中國(guó)鋼鐵業(yè)變局

邢少文

從某種程度上來(lái)說(shuō)，中國(guó)鋼鐵業(yè)今日重組成效之微，格局變化之緩，與多年以來(lái)中國(guó)式行政調(diào)控手段有著很大的關(guān)系，也與多年以來(lái)央企與地方國(guó)企弱約束的產(chǎn)能擴(kuò)張有關(guān)。

進(jìn)入5月以來(lái)，寶鋼重組廣鋼、韶鋼取得了新進(jìn)展，而鞍鋼重組攀鋼也破題。中國(guó)鋼鐵業(yè)醞釀了多年的格局調(diào)整正在逐次展開(kāi)。

但這樣的格局調(diào)整是緩慢的。自2005年國(guó)家發(fā)改委頒布《鋼鐵產(chǎn)業(yè)發(fā)展政策》，提出宏觀調(diào)控目標(biāo)是解決產(chǎn)能過(guò)剩問(wèn)題、推動(dòng)大企業(yè)重組以來(lái)，在這5年之中，中國(guó)鋼鐵產(chǎn)業(yè)的發(fā)展又經(jīng)歷了多次的反復(fù)，一直徘徊在淘汰落后與產(chǎn)能持續(xù)擴(kuò)大的泥淖之中，而大型央企與地方企業(yè)的重組工作，則一直在矛盾與沖突中緩慢行進(jìn)。

寶鋼的漫長(zhǎng)重組

“重組”和“向沿海轉(zhuǎn)移”無(wú)疑正是目前鋼鐵行業(yè)整體大格局變化的關(guān)鍵詞。

5月11日，廣東省發(fā)改委聯(lián)合寶鋼集團(tuán)、廣東鋼鐵集團(tuán)宣布廣鋼環(huán)保遷建，在湛江港建設(shè)500萬(wàn)噸精品鋼鐵基地進(jìn)入實(shí)質(zhì)性操作階段。

這距離寶鋼正式宣布重組廣鋼、韶鋼已經(jīng)過(guò)去了兩年，距離湛江東海島鋼鐵基地計(jì)劃的提出也已經(jīng)過(guò)去了5年。

湛江港作為優(yōu)良的深水港，對(duì)寶鋼而言，不僅有著進(jìn)口鐵礦石的成本優(yōu)勢(shì)，更有貼近廣東和東南亞市場(chǎng)的優(yōu)勢(shì)。廣東市場(chǎng)作為全國(guó)最大的鋼鐵區(qū)域市場(chǎng)，特別是造船、家電、汽車(chē)等精品用鋼需求量巨大。

但形勢(shì)并不盡如人意，就在寶鋼提出建設(shè)2000萬(wàn)噸湛江鋼鐵基地之時(shí)，正是全國(guó)性的鋼鐵產(chǎn)能過(guò)剩論甚囂塵上之際。雖然擁有一系列的央企地位優(yōu)勢(shì)，國(guó)家發(fā)改委仍然暫緩了該項(xiàng)目建設(shè)的批準(zhǔn)。

另一個(gè)困難點(diǎn)在于，湛江基地的建設(shè)與寶鋼對(duì)廣鋼、韶鋼的重組進(jìn)展休戚相關(guān)。在產(chǎn)能過(guò)剩的大背景下，寶鋼建設(shè)湛江項(xiàng)目要得以上馬，其條件是對(duì)廣鋼、韶鋼進(jìn)行整合，并以產(chǎn)能“等量置換”或“不新增新產(chǎn)能”作為先決條件。這意味著要對(duì)廣鋼和韶鋼的落后產(chǎn)能進(jìn)行淘汰。廣鋼需要淘汰全部煉鐵、煉鋼和軋鋼生產(chǎn)能力；韶鋼則需要進(jìn)行技術(shù)改造，淘汰落后高爐和小轉(zhuǎn)爐，實(shí)施結(jié)構(gòu)調(diào)整和產(chǎn)業(yè)優(yōu)化升級(jí)。這二者目前總產(chǎn)能1050萬(wàn)噸，需淘汰產(chǎn)能加起來(lái)有500萬(wàn)噸。

