企業(yè)經(jīng)濟活動及其業(yè)績的歷史事實，就必須主要運用歷史成本計量來確認主要項目，就必須主要運用歷史成本計量來確認主要的項目。由于純粹的歷史成本會計模式已不可能，也不必要，所以應實行以歷史成本為主的混合會計模式。

本文認為，假設市價不會出現(xiàn)劇烈波動，經(jīng)濟環(huán)境絕對穩(wěn)定，資本市場完善，公允價值獲取成本低，公允價值無疑會是最理想的計量屬性。在特定的經(jīng)濟環(huán)境下選擇計何種會計模式，則應綜合考慮特定的市場特點，在我國現(xiàn)階段，則應以歷史成本為主，同時努力構(gòu)建完整、統(tǒng)一、開放、充分競爭的市場環(huán)境，為公允價值的采用創(chuàng)造良好的環(huán)境，降低公允價值的獲取成本，以期能更加公允和真實的反應會計信息。

參 考 文 獻

[1]葛家澍．關(guān)于公允價值會計的研究——面向財務會計的本質(zhì)特征[J]．會計研究．2009（5）

[2]楊翼飛．金融危機下公允價值評述[J]．財會通訊．2009（11）