而涉及央企對(duì)地方國(guó)企的重組，顯然并不那么簡(jiǎn)單。2008年6月，在廣東省政府的強(qiáng)力推動(dòng)之下，廣東鋼鐵集團(tuán)成立，寶鋼集團(tuán)以現(xiàn)金出資286.88億元人民幣，持股80％；廣東省國(guó)資委和廣州市國(guó)資委分別以韶鋼集團(tuán)、廣鋼集團(tuán)的國(guó)有凈資產(chǎn)折合71.72億元人民幣出資，合并持股20％。

在過(guò)去兩年中，“等量置換”難以啟動(dòng)，也導(dǎo)致湛江基地獲批被一推再推。在重組過(guò)程中各方利益也頗難調(diào)和，“這項(xiàng)重組省政府層面推動(dòng)的因素比較大。2008年市場(chǎng)環(huán)境不好，廣鋼和韶鋼分別巨虧9.67億元和16.11億元，但2009年隨著鋼材市場(chǎng)的回暖，又盈利了。所以廣鋼和韶鋼對(duì)重組并不是很積極。另一方面寶鋼的重組資金也遲遲沒(méi)有到位?！睆V鋼一位人士對(duì)本刊記者說(shuō)。

時(shí)至今日，重組何時(shí)能完成，湛江港項(xiàng)目何日能正式批準(zhǔn)，仍然是個(gè)未知數(shù)。“(廣鋼搬遷)3年是過(guò)渡期，但必須是從湛江項(xiàng)目動(dòng)工開(kāi)始算起的后3年?！睆V鋼股份董秘楊耀興說(shuō)。

雖然產(chǎn)能規(guī)劃隨著落后產(chǎn)能淘汰的難度已大幅縮水，但寶鋼方面顯然并不囿限于國(guó)家的一紙批文，據(jù)悉，截至2010年3月底，湛江鋼鐵項(xiàng)目已累計(jì)完成投資44億元?！?008年國(guó)務(wù)院是同意其開(kāi)展項(xiàng)目前期工作的，停建也不可能，只是什么時(shí)候正式批的問(wèn)題而已?！敝行抛C券首席鋼鐵行業(yè)分析師周希增接受記者采訪時(shí)評(píng)價(jià)說(shuō)。

武鋼陷頓防城港

武鋼在廣西防城港的千萬(wàn)噸鋼鐵基地，也面臨著與寶鋼相似的命運(yùn)。

2005年，武鋼提出在防城港建設(shè)鋼鐵基地的計(jì)劃，其模式也類(lèi)似于寶鋼整合廣鋼韶鋼的“產(chǎn)能置換”方式。武鋼與廣西自治區(qū)政府談妥成立鋼鐵集團(tuán)，以鋼鐵集團(tuán)為依托建設(shè)防城港鋼鐵基地項(xiàng)目。2008年9月份，武鋼柳鋼聯(lián)手組建廣西鋼鐵集團(tuán)有限公司。武鋼以80％股比掌握控股權(quán)。

武鋼對(duì)防城港項(xiàng)目的布局是從鐵礦石運(yùn)輸成本、鋼材出口和西部大開(kāi)發(fā)、東盟等幾方面考慮的，但其中也不乏和寶鋼爭(zhēng)奪廣東市場(chǎng)的想法。根據(jù)其規(guī)劃，一期工程建設(shè)規(guī)模為1000萬(wàn)噸，預(yù)計(jì)工程投資698億元。

在成本的優(yōu)勢(shì)上，防城港是內(nèi)地海岸線最西南的深水良港，巴西鐵礦石通過(guò)防城港上岸，比從武鋼本部武漢上岸每噸運(yùn)費(fèi)節(jié)約200元以上。

寶鋼和武鋼對(duì)湛江港和防城港的戰(zhàn)略布局，同時(shí)還著眼于正在強(qiáng)勁增長(zhǎng)的東南亞市場(chǎng)。資料顯示，越南是中國(guó)第二大鋼材出口目的地，2008年，越南對(duì)中國(guó)鋼材進(jìn)口已占整個(gè)東南亞對(duì)中國(guó)進(jìn)口總量的一半左右。隨著浦項(xiàng)、塔塔和臺(tái)塑在越南的企業(yè)建成投產(chǎn)，我國(guó)大陸鋼鐵企業(yè)對(duì)越南等東南亞地區(qū)的鋼材出口將受到直接影響。

但同樣由于宏觀調(diào)控的問(wèn)題，防城港項(xiàng)目也擱淺。在過(guò)去的幾年中，關(guān)于兩個(gè)鋼鐵基地孰先獲批的消息紛傳。“兩個(gè)都是央企，兩個(gè)港口都有優(yōu)勢(shì)，批一個(gè)不批一個(gè)，誰(shuí)都不滿意。目前來(lái)看是兩個(gè)都有可能獲批?！绷摴芾韺右晃蝗耸扛嬖V記者。

而武鋼重組柳鋼的進(jìn)展則一直停滯不前，“當(dāng)初成立鋼鐵集團(tuán)的時(shí)候，是以防城港項(xiàng)目的獲批作為武鋼整合柳鋼的前提的，項(xiàng)目不獲批，整合就沒(méi)有辦法推動(dòng)。再者，武鋼整合柳鋼是武鋼直接與自治區(qū)政府談的，柳鋼本身并不是很愿意接受這樣的整合?！鄙鲜隽撊耸空f(shuō)。

在宏觀層面，中央是希望通過(guò)大集團(tuán)的并購(gòu)整合來(lái)達(dá)到淘汰原有地方國(guó)有企業(yè)的落后產(chǎn)能的目的，但在地方鋼鐵企業(yè)看來(lái)，市場(chǎng)卻是在隨時(shí)變化的?！懊總€(gè)區(qū)域有每個(gè)區(qū)域的不同特點(diǎn)，不能一概而論。”柳鋼人士認(rèn)為。

從提出整合至今，柳鋼的產(chǎn)能不降反升，2009年的產(chǎn)能已增至800萬(wàn)噸，根據(jù)其每年100萬(wàn)噸的增速，2011年該公司產(chǎn)能將超過(guò)1000萬(wàn)噸。柳鋼股份公布的2009年業(yè)績(jī)快報(bào)顯示，其去年凈利潤(rùn)同比增長(zhǎng)1641.25％。

和湛江港項(xiàng)目一樣，防城港項(xiàng)目也并沒(méi)有停止建設(shè)的腳步，“但進(jìn)度比湛江港要慢?！鄙鲜隽撊耸空f(shuō)。

“未來(lái)看這兩個(gè)項(xiàng)目獲批沒(méi)有太大懸念，只不過(guò)這里面存在一個(gè)經(jīng)濟(jì)周期和建設(shè)周期的影響?！敝芟Ｔ稣f(shuō)。

重組布局

寶鋼和武鋼對(duì)地方鋼企的重組，皆是各取所需。寶鋼和武鋼看中的是兩大優(yōu)良深水港和兩廣及東南亞市場(chǎng)，而地方政府看中的是借助央企，引進(jìn)大型的鋼鐵基地項(xiàng)目，實(shí)現(xiàn)地方經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)。在中央政府層面，則是如何通過(guò)推進(jìn)重組以實(shí)現(xiàn)產(chǎn)能過(guò)剩調(diào)控的問(wèn)題。

嚴(yán)重依賴(lài)鐵礦石進(jìn)口和運(yùn)輸瓶頸是制約企業(yè)成本的一大問(wèn)題，另一方面是環(huán)保要求越來(lái)越高，發(fā)展沿海工業(yè)也成為形勢(shì)使然。從整個(gè)中國(guó)鋼鐵布局的版圖來(lái)看，“走向沿海”已成為鮮明的主線。在集中化、規(guī)?；漠a(chǎn)業(yè)格局之下，淘汰落后產(chǎn)能的戰(zhàn)略與沿海布局已經(jīng)緊密地結(jié)合在一起。

2009年多個(gè)部委出臺(tái)的調(diào)控文件中，提出了兼并重組的目標(biāo)是希望國(guó)內(nèi)排名前5位的鋼鐵企業(yè)產(chǎn)能占全國(guó)產(chǎn)能的比例達(dá)到45％以上，沿海沿江鋼鐵企業(yè)產(chǎn)能占全國(guó)產(chǎn)能的比例達(dá)到40％以上。

但目前轉(zhuǎn)移任務(wù)尚未完成一半，中國(guó)鋼鐵工業(yè)協(xié)會(huì)統(tǒng)計(jì)數(shù)據(jù)顯示，2009年，我國(guó)沿海、沿江鋼鐵企業(yè)產(chǎn)鋼在全國(guó)所占的比例不足20％。

屢次鐵礦石談判的失利，越來(lái)越擠占鋼企利潤(rùn)的鐵礦石成本問(wèn)題，也是中央加快推進(jìn)鋼企重組的催化劑。

向沿海、沿江轉(zhuǎn)移的產(chǎn)業(yè)調(diào)整風(fēng)向標(biāo)下，依然是中國(guó)鋼鐵業(yè)的大型國(guó)有軍團(tuán)率先布局——寶鋼之于湛江、武鋼之于防城港、山東鋼鐵之于日照、首鋼之于曹妃甸、鞍鋼之于鲅魚(yú)圈、河北鋼鐵之于黃驊港、寧波鋼鐵之于北侖港……這些項(xiàng)目提出的規(guī)模都在千萬(wàn)噸以上。

但這些企業(yè)布局沿海，上馬新項(xiàng)目的一個(gè)前提條件，仍然是如何整合過(guò)剩產(chǎn)能的問(wèn)題。于是有了寶鋼整合廣鋼、韶鋼，武鋼整合柳鋼、昆鋼，山東鋼鐵整合日照鋼鐵，首鋼整合山西鋼鐵，鞍鋼整合攀鋼、本鋼，河北三家鋼鐵企業(yè)合并的題中之義。

按照宏觀調(diào)控部門(mén)的設(shè)想，希望通過(guò)重組形成寶鋼集團(tuán)、鞍本集團(tuán)、武鋼集團(tuán)等幾個(gè)產(chǎn)能在5000萬(wàn)噸以上、具有較強(qiáng)國(guó)際競(jìng)爭(zhēng)力的特大型鋼鐵企業(yè)；形成若干個(gè)產(chǎn)能在1000萬(wàn)～3000萬(wàn)噸級(jí)的大型鋼鐵企業(yè)。

雖然在戰(zhàn)略著眼點(diǎn)，以七大鋼企為首的并購(gòu)團(tuán)隊(duì)都已著手布局。但現(xiàn)實(shí)中的整合難度卻不小。這其中的阻力，一方面包含著行政力量強(qiáng)行介入所遭遇的反彈。另一方面也包含著央企利益與地方企業(yè)利益之間的糾纏。

從目前已推動(dòng)的重組案例來(lái)看，以央企為核心的重組團(tuán)隊(duì)表現(xiàn)并不佳，相反本省內(nèi)企業(yè)的重組，在地方政府的強(qiáng)行推動(dòng)之下反而率先進(jìn)行。

不管是寶鋼與廣鋼、韶鋼，武鋼與柳鋼，還是鞍鋼與本鋼，都處于懸而未決的狀態(tài)。特別以鞍鋼的重組為例，其與本鋼的合并只在名義之上，實(shí)際上兩家鋼鐵企業(yè)仍然各自運(yùn)營(yíng)，其中即涉及遼寧省地方政府的利益分割問(wèn)題。而鞍鋼重組攀鋼、河北鋼鐵合并、山東鋼鐵整合日照鋼鐵則率先達(dá)成，原因即在于重組雙方或均屬于中央國(guó)資委，或均屬地方國(guó)資委。

“雖然目前來(lái)看，央企與地方企業(yè)重組后在稅收分成的利益沖突已經(jīng)不存在，但鋼鐵產(chǎn)業(yè)涉及的產(chǎn)業(yè)鏈條是很長(zhǎng)的。對(duì)其他產(chǎn)業(yè)的帶動(dòng)情況也是地方政府不得不考慮的問(wèn)題。如果重組之后向沿海搬遷，原所在地的稅收收入，是個(gè)問(wèn)題?！敝芟Ｔ稣f(shuō)。

“從總體情況上來(lái)看，整合和規(guī)模效應(yīng)是必然趨勢(shì)，但目前主要還是靠政府力量進(jìn)行強(qiáng)力整合，行政主導(dǎo)的方式導(dǎo)致重組的進(jìn)程是緩慢的，也埋下這樣那樣的融合問(wèn)題?！蔽业匿撹F網(wǎng)副總經(jīng)理賈良群接受記者采訪時(shí)認(rèn)為。

事實(shí)上，從某種程度上來(lái)說(shuō)，中國(guó)鋼鐵業(yè)今日重組成效之微，格局變化之緩，與多年以來(lái)中國(guó)式行政調(diào)控手段有著很大的關(guān)系，也與多年以來(lái)央企與地方國(guó)企弱約束的產(chǎn)能擴(kuò)張有關(guān)。